USD
Вторник также прошел в волнениях, однако уже более разнонаправленных. Всему виной ожидания выступления Бернанке, а затем неоднозначная на него реакция. Доллар укрепился после того, как глава Федрезерва признал рост сырьевых цен. Однако никаких намеков на дальнейшее направление монетарной политики, также как и на планы банка на июнь не последовало, что несколько разочаровало трейдеров. Несмотря на то, что Бернанке ожидает "более высокие темпы роста" в 2011 году, он продолжает переживать по поводу состояния рынков жилья и труда. В общем, повторение пройденного и ничего радикального - совсем не то, что способно всколыхнуть рынки и заставить доллар расти. Его позиция явно указывает на тот факт, что ЦБ не будет торопиться с принятием агрессивных шагов на монетарном поприще. Да и по поводу программы скупки активов, похоже, решений пока не принято. Так что, на текущий момент основные коллеги Федрезерва находятся в более привлекательной позиции, выступая с агрессивными комментариями в отношении инфляции.
Тем временем, хотя бы экономические показатели нас радуют. В феврале индекс деловой активности ISM в секторе обрабатывающей промышленности США повысился до 61,4 против 60,8 в прошлом месяце. Компонент новых заказов вырос в феврале с 67,8 до максимального с января 2004 г. значения 68. А индекс занятости подскочил с 61,7 до 64,5, что является лучшим результатом с января 1973 года и сулит неплохие результаты в пятничном отчете. Теперь все внимание инвесторов будет приковано к отчетам Challenger и ADP. Многие аналитики прогнозируют очень высокие темпы прироста уровней занятости в феврале, а вышеуказанные опережающие индикаторы помогут нам разобраться, так ли это на самом деле.
EUR
Европа просто задавила нас обилием экономических отчетов, за счет чего валюты и двигались в начале торгового дня. В феврале уровень безработицы в Германии упал сильнее прогнозов - на 52 тыс. до значения 3,07 млн. человек, что стало минимальным значением с сентября 1992 г. Сезонно скорректированная ставка безработицы опустилась с 7,4% до 7,3%, оказавшись на минимуме с декабря 1991 г. (хотя аналитики не прогнозировали изменения показателя). Очень приятные известия, особенно учитывая тот факт, что все указывало на не очень позитивную динамику. Кроме того, и деловая активность остается на высоте. Предварительное значение индекса PMI в секторе обрабатывающей промышленности еврозоны за февраль было подтверждено на отметке 59. Да и растущая обеспокоенность инфляцией в еврозоне подкрепилась последними инфляционными показателями: как и прогнозировалось аналитиками, в феврале значение индекса HICP выросло на 2,4% г/г. Напомним, что вчера стало известно о пересмотре в сторону понижения январского показателя на 0,1% до 2,3%.
Все это помогло евро достигнуть отметки 1.3850 в ходе европейской сессии, хотя торговый день пара EUR/USD закончила значительно ниже в связи с очередными сообщениями о том, что к списку неблагополучных нефтедобытчиков добавилось еще несколько стран. Напомним, что еврозона в данном случае под ударом, учитывая небольшие резервы нефти по сравнению с запасами США. Тем не менее, мы полагаем, что возврат пары евро/доллар к максимум очень даже возможен, учитывая тот факт, что позитивные экономические данные заставляют инвесторов ожидать от Трише более агрессивных комментариев во время пресс-конференции. Сегодня будут опубликованы данные PPI еврозоны, которые также могут подтвердить усиление инфляционного давления на производственном уровне (учитывая более высокие цены на импорт в Германии, опубликованные ранее на неделе). Полагаем, что восстановление спроса на евро на ожиданиях пресс-конференции Трише приведет евро выше 1.38 против доллара, а далее к отметке 1.3850.
GBP
Британские данные тоже порадовали. В феврале цены на жилье в Британии выросли на 0,3% м/м, но снизились на 0,1% г/г. К тому же, PMI в производственном секторе составил 61,5 против прогноза 61,3 и пересмотренного показателя 61,5 (пред. 62,0) в январе. Кроме того, компонент занятости также обновил максимальные уровни, а цены на выходе продемонстрировали вторые по величине темпы прироста за всю историю существования исследования с 1992 г. Опубликованные Банком Англии данные по ипотечному кредитованию стали еще одним подтверждением стабилизации на рынке недвижимости. Так, число разрешений на ипотеку отошло от зафиксированного в декабре 22-месячного минимума (когда обильные снегопады болезненно ударили по показателям активности) и восстановилось сильнее прогнозов.
Если активность в строительном секторе и сфере услуг окажется такой же высокой, это может поддержать спрос на британца. Представители MPC уже высказывали свои опасения по поводу того, что меры жесткой экономии могут негативно сказаться на потребительских расходах и темпах роста экономики, однако сильные PMI могут развеять такие опасения, заставив больше внимания уделить инфляционным рискам. Тем не менее, пока что фунт остается под давлением, ослабнув под влиянием комментариев главы Банка Англии. Мервин Кинг заявил, что повышение процентной ставки в качестве ответного жеста на рост инфляции будет "самоубийством", поскольку, по его прогнозам, инфляция будет превышать целевой уровень Центробанка большую часть текущего года. Скорее всего, пара фунт/доллар будет удерживаться вблизи отметки 1.62 в ожидании интересных катализаторов.
Запланированные на сегодня события:
12.00 мск. - Испания: февраль, потреб. доверие (за пред. период: 70,7)
12.30 мск. - Великобритания: февраль, PMI в строительном секторе (за пред. период: 53,7)
13.00 мск. - Е-17: январь, промышленный PPI (прогноз: +1,0%м/м, +5,6% г/г; за пред. период: +0,8% м/м, +5,3% г/г)
15.00 мск. - США: индекс заявок на получение и рефинансирование ипотеки МВА за нед. на 25 февраля (за пред. период: +13,2%)
15.30 мск. - США: февраль, число запланированных увольнений (Challenger) (за пред. период: -46,1% г/г до 38 519)
*16.00 мск. - США: выступление главы ФРБ Канзас-Сити Томаса Хенига
16.15 мск. - США: февраль, отчет ADP по уровню занятости (прогноз: +185 тыс.; за пред. период: +187 тыс.)
16.30 мск. - Канада: январь, цены на пром. продукцию (за пред. период: +0,7% м/м)
16.30 мск. - Канада: январь, цены на сырье (за пред. период: +4,2% м/м)
*18.00 мск. - США: глава ФРС Бена Бернанке выступит в банковском комитете Сената с полугодовым отчетом по монетарной политике
18.30 мск. - США: отчет EIA по запасам сырой нефти за нед. на 25 февраля (за пред. период: +0,8 млн. барр. до 346,7 млн.)
22.00 мск. - США: "Бежевая книга" ФРС
*22.15 мск. - США: глава ФРБ Атланты Дэннис
USDCHF
Цены движутся к уровню поддержки 0.9270. Если им удастся преодолеть этот уровень, стоит ждать дальнейшего падения, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 0.9240. В пользу такого исхода позволяет говорить то, что трендовый индикатор OsMA на 4-х часовом графике (рис.3) направлен вниз. В то же время, SS и RSI наметили разворот в противоположную сторону, сигнализируя в пользу возвратного хода к отметке 0.9300. На часовом графике (рис.4) OsMA, SS и RSI приобретают восходящую направленность. Все это подтверждает предположение о возможности отката.
На мой взгляд, в данном случае, продажи с близким стоп-лоссом возможны ниже уровня поддержки 0.9270.
Support: 0.9270, 0.9240, 0.9200, 0.9150, 0.9100, 0.9000, 0.8950, 0.8900.
Resistance: 0.9300, 0.9340/50, 0.9400/10, 0.94350 0.9450/60, 0.9500, 0.9535, 0.9560/70, 0.9600/10, 0.9660, 0.9690/0.9700, 0.9740, 0.9800, 0.9830/40, 0.9870, 0.9900.
EURUSD
Цены возвращаются к уровню 1.3780, но уже как к сопротивлению. О начале отката своим разворотом сигнализировали осцилляторы (SS в зоне перепроданности) на 4-х часовом графике (рис.5). Если он будет преодолен, продолжится подъем, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.3830/40. В тоже время трендовый индикатор OsMA уверенно направлен вниз. Поэтому вполне возможно, что после коррекции, цены возобновят нисходящее движение. На часовом графике (рис.6) OsMA и SS уверенно устремлены вверх, тем самым, сигнализируя в пользу прорыва указанного уровня сопротивления и дальнейшего роста цен. RSI разворачивается вниз.
Учитывая сказанное, торговая стратегия по данной паре - вне рынка. Покупки возможны выше уровня 1.3800. Позиции на продажу с близким стоп-лоссом открывать ниже отметки 1.3730.
Support: 1.3740/30, 1.3700, 1.3680, 1.3630, 1.3600, 1.3570/60, 1.3500, 1.3460/50, 1.3430, 1.3400, 4.3370, 1.3340, 1.3300, 1.3260/50, 1.3200, 1.3160/50.
Resistance: 1.3780/1.3800, 1.3830/40, 1.3860, 1.3900, 1.3960, 1.4000, 1.4030, 1.4070, 1.4100, 1.4140, 1.4200, 1.4230.
GBPUSD
Цены пытаются зафиксироваться ниже уровня поддержки 1.6230. Если им это все же удастся, стоит ждать дальнейшего падения, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.6200. О возможности такого исхода позволяет говорить то, что на 4-х часовом графике (рис.7) трендовый индикатор OsMA достаточно уверенно устремлен вниз. В медвежьем направлении наметил разворот и осциллятор RSI. В то же время SS (в зоне перепроданности) наметил разворот в противоположную сторону, сигнализируя о возможности возвратного хода к отметке 1.6260. Ситуация на часовом графике (рис.8) складывается противоположная. OsMA и SS устремлены вверх, сигнализируя в пользу начала фазы роста. RSI развернулся вниз.
В свете сказанного, возможность продаж с близким стоп-лоссом стоит рассматривать ниже уровня поддержки 1.6230.
Support: 1.6230, 1.6210/00, 1.6170, 1.6130, 1.6100, 1.6070/60, 1.6030, 1.6000, 1.5960, 1.5925, 1.5900, 1.5870, 1.5830, 1.5800, 1.5775, 1.5740, 1.5700, 1.5660, 1.5620/00.
Resistance: 1.6260, 1.6300, 1.6340, 1.6400, 1.6450, 1.6500, 1.6600, 1.6640, 1.6700, 1.6730, 1.6800.
http://www.fxclub.org/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
Вторник также прошел в волнениях, однако уже более разнонаправленных. Всему виной ожидания выступления Бернанке, а затем неоднозначная на него реакция. Доллар укрепился после того, как глава Федрезерва признал рост сырьевых цен. Однако никаких намеков на дальнейшее направление монетарной политики, также как и на планы банка на июнь не последовало, что несколько разочаровало трейдеров. Несмотря на то, что Бернанке ожидает "более высокие темпы роста" в 2011 году, он продолжает переживать по поводу состояния рынков жилья и труда. В общем, повторение пройденного и ничего радикального - совсем не то, что способно всколыхнуть рынки и заставить доллар расти. Его позиция явно указывает на тот факт, что ЦБ не будет торопиться с принятием агрессивных шагов на монетарном поприще. Да и по поводу программы скупки активов, похоже, решений пока не принято. Так что, на текущий момент основные коллеги Федрезерва находятся в более привлекательной позиции, выступая с агрессивными комментариями в отношении инфляции.
Тем временем, хотя бы экономические показатели нас радуют. В феврале индекс деловой активности ISM в секторе обрабатывающей промышленности США повысился до 61,4 против 60,8 в прошлом месяце. Компонент новых заказов вырос в феврале с 67,8 до максимального с января 2004 г. значения 68. А индекс занятости подскочил с 61,7 до 64,5, что является лучшим результатом с января 1973 года и сулит неплохие результаты в пятничном отчете. Теперь все внимание инвесторов будет приковано к отчетам Challenger и ADP. Многие аналитики прогнозируют очень высокие темпы прироста уровней занятости в феврале, а вышеуказанные опережающие индикаторы помогут нам разобраться, так ли это на самом деле.
EUR
Европа просто задавила нас обилием экономических отчетов, за счет чего валюты и двигались в начале торгового дня. В феврале уровень безработицы в Германии упал сильнее прогнозов - на 52 тыс. до значения 3,07 млн. человек, что стало минимальным значением с сентября 1992 г. Сезонно скорректированная ставка безработицы опустилась с 7,4% до 7,3%, оказавшись на минимуме с декабря 1991 г. (хотя аналитики не прогнозировали изменения показателя). Очень приятные известия, особенно учитывая тот факт, что все указывало на не очень позитивную динамику. Кроме того, и деловая активность остается на высоте. Предварительное значение индекса PMI в секторе обрабатывающей промышленности еврозоны за февраль было подтверждено на отметке 59. Да и растущая обеспокоенность инфляцией в еврозоне подкрепилась последними инфляционными показателями: как и прогнозировалось аналитиками, в феврале значение индекса HICP выросло на 2,4% г/г. Напомним, что вчера стало известно о пересмотре в сторону понижения январского показателя на 0,1% до 2,3%.
Все это помогло евро достигнуть отметки 1.3850 в ходе европейской сессии, хотя торговый день пара EUR/USD закончила значительно ниже в связи с очередными сообщениями о том, что к списку неблагополучных нефтедобытчиков добавилось еще несколько стран. Напомним, что еврозона в данном случае под ударом, учитывая небольшие резервы нефти по сравнению с запасами США. Тем не менее, мы полагаем, что возврат пары евро/доллар к максимум очень даже возможен, учитывая тот факт, что позитивные экономические данные заставляют инвесторов ожидать от Трише более агрессивных комментариев во время пресс-конференции. Сегодня будут опубликованы данные PPI еврозоны, которые также могут подтвердить усиление инфляционного давления на производственном уровне (учитывая более высокие цены на импорт в Германии, опубликованные ранее на неделе). Полагаем, что восстановление спроса на евро на ожиданиях пресс-конференции Трише приведет евро выше 1.38 против доллара, а далее к отметке 1.3850.
GBP
Британские данные тоже порадовали. В феврале цены на жилье в Британии выросли на 0,3% м/м, но снизились на 0,1% г/г. К тому же, PMI в производственном секторе составил 61,5 против прогноза 61,3 и пересмотренного показателя 61,5 (пред. 62,0) в январе. Кроме того, компонент занятости также обновил максимальные уровни, а цены на выходе продемонстрировали вторые по величине темпы прироста за всю историю существования исследования с 1992 г. Опубликованные Банком Англии данные по ипотечному кредитованию стали еще одним подтверждением стабилизации на рынке недвижимости. Так, число разрешений на ипотеку отошло от зафиксированного в декабре 22-месячного минимума (когда обильные снегопады болезненно ударили по показателям активности) и восстановилось сильнее прогнозов.
Если активность в строительном секторе и сфере услуг окажется такой же высокой, это может поддержать спрос на британца. Представители MPC уже высказывали свои опасения по поводу того, что меры жесткой экономии могут негативно сказаться на потребительских расходах и темпах роста экономики, однако сильные PMI могут развеять такие опасения, заставив больше внимания уделить инфляционным рискам. Тем не менее, пока что фунт остается под давлением, ослабнув под влиянием комментариев главы Банка Англии. Мервин Кинг заявил, что повышение процентной ставки в качестве ответного жеста на рост инфляции будет "самоубийством", поскольку, по его прогнозам, инфляция будет превышать целевой уровень Центробанка большую часть текущего года. Скорее всего, пара фунт/доллар будет удерживаться вблизи отметки 1.62 в ожидании интересных катализаторов.
Запланированные на сегодня события:
12.00 мск. - Испания: февраль, потреб. доверие (за пред. период: 70,7)
12.30 мск. - Великобритания: февраль, PMI в строительном секторе (за пред. период: 53,7)
13.00 мск. - Е-17: январь, промышленный PPI (прогноз: +1,0%м/м, +5,6% г/г; за пред. период: +0,8% м/м, +5,3% г/г)
15.00 мск. - США: индекс заявок на получение и рефинансирование ипотеки МВА за нед. на 25 февраля (за пред. период: +13,2%)
15.30 мск. - США: февраль, число запланированных увольнений (Challenger) (за пред. период: -46,1% г/г до 38 519)
*16.00 мск. - США: выступление главы ФРБ Канзас-Сити Томаса Хенига
16.15 мск. - США: февраль, отчет ADP по уровню занятости (прогноз: +185 тыс.; за пред. период: +187 тыс.)
16.30 мск. - Канада: январь, цены на пром. продукцию (за пред. период: +0,7% м/м)
16.30 мск. - Канада: январь, цены на сырье (за пред. период: +4,2% м/м)
*18.00 мск. - США: глава ФРС Бена Бернанке выступит в банковском комитете Сената с полугодовым отчетом по монетарной политике
18.30 мск. - США: отчет EIA по запасам сырой нефти за нед. на 25 февраля (за пред. период: +0,8 млн. барр. до 346,7 млн.)
22.00 мск. - США: "Бежевая книга" ФРС
*22.15 мск. - США: глава ФРБ Атланты Дэннис
USDJPY
Динамика движения цен ограничена диапазоном 81.70 - 82.20. Направление трендового индикатора OsMA на 4-х часовом графике (рис.1) позволяет предположить, что выход из него произойдет с прорывом нижней границы. В этом случае стоит ждать дальнейшего падения, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 81.30. В то же время, осцилляторы разворачиваются в бычьем направлении. Поэтому не стоит полностью исключать возможность подъема цен к отметке 82.20. На часовом графике (рис.2) ситуация складывается противоположная. OsMA направлена вверх, тем самым, подтверждая предположение о возможности движения цен к верхней границе диапазона с последующим ее тестированием. SS и RSI развернулись вниз, сигнализируя в пользу падения.
Таким образом, на мой взгляд, целесообразная торговая стратегия - вне рынка.
Support: 81.70/60, 81.30, 81.00, 80.70, 80.50/30, 80.00, 79.00, 78.00, 77.00.
Resistance: 82.00/10, 82.45/50, 82.70/80, 83.00, 83.30, 83.60/70, 84.00, 84.30/40, 84.70, 85.00/10, 85.40, 85.70, 85.90/86.00, 86.30/40, 86.70, 87.00, 87.30/40, 88.00.
 |
 |
| рис. 1 | рис.2. |
USDCHF
Цены движутся к уровню поддержки 0.9270. Если им удастся преодолеть этот уровень, стоит ждать дальнейшего падения, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 0.9240. В пользу такого исхода позволяет говорить то, что трендовый индикатор OsMA на 4-х часовом графике (рис.3) направлен вниз. В то же время, SS и RSI наметили разворот в противоположную сторону, сигнализируя в пользу возвратного хода к отметке 0.9300. На часовом графике (рис.4) OsMA, SS и RSI приобретают восходящую направленность. Все это подтверждает предположение о возможности отката.
На мой взгляд, в данном случае, продажи с близким стоп-лоссом возможны ниже уровня поддержки 0.9270.
Support: 0.9270, 0.9240, 0.9200, 0.9150, 0.9100, 0.9000, 0.8950, 0.8900.
Resistance: 0.9300, 0.9340/50, 0.9400/10, 0.94350 0.9450/60, 0.9500, 0.9535, 0.9560/70, 0.9600/10, 0.9660, 0.9690/0.9700, 0.9740, 0.9800, 0.9830/40, 0.9870, 0.9900.
 |
 |
| рис. 3 | рис.4. |
EURUSD
Цены возвращаются к уровню 1.3780, но уже как к сопротивлению. О начале отката своим разворотом сигнализировали осцилляторы (SS в зоне перепроданности) на 4-х часовом графике (рис.5). Если он будет преодолен, продолжится подъем, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.3830/40. В тоже время трендовый индикатор OsMA уверенно направлен вниз. Поэтому вполне возможно, что после коррекции, цены возобновят нисходящее движение. На часовом графике (рис.6) OsMA и SS уверенно устремлены вверх, тем самым, сигнализируя в пользу прорыва указанного уровня сопротивления и дальнейшего роста цен. RSI разворачивается вниз.
Учитывая сказанное, торговая стратегия по данной паре - вне рынка. Покупки возможны выше уровня 1.3800. Позиции на продажу с близким стоп-лоссом открывать ниже отметки 1.3730.
Support: 1.3740/30, 1.3700, 1.3680, 1.3630, 1.3600, 1.3570/60, 1.3500, 1.3460/50, 1.3430, 1.3400, 4.3370, 1.3340, 1.3300, 1.3260/50, 1.3200, 1.3160/50.
Resistance: 1.3780/1.3800, 1.3830/40, 1.3860, 1.3900, 1.3960, 1.4000, 1.4030, 1.4070, 1.4100, 1.4140, 1.4200, 1.4230.
 |
 |
| рис. 5 | рис.6. |
GBPUSD
Цены пытаются зафиксироваться ниже уровня поддержки 1.6230. Если им это все же удастся, стоит ждать дальнейшего падения, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.6200. О возможности такого исхода позволяет говорить то, что на 4-х часовом графике (рис.7) трендовый индикатор OsMA достаточно уверенно устремлен вниз. В медвежьем направлении наметил разворот и осциллятор RSI. В то же время SS (в зоне перепроданности) наметил разворот в противоположную сторону, сигнализируя о возможности возвратного хода к отметке 1.6260. Ситуация на часовом графике (рис.8) складывается противоположная. OsMA и SS устремлены вверх, сигнализируя в пользу начала фазы роста. RSI развернулся вниз.
В свете сказанного, возможность продаж с близким стоп-лоссом стоит рассматривать ниже уровня поддержки 1.6230.
Support: 1.6230, 1.6210/00, 1.6170, 1.6130, 1.6100, 1.6070/60, 1.6030, 1.6000, 1.5960, 1.5925, 1.5900, 1.5870, 1.5830, 1.5800, 1.5775, 1.5740, 1.5700, 1.5660, 1.5620/00.
Resistance: 1.6260, 1.6300, 1.6340, 1.6400, 1.6450, 1.6500, 1.6600, 1.6640, 1.6700, 1.6730, 1.6800.
 |
 |
| рис. 7 | рис.8. |
http://www.fxclub.org/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу