Нефть
Фьючерсы на нефть марки Brent в четверг закрылись на уровне минус 1,81%. Цены на нефть снизились на отчете EIA хуже ожиданий.
Контроль на стороне продавцов, пока нет слома сопротивления $65,38. Вчера появился триггер возобновления падения — пробой поддержки $63,61. Структура дневного графика указывает на цели падения — $62,28–62,04.
Текущий форвардный контакт ICE — BRNH. Текущий форвардный контакт РФ — BRG.
Для большей точности и надежности оценки структуры движения все цели в обзоре указываются для форвардного контракта европейского эталона марки Brent (BRN).
Новостной фон
• Администрация Трампа потребовала, чтобы большая часть венесуэльской нефти продавалась в США, а Китай может покупать нефть по справедливым рыночным ценам. Трамп разрешил продавать венесуэльскую нефть Китаю, но не по ценам, которые ранее устанавливал Мадуро.
• Еженедельный отчет EIA о запасах нефти показал увеличение на 3,602 млн баррелей (ожидалось -1 млн баррелей / прошлый отчет +3,391 млн).
• Согласно отчету американского института нефти (API), запасы сырой нефти выросли на прошлой неделе на 3 млн баррелей.
• Индийская Reliance возобновит закупки российской нефти в феврале после месячной паузы через продавцов, которые не попали под санкции.
• Цены на природный газ 20 января взлетели на 26% в связи с приближением мощного зимнего шторма. На большей части территории страны погода резко изменится. По данным Национальной метеорологической службы, с пятницы и до следующей недели на большую часть территории США обрушится зимний шторм с ледяным дождем, снегопадами и сильным похолоданием.
• Ежемесячный отчет МЭА по рынкам нефти: агентство повысило прогноз роста мирового спроса на нефть в 2026 г. до 930 тыс. б/с (прошлый прогноз 860 тыс. б/с), предполагая, что профицит рынка сократится. На данный момент раздутые балансы обеспечивают некоторый комфорт участникам рынка и сдерживают цены, говорится в сообщении МЭА. Агентство ожидает общий объем предложения нефти в 2026 г. на уровне 108,7 млн б/с. (прогноз повышен на 100 тыс. б/с м/м).
• США угрожают ввести пошлины против европейских стран из-за попыток приобрести Гренландию. Тарифные риски ослабили доллар США, поддерживая цены на нефть.
• Рынок нефти локально получил поддержку за счет публикации 19 января отчета ВВП Китая за IV квартал: +4,5% г/г, что чуть выше прогноза. По итогам 2025 г. экономика Китая выросла на 5%, достигнув поставленных правительством целей.
• Венгерская компания MOL купит у Газпром нефти 56,15% акций сербской компании NIS. Стороны подписали предварительное соглашение.
• В понедельник компания Vortexa сообщила, что за прошлую неделю запасы сырой нефти на танкерах, простоявших не менее 7 дней, упали на 12%, до 113 млн баррелей. Динамика запасов сырой нефти на судах указывает на улучшение ситуации на физическом рынке в ближайшие месяцы, что ведет к потенциальному увеличению цен на черное золото.
• Согласно данным ОПЕК, Россия в декабре снизила добычу нефти на 73 тыс. б/с м/м, до 9,3 млн б/с.
• Ежемесячный отчет ОПЕК по рынку нефти: ОПЕК сохранил оценку роста спроса на нефть в мире в 2026 г. на уровне 1,38 млн б/с, в 2027 г. ожидает прирост в 1,34 млн б/с. ОПЕК прогнозирует, что мировой спрос на нефть ОПЕК+ составит в среднем 43 млн б/с в 2026 г. (прогноз без изменений) и 43,6 млн б/с в 2027 г. ОПЕК+ в декабре снизила добычу нефти на 203 тыс. б/с, добывала меньше плана с учетом компенсаций на 265 тыс. б/с.
• Страны ОПЕК+ на встрече 4 января подтвердили приостановку увеличения добычи нефти в I квартале 2026 г. Влияние ситуации с Венесуэлой на рынки оценивать пока рано. Следующая встреча запланирована на 1 февраля.
Природный газ
Фьючерсы на природный газ: в четверг отчет EIA о запасах природного газа в США вышел лучше ожиданий: -120 bcf (ожидалось -90 bcf). Отчет стал триггером для последнего рывка наверх. Текущий максимум — на отметке $5,65.
В зоне $5,5–5,63 реализовалась установка максимума. Среднесрочный восходящий тренд продолжается, пока нет слома поддержки $3,889. Ждем конец проторговки и новые триггеры на следующей неделе.
Изменение спроса на отопление увеличивает прогноз ожидаемого объема отбора газа из хранилищ. Таким образом, следующие отчеты покажут значения лучше ожидаемого консенсуса. Общий спрос на газ достигнет максимума 24 января и будет оставаться выше средних значений до начала февраля.
Текущий форвардный контакт США — NGG. Текущий форвардный контакт РФ — NGF.
Для большей точности и надежности оценки структуры движения все цели в обзоре указываются для форвардного контракта американского эталона природного газа (NG).
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба