7 октября 2009 Mind Money (ИК Церих)
На рынке опять установился благоприятный для роста фон. Инвесторы ждут, что отчетный сезон третьего квартала в США окажется лучше ожидаемого, как то было и по результатам второго квартала. Поэтому рынок акций недавно проигнорировал во многом данные по ухудшению макроэкономической ситуации в сентябре и устремился снова вверх. Более того вчерашнее внезапное повышение ставок банком Австралли воспринято как возвращение экономики к глобальному росту. Сегодня после американской сессии выходит отчет компании Алкоа. Нефтяные цены также получили стимул роста через ослабление доллара и данные института API о снижении энергозапасов - о падении дистиллятов 2.91 млн баррелей и сырой нефти на 254000 баррелей. Данные API в 76% случаях совпадают с EIA. Сегодня выходят энергозапасы от ЕIA. В связи с остановкой нефтепереработки на межсезонный ремонт, запасы сырой нефти, ожидают, возрастут на 2 млн баррелей, а дистиллятов упадут на 400000 баррелей.
Хотя финансовый сектор вчера отставал в США от лидера ралли энергетики, наши Сбербанк и ВТБ были сегодня драйверами. Вчера банк ВТБ выпустил отчет за 9 месяцев по РСБУ, согласно которому он возвратился к прибыли за счет роста операционных доходов и снижения резервов. По итогам 8 месяцев банк показывал убытки. В октябре выйдет отчет по МСФО за 6 месяцев, по итогам 3 месяцев банк был в убытке.
FTSE 100 вчера на росте опередило индекс S&P 500, и сегодня Европа имела негативный момент на открытии. Однако американские фьючерсы стоят вверх, что ограничивает риски падений при фиксациях на достигнутых уровнях. Сегодня рынок акций достиг утром наших текущих таргетов, введенных по результатам вторника, а именно ММВБ 1240 и РТС 1293,5. Ожидаем позитивного открытия четверга
Рынок энергоносителей. Большие игроки сыграли против доллара
Наиболее показательным на рынках было существенное снижение доллара. Прокатившийся по миру вал публикаций со ссылкой на британские СМИ протестировал настроения по поводу ожиданий постепенной замены доллара другой расчетной единицей. Реакция оказалась благосклонной. Не важно насколько публикация в британской The Independent имеет под собой основание. Сейчас важно то, что от указанного теста доллар сильно завалился на бок. Ожидания заседаний банка Англии (7 октября) и ЕЦБ (8 октября) добавляет в валютные игры дополнительную интригу.
А пока, номинированные в долларах цены сырьевых товаров существенно подрастают. Золото установило новый абсолютный рекорд. (Что доллару плохо – для золота –рай). Хороший рост был отмечен в ценах на нефть.
Дальнейшая динамика нефтяных цен будет определяться развитием событий на валютных рынках. Также сегодня рынки с интересом будут ожидать выхода очередных данных по запасам нефти в США
Цены на газ вчера отчасти скорректировали сильный рост двух предыдущих дней, снизившись более, чем на 2%.
Сегодня цены фьючерсов на энергоносители показывают дружный рост. Подрастают даже цены фьючерсов на газ.
Напоминаем, что фьючерсы на нефть с дальними сроками погашения торгуются по цене выше, чем самые ближние. Контанго - превышение цены февральского фьючерса нефти марки WTI по отношению к фьючерсу ноября сегодня еще заметно снизилось с 1,4% вчера до 1,2% сегодня. Превышение цен дальних фьючерсов пока остается указателем ожиданий роста цен и среднесрочные настроения на рост пока продолжают перевешивать. Но напомним, что в средине весны контанго по фьючерсам с разницей в три месяца достигало 7-8%. Снижение контанго является указанием на смену среднесрочных настроений. Будем смотреть за развитием событий.
Фондовый рынок США. Продолжение ралли
Вчера много говорили о том, что публикация в Independance о переговорах производителей нефти касательно отказа от доллара в нефтяных расчетах, обрушила доллар. Однако вот пишут в Блумберг, что доллар упал, потому что Австралия неожиданно подняло ставки и это повысило цену золота. Reserve Bank of Australia поднял overnight cash rate target до 3.25 % от 49- летнего низа на 3%.
Ралли в США продолжилось. Сегодня после торгов начинается отчетный сезон с рапортом Алкоа. Инвесторы ждут повторения чуда второго квартала. Аналитики были тогда консервативны, и отчеты были лучше ожиданий. Рост вели вчера энергетики (в понедельник финансы). Также Newspapers Climb
American International Group Inc. выросла на 4.9% до $44.83. Пишут, что The insurer готов продать свое Taiwan life insurance unit - Primus Financial Holdings Ltd. Вчера же писали, что акция выросла в предторгах , после того как UBS возобновил свою оценку акции как neutral rating при ценовом таргете $44.
06.10.09 S&P 500 вырос 2-ой день подряд на +1,37%, (1.49% в понедельник.).(1054,72 закр), S&P 500 FINANCIALS INDEX вырос на 1,23%, S&P 500 ENERGY INDEX вырос на 2,13%.
Декабрьские Фьючерсы S&P 500 в США. Фьючерсы на закрытии сессии отставали от спота, эта разница(бэквардейшн) увеличилась до максимальной в октябре. Фьючерсы сег. ночью позитивны.
Япония выросла на 1,11% .( Китай отдыхает).
Европа открылась негативно после 2 дней ралли. Лондон вырос во вторник на 2,26%, в понедельник на 0,71%.
в среду выходят энергозапасы, в четверг claims, в пятницу торговый баланс
Душин Олег
https://mind-money.eu (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу