Риск в облигациях упал до низов двухлетней давности, а короткие позиции в VIX сворачиваются

После 10 недель последовательного наращивания бычьих позиций в акциях (“удлинение” позиций по фьючерсам в акциях и “укорочение” позиций по фьючерсу на VIX), в последние 2 недели ставки на падение VIX рухнули (на 35%) самым быстрым темпом со дней, предшествующих Brexit и краху рынков в августе 2015 года. На фоне этого всплеска хеджирования, и после фарса, устроенного Федрезервом в четверг, волатильность в облигациях упала к низам двухлетней давности.

В последние две недели состоялся масштабный побег инвесторов от риска в коротком позиционировании в VIX… (чистая короткая позиция по VIX рухнула на 35%)

Длинное спекулятивное позиционирование в акциях сокращается, после нескольких месяцев непрерывного роста…

В то время, как трейдеры сокращают свои спекулятивные лонги и хеджируют свои позиции в акциях, неопределенность в процентных ставках обрушилась к низам двухлетней давности…

Пока Федрезерв срезает через чур оптимистичные прогнозы роста в сторону консенсуса, сформированного участниками рынка, инвесторы задаются вопросом, когда же наконец фундаментальное несоответствие между экономической реальностью и рынками придет в равновесие (если вообще придет) …

---

http://www.zerohedge.com/ (C) Источник

---

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу