Попробуем поставить себя в положение начинающего трейдера и зададим себе вопрос - «С чего начать?», вопрос который задает себе каждый вновь пришедший на рынок трейдер и начинает с открытия графика.
Откроем и мы, выбрав валютную пару: USDCAD и временной период…1M и MN?
рис. 0a USDCAD: MN от 0905 25
рис.0b USDCAD: 1M от 0905 25
И сразу возникают вопросы, какой временной период важнее, а какая глубина истории нужна для анализа?
Вопросы множатся – ответов на графиках нет. Человек, который спешит (спешит проиграть свои деньги), а он уже подкован двухнедельными курсами взлета и посадки, такой человек откроет график любого временного периода с готовыми шаблонами И, через достаточно короткое время – обновит свой депозит/
Рис. 00 CAD: 1757-2007 DT от 0901 00
Мы не спешим и попробуем разобраться.
Во-первых, попробуем понять, а как вообще развивалась история данной валютной пары и «где мы сейчас сидим?»
Начнем с 1757 года! И сравним с графиками предшествующими.
Впечатление от развития валютной пары совсем иное, нет этих «куцых огрызков истории» по которому и понять то сложно, что происходило. Наиболее любопытные могут сразу обратиться к истории развития рынков и проследить, какие события влияли на изменения курса. Это поможет и в дальнейшем связывать между собой результаты технического и фундаментального анализа рынка. К тому же сразу можно обратить внимание, хаотического развития рынка нет – прослеживаются вполне определенные закономерности, которые и следует выявлять с помощью технического анализа.
Следовательно, для первичного анализа (выявления глобальных тенденций) загружать нужно всегда график наибольшего временного периода с максимально доступной для Вас глубиной истории.
К сожалению, клиентский терминал MetaTrader4 позволят использовать глубину котировок не ранее 1971 года, зона выделенная синим прямоугольником на приведенном графике. Поэтому иногда приходится использовать и другие программы технического анализа.
На выделенном участке обозначены разворотные точки (точки в которых ценовое движение меняло свое направление), как волновые вершины [2]-[3]-[4]-[5] Primary. Их и возьмем за основу прогнозирования последующего ценового движения, для этого рассмотрим выделенную зону детальнее.
Как видно из приведенного графика (история обрезана ноябрем 2007 года), восходящий тренд, с формированием абсолютного максимума, завершен в 2002 году при третьем тестировании медианы вил Эндрюса от волнового уровня Primary. Последовавшее за этим нисходящее движение продолжалось до ноября 2007 года и завершилось на Нижней Сигнальной Линии вил Эндрюса от того же волнового уровня Primary.
Перейдем к анализу истории доступной в клиентском терминале MetaTrader4.
P.S. Учитывая, что анализ производился в двух программах, символы волновой разметки стилистически не совпадают, но сам характер волновых циклов полностью идентичен.
рис. 01 USDCAD: MN 1971-2009 от 0905 25
Как видно на представленном графике, нисходящее движение, последовавшее после формирования абсолютного максимума, завершилось ниже минимума 1991 года, перекрыв и минимум 1971 года, что по правилу выявления разворотных точек одного волнового уровня позволяет идентифицировать данную разворотную точку как волновую вершину [A] Primary. Характерно, что метка, фиксирующая дно, и была расчетным уровнем нисходящего движения полученного средствами технического анализа.
На данных графиках также видно, что ценовое движение развивается от уровня к уровню. Следовательно, оценив общую тенденцию ценовой направленности, далее следует найти такие уровни, от которых цена и может совершить разворот.
В нашем примере, цена в восходящем движении достигла медианы вил Эндрюса от волнового уровня Primary – сильный уровень сопротивления, что и подтверждается продолжавшимся шесть месяцев тестированием.
Внимательнее рассмотрим данный участок.
Рис. 02 CAD: MN от 0905 25
Если принадлежность вершины [A] к волновому уровню Primary подтверждено Вторым правилом «Выделения разворотных точек одного волнового уровня», то сформированную на медиане динамических Вил Эндрюса от волнового уровня Primary вершину пока нельзя отнести к данному волновому уровню и маркируем ее как вершину младшего волнового уровня (A) Intermediate.
Цена, в нисходящем движении остановившись на уровне минимума 1991 года. Причем ниже, в зоне пересечения ISL 23.6 и RL 23.6 динамических вил, проходит уровень 50% отката от волновой вершины (A) Intermediate.
Подобные зоны обычно характеризует возможность разворота, либо консолидации ценового движения. Учитывая, что оценку уровней на графиках таких временных периодов как Monthly, Weekly лучше проводить для определения целей закрытия сделок, а не поиска стартовых позиций, возможность разворота оценим на графиках меньших временных периодов.
Но сначала рассмотрим график Weekly (см. раздел Аналитика / Волновой анализ).
«Можно ли вообще на основе технического анализа «предсказывать» разворотные точки?»
Для рассмотрения этого вопроса выберем, пожалуй, одну из наиболее популярных валютных пар EURUSD.
А вот график для рассмотрения примера возьмем «синтезированный», то есть составленный на базе объединения графиков развития ценового движения немецкой марки и евро, практически пришедшей на смену марки. Глубина истории за послевоенный период волне достаточна для рассмотрения взятого примера.
Еще раз о глубине истории, на представленном графике больший прямоугольник показывает глубину истории, доступную для загрузки в клиентский терминал MetaTrader4, меньший – характеризует глубину истории доступную в подавляющем большинстве Дилинговых Центров.
Рис. 04 EUR: MN 1947-2008 блоки от 0901 11
Как наглядно видно из приведенного примера, ориентироваться по последнему участку практически невозможно – мы имеем на графике Monthly всего две подтвержденные разворотные точки соответствующие данному временному периоду. Соответственно от такого участка графика можно в лучшем случае не получить информации, а в худшем получить ложную информацию.
Есть еще один немаловажный фактор рассмотрения наиболее полной глубины истории – психологический – реально оценивая возможную амплитуду ценового движения, пропадает желание играть в «локкирование». И появляется желание твердо следовать торговым правилам.
Однако вернемся к поставленной задаче и для ее решения попробуем сформулировать, что такое идеальный технический индикатор.
1. Это должен быть Ведущий Индикатор – то есть индикатор, указывающий, где с высокой вероятностью появится уровень поддержки или сопротивления, прежде чем цена доберется туда...
2. Это должен быть Универсальный Индикатор – то есть индикатор, работающий на всех рынках, всех инструментах и всех временных периодах с едиными настройками, избавляющий трейдера от необходимости подстраивать его под конкретные ситуации, то есть избавляющий трейдера от его собственной субъективности…
3. Это должен быть Интуитивно понятный Индикатор – то есть индикатор, обеспечивающий комфортные условия для анализа рынка и торговли.
Не думаю, что существует единственный индикатор, удовлетворяющий всем этим требованиям, но индикаторная платформа ZUP и комплект дополнительно разработанных к ней индикаторов и скриптов, вполне удовлетворяют поставленным требованиям.
Взяв, только один из графических инструментов входящих в индикаторную платформу ZUP – Вилы Эндрюса, покажем возможность технического анализа.
Рис. 05 EUR: MN 1947-2008 AP от 0901 11
В приведенном примере, зона пересечения медианы восходящих вил Эндрюса от волнового уровня Primary с ISL 61.8 восходящих вил Эндрюса от волнового уровня Intermediate – четко обозначила разворотную точку начала нисходящего движения.
При этом следует обратить внимание, что строились вилы Эндрюса от волнового уровня Primary от разворотных точек 1985 – 1995 – 2000 годов, а вилы Эндрюса от волнового уровня Intermediate строились от разворотных точек сформированных соответственно в 2000 – 2004 – 2005 годах. То есть формирование локальной волновой вершины закладывалось более 20 лет назад – вполне достаточная глубина истории, чтобы успеть оглядеться на рынке.
Дополнительным удобством данной системы индикации направленности ценового движения является и то, что в отличие от уровней Фибоначчи (прекрасно работающих на всех рынках) Вилы Эндрюса имеют не только ценовую, но и временную составляющую, то есть позволяют прогнозировать не только уровень поддержки или сопротивления, но и период достижения этого уровня.
Хотя временную составляющую прогноза можно рассматривать и раздельно.
Рис. 06 EUR: MN 1947-2008 FT от 0901 11
Взяв временной интервал от разворотных точек HIGH-HIGH, волнового уровня Primary, с погрешностью минус один месяц мы получаем дату формирования волновой вершины. Не так уж и плохо для истории глубиной в 28 лет. К тому же, взяв временной интервал от разворотных точек LOW-LOW, волнового уровня Primary, с погрешностью плюс один месяц мы получаем дату формирования волновой вершины на глубине истории в 23 года. Таким же образом прогнозировалась и вершина 2004 года.
Я смею предположить, что два приведенных примера вполне могут послужить убедительными примерами работоспособности технического анализа и формирования доверительного отношения к нему.
Теперь же вернемся к клиентскому терминалу MetaTrader4 и дальнейший анализ будем проводить с его помощью.
Рис. 07 EUR: MN от 0906 02
Детализация завершающего участка представленных ранее графиков.
Нисходящее движение, последовавшее после июля 2008 года, остановилось на 50%-й медиане динамических вил Эндрюса от волнового уровня Primary (как видно по старой ценовой метке – уровень завершения нисходящего движения был рассчитан достаточно точно). Однако дальнейшего развития нисходящего движения к Нижней Сигнальной Линии вил Эндрюса от волнового уровня Primary не последовало, что характерно для достижения 50%-й медиан.
Отскок и восходящее движение остановлено на границе Красной Зоны динамических вил. В дальнейшем пара продолжает торговаться над 50%-й медианой восходящих Вил Эндрюса от волнового уровня Primary, что сохраняет риски продолжения восходящего движения.
Смещение рисков к нисходящему движению на данном временном периоде можно рассматривать при пробое обозначенного 50%-й медианой вил Эндрюса от волнового уровня Primary уровня поддержки.
С детализацией текущих событий модно ознакомиться в разделе волнового анализа EURUSD, наибольший интерес сейчас представляют графики временного периода Daily и менее:
Рис. 08 EUR: D1 от 0906 02
Но нужно иметь ввиду, что необязательно проводить сложный многоуровневый анализ рынка ежедневно, иногда достаточно и экспресс-анализа буквально по двум смежным временным периодам:
Рис. 09 EUR: D1 от 0906 02 Light
ПРОБОЙ двух 50%-х медиан вил Эндрюса волнового уровня Minor и Minute!!! Евро уходит в прорыв???
Рассмотрение в предыдущих выпусках тем: «С чего начать?» и «Можно ли вообще на основе технического анализа «предсказывать» разворотные точки?», велось на примере наиболее популярных валютных пар. Можно услышать замечание: под эти пары всегда можно подобрать настройки и продемонстрировать работоспособность индикаторной системы.
Нужно отметить – замечание справедливое. Большинство систем анализа направленности и целей ценового движения построенных на индикаторах, страдают этой проблемой. Системы приходится настраивать не только под конкретный инструмент, но и разные временные периоды, изменять настройки при изменении волатильности рынка. К счастью, большинство графических систем анализа рынка избавлены от этой процедуры, сводящий анализ к подгонке настроек индикаторов.
Так приведенная как пример, система анализа направленности ценового движения DML&EWA работает с единой настройкой на всех рынках, всех инструментах и всех временных периодах. Единственный случай, когда приходится менять настройки, это очень короткая глубина истории. Но это уже относится более к решению проблемы «как выкрутится из положения» когда базы котировок нет.
Чтобы подтвердить сказанное, в этом и следующем выпуске, рассмотрим примеры работы на товарном и российском рынке. Примеры рассматриваются на достаточно больших временных периодах, чтобы проще было понять закономерности системы анализа. А вот заключительный, пятый выпуск, и будет посвящен работе на малых временных периодах.
Приступим: CL - Light Sweet Crude Oil на NYMEX.
Первое, что необходимо отметить, для анализа ситуации в целом следует использовать специальные графики с максимально большой глубиной истории, а не график котировок конкретного контракта, который необходим лишь для отслеживания текущей ситуации.
Рассмотрим участок истории доступный для анализа в клиентском терминале MT4:
Рис. 10 CL: MN от 0902 09
График и комментарии от 9 февраля:
Динамика нисходящего движения, как ни странно на первый взгляд, полностью определена движением восходящим, развивавшимся с 1998 по 2008 год. Волна [1] Primary завершилась удлинением в пятой – (5) Intermediate. Удлинение в пятой всегда является предвестником сильного нисходящего движения к основанию восходящего движения соответствующего волнового уровня и последующего захода к сформированной вершине.
Основание восходящего движения в волновом уровне Intermediate – являлась вершина волны (4), И нисходящее движение, усугубленное кризисом, этот уровень уже проскочило. Остановка, а может быть лишь замедление, произошло на Нижней Сигнальной Линии коррекционных вил Эндрюса от волнового уровня Primary.
Отсутствие технической возможности, представить на данном графике историю котировок за более глубокий период (а ее следовало бы показать за прошедшее столетие), не позволяет представить и всей волновой картины, из которой бы стало ясно, что восходящее движение с 1998 года, не что иное, как первая волна в пятой волне старшего волнового уровня Cycle. Однако, если это верно, то волна [2] Primary может развиваться вплоть до основания вершины [1], главное, чтобы не было пересечения этого уровня.
На пути между достигнутым минимальным уровнем и основанием волны [1], проходит уровень средней мировой цены на нефть с 1869 по 2000 годы. Средний уровень цен практически соответствует товарной цене на нефть для нефтедобывающих стран Карибского бассейна и Ближнего Востока. Поэтому можно ожидать, что в диапазоне достигнутого минимума и средней цены на нефть, и произойдет формирование дна.
Комментарий от 05 апреля:
Нисходящее движение так и не смогло закрепиться под Нижней Сигнальной Линией коррекционных вил Эндрюса от волнового уровня Primary, сформировав отскок к уровню основания последнего восходящего движения на волновом уровне Intermediate, волновой вершине (4). Начало формирования отскока совпало с временной меткой FTLH=1.236.
Рис. 11 CL: MN от 0906 08
На настоящий момент цена приближается к Нижней Сигнальной Линии восходящих Вил Эндрюса от волнового уровня Intermediate. Несмотря на то, что первая разворотная точка для построения этих вил (базовые) сформирована 20 декабря 1998 года, а последняя, третья разворотная точка сформирована 10 ноября 2001 года, значимость вил сохраняется актуальной до сих пор. Покажу это:
Рис. 12 CL: W1 от 0906 08
Абсолютный максимум сформирован на 400 пунктов выше UWL 161.8 данных вил, погрешность в 400 пунктов мне кажется вполне допустимой для 10-ти летней истории формирования восходящего тренда.
Уровнями поддержки, помимо казанных уровней волнового уровня Primary, выступила 50%-я медиана данных вил, только по ее пробою нисходящее движение снизило динамику своего развития, и LWL 123.6 в зоне временной метки окончательно остановило нисходящее движение.
Конечно, не линии на графике явилась тем тормозом, который остановил падение цены – это лишь индикатор, показывающий, где ценовое движение может встретить уровень поддержки или сопротивления.
Теперь о насущном: ближайшей цели восходящего движения. Цель, как и временная метка, нанесены на график. Оперирую графиками таких временных периодов следует всегда иметь ввиду, что достижение цели, это не точное попадание в точку, это зона в которой цена может завершить свое движение, но может и не дойти до нее, или пробить прогнозируемый уровень. НО, если учесть, что данная цель, как по уровню, так и по времени, была выставлена 09 февраля (можно проверить по предшествующим публикациям), и мы имеем возможность контроля ценового движения на меньших временных периодах, то указанная неточность не так и критична.
Рассмотрим, например, развитие восходящего движения на графике Daily:
Рис. 13 CL: D1 от 0904 05
А данном временном периоде цена не имеет близко расположенных и явно выраженных целей. Ближайшие уровни сопротивления и поддержки это 50%-я медиана и Нижняя Сигнальная Линия данных вил.
Поэтому сразу перейдем к рассмотрению волнового уровня Minute.
Рис. 14 CL: D1 от 0904 26
Рис. 15 CL: D1 от 0905 07
Рис. 16 CL: D1 от 0906 08
Как уже отмечалось, на данном временном уровне ближайшим уровнем сопротивления является 50%-я медиана вил Эндрюса от волнового уровня Minor - уровень 83.18.
НО, рассмотрим другие аспекты: восходящее движение достигла ISL 23.6 вил Эндрюса от волнового уровня Minor в зоне временной метки FTHL = 85.4. Два параметра характеризующие минимальную компенсацию от нисходящего движения. Далее, цена достигла луча веера Фибоначчи 61.8 - луч, после которого ценовое движение уже правильнее отнести к развитию самостоятельного направления, чем к коррекции предыдущего движения. То есть цена в зоне вполне подходящей для формирования локальной волновой вершины. Что и наблюдаем.
Рис. 17 CL: H8 от 0906 08
На графике H8, цена достигла зоны пересечения медиан двух волновых уровней, но сохраняет положение в восходящих каналах. До выхода из них, риски продолжения восходящего движения сохраняются. Риски развития нисходящего движения лучше оценивать по динамическим вилам Эндрюса от волнового уровня Minute см. ниже.
Рис. 18 CL: H8 от 0906 08 D
Цена в Красной Зоне – риски восстановления восходящего движения преобладают.
Пробой Красной Зоны – предопределит коррекцию к 50%-й медиане данных вил. Далее нужно оценивать риски пробой / отскок. Пробой, цель: медиана данных вил. Отскок – верхняя сигнальная линия
Российский рынок, RTSI
Определение. Индекс РТС - это значение, которое отражает текущую суммарную стоимость некоторого списка компаний, выпустивших ценные бумаги (акции) для развития и финансирования своей деятельности. За 100 принимается суммарная стоимость на 1 сентября 1995 года. Индекс РТС рассчитывается каждый рабочий день с интервалом 5 минут во время торговых сессий. При этом значение индекса на 11:05 (рассчитывается на основе сделок за период с 10:45 до 11:05) называется индексом на открытие, а его значение на 18:10 - индексом на закрытие.
В базе данных все значения индекса хранятся в двух вариантах - рублевом и валютном (долларовом).
При пересчете одних значений в другие используются курсы российского рубля, установленные Центральным Банком Российской Федерации на соответствующий день.
Количество акций, включенных в листинг расчета индекса "РТС-Интерфакс", равно 100.
История формирования:
Не будем рассматривать факторы, повлиявшие на формирование максимума 04 мая 2008 года и локального минимума, последовавшего за тем нисходящего движения. Просмотрев внимательно график, нетрудно выявить их. Нас же в настоящее время больше всего интересует цель развивающегося восходящего движения 1275.21 на временной метке FTLH = 0.146.
Однако следует получить подтверждающие сигналы на графиках меньших временных периодов. Тем более что цена уже достигла Нижней Сигнальной Линии нисходящего канала, а фактически сигнал пробоя не подтвержден – формируется doji star.
Целевая зона на данном временном периоде: 50%-я медиана вил Эндрюса от волнового уровня Intermediate – 1488.35, расположена существенно выше рассмотренной выше цели. Хотя уровень пересечения луча Веера Фибоначчи 61.8 с RL 14.6 данных вил совпадает с уровнем цели на графике Monthly.
График Daily, интересен альтернативным вариантом волнового сценария формирования абсолютного максимума, который более точно определял цель нисходящего движения как волновой вершины C Minor от Expended Flat. Все цели данного варианта лежат выше целей графика Monthly.
Но это построение вил характеризует нисходящее движение, хотя вилы Эндрюса и обладают свойствами « последействия», лучше перейти к построению текущему.
На данном графике ближайшая цель фактически подтверждает целевые уровни графиков Monthly и Weekly = 1260 – 1290, как зона пересечения медианы восходящих вил Эндрюса от волнового уровня Minute с ISL 61.8 коррекционных вил Эндрюса от волнового уровня Minor.
/templates/new/dleimages/no_icon.gif Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба