24 ноября 2023 Велес Капитал Кожухова Елена
Российский рынок акций в пятницу к окончанию основных торгов находился под сдержанным нисходящим давлением, не находя значимых идей для повышения. Индекс Мосбиржи к 18:05 мск снизился на 0,11%, до 3217,57 пункта. Индекс РТС упал на 0,54%, до 1142,76 пункта.
По итогам недели индекс Мосбиржи прибавляет около 0,5%, не сумев выйти за пределы диапазона 3150-3255 пунктов из-за отсутствия масштабных драйверов движения. Индекс РТС поднялся на 1,7%, продолжив обновлять максимумы с ноября 2022 года (1159 пунктов) благодаря валютной динамике. Список дивидендных историй пополнила Татнефть, совет директоров которой рекомендовал выплаты за 3-й квартал текущего года в размере 35,17 руб на бумагу (доходность около 5,5%). Сильные финансовые результаты за 3-й квартал текущего года на неделе представили Совкомфлот, Циан и TCS Group, а Инарктика объявила о проведении SPO. Акции Полиметалла обвалились после новостей о намерении произвести новый обмен акций, заблокированных в результате санкций против НРД. На рынке опасаются, что впоследствии будет проведен делистинг акций Полиметалла с Мосбиржи.
Рубль на Мосбирже к вечеру оставался в минусе и терял около 0,5% к доллару, евро и юаню, располагаясь у 88,80 руб, 97 руб и 12,39 руб соответственно. Российская валюта находилась в стадии сдержанной коррекции после достижения ранее на неделе очередных максимумов с июня к доллару (87,65 руб) и евро (95,75 руб). Китайский юань при этом обновил минимум с июля к рублю неделей ранее (12,208 руб).
Эмитенты
Наибольший рост к завершению сессии показывали акции Яндекса (+1,48%), привилегированные и обыкновенные акции Татнефти (+1,20% и +1,15%), котировки РусГидро (+1,08%), бумаги ЛСР (+1%), акции Черкизово (+0,71%), котировки Селигдара (+0,58%).
Акции Яндекса поддерживали поступившие по ходу недели новости о возможных вариантах выкупа доли в компании.
Акции Татнефти и Селигдара поддерживали рекомендованные на этой неделе дивиденды за 3-й квартал текущего года.
РусГидро планирует представить финансовые результаты за 3-й квартал 2023 года по МСФО в понедельник.
В наибольшем минусе к завершению сессии пребывали бумаги Полиметалла (-15,64%), расписки Fix Price (-2,79%), котировки ОГК-2 (-2,03%), акции ТГК-1 (-1,99%), бумаги Юнипро (-1,93%).
Акции Полиметалла продолжали падение на фоне опасений делистинга бумаг с Мосбиржи в связи с процессом редомициляции.
Внешний фон: неоднозначный
Биржи США: неоднозначный настрой. Торги на фондовых биржах США после выходного дня проходили без единой динамики трех основных индексов, которые изменялись в пределах 0,3%. Рынок остается в районе многонедельных максимумов и продолжает смотреть наверх благодаря ожиданиям паузы в повышении процентных ставок ФРС. По итогам недели индикатор «широкого рынка» S&P 500 прибавляет около 1%. На следующей неделе повлиять на рыночные настроения может, в частности, предпочитаемый ФРС индикатор инфляции – базовый ценовой индекс потребления за октябрь, после публикации которого выступит глава регулятора Пауэлл. Статистика пятницы при этом показала ускорение роста в секторе услуг США в ноябре при замедлении в производстве. Оба индикатора остаются у пограничной отметки 50 пунктов.
Биржи Европы: умеренно позитивный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к вечеру прибавлял около 0,2%, по ходу сессии вновь поднявшись до самого высокого значения с августа (4363 пункта). За неделю Euro Stoxx 50 повышается примерно на 0,7%, при этом рост обеспечивался надеждами на завершение цикла ужесточения денежно-кредитной политики как в еврозоне, так и в США. На следующей неделе инвесторы смогут оценить предварительные оценки потребительской инфляции Германии и еврозоны за ноябрь. В пятницу же пересмотренные данные показали снижение ВВП Германии в 3-м квартале 2023 года на 0,4% г/г (ожидалось -0,3%) при сокращении на 0,1% к/к, как и прогнозировалось. Рецессия в крупнейшей экономике еврозоны, таким образом, усугубляется.
Нефтяной рынок: неоднозначный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению основной сессии в РФ изменялись в пределах 0,5%. По итогам недели, однако, ценам на нефть Brent, в частности, удалось подрасти почти на 1,5% и восстановиться от минимумов с июля. На рынке ждут заседания мониторингового комитета ОПЕК+ 30 ноября и, судя по всему, не исключают бычьих для котировок новостей, которые при умеренно оптимистичном сценарии могут увести цены Brent в район 87 долл (верхняя полоса Боллинджера дневного графика). Для более продолжительного роста фьючерсов, однако, понадобится пересмотр перспектив мирового спроса на нефть.
Рынок завтра
Общий настрой: Зарубежные фондовые площадки в пятницу пытались продолжить рост, но активность на рынках была сдержанной. Следующая неделя будет интересной с точки зрения макроэкономических данных, которые повлияют на ожидания в отношении монетарной политики США, еврозоны и Китая. Индексы Мосбиржи и РТС в целом завершают неделю на умеренно оптимистичной ноте, но не смогли развить повышения в пятницу из-за недостатка масштабных идей для роста. Консолидация в РФ может продолжиться в ближайшие дни, в то время как декабрь наверняка станет для рынков акций более интересным месяцем благодаря запланированным корпоративным событиям в виде Дней инвестора и пересмотров стратегий, а также финальных в этом году заседаний ФРС, ЕЦБ и ЦБ РФ.
События дня:
· прибыль промышленных предприятий Китая (04.30 мск)
· продажи домов на первичном рынке США в октябре (18.00 мск)
По итогам недели индекс Мосбиржи прибавляет около 0,5%, не сумев выйти за пределы диапазона 3150-3255 пунктов из-за отсутствия масштабных драйверов движения. Индекс РТС поднялся на 1,7%, продолжив обновлять максимумы с ноября 2022 года (1159 пунктов) благодаря валютной динамике. Список дивидендных историй пополнила Татнефть, совет директоров которой рекомендовал выплаты за 3-й квартал текущего года в размере 35,17 руб на бумагу (доходность около 5,5%). Сильные финансовые результаты за 3-й квартал текущего года на неделе представили Совкомфлот, Циан и TCS Group, а Инарктика объявила о проведении SPO. Акции Полиметалла обвалились после новостей о намерении произвести новый обмен акций, заблокированных в результате санкций против НРД. На рынке опасаются, что впоследствии будет проведен делистинг акций Полиметалла с Мосбиржи.
Рубль на Мосбирже к вечеру оставался в минусе и терял около 0,5% к доллару, евро и юаню, располагаясь у 88,80 руб, 97 руб и 12,39 руб соответственно. Российская валюта находилась в стадии сдержанной коррекции после достижения ранее на неделе очередных максимумов с июня к доллару (87,65 руб) и евро (95,75 руб). Китайский юань при этом обновил минимум с июля к рублю неделей ранее (12,208 руб).
Эмитенты
Наибольший рост к завершению сессии показывали акции Яндекса (+1,48%), привилегированные и обыкновенные акции Татнефти (+1,20% и +1,15%), котировки РусГидро (+1,08%), бумаги ЛСР (+1%), акции Черкизово (+0,71%), котировки Селигдара (+0,58%).
Акции Яндекса поддерживали поступившие по ходу недели новости о возможных вариантах выкупа доли в компании.
Акции Татнефти и Селигдара поддерживали рекомендованные на этой неделе дивиденды за 3-й квартал текущего года.
РусГидро планирует представить финансовые результаты за 3-й квартал 2023 года по МСФО в понедельник.
В наибольшем минусе к завершению сессии пребывали бумаги Полиметалла (-15,64%), расписки Fix Price (-2,79%), котировки ОГК-2 (-2,03%), акции ТГК-1 (-1,99%), бумаги Юнипро (-1,93%).
Акции Полиметалла продолжали падение на фоне опасений делистинга бумаг с Мосбиржи в связи с процессом редомициляции.
Внешний фон: неоднозначный
Биржи США: неоднозначный настрой. Торги на фондовых биржах США после выходного дня проходили без единой динамики трех основных индексов, которые изменялись в пределах 0,3%. Рынок остается в районе многонедельных максимумов и продолжает смотреть наверх благодаря ожиданиям паузы в повышении процентных ставок ФРС. По итогам недели индикатор «широкого рынка» S&P 500 прибавляет около 1%. На следующей неделе повлиять на рыночные настроения может, в частности, предпочитаемый ФРС индикатор инфляции – базовый ценовой индекс потребления за октябрь, после публикации которого выступит глава регулятора Пауэлл. Статистика пятницы при этом показала ускорение роста в секторе услуг США в ноябре при замедлении в производстве. Оба индикатора остаются у пограничной отметки 50 пунктов.
Биржи Европы: умеренно позитивный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к вечеру прибавлял около 0,2%, по ходу сессии вновь поднявшись до самого высокого значения с августа (4363 пункта). За неделю Euro Stoxx 50 повышается примерно на 0,7%, при этом рост обеспечивался надеждами на завершение цикла ужесточения денежно-кредитной политики как в еврозоне, так и в США. На следующей неделе инвесторы смогут оценить предварительные оценки потребительской инфляции Германии и еврозоны за ноябрь. В пятницу же пересмотренные данные показали снижение ВВП Германии в 3-м квартале 2023 года на 0,4% г/г (ожидалось -0,3%) при сокращении на 0,1% к/к, как и прогнозировалось. Рецессия в крупнейшей экономике еврозоны, таким образом, усугубляется.
Нефтяной рынок: неоднозначный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению основной сессии в РФ изменялись в пределах 0,5%. По итогам недели, однако, ценам на нефть Brent, в частности, удалось подрасти почти на 1,5% и восстановиться от минимумов с июля. На рынке ждут заседания мониторингового комитета ОПЕК+ 30 ноября и, судя по всему, не исключают бычьих для котировок новостей, которые при умеренно оптимистичном сценарии могут увести цены Brent в район 87 долл (верхняя полоса Боллинджера дневного графика). Для более продолжительного роста фьючерсов, однако, понадобится пересмотр перспектив мирового спроса на нефть.
Рынок завтра
Общий настрой: Зарубежные фондовые площадки в пятницу пытались продолжить рост, но активность на рынках была сдержанной. Следующая неделя будет интересной с точки зрения макроэкономических данных, которые повлияют на ожидания в отношении монетарной политики США, еврозоны и Китая. Индексы Мосбиржи и РТС в целом завершают неделю на умеренно оптимистичной ноте, но не смогли развить повышения в пятницу из-за недостатка масштабных идей для роста. Консолидация в РФ может продолжиться в ближайшие дни, в то время как декабрь наверняка станет для рынков акций более интересным месяцем благодаря запланированным корпоративным событиям в виде Дней инвестора и пересмотров стратегий, а также финальных в этом году заседаний ФРС, ЕЦБ и ЦБ РФ.
События дня:
· прибыль промышленных предприятий Китая (04.30 мск)
· продажи домов на первичном рынке США в октябре (18.00 мск)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба