18 декабря 2008 КапиталЪ
Сегодня мы ожидаем разнонаправленной динамики российских акций на фоне снижения цен на нефть и повышения азиатских индексов. Нефть WTI продолжает снижаться. В Азии растут финансовые компании в преддверии решения японского ЦБ по процентной ставке.
Вчера российский рынок открылся ростом на фоне позитивной динамики азиатских рынков и повышения цен на нефть. Тем не менее, в течение дня наблюдалась разнонаправленная динамика. По итогам торгов индекс РТС вырос на 1,7% до 700 пунктов, ММВБ потерял 0,4%, закрывшись на уровне 642 пункта. Хуже рынка торговались акции нефтегазовых компаний (-1,0%), а вот металлургические акции чувствовали себя лучше рынка, показав рост на 3,7%.
Акции ЛУКОЙЛа упали на 3,9%, Роснефти - на 2,3%, Газпром нефти - 0,7%. Негативное влияние на динамику нефтегазовых акций оказало падение цен на нефть, хотя еще в течение первой половины дня нефть показывала уверенный рост в преддверии решения ОПЕК по снижению добычи нефти, но потом произошла фиксация прибыли.
ОПЕК приняла решение о снижении квот на добычу нефти на 2,463 млн.баррелей с 27,308 в ноябре до 24,845 млн.баррелей в сутки с 1 января 2009 г., хотя ожидалось сокращение всего на 2,0 млн.баррелей в сутки. В следующем году Россия может уменьшить экспорт нефти на 0,32 млн.баррелей в сутки за счет органического падения добычи и увеличения переработки нефти на российских НПЗ, Азербайджан - на 0,3 млн.баррелей в сутки, видимо, в связи с проблемами по утилизации газа на группе месторождений АЧГ. К ним может присоединиться и Казахстан. Впрочем, даже более значительное, чем ожидалось, снижение поставок и поддержка со стороны стран, не входящих в ОПЕК, не способствовали росту нефти.
Вечером нефть WTI торговалась чуть выше $41 за баррель, теряя более 3%. По итогам торгов нефть WTI потеряла более 8%, закрывшись на уровне $40,06 за баррель, в то время как Brent закрылся на уровне $45,53 за баррель (-$1,12). На наш взгляд, сейчас большее внимание стоит уделять февральским фьючерсам на Brent, нежели январским фьючерсам на WTI, которые еще торгуются. В настоящее время котировки Brent более адекватно отражают уровни цен на нефть. Более того, цены Urals формируются в зависимости от стоимости Brent. Вчера нефть Urals потеряла всего 0,2%, закрывшись на отметке $41,54 за баррель, т.е. выше WTI. В настоящее время февральские контракты на WTI торгуются в районе $44,68 за баррель.
Вчера были опубликованы данные по запасам нефти и нефтепродуктов в США. Запасы нефти выросли на 0,5 млн. баррелей, запасы бензина - на 1,3 млн. баррелей, запасы дистиллятов - на 2,9 млн. Эксперты ожидали повышения запасов нефти на 0,6 млн. баррелей, запасов бензина - на 1,3 млн. баррелей, дистиллятов - на 1,5 млн. баррелей. Нефть отреагировала снижением на вышедшие данные. Данные Американского института нефти свидетельствуют о сокращении запасов бензина и дистиллятов за аналогичную неделю.
После закрытия рынка глава МЭР Эльвира Набиуллина сообщила о том, что тарифы на газ в 2009 г. будут повышаться поквартально по всем потребителям, включая население. Так, планируется, что в I квартале тарифы вырастут на 5%, во II квартале - на 7%, в III квартале - на 7%, в IV квартале - на 6,2%. В результате тарифы предполагается повысить на 27,7% декабрь к декабрю, как и планировалось ранее в программе либерализации рынка газа. До этого сообщения были спекуляции о том, что в 2009 г. тарифы могут вырасти всего только на 5%. В целом это является позитивной новостью для акций Газпрома и НОВАТЭКа, которые ранее снижались на опасениях одобрения более низких темпов повышения тарифов, что угрожало реализации инвестпрограмм компаний и ставило под вопрос либерализацию внутреннего рынка газа. Сегодня акции Газпрома упали на 2,3%, бумаги НОВАТЭКа потеряли 2,1%.
Также Эльвира Набиуллина заявила о том, что по электроэнергетике "сохраняются ранее принятые решения". Это может означать, что тарифы на электроэнергию с начала 2009 г. вырастут в среднем на 19%, как и планировалось ранее. Это положительная новость для сектора электроэнергетики.
Вчера хорошо чувствовали себя акции электроэнергетических компаний. Так, бумаги РусГидро выросли на 7,1%, ФСК - на 10,5%.
Акции Полюс Золото выросли на 13,3% на фоне продолжающегося роста цен на золото. Вчера золото выросло на 1,3% до $868 за унцию. Поддержку золоту оказывал снижающийся доллар.
Европа открылась в плюсе, отыгрывая позитив от снижения ставки ФРС, но это продолжалось недолго и индексы перешли в отрицательную зону. По итогам торгов они потеряли около 0,3%. Лидерами падения были акции финансовых компаний. BNP Paribas сообщил о том, что за 11 месяцев этого года доналоговый убыток отдела, занимающегося операциями с ценными бумагами, составил 710 млн. евро без учета списаний из-за операций, связанных Бернардом Мэдоффом.
Вчера были опубликованы макроданные по европейской экономике. Так, в Еврозоне потребительские цены выросли на 2,1% в ноябре, что совпало с ожиданиями аналитиков.
В ноябре в Великобритании число граждан, получающих пособие по безработице, увеличилось на 75,7 тыс. человек, в то время как эксперты ожидали роста на 44 тыс. Безработица в ноябре увеличилась до 3,3%.
Также вчера вышли данные по американской экономике. В III квартале дефицит счета текущих операций снизился до $174,1 млрд., хотя аналитики ожидали уменьшения этого показателя до $179 млрд.
Из корпоративных новостей можно выделить отчетность Morgan Stanley, который показал достаточно слабые финансовые результаты. Так, в IV квартале убыток банка достиг $2,24 на акцию, хотя аналитики ожидали убытка в размере $0,34 на акцию.
Американский рынок открылся в минусе, теряя около 0,4%. Снижение демонстрировали акции финансовых компаний, корректируясь после вчерашнего активного роста, а также на фоне слабых финансовых результатов Morgan Stanley. По итогам торгов американские рынки потеряли около 1%. Несмотря на слабые финансовые показатели, акции Morgan Stanley выросли на 2,3%. Хуже рынка выглядели акции нефтегазовых, технологических компаний.
Как сообщается, Барак Обама может запросить у законодателей более $850 млрд. на новый пакет мер по поддержке экономики.
Кроме того, по сообщению СМИ, GM и Chrysler возобновили переговоры о слиянии. Также Chrysler сообщил о закрытии всех заводов в Северной Америке на месяц до 19 января.
Сегодня в 12:00 немецкий институт Ifo опубликует индекс доверия бизнесменов к экономике Германии в декабре. В 16:30 Министерство труда США обнародует данные о числе американских граждан, впервые обратившихся за пособием по безработице на прошлой неделе. В 18:00 Федеральный резервный банк Филадельфии опубликует значение индекса производственной активности в округе за декабрь, а Conference Board опубликует значение индекса опережающих экономических показателей за ноябрь.
Также сегодня ожидается отчетность FedEx (16:00), Lennar (до открытия рынка), Oracle (после закрытия рынка) за прошедший квартал
http://ik-kapital.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Вчера российский рынок открылся ростом на фоне позитивной динамики азиатских рынков и повышения цен на нефть. Тем не менее, в течение дня наблюдалась разнонаправленная динамика. По итогам торгов индекс РТС вырос на 1,7% до 700 пунктов, ММВБ потерял 0,4%, закрывшись на уровне 642 пункта. Хуже рынка торговались акции нефтегазовых компаний (-1,0%), а вот металлургические акции чувствовали себя лучше рынка, показав рост на 3,7%.
Акции ЛУКОЙЛа упали на 3,9%, Роснефти - на 2,3%, Газпром нефти - 0,7%. Негативное влияние на динамику нефтегазовых акций оказало падение цен на нефть, хотя еще в течение первой половины дня нефть показывала уверенный рост в преддверии решения ОПЕК по снижению добычи нефти, но потом произошла фиксация прибыли.
ОПЕК приняла решение о снижении квот на добычу нефти на 2,463 млн.баррелей с 27,308 в ноябре до 24,845 млн.баррелей в сутки с 1 января 2009 г., хотя ожидалось сокращение всего на 2,0 млн.баррелей в сутки. В следующем году Россия может уменьшить экспорт нефти на 0,32 млн.баррелей в сутки за счет органического падения добычи и увеличения переработки нефти на российских НПЗ, Азербайджан - на 0,3 млн.баррелей в сутки, видимо, в связи с проблемами по утилизации газа на группе месторождений АЧГ. К ним может присоединиться и Казахстан. Впрочем, даже более значительное, чем ожидалось, снижение поставок и поддержка со стороны стран, не входящих в ОПЕК, не способствовали росту нефти.
Вечером нефть WTI торговалась чуть выше $41 за баррель, теряя более 3%. По итогам торгов нефть WTI потеряла более 8%, закрывшись на уровне $40,06 за баррель, в то время как Brent закрылся на уровне $45,53 за баррель (-$1,12). На наш взгляд, сейчас большее внимание стоит уделять февральским фьючерсам на Brent, нежели январским фьючерсам на WTI, которые еще торгуются. В настоящее время котировки Brent более адекватно отражают уровни цен на нефть. Более того, цены Urals формируются в зависимости от стоимости Brent. Вчера нефть Urals потеряла всего 0,2%, закрывшись на отметке $41,54 за баррель, т.е. выше WTI. В настоящее время февральские контракты на WTI торгуются в районе $44,68 за баррель.
Вчера были опубликованы данные по запасам нефти и нефтепродуктов в США. Запасы нефти выросли на 0,5 млн. баррелей, запасы бензина - на 1,3 млн. баррелей, запасы дистиллятов - на 2,9 млн. Эксперты ожидали повышения запасов нефти на 0,6 млн. баррелей, запасов бензина - на 1,3 млн. баррелей, дистиллятов - на 1,5 млн. баррелей. Нефть отреагировала снижением на вышедшие данные. Данные Американского института нефти свидетельствуют о сокращении запасов бензина и дистиллятов за аналогичную неделю.
После закрытия рынка глава МЭР Эльвира Набиуллина сообщила о том, что тарифы на газ в 2009 г. будут повышаться поквартально по всем потребителям, включая население. Так, планируется, что в I квартале тарифы вырастут на 5%, во II квартале - на 7%, в III квартале - на 7%, в IV квартале - на 6,2%. В результате тарифы предполагается повысить на 27,7% декабрь к декабрю, как и планировалось ранее в программе либерализации рынка газа. До этого сообщения были спекуляции о том, что в 2009 г. тарифы могут вырасти всего только на 5%. В целом это является позитивной новостью для акций Газпрома и НОВАТЭКа, которые ранее снижались на опасениях одобрения более низких темпов повышения тарифов, что угрожало реализации инвестпрограмм компаний и ставило под вопрос либерализацию внутреннего рынка газа. Сегодня акции Газпрома упали на 2,3%, бумаги НОВАТЭКа потеряли 2,1%.
Также Эльвира Набиуллина заявила о том, что по электроэнергетике "сохраняются ранее принятые решения". Это может означать, что тарифы на электроэнергию с начала 2009 г. вырастут в среднем на 19%, как и планировалось ранее. Это положительная новость для сектора электроэнергетики.
Вчера хорошо чувствовали себя акции электроэнергетических компаний. Так, бумаги РусГидро выросли на 7,1%, ФСК - на 10,5%.
Акции Полюс Золото выросли на 13,3% на фоне продолжающегося роста цен на золото. Вчера золото выросло на 1,3% до $868 за унцию. Поддержку золоту оказывал снижающийся доллар.
Европа открылась в плюсе, отыгрывая позитив от снижения ставки ФРС, но это продолжалось недолго и индексы перешли в отрицательную зону. По итогам торгов они потеряли около 0,3%. Лидерами падения были акции финансовых компаний. BNP Paribas сообщил о том, что за 11 месяцев этого года доналоговый убыток отдела, занимающегося операциями с ценными бумагами, составил 710 млн. евро без учета списаний из-за операций, связанных Бернардом Мэдоффом.
Вчера были опубликованы макроданные по европейской экономике. Так, в Еврозоне потребительские цены выросли на 2,1% в ноябре, что совпало с ожиданиями аналитиков.
В ноябре в Великобритании число граждан, получающих пособие по безработице, увеличилось на 75,7 тыс. человек, в то время как эксперты ожидали роста на 44 тыс. Безработица в ноябре увеличилась до 3,3%.
Также вчера вышли данные по американской экономике. В III квартале дефицит счета текущих операций снизился до $174,1 млрд., хотя аналитики ожидали уменьшения этого показателя до $179 млрд.
Из корпоративных новостей можно выделить отчетность Morgan Stanley, который показал достаточно слабые финансовые результаты. Так, в IV квартале убыток банка достиг $2,24 на акцию, хотя аналитики ожидали убытка в размере $0,34 на акцию.
Американский рынок открылся в минусе, теряя около 0,4%. Снижение демонстрировали акции финансовых компаний, корректируясь после вчерашнего активного роста, а также на фоне слабых финансовых результатов Morgan Stanley. По итогам торгов американские рынки потеряли около 1%. Несмотря на слабые финансовые показатели, акции Morgan Stanley выросли на 2,3%. Хуже рынка выглядели акции нефтегазовых, технологических компаний.
Как сообщается, Барак Обама может запросить у законодателей более $850 млрд. на новый пакет мер по поддержке экономики.
Кроме того, по сообщению СМИ, GM и Chrysler возобновили переговоры о слиянии. Также Chrysler сообщил о закрытии всех заводов в Северной Америке на месяц до 19 января.
Сегодня в 12:00 немецкий институт Ifo опубликует индекс доверия бизнесменов к экономике Германии в декабре. В 16:30 Министерство труда США обнародует данные о числе американских граждан, впервые обратившихся за пособием по безработице на прошлой неделе. В 18:00 Федеральный резервный банк Филадельфии опубликует значение индекса производственной активности в округе за декабрь, а Conference Board опубликует значение индекса опережающих экономических показателей за ноябрь.
Также сегодня ожидается отчетность FedEx (16:00), Lennar (до открытия рынка), Oracle (после закрытия рынка) за прошедший квартал
http://ik-kapital.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter