9 октября 2008
Действие ФРС по снижению базовой процентной ставки не слишком впечатлило американский фондовый рынок. Маловато будет... Именно такой ответ дал фондовый рынок Америки на действия Федеральной резервной системы США по экстренному снижению базовой ставки - на 0,5 проц., вновь обвалившись. Рынок, побывав и в "красной" и "зеленой" зонах, в итоге потерял от 0,8 до 2 проц. Более всего упал индекс Dow Jones - на 2 проц., более вменяемые были индексы Standard & Poor's 500 и Nasdaq. Эти индикаторы отреагировали на снижение ставки падением на 1,1 и 0,8 проц. соответственно. Таким образом, падение американского фондового рынка продолжилось шестой день подряд.
Понятно, что одномоментно кризисные явления в США не закончились. Опять поплохело крупнейшей страховой компании American International Group (AIG), которая совсем недавно получила от ФРС 85 млрд долл. в качестве поддержки. И вот не хватило. Новая порция вливаний составит 37,8 млрд долл., которые страховщику предоставит ФРБ Нью-Йорка также под залог ценных бумаг. В сумме только одна AIG получила поддержку в 122,8 млрд долл. Сейчас новое руководство AIG, назначенное ФРС, рассматривает возможность продажи активов в США, Европе, Латинской Америке и Японии для улучшения финансовой ситуации в компании
А впереди триллионы затрат в рамках принятого "плана спасения". Хватит ли выделенных средств, если всего через месяц за очередной порцией помощи пришел крупнейший страховщик. Чтобы не допустить коллапса банковской системы министерство финансов США рассматривает возможность приобретения долей в капитале банков, чтобы восстановить доверие на финансовом рынке, сообщает The New York Times. Принятый властями США 700-миллиардный план по выкупу неликвидных активов дает им право вливать капитал в банки, которые обратятся с такой просьбой. Но, как заявил вчера министр финансов США Генри Полсон, все банки спасти не удастся, и "некоторые финансовые институты потерпят крах".
Фондовая Европа ответила на действия мировых ЦБ обвальным снижением, озаботившись эффективностью этих мер по части предотвращения рецессии в мировой экономике. Индекс Dow Jones Stoxx 600 рухнул на 6 проц., британский FTSE опустился на 5,18 проц., французский индекс CAC 40 обвалился на 6,31 проц., германский DAX растерял 5,88 проц. Снижение Stoxx 600 за 3 дня (13 проц.) стало максимальным с 1987г.
Падение рынков и сокращение объемов кредитования переживают и другие страны региона, что на фоне сокращения экспортного спроса угрожает странам Азии глубокой и длительной рецессией. Вслед за снижением ставок в Австралии, США, Еврозоне, Англии, Канаде, Швеции, Швейцарии и Китае на этот же шаг пошли центробанки Южной Кореи, Гонконга, Тайваня. Банк Кореи снизил стоимость кредитов репо впервые за 4 года - на 25 базисных пункта, до 5 проц., сообщает агентство Bloomberg. Тайвань уменьшил ставку рефинансирования также на 25 б.п. - до 3,25проц., Гонконг вновь понизил цену кредитов, теперь уже до 2 проц.
Японский банк не участвовал во "всемирной акции" по снижению ставок, оставив ее на уровне 0,5 проц. А проблемы в экономике страны явно есть. Еще одним подтверждением стало обвальное снижение заказов на машиностроительную продукцию, которые упали в августе на 14,5 проц. по сравнению с июлем. Это самое резкое снижение показателя за последние 2 года и много больше ожидаемых 2,8 проц. Падение заказов на машиностроительную продукцию продолжается в Японии уже три месяца подряд, чего не случалось в стране за весь период с предыдущей рецессии - с 2001 года. Но все это не помешало японскому индексу Nikkei 225 Average прибавить 2,5 проц.
В общем, на снижение ставок азиатский рынок отреагировал более адекватно, чем Америка. В итоге сводный индекс региона MSCI Asia Pacific вырос в четверг на 2,8 проц.
Ситуация в Европе пока не дает расслабиться. Сегодня стало известно, что правительство Исландии берет под контроль банк Kaupthing. Видимо, у маленькой островной страны действительно очень большие проблемы. В сентябре правительство Исландии приобрело 75 проц. акций крупнейшего банка страны Glitnir Bank. Вчера Исландия, которая оказалась на грани банкротства, объявила, что намерена опереться на кредитное плечо России в размере 4 млрд евро. Вскоре после этого заявления Исландия национализировала второй по величине банк страны Landsbanki Islands hf. И вот очередная жертва кризиса.
Между тем Международный валютный фонд (МВФ) понизил в среду прогноз роста мировой экономики в 2008 году до 3,9 проц. с 4,1 проц., отметив возможность наступления рецессии в 2009 году.
Реакция российского фондового на произошедшие вчера события будет несколько запоздалой. Очередное экстремальное падение, которое рынок продемонстрировал в среду, вынудило регулятора в очередной раз приостановить торги на биржах.
Понятно, что одномоментно кризисные явления в США не закончились. Опять поплохело крупнейшей страховой компании American International Group (AIG), которая совсем недавно получила от ФРС 85 млрд долл. в качестве поддержки. И вот не хватило. Новая порция вливаний составит 37,8 млрд долл., которые страховщику предоставит ФРБ Нью-Йорка также под залог ценных бумаг. В сумме только одна AIG получила поддержку в 122,8 млрд долл. Сейчас новое руководство AIG, назначенное ФРС, рассматривает возможность продажи активов в США, Европе, Латинской Америке и Японии для улучшения финансовой ситуации в компании
А впереди триллионы затрат в рамках принятого "плана спасения". Хватит ли выделенных средств, если всего через месяц за очередной порцией помощи пришел крупнейший страховщик. Чтобы не допустить коллапса банковской системы министерство финансов США рассматривает возможность приобретения долей в капитале банков, чтобы восстановить доверие на финансовом рынке, сообщает The New York Times. Принятый властями США 700-миллиардный план по выкупу неликвидных активов дает им право вливать капитал в банки, которые обратятся с такой просьбой. Но, как заявил вчера министр финансов США Генри Полсон, все банки спасти не удастся, и "некоторые финансовые институты потерпят крах".
Фондовая Европа ответила на действия мировых ЦБ обвальным снижением, озаботившись эффективностью этих мер по части предотвращения рецессии в мировой экономике. Индекс Dow Jones Stoxx 600 рухнул на 6 проц., британский FTSE опустился на 5,18 проц., французский индекс CAC 40 обвалился на 6,31 проц., германский DAX растерял 5,88 проц. Снижение Stoxx 600 за 3 дня (13 проц.) стало максимальным с 1987г.
Падение рынков и сокращение объемов кредитования переживают и другие страны региона, что на фоне сокращения экспортного спроса угрожает странам Азии глубокой и длительной рецессией. Вслед за снижением ставок в Австралии, США, Еврозоне, Англии, Канаде, Швеции, Швейцарии и Китае на этот же шаг пошли центробанки Южной Кореи, Гонконга, Тайваня. Банк Кореи снизил стоимость кредитов репо впервые за 4 года - на 25 базисных пункта, до 5 проц., сообщает агентство Bloomberg. Тайвань уменьшил ставку рефинансирования также на 25 б.п. - до 3,25проц., Гонконг вновь понизил цену кредитов, теперь уже до 2 проц.
Японский банк не участвовал во "всемирной акции" по снижению ставок, оставив ее на уровне 0,5 проц. А проблемы в экономике страны явно есть. Еще одним подтверждением стало обвальное снижение заказов на машиностроительную продукцию, которые упали в августе на 14,5 проц. по сравнению с июлем. Это самое резкое снижение показателя за последние 2 года и много больше ожидаемых 2,8 проц. Падение заказов на машиностроительную продукцию продолжается в Японии уже три месяца подряд, чего не случалось в стране за весь период с предыдущей рецессии - с 2001 года. Но все это не помешало японскому индексу Nikkei 225 Average прибавить 2,5 проц.
В общем, на снижение ставок азиатский рынок отреагировал более адекватно, чем Америка. В итоге сводный индекс региона MSCI Asia Pacific вырос в четверг на 2,8 проц.
Ситуация в Европе пока не дает расслабиться. Сегодня стало известно, что правительство Исландии берет под контроль банк Kaupthing. Видимо, у маленькой островной страны действительно очень большие проблемы. В сентябре правительство Исландии приобрело 75 проц. акций крупнейшего банка страны Glitnir Bank. Вчера Исландия, которая оказалась на грани банкротства, объявила, что намерена опереться на кредитное плечо России в размере 4 млрд евро. Вскоре после этого заявления Исландия национализировала второй по величине банк страны Landsbanki Islands hf. И вот очередная жертва кризиса.
Между тем Международный валютный фонд (МВФ) понизил в среду прогноз роста мировой экономики в 2008 году до 3,9 проц. с 4,1 проц., отметив возможность наступления рецессии в 2009 году.
Реакция российского фондового на произошедшие вчера события будет несколько запоздалой. Очередное экстремальное падение, которое рынок продемонстрировал в среду, вынудило регулятора в очередной раз приостановить торги на биржах.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба