21 ноября 2011 Финмаркет
Доллар укрепил свой статус - несмотря на проблемную экономику США депозиты иностранных банков в ФРС выросли более чем вдвое, указывают эксперты
В эпоху кризиса по всему миру ищут если не замену, то хотя бы альтернативу доллару. Но за атаками на американскую валюту скрываются истинные пристрастия - инвесторы предпочитают вложения в доллар, несмотря на ожидаемое замедление роста экономики США, огромный дефицит бюджета и госдолг страны.
Объем депозитов иностранных банков в учреждениях Федеральной резервной системы (ФРС) вырос за 9 месяцев 2011 года более чем вдвое - с $350 млрд до $715 млрд, что, по оценкам аналитиков, опрошенных агентством Bloomberg, свидетельствует об укреплении статуса доллара как основной резервной валюты на фоне повышенной волатильности мировых рынков.
По данным ICAP Plc, 47 иностранных банков держали на своих депозитных счетах в Федеральном резервном банке (ФРБ) Нью-Йорка более $1 млрд каждый на 30 сентября, в то время как 31 декабря таких банков было всего 22.
Доллар подорожал к корзине валют развитых стран на 6,7% с 5 августа, когда агентство Standard & Poor's впервые в истории снизило кредитный рейтинг США, по 18 ноября включительно.
Инвесторов не отпугнули ни бюджетный дефицит США объемом свыше $1 трлн, ни зашедшие в тупик переговоры членов спецкомиссии Конгресса о сокращении госзатрат, ни 9-процентная безработица и ожидаемое замедление роста крупнейшей экономики мира, пишет Bloomberg. Рекордной низкий уровень базовой процентной ставки ФРС (целевой диапазон от нуля до 0,25%) и обещание поддерживать низкие ставки до середины 2013 года также не оказали существенного влияния на интерес к доллару в этом году, отмечают эксперты.
Между тем позиции евро несколько пошатнулись из-за кризиса госдолга, в то время как некоторое ослабление швейцарского франка и японской иены стало прямым результатом валютной политики властей Швейцарии и Японии, активно скупавших доллары в рамках интервенций на валютном рынке.
"Нет ничего даже близко похожего на замену доллара, и частично это объясняется глубиной рынка, его ликвидностью", - считает фондовый менеджер Brandywine Global Investment Management Джек Макинтайр.
В сентябре рост спроса на американские активы со стороны иностранных инвесторов был максимальным за 10 месяцев. Чистый приток средств в акции, долгосрочные векселя и облигации США составил $68,6 млрд по сравнению с $58 млрд в августе. Вместе с тем вырос спрос на казначейские бумаги США со сроком обращения менее года, которые банки используют для выполнения требований о поддержании ликвидности в рамках "Базель-3".
На 13:00 мск 21 ноября курс доллара к евро составлял $1,3456 по сравнению с $1,3525 на закрытие торгов в Нью-Йорке в пятницу, а к японской нацвалюте - 76,78 против 76,91 по итогам предыдущей недели
Доллар усилил рост на ММВБ днем в понедельник, закрепившись выше отметки 31 рубль
Доллар вырос на ММВБ в понедельник до максимального уровня за месяц, поднявшись выше 31 рубля на фоне падения фондовых рынков и снижения мировых цен на нефть. Рубль заметно снизился по отношению к бивалютной корзине.
Доллар стоил 31,09 руб. на ММВБ в 15:00 мск, поднявшись на 27,25 копейки к отметке предыдущего закрытия. Евро при этом оказался на уровне 41,855 руб., что на 7,5 копейки выше предыдущего уровня.
Доллар начал расти с первых минут торгов ММВБ понедельника, вскоре после открытия его курс впервые за месяц достиг отметки 31 руб., а затем закрепился выше и достигал 31,13 руб. Евро поднимался до максимума с 9 ноября, добравшись до 41,885 руб.
Рубль заметно снизился по отношению к бивалютной корзине (индикатор, включающий $0,55 и EUR0,45). Корзина поднималась до 35,96 рубля, затем немного сократила рост и по состоянию на 15:00 мск составляла 35,93 рубля, что на 17 копеек выше уровня закрытия пятницы. Индикатор держится на максимальном уровне за период с 3 ноября.
Результатом индексной сессии ММВБ (часть сессии по доллару расчетами "завтра" в период с 10:00 до 11:30 мск) стало второе подряд одновременное повышение ЦБ РФ официальных курсов доллара и евро. Курс доллара на вторник был установлен с повышением на 5,03 копейки, до 30,9693 руб., курс евро - с повышением на 15,77 копейки, до 41,8612 руб.
Эксперты "Интерфакс-ЦЭА" связывают заметное повышение доллара и корзины с сохранением тенденции к снижению фондовых рынков, снижением мировых цен на нефть, а также с новой волной снижения евро на рынке Forex.
"Курс бивалютной корзины находится в 2 рублях от верхней границы валютного коридора ЦБ. В случае дальнейшего давления на котировки нефти этот промежуток может быть пройден довольно быстро. В то же время, если цены на нефть останутся выше $100 за баррель, ЦБ вряд ли решится сместить границы валютного коридора вверх и предпочтет сбить спекулятивную атаку на рубль за счет усиления интервенций", - отмечает аналитик банка "Зенит" Владимир Евстифеев.
Нефть марки Brent снижается в понедельник, цены потеряли около $2 по отношению к уровням пятницы и опустились ниже $107 за баррель, что является минимумом ноября.
Курс евро упал утром в понедельник до $1,345. Как сообщает агентство Bloomberg , падение вызвано опасениями по поводу провала бюджетных переговоров в США и ослаблением в связи с этим инвесторского аппетита к риску. Кроме того, инвесторы разочарованы результатами выборов в Испании, где, согласно предварительным итогам, оппозиционная партия получит большинство в парламенте.
Двухпартийная комиссия, созданная Конгрессом США для разработки компромиссных предложений по снижению бюджетного дефицита на $1,2 трлн за 10 лет, уже в понедельник может объявить о провале своей миссии, заявил агентству Bloomberg помощник одного из членов комиссии, пожелавший остаться неназванным.
"Переговоры о бюджетном дефиците подогревают общее неприятие риска", - считает руководитель международного отдела валютной стратегии RBC Captial markets в Лондоне Адам Коул.
Давление на евро и рубль усиливается также в связи с падением фондовых индексов Европы и РФ, которые углубили падение после того, как газета Le Figaro написала, что кредитный рейтинг Франции "ААА" агентства Moody's находится под угрозой.
В еженедельном обзоре самого рейтингового агентства Moody's отмечалось, что рост доходности французских гособлигаций увеличивает фискальные риски Франции, что будет иметь негативные последствия для условий кредитования
http://www.finmarket.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
В эпоху кризиса по всему миру ищут если не замену, то хотя бы альтернативу доллару. Но за атаками на американскую валюту скрываются истинные пристрастия - инвесторы предпочитают вложения в доллар, несмотря на ожидаемое замедление роста экономики США, огромный дефицит бюджета и госдолг страны.
Объем депозитов иностранных банков в учреждениях Федеральной резервной системы (ФРС) вырос за 9 месяцев 2011 года более чем вдвое - с $350 млрд до $715 млрд, что, по оценкам аналитиков, опрошенных агентством Bloomberg, свидетельствует об укреплении статуса доллара как основной резервной валюты на фоне повышенной волатильности мировых рынков.
По данным ICAP Plc, 47 иностранных банков держали на своих депозитных счетах в Федеральном резервном банке (ФРБ) Нью-Йорка более $1 млрд каждый на 30 сентября, в то время как 31 декабря таких банков было всего 22.
Доллар подорожал к корзине валют развитых стран на 6,7% с 5 августа, когда агентство Standard & Poor's впервые в истории снизило кредитный рейтинг США, по 18 ноября включительно.
Инвесторов не отпугнули ни бюджетный дефицит США объемом свыше $1 трлн, ни зашедшие в тупик переговоры членов спецкомиссии Конгресса о сокращении госзатрат, ни 9-процентная безработица и ожидаемое замедление роста крупнейшей экономики мира, пишет Bloomberg. Рекордной низкий уровень базовой процентной ставки ФРС (целевой диапазон от нуля до 0,25%) и обещание поддерживать низкие ставки до середины 2013 года также не оказали существенного влияния на интерес к доллару в этом году, отмечают эксперты.
Между тем позиции евро несколько пошатнулись из-за кризиса госдолга, в то время как некоторое ослабление швейцарского франка и японской иены стало прямым результатом валютной политики властей Швейцарии и Японии, активно скупавших доллары в рамках интервенций на валютном рынке.
"Нет ничего даже близко похожего на замену доллара, и частично это объясняется глубиной рынка, его ликвидностью", - считает фондовый менеджер Brandywine Global Investment Management Джек Макинтайр.
В сентябре рост спроса на американские активы со стороны иностранных инвесторов был максимальным за 10 месяцев. Чистый приток средств в акции, долгосрочные векселя и облигации США составил $68,6 млрд по сравнению с $58 млрд в августе. Вместе с тем вырос спрос на казначейские бумаги США со сроком обращения менее года, которые банки используют для выполнения требований о поддержании ликвидности в рамках "Базель-3".
На 13:00 мск 21 ноября курс доллара к евро составлял $1,3456 по сравнению с $1,3525 на закрытие торгов в Нью-Йорке в пятницу, а к японской нацвалюте - 76,78 против 76,91 по итогам предыдущей недели
Доллар усилил рост на ММВБ днем в понедельник, закрепившись выше отметки 31 рубль
Доллар вырос на ММВБ в понедельник до максимального уровня за месяц, поднявшись выше 31 рубля на фоне падения фондовых рынков и снижения мировых цен на нефть. Рубль заметно снизился по отношению к бивалютной корзине.
Доллар стоил 31,09 руб. на ММВБ в 15:00 мск, поднявшись на 27,25 копейки к отметке предыдущего закрытия. Евро при этом оказался на уровне 41,855 руб., что на 7,5 копейки выше предыдущего уровня.
Доллар начал расти с первых минут торгов ММВБ понедельника, вскоре после открытия его курс впервые за месяц достиг отметки 31 руб., а затем закрепился выше и достигал 31,13 руб. Евро поднимался до максимума с 9 ноября, добравшись до 41,885 руб.
Рубль заметно снизился по отношению к бивалютной корзине (индикатор, включающий $0,55 и EUR0,45). Корзина поднималась до 35,96 рубля, затем немного сократила рост и по состоянию на 15:00 мск составляла 35,93 рубля, что на 17 копеек выше уровня закрытия пятницы. Индикатор держится на максимальном уровне за период с 3 ноября.
Результатом индексной сессии ММВБ (часть сессии по доллару расчетами "завтра" в период с 10:00 до 11:30 мск) стало второе подряд одновременное повышение ЦБ РФ официальных курсов доллара и евро. Курс доллара на вторник был установлен с повышением на 5,03 копейки, до 30,9693 руб., курс евро - с повышением на 15,77 копейки, до 41,8612 руб.
Эксперты "Интерфакс-ЦЭА" связывают заметное повышение доллара и корзины с сохранением тенденции к снижению фондовых рынков, снижением мировых цен на нефть, а также с новой волной снижения евро на рынке Forex.
"Курс бивалютной корзины находится в 2 рублях от верхней границы валютного коридора ЦБ. В случае дальнейшего давления на котировки нефти этот промежуток может быть пройден довольно быстро. В то же время, если цены на нефть останутся выше $100 за баррель, ЦБ вряд ли решится сместить границы валютного коридора вверх и предпочтет сбить спекулятивную атаку на рубль за счет усиления интервенций", - отмечает аналитик банка "Зенит" Владимир Евстифеев.
Нефть марки Brent снижается в понедельник, цены потеряли около $2 по отношению к уровням пятницы и опустились ниже $107 за баррель, что является минимумом ноября.
Курс евро упал утром в понедельник до $1,345. Как сообщает агентство Bloomberg , падение вызвано опасениями по поводу провала бюджетных переговоров в США и ослаблением в связи с этим инвесторского аппетита к риску. Кроме того, инвесторы разочарованы результатами выборов в Испании, где, согласно предварительным итогам, оппозиционная партия получит большинство в парламенте.
Двухпартийная комиссия, созданная Конгрессом США для разработки компромиссных предложений по снижению бюджетного дефицита на $1,2 трлн за 10 лет, уже в понедельник может объявить о провале своей миссии, заявил агентству Bloomberg помощник одного из членов комиссии, пожелавший остаться неназванным.
"Переговоры о бюджетном дефиците подогревают общее неприятие риска", - считает руководитель международного отдела валютной стратегии RBC Captial markets в Лондоне Адам Коул.
Давление на евро и рубль усиливается также в связи с падением фондовых индексов Европы и РФ, которые углубили падение после того, как газета Le Figaro написала, что кредитный рейтинг Франции "ААА" агентства Moody's находится под угрозой.
В еженедельном обзоре самого рейтингового агентства Moody's отмечалось, что рост доходности французских гособлигаций увеличивает фискальные риски Франции, что будет иметь негативные последствия для условий кредитования
/Компиляция. 21 ноября. Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
http://www.finmarket.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу