16 августа 2011 БКС Экспресс Дмитриев Валерий, Немзоров Евгений, Шишов Дмитрий, Короев Альберт, Прокопкин Леонид, Карпунин Василий
SP500: Медвежья дивергенция может придать уверенности продавцам
В понедельник торги закрылись ростом индекса на 2,19%. Котировки достигли уровня 1204,49 пункта.
Вчера вышла очередная новость от рейтинговых агентств. Аналитики Moody''s ухудшили прогноз роста реального ВВП США во втором полугодии текущего года с 3,5% до 2%. Кроме того, был ухудшен прогноз роста американской экономики на следующий год - с 3,5% до чуть выше 3%. В моменте игроки негативно восприняли данный факт, но в итоге все равно смогли обновить локальный максимум.
Фигура «перевернутая голова и плечи» продолжила свою реализацию и почти достигла озвученных целей на 1210-1215пп. В случае оптимистичного развития событий, котировки индекса сегодня могут устремиться к 1225п., где расположен сильный уровень сопротивления. От этого уровня следует ожидать наплыва новой порции продаж.
На часовых графиках можно наблюдать формирование медвежьей дивергенции цены с индикатором MACD, что говорит в пользу слома локального восходящего движения.
Скорее всего, если выходящая статистика как минимум не будет вселять оптимизм, то дальнейший рост под очень большим вопросом. Объем торгов на отскоке заметно сокращается, это говорит о том, что покупать акции с той же яростью, как и продавали, инвесторы пока не готовы. Ближайшим сильным уровнем поддержки выступает 1150-1155пп. Продажи могут вернуться при любом негативе.
В утреннюю сессию фьючерсный контракт на индекс SP500 падает до уровня 1194п., теряя 0,4%. Азиатские рынки прибавляют в пределах 1%.
Сопротивления: 1210, 1215, 1225, 1235
Поддержки: 1190, 1173, 1161, 1150, 1130
Роснефть: при агрессивных продажах придется уповать на фигуру «перевернутые голова-плечи»
Значение на закрытии: 208,82 руб. Изменение: +3,12%.
Чуть менее 15% прироста показали котировки акций Роснефти на пике торгов понедельника от достигнутых накануне минимумов. В рамках горизонтального движения вчера был распилен еще один нисходящий микротренд и цена вышла к обозначенному ранее уровню на 207 руб. Здесь прошла консолидация, которая, судя по всему, может закончиться закономерным откатом. В этом случае важно удержать поддержку на 192,5, при агрессивных продажах. Отскок от нее даст повод говорить о возможности формирования фигуры «перевернутые голова-плечи» с ориентировочными целями на 238-240.
В плане корпоративных новостей стоит отметить, вчерашнюю публикацию отчетности компании за I полугодие 2011 года по РСБУ. По итогам января-июня 2011 года выручка составила 657,298 млрд. руб., что на 33,4% превышает аналогичный показатель 2010 года (492,570 млрд. руб). Себестоимость увеличилась на 39% - до 431,365 млрд. руб. Валовая прибыль составила 225,933 млрд. руб. Что на 24% больше, чем за аналогичный период прошлого года (182,252 млрд. руб.).
Внешний фон умеренно-позитивный: американские индексы закрылись в «зеленой зоне», фьючерс на S&P500 теряет 0,4%, WTI дешевеет на 0,7%, Brent дешевеет на 0,4%, азиатские индексы демонстрируют разнонаправленную динамику.
Сопротивления: 209/211,7
Поддержки: 207/205/201,5/196,5
РусГидро: Вблизи ключевого локального сопротивления
Акции Русгидро вчера выросли на 2,06% до уровня 1,2094.
Акции энергокомпании вчера не стали выбиваться из общей динамики рынка, открытие произошло с гэпом вверх на позитивном внешнем фоне, который был закрыт в первой половине сессии, после чего рост продолжился.
Таким образом продолжается динамика под линией нисходящего тренда, ключевое локальное сопротивление немного сместилось вниз к отметке 1,216, в случае пробоя которого получит шанс на формирование восходящий канал к пробитой границе долгосрочного нисходящего канала на 1,28, с промежуточным сопротивлением на 1,255. Если же закрепиться выше указанной отметки не получится, то может возобновиться снижение к отметке 1,14, с реализацией фигуры «медвежий флаг».
Внешний фон перед открытием торгов нейтральный, после закрытия отечественных бирж американские индексы еще немного выросли, нефть Brent и фьючерс на S&P сегодня снижаются на 0,5%, Азия преимущественно растет.
Поддержки: 1,2 / 1,17 / 1,14
Сопротивления: 1,216 / 1,25 / 1,28
Северсталь: Дотянем до 455?
Значение на закрытии: 443,7 руб. Изменение: +1,77%.
Довольно технично и в соответствии с ожиданиями ведут себя котировки акций Северстали, которые прибавили вчера 1,77%. Отыгрывая сигналы «бычьей дивергенции» на часовом таймфрейме по RSI и MACD, покупатели вывели цены ко второму коррекционному уровню Фибо (38,2%) к нисходящей волне от августовского пика. Вчера вблизи обозначенных 447 руб. произошел локальный разворот, или даже консолидация, которую уже на открытии во вторник цена может оставить позади. Следующей целью коррекции в бумагах сталелитейщика выступает локальный максимум на уровне 455 руб. Позитивный сценарий предполагает выход в район 462-464, и здесь, по меньшей мере, частично краткосрочные лонги целесообразно закрывать. Внизу относительно внятной поддержкой выступает уровень 434 руб., пробой которого может вернуть на рынки ярых продавцов.
Внешний фон умеренно-позитивный: американские индексы закрылись в «зеленой зоне», фьючерс на S&P500 теряет 0,4%, WTI дешевеет на 0,7%, Brent дешевеет на 0,4%, азиатские индексы демонстрируют разнонаправленную динамику.
Сопротивления: 447/455/462
Поддержки: 434/417/409/400
Фьючерс на индекс РТС, RIU1
Фьючерс на индекс РТС сегодня на открытии снижается на 0,7%. Текущее значение составляет 163 950.
Фьючерс на индекс РТС сегодня с открытия откатывается назад от уровня 165000. Некоторые игроки предпочитают зафиксироваться, ведь всего за несколько дней рост составил более 10%. Это сопротивление предыдущего максимума прошлой недели RIU1 пройти с налета будет сложно. Накануне был преодолен нисходящий тренд с начала августа, и сегодня фьючерс может вернуться к нему уже сверху, в район 162000.
На рынке все еще есть достаточно игроков, готовых начать продавать при первом же новом проливе вниз. Неуверенность после такого сильного обвала последних дней у инвесторов улетучится еще нескоро. Любая негативная новость способна снова вернуть страхи и продажи на рынки. При пробитии 165000 следующими целями станут уровни 171000.
Внешний фон к открытию разнородный: фондовые рынки США накануне закрылись ростом, но фьючерсы на американские индексы с утра в минусе на 0,5%, Азия скромно растет, нефть дешевеет на пол процента.
Ближайшие сопротивления - 165000, 171000, 175000, 180000
Ближайшие поддержки - 162000, 150000, 143000
ПолюсЗолото: Polyus Gold объявила о выкупе
Вчера акции ПолюсЗолото выросли на 0,74%, до уровня 1712.
Polyus Gold все же объявила об обязательном выкупе своих акций у миноритариев, что в моменте позволило бумаге «выстрелить» на 2%, однако эффект был краткосрочным, снижение последовало практически сразу же, в результате чего акции Полюса вернулись в границы краткосрочного восходящего канала, под отметку 1723. Компания вчера также отчиталась за 1 полугодие, отчетность по РСБУ показала убыток в размере 115 млн. рублей.
Таким образом дальнейшая динамика в бумаге обоснована вниз, с возможным краткосрочным выносом вверх на спекулятивном капитале. В инвестиционном плане бумага полностью потеряла привлекательность, и покупки возможны только в спекулятивных целях, чтобы продать дороже в рамках выкупа. Однако покупать будет не у кого, ведь акционерам не выгодно продавать по рынку, цены выкупа выше рыночной. Следственно нас ждет снижений объемов и постепенный полный выход бумаги с рынка.
Сопротивления: 1723 / 1730 / 1764
Поддержки: 1700 / 1670 / 1660
Сбербанк: Пробили down-тренд, сил не прибавилось
Значение на закрытии: 88,06 руб. Изменение: +2,99%.
Чуть менее чем на три процента подорожали на торгах понедельника акции Сбербанка при снижающихся объемах торгов. Вчера цена пробила сопротивление нисходящего микротренда и в соответствии с уровнями Фибоначчи держала курс на 91,5 - второй коррекционный уровень к нисходящей волне от годовых максимумов. Сегодня уверенности относительно достижения данной отметки несколько поубавилось, хотя вчерашний рост американских индексов обеспечит рывок вверх на открытии по российским «голубым фишкам», ну а дальше очень вероятно закрытие стартового ценового разрыва.
В рамках дневного таймфрейма ситуация вполне благоприятная для покупок, по крайней мере об этом сигнализируют осцилляторы, но опять же их показания нельзя расценивать как сигнал к восстановлению, и рассчитывать больше чем на технический отскок. Итог таков, что длинные позиции пока целесообразно удерживать, но не наращивать.
Внешний фон умеренно-позитивный: американские индексы закрылись в «зеленой зоне», фьючерс на S&P500 теряет 0,4%, WTI дешевеет на 0,7%, Brent дешевеет на 0,4%, азиатские индексы демонстрируют разнонаправленную динамику.
Сопротивления: 88,4/90/91,5
Поддержки: 86,7/84,5/82/79,5
Сургутнефтегаз: Прибыль компании за 1 полугодие выросла на 39%
Акции Сургутнефтегаза в пятницу выросли на 6,14% до уровня 23,788.
Позитивный внешний фон вчера способствовал положительному началу торгов в бумаге, а корпоративная информация - сохранению этой динамики на протяжении всей торговой сессии. Вчера компания отчиталась за первое полугодие по РСБУ, и согласно отчету прибыль выросла на 39%. Данная новость было положительно воспринята инвесторами и привела к масштабным покупкам. Объемы торгов за день оказались выше средних.
Таким образом за 2 позитивных торговых дня бумага сформировала «медвежий вымпел», разрешение которого более вероятно вниз, к нижней границе долгосрочного нисходящего канала, в который акции Сургутнефтегаза вернулись в пятницу. В случае ухода ниже уровня 22 снижение продолжится к годовому минимуму, установленному на прошедшей неделе, в районе 20,6. Слом же негативной динамики по-прежнему вероятен в случае пробоя отметки 24,3.
Внешний фон перед открытием торгов нейтральный, после закрытия отечественных бирж американские индексы еще немного выросли, нефть Brent и фьючерс на S&P сегодня снижаются на 0,4%, Азия преимущественно растет.
Поддержки: 23,2 / 22 / 21,6
Сопротивления: 23,9 / 24,3 / 24,6
Индекс ММВБ: Следующий барьер - 1530
Индекс ММВБ на прошлой торговой сессии вырос на 2,73%. К закрытию значение индекса составило 1510,69 пунктов.
Индекс ММВБ продолжает отскок с минимумов прошлой недели. После сильного падения последних двух недель рынок постепенно восстанавливает потери, перевалив за отметку в 1500 пунктов. Следующим барьером на пути индекса вверх станет сопротивление в виде локального максимума прошлой недели на 1530. К нему индекс может направиться в самое ближайшее время. Хотя на рынке все еще есть достаточно игроков, готовых начать продавать при первом же новом проливе вниз. Неуверенность после такого сильного обвала последнего времени у игроков улетучится еще нескоро. Любая негативная новость способна снова вернуть страхи и продажи на рынки. В течение дня может пройти небольшой откат назад, некоторые предпочтут зафиксироваться, ведь всего за несколько дней рост составил более 10%.
Подъем фондовых рынков США не полностью отыгран российскими игроками. После закрытия торгов в России биржи Штатов еще немного подросли. Фьючерсы на американские индексы с утра в минусе на треть процента. Все это дает основания увидеть открытие небольшим движением вверх.
Ближайшие сопротивления - 1530, 1570, 1600
Ближайшие поддержки - 1500, 1470, 1420, 1380
Газпром: Потенциал «двойного дна» на 185
Капитализация Газпрома на прошлой торговой сессии выросла на 2,90%. К закрытию акции газового монополиста стоили 174,41 рублей.
Газпром дорисовал «двойную вершину» и даже уже приступил к ее реализации. Новой волной роста накануне бумага преодолела сопротивление предыдущего максимумам прошлой недели на 170-171 и завершила формирование сильной технической фигуры. При этом цена оставила после себя еще один гэп. По технике целями реализации «двойной вершины» станут уровни на 180-185. Неплохо было бы и вернуться к пробитому ранее долгосрочному восходящему тренду на 185 и закрыть оставшийся гэп на 187.
В то же время, на этом отскоке Газпром оттолкнулся от линии поддержки среднесрочного 4-месячного нисходящего канала в районе 157. Несмотря на несколько проколов тренд все-таки устоял. Сейчас цена успешно от него отскакивает. Однако неуверенность после обвала последних дней у инвесторов улетучится еще нескоро. Любая негативная новость способна снова вернуть страхи и продажи на рынки. Сегодня с открытия цена доберется до 175, но затем в течение дня может пройти откат назад. Всего за несколько дней бумага прибавила более 10%. Поэтому небольшой откат назад пойдет на пользу. Неплохо было бы цене вернуться к поддержке на 170-171.
Подъем фондовых рынков США не полностью отыгран российскими игроками. После закрытия торгов в России биржи Штатов еще немного подросли. Фьючерсы на американские индексы с утра в минусе на треть процента. Все это дает основания увидеть открытие небольшим движением вверх.
Ближайшие сопротивления - 175, 180, 185, 187
Ближайшие поддержки - 170, 165, 157, 154
ВТБ: Упрется в нисходящий тренд
Капитализация ВТБ на прошлой торговой сессии выросла на 2,04%. К закрытию акции банка стоили 7,347 копеек.
После снижения к новым минимумам на 6,4 ВТБ организовал существенный отскок, на котором цена почти добралась до нисходящего тренда с начала августа в район 7,4. Сегодня с открытия бумага отработает это сопротивление. От него пройдет откат назад. Некоторые игроки предпочтут зафиксироваться. Всего за несколько дней бумага прибавила более 10%. Поэтому небольшой откат назад пойдет на пользу. Накануне фондовые индексы США закончили ростом третью торговую сессию подряд благодаря росту активности в сфере сделок по слияниям и поглощениям. При пробитии этого тренда следующими целями отскока станут уровни 7,5-7,6.
Подъем фондовых рынков США не полностью отыгран российскими игроками. После закрытия торгов в России биржи Штатов еще немного подросли. Фьючерсы на американские индексы с утра в минусе на треть процента. Все это дает основания увидеть открытие небольшим движением вверх.
Ближайшие сопротивления - 7,5 / 7,5 / 7,8 / 8,0
Ближайшие поддержки - 7,1 / 6,9 / 6,4
Уралкалий: Отскок переходит в боковик
По итогам дня, акции Уралкалия снизились на 0,05%, закрывшись на уровне 255,18 руб. Бумага чувствовала себя хуже рынка.
В первый день недели акции Уралкалия консолидировались в диапазоне 255-260 руб. На фоне прироста индекса ММВБ на 2,7%, динамика цен компании не вдохновляла, и это можно очень просто объяснить. Все прошедшие дни Уралкалий выглядел очень уверенно, восстановление проходило с ускоренными темпами. В понедельник при росте всех основных нефтегазовых и банковских фишек на рынке просто не хватило денег для таких уже достаточно откупившихся бумаг, как Уралкалий или Новатэк. Уверен, что в ближайшее время бумаги главного производителя удобрений будут чувствовать себя стабильнее и устойчивее, чем весь рынок в целом.
Новость о том, что компания увеличивает свою долговую нагрузку, привлекая кредит от ВТБ в 5,7 млрд. руб. расценивать как негативную не стоит.
На сегодня инвесторы выбрали себе следующие границы канала 252-263 руб. Отыграв львиную долю падения, движение приостановилось и легло в боковик. Средние также выступают сопротивлением на текущих уровнях, располагая к дальнейшей боковой динамике.
Если взглянуть на котировки Уралкалия со среднесрочной точки зрения, то бумага по-прежнему находится в рамках восходящего канала с начала года 221-266 руб.
С минимумов августа, цена уже отыграла около 60% падения. Если в ближайшее время котировки закрепятся выше, то смело можно будет говорить о сломе нисходящего движения в этой бумаге и начале новой волны роста.
Внешний фон с утра складывается умеренно позитивным. Американские индексы после нашего закрытия немного выросли. Азиатские индексы торгуются с небольшим повышением. Фьючерс на индекс SP500 теряет 0,2% с утра. Это дает нам основания полагать, что открытие пройдет немного выше цен закрытия понедельника.
Сопротивления: 260, 261.5, 263, 266
Поддержки: 255, 252.2, 247, 242.5
Лукойл: Нефть придает новые силы для роста
За вчерашнюю торговую сессию акции Лукойла показали положительную динамику, и выросли на 2,92%, закрывшись на уровне 1667 руб. На вчерашних торгах бумага выглядела также хорошо, как и весь рынок в целом.
Всю прошедшую торговую сессию цены консолидировались в диапазоне 1640-1650 руб. за акцию. И лишь под самый конец сессии, после оптимистичного открытия американских бирж, котировки обновили локальный максимум, где и прошло закрытие. С технической точки зрения, этот искусственный пробой двухдневного уровня консолидации должен привести к продолжению основного движения наверх в ближайшей перспективе.
Сильную поддержку бумаге оказывает рост цен на нефть. На прошедшей сессии фьючерсы марки Brent выросли на 2%.
В дальнейшем при подходе к 1700руб. может начаться новая волна распродаж. Это уровень в 50% от всего падения, и большинство спекулятивных длинных позиций будут пытаться зафиксировать прибыль именно на этом уровне. Средние указывают на сохранение понижающего тренда. После технического отскока, вполне вероятно ожидать новой попытки обновления минимумов. За счет сильных внутридневных отскоков, бумаге удается не попадать в зону критической перепроданности.
Внешний фон с утра складывается умеренно позитивным. Американские индексы после нашего закрытия немного выросли. Азиатские индексы торгуются с небольшим повышением. Фьючерс на индекс SP500 теряет 0,2% с утра. Это дает нам основания полагать, что открытие пройдет немного выше цен закрытия понедельника. Но стоит учесть, что закрытие понедельника прошло необоснованно резким выносом наверх в последние секунды торгов, поэтому процентный прирост с начала торгов может быть минимальным.
Сопротивления: 1680, 1695, 1705, 1740
Поддержки: 1640, 1620, 1600, 1580, 1555
ГМК Норникель: Buyback состоится
На прошлой торговой сессии акции ГМК «Норильский Никель» выросли на 1,08% и к закрытию составили 6803 руб. По итогам дня бумага закрылась немного хуже всего рынка в целом.
В понедельник состоялось долгожданное собрание акционеров Норникеля, однако внести понимание инвесторов сложившейся ситуации оно так и не смогло.
Решение было принято большинством голосов. Совет поручил менеджменту "Норникеля" до реализации buyback направить в адрес ОК "РусАл" предложение о приобретении акций ГМК. Цена и объем не определены, получено лишь принципиальное одобрение совета директоров. Акции ГМК не отреагировали на данную новость в связи с отсутствием подробностей этих корпоративных операций. Параметры оферты "РусАлу" - объем и цена, определенная на основании
заключения независимых экспертов - будут одобрены на заочном совете директоров "Норникеля", который должен пройти не позднее, чем через 10 дней. Если "РусАл" примет предложение, оферты миноритариям "Норникеля" не будет. Если же "РусАл "отклонит предложение, оферта на тех же условиях будет сделана миноритариям. В этом и есть вся проблема для частных инвесторов, еще не очевиден факт выкупа их акций, поэтому цена пока не реагирует.
Также вчера была опубликована отчетность по РСБУ за первое полугодие, чистая прибыль составила 62,503 млрд. рублей, что на 9,7% ниже показателя аналогичного периода 2010 года.
Котировки акций Норильского никеля по-прежнему продолжают находиться под нижней границей пробитого восходящего канала с начала 2009г. Диапазон 6900-6950руб. на данный момент выступает сильнейшим сопротивлением. В понедельник были предприняты попытки пробоя уровня наверх, однако продажи от сломленного тренда не прекращаются.
Если случиться пробой этого диапазона наверх, то можно предположить, что вернувшись в растущий тренд, бумага продолжит в нем свое восходящее движение, получив новый импульс. Долго находиться в зоне неопределенности цена не сможет, котировки должны либо пробить канал обратно наверх, либо откатиться от него с целью обновления минимумов августа.
Внешний фон с утра складывается умеренно позитивным. Американские индексы после нашего закрытия немного выросли. Азиатские индексы торгуются с небольшим повышением. Фьючерс на индекс SP500 теряет 0,2% с утра. Это дает нам основания полагать, что открытие пройдет немного выше цен закрытия понедельника.
Ближайшие сопротивления: 6900, 6950, 7050, 7125
Ближайшие поддержки: 6750, 6700, 6560, 6450, 6200
Предыдущая страница
Следующая страница
http://bcs-express.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter