9 января 2023 PRAVDA Invest
🧰 ВТБ - купил наконец-то Открытие наворотив дел. ВОСА 30 января рассмотрит вопрос допэмиссии акций на 301 млрд рублей в пользу Росимущества. РФ оплатит допэмиссию ВТБ акциями РНКБ и старым субордом ФНБ. Эмиссия достаточно большая.
Все потенциальные дивы полетят в капитал и их не будет пару лет (судя по заявлениям менеджмента). Про акцию можно забыть. Тут скорее стоит смотреть в сторону облигаций банка, точнее его субордов - под идею возобновления выплат купонов. Очевидная замена акции в портфеле Сбер.
🧰 Сбер - ждем на этой неделе (край, начало следующей) публикацию годового отчета за 2022 год. Прибыль 250+ млрд рублей и далее ждем дивы около 6-6,5 рублей за 2022 год. Это наша топ идея на текущий год.
🧰 НЛМК - акционеры (98% голосов) отменили 31 декабря дивы за 9м в 2,6 рубля. Рынку это не понравилось.
🧰 Татнефть - в ПТ была отсечка на дивы в 6,86 рублей за 3кв.
🧰 Роснефть - во ВТ 10.01 послдений день, когда акция торгуется с дивидендом в 20,4 рубля. В Ср будет дивгэп. Куда интереснее, что Роснефть обогнала по капитализации Газпром на прошедшей неделе))
🧰 Сургут преф - отчета нет, что с кубышкой не ясно. Но рубль -3,95 к баксу за год. Это приводит к примерной потере с переоценки кубышки в 1,5-1,7 рублей дивами. Если конечно и будут и дивы, то по нашим расчетам 2,5 -3 рубля на преф, не более (если кубышка в баксах все еще).
🧰 Норникель - обсуждает сокращение производства никеля в 2023 году примерно на 10% на фоне его профицита (на уровень 2021 года), а также отказа ряда европейских покупателей от российского металла.
Также, напомним, что истекает срок действия акционерного соглашения между основными владельцами компании (Потанин 34%, Русал 28%). По действующему соглашению Норникель выплачивает дивиденды в размере 60% от EBITDA при соотношении чистого долга к EBITDA ниже 1,8x. Дивы могут просесть в 2 раза, ближе к 1000 рублей в год.
🧰 Мосбиржа - опубликовала результаты торгов за 2022, общий объем торгов 1,1 квадрлн рублей (+4.6% г/г). Рынок акций 17,6 трлн рублей (-41.3% г/г). В целом неплохо, но дивов по ней пока не ждем. Это история конца 2023, начала 2024 года.
https://vk.com/pravdainvest (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
Все потенциальные дивы полетят в капитал и их не будет пару лет (судя по заявлениям менеджмента). Про акцию можно забыть. Тут скорее стоит смотреть в сторону облигаций банка, точнее его субордов - под идею возобновления выплат купонов. Очевидная замена акции в портфеле Сбер.
🧰 Сбер - ждем на этой неделе (край, начало следующей) публикацию годового отчета за 2022 год. Прибыль 250+ млрд рублей и далее ждем дивы около 6-6,5 рублей за 2022 год. Это наша топ идея на текущий год.
🧰 НЛМК - акционеры (98% голосов) отменили 31 декабря дивы за 9м в 2,6 рубля. Рынку это не понравилось.
🧰 Татнефть - в ПТ была отсечка на дивы в 6,86 рублей за 3кв.
🧰 Роснефть - во ВТ 10.01 послдений день, когда акция торгуется с дивидендом в 20,4 рубля. В Ср будет дивгэп. Куда интереснее, что Роснефть обогнала по капитализации Газпром на прошедшей неделе))
🧰 Сургут преф - отчета нет, что с кубышкой не ясно. Но рубль -3,95 к баксу за год. Это приводит к примерной потере с переоценки кубышки в 1,5-1,7 рублей дивами. Если конечно и будут и дивы, то по нашим расчетам 2,5 -3 рубля на преф, не более (если кубышка в баксах все еще).
🧰 Норникель - обсуждает сокращение производства никеля в 2023 году примерно на 10% на фоне его профицита (на уровень 2021 года), а также отказа ряда европейских покупателей от российского металла.
Также, напомним, что истекает срок действия акционерного соглашения между основными владельцами компании (Потанин 34%, Русал 28%). По действующему соглашению Норникель выплачивает дивиденды в размере 60% от EBITDA при соотношении чистого долга к EBITDA ниже 1,8x. Дивы могут просесть в 2 раза, ближе к 1000 рублей в год.
🧰 Мосбиржа - опубликовала результаты торгов за 2022, общий объем торгов 1,1 квадрлн рублей (+4.6% г/г). Рынок акций 17,6 трлн рублей (-41.3% г/г). В целом неплохо, но дивов по ней пока не ждем. Это история конца 2023, начала 2024 года.
https://vk.com/pravdainvest (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу