Американская электроэнергетическая компания Ameren, обслуживающая штаты Миссури и Иллинойс, опубликовала результаты за 4-й квартал и весь 2022 год в четверг, 16 февраля.
Отчет оказался лучше ожиданий рынка: так, скорректированная прибыль компании на акцию в октябре-декабре выросла на 31% (г/г) до $ 0,63 при ожидаемых $ 0,56, а выручка превысила консенсус почти в 2 раза, достигнув $ 2,0 млрд (+32% г/г). На фоне холодной погоды в 4-м квартале потребление э/э домохозяйствами и бизнесом заметно подросло и компенсировало снижение оптовых продаж э/э.
В части чистой прибыли Ameren показала столь внушительный рост за счет высокой нормы прибыли в тарифе подразделения Ameren Illinois Electric Distribution, которая рассчитывается с учетом ставок по 30-летним казначейским облигациям США. Кроме того, эффект дали надбавки в тарифе за повышение энергоэффективности в Миссури. Результаты по году в целом также оказались неплохими, что отразилось в прогнозе по EPS на 2023 год в диапазоне $ 4,25 – 4,45, в среднем предполагающем рост на 5% (г/г).
По результатам отчета мы подтверждаем рейтинг «покупать» акции AEE с целью $ 95 и потенциалом 11%.
http://www.finam.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Отчет оказался лучше ожиданий рынка: так, скорректированная прибыль компании на акцию в октябре-декабре выросла на 31% (г/г) до $ 0,63 при ожидаемых $ 0,56, а выручка превысила консенсус почти в 2 раза, достигнув $ 2,0 млрд (+32% г/г). На фоне холодной погоды в 4-м квартале потребление э/э домохозяйствами и бизнесом заметно подросло и компенсировало снижение оптовых продаж э/э.
В части чистой прибыли Ameren показала столь внушительный рост за счет высокой нормы прибыли в тарифе подразделения Ameren Illinois Electric Distribution, которая рассчитывается с учетом ставок по 30-летним казначейским облигациям США. Кроме того, эффект дали надбавки в тарифе за повышение энергоэффективности в Миссури. Результаты по году в целом также оказались неплохими, что отразилось в прогнозе по EPS на 2023 год в диапазоне $ 4,25 – 4,45, в среднем предполагающем рост на 5% (г/г).
По результатам отчета мы подтверждаем рейтинг «покупать» акции AEE с целью $ 95 и потенциалом 11%.
http://www.finam.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter