4 декабря 2023 Велес Капитал Кожухова Елена
Российский рынок акций в понедельник к окончанию основных торгов находился в минусе из-за продолжения фиксации прибыли по большинству эмитентов, хотя и отступил от минимумов дня. Индекс Мосбиржи к 18:50 мск снизился на 0,89%, до 3114,41 пункта. Индекс РТС упал на 1,67%, до 1076,99 пункта, ощущая давление также со стороны рубля.
Рубль на Мосбирже к вечеру оставался в минусе и ослабевал в пределах 1% к доллару, евро и юаню, располагаясь у 90,85 руб, 98,35 руб и 12,71 руб соответственно. Российская валюта в начале недели подошла к важным техническим уровням 91 руб, 99,55 руб и 12,75 руб соответственно, закрепление выше которых может ускорить её падение.
Эмитенты
Наибольший рост к завершению сессии показывали акции Полиметалла (+3,86%), котировки Сегежи (+1,33%), акции Мосбиржи (+1,29%), бумаги Северстали (+1,24%), котировки АЛРОСы (+1,11%), акции ПИК (+1,05%), бумаги Новатэка (+0,97%).
Акции Полиметалла находились в плюсе на фоне скачка цен на золото в ходе азиатской сессии к 2152 долл/унц, к историческому максимуму, после чего котировки отступили ниже предыдущего исторического пика 2089 долл/унц и к вечеру теряли около 2%. Цены на золото поддерживала эскалация геополитической напряженности на Ближнем Востоке после атак на коммерческие суда в Красном море, а также более слабый доллар и падение доходности 10-летних гособлигаций США в район 4,2%. Усиление надежд на снижение процентных ставок в США уже во 2-й половине 2024 года наряду с глобальной экономической неопределенностью также подстегнули интерес к драгоценному металлу. Фундаментально для развития роста ценам на золото, однако, понадобится дальнейшее снижение доходности гособлигаций США, в частности, по 10-летним бумагам в район 4%. В обратном случае сегодняшний скачок котировок может предвещать локальный пик перед разворотом тренда.
Акции Мосбиржи получили поддержку после выхода данных об увеличении объема торгов в ноябре в 1,7 раза, до 126,1 трлн руб против 74,8 млрд руб годом ранее. Мосбиржа продолжает показывать сильные операционные результаты на фоне сохранения интереса участников к различным классам активов, при этом повышенная волатильность последних месяцев привлекает розничных инвесторов, которые сейчас составляют абсолютное большинство на бирже. По итогам 2023 года от Мосбиржи также ожидают выплаты дивидендов.
В наибольшем минусе к завершению сессии пребывали акции Русснефти (-5,23%), расписки Циана (-4,80%), котировки банка «Санкт-Петербург» (-4,79%), акции Qiwi (-4,69%), бумаги Совкомфлота (-4,32%).
Внешний фон: умеренно негативный
Биржи США: умеренно негативный настрой. Торги на фондовых биржах США к завершению основной сессии в РФ проходили с понижением трех основных индексов на 0,5-1,5% во главе с высокотехнологичным Nasdaq, который продолжал отступление от района максимума текущего года 14 446 пунктов с ближайшей поддержкой 14 050 пунктов. Рынок перешел в стадию нисходящей коррекции от важных сопротивлений в ожидании публикации на неделе значимых макроэкономических данных и, в частности, ежемесячных отчетов по занятости в США, которые скорее всего покажут сохранение стабильных темпов её роста.
Биржи Европы: нейтральный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к вечеру почти не изменял позиций, консолидируясь у очередного максимума с августа. Во вторник участники смогут оценить окончательные данные по деловой активности в секторах услуг еврозоны за ноябрь, которые, вероятно, покажут замедление в большинстве стран и по всему региону в целом. Слабые данные, в то же время, могут укрепить веру инвесторов в завершение цикла повышения процентных ставок ЕЦБ, в пользу чего во вторник, вероятно, будут свидетельствовать и цифры по производственной инфляции еврозоны за октябрь.
Нефтяной рынок: нейтральный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению основной сессии в РФ пытались выйти в плюс и изменялись менее чем на 0,5%, отступив от района ноябрьских минимумов 76,65 долл и 72,22 долл соответственно. Поддержку котировкам, очевидно, оказывала как близость локальных минимумов, так и заявления США о намерении выкупить в нефтяные резервы максимально возможные объемы ресурса при текущих невысоких уровнях цен.
Рынок завтра
Общий настрой: Зарубежные фондовые площадки в понедельник преимущественно находились в стадии ухода от риска. Инвесторы предпочли зафиксировать часть прибыли у локальных максимумов перед выходом важной макроэкономической статистики по ходу недели, а также заседаниями ЕЦБ и ФРС в середине месяца. Повышенная волатильность наблюдалась в ценах золота и серебра, которые после скачка наверх на азиатской сессии к вечеру теряли около 2% и 4% в рамках коррекции. Индексы Мосбиржи и РТС также находились в минусе, при этом рублевый индикатор удержал ближайшую поддержку 3110 пунктов, которую проверил на прочность в течение дня. Настроения в РФ, однако, ухудшаются, что указывает на риски дальнейшего краткосрочного снижения.
События дня:
· индекс деловой активности Caixin в секторе услуг Китая за ноябрь (04.45 мск)
· окончательные индексы деловой активности в секторах услуг стран Европы (11.15-12.30 мск) и США (17.45 мск) за ноябрь
· Минфин опубликует отчет по нефтегазовым доходам в ноябре и укажет сумму валютных операций по бюджетному правилу (12.00 мск)
· индекс цен производителей еврозоны за октябрь (13.00 мск)
· индекс деловой активности в секторе услуг США от ISM за ноябрь (18.00 мск)
· финансовые результаты АФК Системы за 3-й кв 2023 г по МСФО
· акционеры ЛУКОЙЛа утвердят дивиденды за 9 мес 2023 г
Рубль на Мосбирже к вечеру оставался в минусе и ослабевал в пределах 1% к доллару, евро и юаню, располагаясь у 90,85 руб, 98,35 руб и 12,71 руб соответственно. Российская валюта в начале недели подошла к важным техническим уровням 91 руб, 99,55 руб и 12,75 руб соответственно, закрепление выше которых может ускорить её падение.
Эмитенты
Наибольший рост к завершению сессии показывали акции Полиметалла (+3,86%), котировки Сегежи (+1,33%), акции Мосбиржи (+1,29%), бумаги Северстали (+1,24%), котировки АЛРОСы (+1,11%), акции ПИК (+1,05%), бумаги Новатэка (+0,97%).
Акции Полиметалла находились в плюсе на фоне скачка цен на золото в ходе азиатской сессии к 2152 долл/унц, к историческому максимуму, после чего котировки отступили ниже предыдущего исторического пика 2089 долл/унц и к вечеру теряли около 2%. Цены на золото поддерживала эскалация геополитической напряженности на Ближнем Востоке после атак на коммерческие суда в Красном море, а также более слабый доллар и падение доходности 10-летних гособлигаций США в район 4,2%. Усиление надежд на снижение процентных ставок в США уже во 2-й половине 2024 года наряду с глобальной экономической неопределенностью также подстегнули интерес к драгоценному металлу. Фундаментально для развития роста ценам на золото, однако, понадобится дальнейшее снижение доходности гособлигаций США, в частности, по 10-летним бумагам в район 4%. В обратном случае сегодняшний скачок котировок может предвещать локальный пик перед разворотом тренда.
Акции Мосбиржи получили поддержку после выхода данных об увеличении объема торгов в ноябре в 1,7 раза, до 126,1 трлн руб против 74,8 млрд руб годом ранее. Мосбиржа продолжает показывать сильные операционные результаты на фоне сохранения интереса участников к различным классам активов, при этом повышенная волатильность последних месяцев привлекает розничных инвесторов, которые сейчас составляют абсолютное большинство на бирже. По итогам 2023 года от Мосбиржи также ожидают выплаты дивидендов.
В наибольшем минусе к завершению сессии пребывали акции Русснефти (-5,23%), расписки Циана (-4,80%), котировки банка «Санкт-Петербург» (-4,79%), акции Qiwi (-4,69%), бумаги Совкомфлота (-4,32%).
Внешний фон: умеренно негативный
Биржи США: умеренно негативный настрой. Торги на фондовых биржах США к завершению основной сессии в РФ проходили с понижением трех основных индексов на 0,5-1,5% во главе с высокотехнологичным Nasdaq, который продолжал отступление от района максимума текущего года 14 446 пунктов с ближайшей поддержкой 14 050 пунктов. Рынок перешел в стадию нисходящей коррекции от важных сопротивлений в ожидании публикации на неделе значимых макроэкономических данных и, в частности, ежемесячных отчетов по занятости в США, которые скорее всего покажут сохранение стабильных темпов её роста.
Биржи Европы: нейтральный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к вечеру почти не изменял позиций, консолидируясь у очередного максимума с августа. Во вторник участники смогут оценить окончательные данные по деловой активности в секторах услуг еврозоны за ноябрь, которые, вероятно, покажут замедление в большинстве стран и по всему региону в целом. Слабые данные, в то же время, могут укрепить веру инвесторов в завершение цикла повышения процентных ставок ЕЦБ, в пользу чего во вторник, вероятно, будут свидетельствовать и цифры по производственной инфляции еврозоны за октябрь.
Нефтяной рынок: нейтральный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению основной сессии в РФ пытались выйти в плюс и изменялись менее чем на 0,5%, отступив от района ноябрьских минимумов 76,65 долл и 72,22 долл соответственно. Поддержку котировкам, очевидно, оказывала как близость локальных минимумов, так и заявления США о намерении выкупить в нефтяные резервы максимально возможные объемы ресурса при текущих невысоких уровнях цен.
Рынок завтра
Общий настрой: Зарубежные фондовые площадки в понедельник преимущественно находились в стадии ухода от риска. Инвесторы предпочли зафиксировать часть прибыли у локальных максимумов перед выходом важной макроэкономической статистики по ходу недели, а также заседаниями ЕЦБ и ФРС в середине месяца. Повышенная волатильность наблюдалась в ценах золота и серебра, которые после скачка наверх на азиатской сессии к вечеру теряли около 2% и 4% в рамках коррекции. Индексы Мосбиржи и РТС также находились в минусе, при этом рублевый индикатор удержал ближайшую поддержку 3110 пунктов, которую проверил на прочность в течение дня. Настроения в РФ, однако, ухудшаются, что указывает на риски дальнейшего краткосрочного снижения.
События дня:
· индекс деловой активности Caixin в секторе услуг Китая за ноябрь (04.45 мск)
· окончательные индексы деловой активности в секторах услуг стран Европы (11.15-12.30 мск) и США (17.45 мск) за ноябрь
· Минфин опубликует отчет по нефтегазовым доходам в ноябре и укажет сумму валютных операций по бюджетному правилу (12.00 мск)
· индекс цен производителей еврозоны за октябрь (13.00 мск)
· индекс деловой активности в секторе услуг США от ISM за ноябрь (18.00 мск)
· финансовые результаты АФК Системы за 3-й кв 2023 г по МСФО
· акционеры ЛУКОЙЛа утвердят дивиденды за 9 мес 2023 г
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба