12 ноября 2009 Архив
Краткое резюме US DOE
По данным EIA, за неделю, закончившуюся 6 ноября, поставки нефти на американские НПЗ составили в среднем 13.8 млн. баррелей в день, что на 145000 bpd меньше, чем неделей ранее. Коэффициент использования производственных мощностей упал на 0.7% и составил в среднем 79.9%.
Производство бензина уменьшилось и составило в среднем 8.9 млн. баррелей в день. Производство продуктов дистилляции увеличилось и составило в среднем к 4.1 млн. баррелей в день.
Американский импорт нефти составил в среднем 8.7 млн. баррелей в день, что на 530000 bpd больше, чем неделей ранее. За прошедшие четыре недели импорт нефти составил в среднем 8.6 млн. баррелей в день, что на 1.5 млн. bpd меньше, чем за аналогичный период прошлого года.
Полный импорт бензина составил в среднем 732000 баррелей в день, в то время как импорт продуктов перегонки был на уровне 177000 bpd за неделю, закончившуюся 6 ноября 2009г.
Коммерческие запасы нефти (исключая Стратегический Нефтяной Резерв) выросли на 1.8 млн. баррелей к 337.7 млн. баррелей, и находятся выше верхней границы среднего диапазона, рассчитываемого для этого времени года.
Запасы нефти в Кушинге, штат Оклахома, взлетели на 1.5 млн. баррелей и находятся теперь на уровне 27.0 млн. баррелей.
Полные запасы бензина увеличились на 2.5 млн. баррелей к 210.8 млн. баррелей, и находятся выше верхней границы среднего диапазона, рассчитываемого для этого времени года.
Запасы продуктов перегонки, включающие печное и дизельное топлива, уменьшились на 300000 баррелей к 167.7 млн. баррелей, и находятся выше верхней границы среднего диапазона, рассчитываемого для этого времени года.
Запасы пропана снизились на 1.2 млн. баррелей и находятся в верхней половине среднего диапазона.
Полные коммерческие нефтяные запасы увеличились на 1.0 млн. баррелей и находятся выше верхней границы среднего диапазона.
Полный нефтяной спрос за прошедший четырехнедельный период составил в среднем 18.7 млн. баррелей в день, что на 4.7% меньше, чем за аналогичный период прошлого года.
За прошедшие четыре недели спрос на бензин составил в среднем 8.9 млн. баррелей в день, что на 1.0% ниже, чем в прошлом году.
Спрос на продукты перегонки за последние четыре недели до 6 ноября составил в среднем 3.6 млн. баррелей в день, что на 13.8% ниже, чем за аналогичные четыре недели прошлого года.
Спрос на реактивное топливо был на 4.0% ниже, чем год назад.
Фьючерсные контракты на нефть WTI, бензин RBOB и печное топливо, продолжили падение, после публикации отчета EIA, который включал ряд неожиданностей.
Во-первых, рост запасов нефти на 1.8 млн. баррелей значительно превысил ожидания аналитиков и оказался на 600000 баррелей больше, чем сообщалось в отчете API.
Во-вторых, запасы бензина взлетели на 2.5 млн. баррелей, в то время как аналитики ожидали неизменных уровней. Возможно, рынок не так резво отреагировал бы в другой ситуации, но падение спроса на 1.0%, по сравнению с прошлым годом, усилило «медвежий» импульс.
Третьей неожиданностью стало очередное сильное снижение коэффициента использования производственных мощностей американскими НПЗ. Однако, если производство бензина снизилось, то производство продуктов перегонки повысилось, что усилило эффект от незначительного роста запасов. Вообще, снижение коэффициента НПЗ в данной ситуации указывает на снижение спроса на нефть со стороны главных потребителей, что не вызывает беспокойства у рынка на фоне более чем достаточных запасов.
Торговые стратегии
Нефть (CLZ9/QMZ9)
Продажи от $77.42 - держим. Стоп - $82.50. Цель – 73.00.
RBOB (RBZ9)
Продажи от $2.0800 - держим. Стоп - $2.0600. Цель - $1.8800.
Мазут (HOZ9)
Продажи от $2.0664 - держим. Стоп - $2.1150.
Стратегическая цель - $1.8800. Для краткосрочной торговли можно использовать уровни $1.9800 и $1.9400
Обзор нефтяного рынка
Нефтяной комплекс, в составе декабрьских фьючерсов на нефть WTI, бензин RBOB и печное топливо, немного повысился в среду, после торгов в узком диапазоне.
Декабрьские контракты на нефть WTI, обращающиеся на NYMEX, поднялись на 23 цента, или 0.3%, к $79.28 за баррель.
На ICE в Лондоне декабрьские фьючерсы на индикативный сорт нефти «Брент» выросли на 45 центов, или 0.6%, к $77.95 за баррель.
Декабрьские контракты на бензин RBOB повысились на NYMEX на 1.53 цента, или 0.8%, к $1.9927 за галлон.
Декабрьские фьючерсы на печное топливо поднялись на 35 пунктов, или 0.2%, к $2.0558 за галлон.
Нефть вчера колебалась в узком диапазоне 153 пункта, оставаясь стабильной перед выпуском еженедельного отчета EIA, который был отсрочен на один день в связи с празднованием Дня ветеранов в США.
Тем временем, индекс, отражающий стоимость американского доллара относительно корзины шести ведущих мировых валют, стабилизировался выше поддержки 75.085, после более низкого открытия дня в среду. Индекс доллара не смог закрепиться ниже 75.00 и сегодня продолжает укрепление в рамках сезонной тенденции, которая предполагает рост американской валюты до конца ноября.
Цены получили некоторую поддержку со стороны данных Китая, который сообщил о сильном увеличении объема промышленного производства в октябре, что способствовало увеличению нефтяного импорта до второго по величине рекордного уровня.
Однако, кроме новостей из Китая, других свежих данных, способных поддержать рынок, не наблюдается.
Трейдеры сегодня замерли в ожидании еженедельного отчета EIA, который будет выпущен на 30 мин. позже, чем обычно, в 19:00 мск.
Пересмотренные оценки аналитиков, теперь указывают на увеличение запасов нефти на прошлой неделе в среднем на 200000 баррелей.
Запасы бензина ожидаются без изменений на уровне 208.3 млн. баррелей.
Запасы продуктов перегонки, включающие печное и дизельное топлива, как ожидается, упали на 400000 баррелей.
Коэффициент использования производственных мощностей американскими НПЗ, как ожидается, повысился на 0.3% к 80.9%, хотя и остается значительно ниже средних значений для этого периода времени.
С технической точки зрения, цены на нефть продолжают оставаться ниже психологического барьера 80 за баррель. Тот факт, что рынок не смог проверим предыдущий максимум 82.00 на фоне штормовой угрозы, падения доллара США и роста фондовых индексов, указывает на то, что перенасыщения рынка нефтью и слабый спрос все же оказывают сильное давление на цены.
Ключевым уровнем, скорее всего, выступает последний минимум $76.55, преодоление которого приведет к падению цен в район $73 за баррель.
Как уже отмечалось ранее, сезонное снижение типично продолжается до начала, а то и до середины, декабря.
Учитывая сезонный фактор, я все же ожидаю падения цен на нефть, по крайней мере, к $73.00 за баррель, а в идеале и к $71-$72.
Фьючерсы на бензин, примерно, с середины октября вступают в период нисходящего движения, что, собственно, подтверждается многолетними сезонными тенденциями.
С технической точки зрения, ноябрьские контракты, протестировав сильный диапазон сопротивления $2.0800 - $2.1124, мгновенно обвалились под воздействием «медвежьих» факторов.
На текущий момент, цены на бензин колеблются вокруг уровня $1.9884 за галлон, закрепление ниже которого предполагает падение к $1.8731.
Учитывая сильную фундаментальную составляющую, которая явно не поддерживает рост цен, я не удивлюсь, если рынок теперь отправится к нижней границе широкого диапазона $1.60 за галлон.
С технической точки зрения, декабрьские фьючерсы на печное топливо резко отскочили в октябре от сильного диапазона сопротивления в районе $2.1430-$2.1450. Учитывая высокий уровень запасов и очень уж слабый уровень спроса, я не вижу причин для роста цен выше этих уровней, по крайней мере, сейчас.
Цены на мазут продолжают оставаться ниже $2.0710, что открывает дорогу к диапазону поддержки $1.9382-$1.9738. Впрочем, верхняя граница диапазона была протестирована 6 ноября, и следующим этапом может стать падение к $1.8731.
К началу отопительного сезона ноябрь-март рынок, как правило, уже учитывает перспективы роста спроса на отопление, а дистрибьюторы в октябре уже начинают выбрасывать на наличный рынок мазут для удовлетворения раннего спроса, что приводит к снижению фьючерсных контрактов на нефтепродукты.
В этом свете, фьючерсные контракты на печное топливо типично падают, примерно, до середины декабря.
Торговые стратегии
Нефть (CLZ9/QMZ9)
Продажи от $77.42 - держим. Стоп - $82.50. Цель – 73.00.
RBOB (RBZ9)
Продажи от $2.0800 - держим. Стоп - $2.0600. Цель - $1.8800.
Мазут (HOZ9)
Продажи от $2.0664 - держим. Стоп - $2.1150.
Стратегическая цель - $1.8800. Для краткосрочной торговли можно использовать уровни $1.9800 и $1.9400.
Обзор рынка природного газа
Фьючерсы на природный газ закрылись немного выше в среду, на фоне некоторой фиксации прибыли по коротким позициям.
Декабрьские фьючерсы на NYMEX повысились на 3.6 цента, или 0.81%, к $4.503/MMBtu. В течение торгов контракт падал к $4.433, что приблизительно на 17% ниже октябрьского суточного максимума $5.318/MMBtu.
Низкие цены спровоцировали получение прибыли, однако газ по-прежнему остается под давлением со стороны теплой погоды и растущих запасов.
Национальная служба погоды предсказывает температуры выше нормальных уровней с 18 по 24 ноября в ключевых областях потребления на Северо-востоке и Среднем Западе. Теплая погода способствует снижению спроса на природный газ, идущий на отопление и, вероятно, продлит сезон инъекций вглубь отопительного сезона. С 1 ноября запасы природного газа типично начинают снижаться ввиду увеличения спроса. Однако в текущем сезоне теплая погода способствует продолжению увеличения запасов в ноябре.
По состоянию на 30 октября, запасы природного газа установились на небывало высоком уровне 3.788 Tcf, что на 11.1% выше, чем год назад, и на 12.3% выше пятилетнего среднего значения.
Тем временем, потолок вместимости подземных терминалов оценивается на уровне 3.889 Tcf, что ограничивает размер инъекций. Аналитики, опрошенные Dow Jones Newswires, ожидают, что запасы газа увеличились в среднем на 15 Bcf за неделю, закончившуюся 6 ноября. Впрочем, еженедельный отчет EIA перенесен на пятницу из-за праздника Ветеранов, который в США отмечался в среду.
Тем временем, участники рынка контролируют уровень производства газа в Мексиканском Заливе, который был несколько снижен перед подходом тропического шторма «Ida».
Как сообщило в среду U.S. Minerals Management Service, суточная выработка газа была сокращена на 532 млн. кубических футов, или 7.6%, от общей производительности в Заливе. В Мексиканском Заливе добывается, примерно, 11% всего внутреннего производства газа в США.
С технической точки зрения, декабрьский газ остается пока в широком диапазоне $4.340-$6.170, но нижняя граница, скорее всего, будет пробита и газ свалится в район $3.500/MMBtu.
Декабрьские контракты, пробив поддержку в районе $4.575, закрепились ниже психологического барьера $4.500, что в определенном смысле предполагает продолжение падения.
Хочу напомнить, что большую часть ноября газ типично остается под давлением, в связи с чем, рост цен в этот период безопасней рассматривать, как возможность продать по лучшей цене.
Торговые стратегии (NGF0/QGF0)
Продажи от $4.900 - держать. Стоп - $5.300. Цель - $4.000.
Александр Борц
Фьючерс на природный газ с ближайшей поставкой понизился до 4,490 долл., падение составило 0,097 долл. Цена фьючерсов декабря месяца поставки на нефтяную смесь марки Brent Crude Oil на Inter Continental Exchange по итогам торгов в среду повысилась до 77,95 долл./барр., на 0,45 долл. На бирже New York Merchantile Exchange стоимость фьючерсов на нефть марки Light Sweet Crude Oil с декабрьским месяцем истечения повысилась до 79,28 долл./барр., то есть 0,23 долл. По итогам торгов в среду на New York Mercantile Exchange цена фьючерсного контракта на нефть марки WTI декабрьской поставки повысилась на $0,23 - до $79,28 за баррель.
Причины
10 ноября был опубликован World Energy Report, а также вышла масса других важных событий по энерготрейдингу, в среду же внешний фон был очень бедным.
В среду в ходе Азиатской сессии нефть находилась под давлением, в частности, за счет не самых убедительных макроэкономических данных Германии.
Картель ОПЕК заявила, что предыдущие прогнозы на спрос углеводородов оказались несколько заниженными, в настоящее время предполагается, что спрос сырой нефти в 2010 году составит 0,75 млн. барр. в сутки, таким образом, прогноз был пересмотрен в сторону повышения на 0,05 млн. барр. Новым поводом для скупки энергетических контрактов стали весьма позитивные данные по уровню промышленного производства в Китае и розничным продажам. Объем промышленного производства в КНР по итогам октября повысился на 16,1%. Китайский импорт нефти в октябре составил 4,5 млн. барр. в сутки, так что практически был обновлен исторический рекорд. Япония также порадовала инвесторов, объем машиностроительных заказов в сентябре повысился на 10,5% в годовом исчислении.
Казалось бы, все факторы говорят в пользу продолжения ралли на товарном рынке. Статистика API указывает на рост запасов нефти сырой в США на 1,22 млн., даже запасы бензина и дистиллятов подросли. Таким образом, очень многое будет зависеть от данных МинЭнерго.
Ожидания
Сегодня в 19:00 по московскому времени будут опубликованы данные Министерства Энергетики США по объему коммерческих запасов углеводородов в стране по состоянию на 6 ноября.
Эйфория на рынках сейчас невиданная, если посмотреть график H4-D. Уровни, рекомендуемые к покупке, изо дня в день не достигаются, не хватает сгустка негатива для рынка, думаю, такая разрядка в ближайшее время должна поступить.
Удерживаем длинные позиции по натуральному газу. Нефть Brent покупаем от 77,3 с целью 78,2 и стопом 69,9. Покупаем марку CL по 78,55 с целью 79,9 и стопом 78,15. Покупаем марку WTI от 77,75 с целью 79,31 и стопом 76,90.
Дмитрий Степанов
По данным EIA, за неделю, закончившуюся 6 ноября, поставки нефти на американские НПЗ составили в среднем 13.8 млн. баррелей в день, что на 145000 bpd меньше, чем неделей ранее. Коэффициент использования производственных мощностей упал на 0.7% и составил в среднем 79.9%.
Производство бензина уменьшилось и составило в среднем 8.9 млн. баррелей в день. Производство продуктов дистилляции увеличилось и составило в среднем к 4.1 млн. баррелей в день.
Американский импорт нефти составил в среднем 8.7 млн. баррелей в день, что на 530000 bpd больше, чем неделей ранее. За прошедшие четыре недели импорт нефти составил в среднем 8.6 млн. баррелей в день, что на 1.5 млн. bpd меньше, чем за аналогичный период прошлого года.
Полный импорт бензина составил в среднем 732000 баррелей в день, в то время как импорт продуктов перегонки был на уровне 177000 bpd за неделю, закончившуюся 6 ноября 2009г.
Коммерческие запасы нефти (исключая Стратегический Нефтяной Резерв) выросли на 1.8 млн. баррелей к 337.7 млн. баррелей, и находятся выше верхней границы среднего диапазона, рассчитываемого для этого времени года.
Запасы нефти в Кушинге, штат Оклахома, взлетели на 1.5 млн. баррелей и находятся теперь на уровне 27.0 млн. баррелей.
Полные запасы бензина увеличились на 2.5 млн. баррелей к 210.8 млн. баррелей, и находятся выше верхней границы среднего диапазона, рассчитываемого для этого времени года.
Запасы продуктов перегонки, включающие печное и дизельное топлива, уменьшились на 300000 баррелей к 167.7 млн. баррелей, и находятся выше верхней границы среднего диапазона, рассчитываемого для этого времени года.
Запасы пропана снизились на 1.2 млн. баррелей и находятся в верхней половине среднего диапазона.
Полные коммерческие нефтяные запасы увеличились на 1.0 млн. баррелей и находятся выше верхней границы среднего диапазона.
Полный нефтяной спрос за прошедший четырехнедельный период составил в среднем 18.7 млн. баррелей в день, что на 4.7% меньше, чем за аналогичный период прошлого года.
За прошедшие четыре недели спрос на бензин составил в среднем 8.9 млн. баррелей в день, что на 1.0% ниже, чем в прошлом году.
Спрос на продукты перегонки за последние четыре недели до 6 ноября составил в среднем 3.6 млн. баррелей в день, что на 13.8% ниже, чем за аналогичные четыре недели прошлого года.
Спрос на реактивное топливо был на 4.0% ниже, чем год назад.
Фьючерсные контракты на нефть WTI, бензин RBOB и печное топливо, продолжили падение, после публикации отчета EIA, который включал ряд неожиданностей.
Во-первых, рост запасов нефти на 1.8 млн. баррелей значительно превысил ожидания аналитиков и оказался на 600000 баррелей больше, чем сообщалось в отчете API.
Во-вторых, запасы бензина взлетели на 2.5 млн. баррелей, в то время как аналитики ожидали неизменных уровней. Возможно, рынок не так резво отреагировал бы в другой ситуации, но падение спроса на 1.0%, по сравнению с прошлым годом, усилило «медвежий» импульс.
Третьей неожиданностью стало очередное сильное снижение коэффициента использования производственных мощностей американскими НПЗ. Однако, если производство бензина снизилось, то производство продуктов перегонки повысилось, что усилило эффект от незначительного роста запасов. Вообще, снижение коэффициента НПЗ в данной ситуации указывает на снижение спроса на нефть со стороны главных потребителей, что не вызывает беспокойства у рынка на фоне более чем достаточных запасов.
Торговые стратегии
Нефть (CLZ9/QMZ9)
Продажи от $77.42 - держим. Стоп - $82.50. Цель – 73.00.
RBOB (RBZ9)
Продажи от $2.0800 - держим. Стоп - $2.0600. Цель - $1.8800.
Мазут (HOZ9)
Продажи от $2.0664 - держим. Стоп - $2.1150.
Стратегическая цель - $1.8800. Для краткосрочной торговли можно использовать уровни $1.9800 и $1.9400
Обзор нефтяного рынка
Нефтяной комплекс, в составе декабрьских фьючерсов на нефть WTI, бензин RBOB и печное топливо, немного повысился в среду, после торгов в узком диапазоне.
Декабрьские контракты на нефть WTI, обращающиеся на NYMEX, поднялись на 23 цента, или 0.3%, к $79.28 за баррель.
На ICE в Лондоне декабрьские фьючерсы на индикативный сорт нефти «Брент» выросли на 45 центов, или 0.6%, к $77.95 за баррель.
Декабрьские контракты на бензин RBOB повысились на NYMEX на 1.53 цента, или 0.8%, к $1.9927 за галлон.
Декабрьские фьючерсы на печное топливо поднялись на 35 пунктов, или 0.2%, к $2.0558 за галлон.
Нефть вчера колебалась в узком диапазоне 153 пункта, оставаясь стабильной перед выпуском еженедельного отчета EIA, который был отсрочен на один день в связи с празднованием Дня ветеранов в США.
Тем временем, индекс, отражающий стоимость американского доллара относительно корзины шести ведущих мировых валют, стабилизировался выше поддержки 75.085, после более низкого открытия дня в среду. Индекс доллара не смог закрепиться ниже 75.00 и сегодня продолжает укрепление в рамках сезонной тенденции, которая предполагает рост американской валюты до конца ноября.
Цены получили некоторую поддержку со стороны данных Китая, который сообщил о сильном увеличении объема промышленного производства в октябре, что способствовало увеличению нефтяного импорта до второго по величине рекордного уровня.
Однако, кроме новостей из Китая, других свежих данных, способных поддержать рынок, не наблюдается.
Трейдеры сегодня замерли в ожидании еженедельного отчета EIA, который будет выпущен на 30 мин. позже, чем обычно, в 19:00 мск.
Пересмотренные оценки аналитиков, теперь указывают на увеличение запасов нефти на прошлой неделе в среднем на 200000 баррелей.
Запасы бензина ожидаются без изменений на уровне 208.3 млн. баррелей.
Запасы продуктов перегонки, включающие печное и дизельное топлива, как ожидается, упали на 400000 баррелей.
Коэффициент использования производственных мощностей американскими НПЗ, как ожидается, повысился на 0.3% к 80.9%, хотя и остается значительно ниже средних значений для этого периода времени.
С технической точки зрения, цены на нефть продолжают оставаться ниже психологического барьера 80 за баррель. Тот факт, что рынок не смог проверим предыдущий максимум 82.00 на фоне штормовой угрозы, падения доллара США и роста фондовых индексов, указывает на то, что перенасыщения рынка нефтью и слабый спрос все же оказывают сильное давление на цены.
Ключевым уровнем, скорее всего, выступает последний минимум $76.55, преодоление которого приведет к падению цен в район $73 за баррель.
Как уже отмечалось ранее, сезонное снижение типично продолжается до начала, а то и до середины, декабря.
Учитывая сезонный фактор, я все же ожидаю падения цен на нефть, по крайней мере, к $73.00 за баррель, а в идеале и к $71-$72.
Фьючерсы на бензин, примерно, с середины октября вступают в период нисходящего движения, что, собственно, подтверждается многолетними сезонными тенденциями.
С технической точки зрения, ноябрьские контракты, протестировав сильный диапазон сопротивления $2.0800 - $2.1124, мгновенно обвалились под воздействием «медвежьих» факторов.
На текущий момент, цены на бензин колеблются вокруг уровня $1.9884 за галлон, закрепление ниже которого предполагает падение к $1.8731.
Учитывая сильную фундаментальную составляющую, которая явно не поддерживает рост цен, я не удивлюсь, если рынок теперь отправится к нижней границе широкого диапазона $1.60 за галлон.
С технической точки зрения, декабрьские фьючерсы на печное топливо резко отскочили в октябре от сильного диапазона сопротивления в районе $2.1430-$2.1450. Учитывая высокий уровень запасов и очень уж слабый уровень спроса, я не вижу причин для роста цен выше этих уровней, по крайней мере, сейчас.
Цены на мазут продолжают оставаться ниже $2.0710, что открывает дорогу к диапазону поддержки $1.9382-$1.9738. Впрочем, верхняя граница диапазона была протестирована 6 ноября, и следующим этапом может стать падение к $1.8731.
К началу отопительного сезона ноябрь-март рынок, как правило, уже учитывает перспективы роста спроса на отопление, а дистрибьюторы в октябре уже начинают выбрасывать на наличный рынок мазут для удовлетворения раннего спроса, что приводит к снижению фьючерсных контрактов на нефтепродукты.
В этом свете, фьючерсные контракты на печное топливо типично падают, примерно, до середины декабря.
Торговые стратегии
Нефть (CLZ9/QMZ9)
Продажи от $77.42 - держим. Стоп - $82.50. Цель – 73.00.
RBOB (RBZ9)
Продажи от $2.0800 - держим. Стоп - $2.0600. Цель - $1.8800.
Мазут (HOZ9)
Продажи от $2.0664 - держим. Стоп - $2.1150.
Стратегическая цель - $1.8800. Для краткосрочной торговли можно использовать уровни $1.9800 и $1.9400.
Обзор рынка природного газа
Фьючерсы на природный газ закрылись немного выше в среду, на фоне некоторой фиксации прибыли по коротким позициям.
Декабрьские фьючерсы на NYMEX повысились на 3.6 цента, или 0.81%, к $4.503/MMBtu. В течение торгов контракт падал к $4.433, что приблизительно на 17% ниже октябрьского суточного максимума $5.318/MMBtu.
Низкие цены спровоцировали получение прибыли, однако газ по-прежнему остается под давлением со стороны теплой погоды и растущих запасов.
Национальная служба погоды предсказывает температуры выше нормальных уровней с 18 по 24 ноября в ключевых областях потребления на Северо-востоке и Среднем Западе. Теплая погода способствует снижению спроса на природный газ, идущий на отопление и, вероятно, продлит сезон инъекций вглубь отопительного сезона. С 1 ноября запасы природного газа типично начинают снижаться ввиду увеличения спроса. Однако в текущем сезоне теплая погода способствует продолжению увеличения запасов в ноябре.
По состоянию на 30 октября, запасы природного газа установились на небывало высоком уровне 3.788 Tcf, что на 11.1% выше, чем год назад, и на 12.3% выше пятилетнего среднего значения.
Тем временем, потолок вместимости подземных терминалов оценивается на уровне 3.889 Tcf, что ограничивает размер инъекций. Аналитики, опрошенные Dow Jones Newswires, ожидают, что запасы газа увеличились в среднем на 15 Bcf за неделю, закончившуюся 6 ноября. Впрочем, еженедельный отчет EIA перенесен на пятницу из-за праздника Ветеранов, который в США отмечался в среду.
Тем временем, участники рынка контролируют уровень производства газа в Мексиканском Заливе, который был несколько снижен перед подходом тропического шторма «Ida».
Как сообщило в среду U.S. Minerals Management Service, суточная выработка газа была сокращена на 532 млн. кубических футов, или 7.6%, от общей производительности в Заливе. В Мексиканском Заливе добывается, примерно, 11% всего внутреннего производства газа в США.
С технической точки зрения, декабрьский газ остается пока в широком диапазоне $4.340-$6.170, но нижняя граница, скорее всего, будет пробита и газ свалится в район $3.500/MMBtu.
Декабрьские контракты, пробив поддержку в районе $4.575, закрепились ниже психологического барьера $4.500, что в определенном смысле предполагает продолжение падения.
Хочу напомнить, что большую часть ноября газ типично остается под давлением, в связи с чем, рост цен в этот период безопасней рассматривать, как возможность продать по лучшей цене.
Торговые стратегии (NGF0/QGF0)
Продажи от $4.900 - держать. Стоп - $5.300. Цель - $4.000.
Александр Борц
Фьючерс на природный газ с ближайшей поставкой понизился до 4,490 долл., падение составило 0,097 долл. Цена фьючерсов декабря месяца поставки на нефтяную смесь марки Brent Crude Oil на Inter Continental Exchange по итогам торгов в среду повысилась до 77,95 долл./барр., на 0,45 долл. На бирже New York Merchantile Exchange стоимость фьючерсов на нефть марки Light Sweet Crude Oil с декабрьским месяцем истечения повысилась до 79,28 долл./барр., то есть 0,23 долл. По итогам торгов в среду на New York Mercantile Exchange цена фьючерсного контракта на нефть марки WTI декабрьской поставки повысилась на $0,23 - до $79,28 за баррель.
Причины
10 ноября был опубликован World Energy Report, а также вышла масса других важных событий по энерготрейдингу, в среду же внешний фон был очень бедным.
В среду в ходе Азиатской сессии нефть находилась под давлением, в частности, за счет не самых убедительных макроэкономических данных Германии.
Картель ОПЕК заявила, что предыдущие прогнозы на спрос углеводородов оказались несколько заниженными, в настоящее время предполагается, что спрос сырой нефти в 2010 году составит 0,75 млн. барр. в сутки, таким образом, прогноз был пересмотрен в сторону повышения на 0,05 млн. барр. Новым поводом для скупки энергетических контрактов стали весьма позитивные данные по уровню промышленного производства в Китае и розничным продажам. Объем промышленного производства в КНР по итогам октября повысился на 16,1%. Китайский импорт нефти в октябре составил 4,5 млн. барр. в сутки, так что практически был обновлен исторический рекорд. Япония также порадовала инвесторов, объем машиностроительных заказов в сентябре повысился на 10,5% в годовом исчислении.
Казалось бы, все факторы говорят в пользу продолжения ралли на товарном рынке. Статистика API указывает на рост запасов нефти сырой в США на 1,22 млн., даже запасы бензина и дистиллятов подросли. Таким образом, очень многое будет зависеть от данных МинЭнерго.
Ожидания
Сегодня в 19:00 по московскому времени будут опубликованы данные Министерства Энергетики США по объему коммерческих запасов углеводородов в стране по состоянию на 6 ноября.
Эйфория на рынках сейчас невиданная, если посмотреть график H4-D. Уровни, рекомендуемые к покупке, изо дня в день не достигаются, не хватает сгустка негатива для рынка, думаю, такая разрядка в ближайшее время должна поступить.
Удерживаем длинные позиции по натуральному газу. Нефть Brent покупаем от 77,3 с целью 78,2 и стопом 69,9. Покупаем марку CL по 78,55 с целью 79,9 и стопом 78,15. Покупаем марку WTI от 77,75 с целью 79,31 и стопом 76,90.
Дмитрий Степанов
/templates/new/dleimages/no_icon.gif Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба