В первый день прошедшей торговой недели золото показало слабую понижательную тенденцию. Снижение котировок драгоценного металла было обусловлено осторожностью участников рынка в связи с тем, что на выходных премьер-министру Греции не удалось найти компромисс с лидерами политических партий относительно дополнительных мер сокращения расходов, необходимого для получения второго пакета финансовой помощи в размере 130 млрд.
Однако, во вторник, 7 февраля, ситуация на рынке золота изменилась в лучшую сторону. Драгоценный металл сумел восстановить свои позиции после появившегося оптимизма относительно того, что политические партии Греции, вероятно, близки к консенсусу касательно пакта финансовой помощи. Умеренно позитивные комментарии председателя ФРС США господина Бернанке в ходе выступления перед бюджетным комитетом в Сенате также поддержали рост золота. Бернанке в очередной раз намекнул на дальнейшую склонность к мягкой денежно-кредитной политике.
Со среды, 8 февраля и до конца прошедшей недели золото торговалось с понижением по мере того как новости относительно затянувшихся переговоров в Греции ухудшали настроения инвесторов. Ухудшению новостного фонта также способствовало выступление Председателя ЕЦБ Марио Драги после решения по процентной ставке, где он указал на понижательные риски для экономики еврозоны. Также было отмечено, что инфляция в течение 2012 года, очевидно, замедлится до целевого уровня центрального банка. В свете этих событий привлекательность золота снижалась.
В результате, стоимость золота на прошлой неделе снизилась на 0,25% до 1721,25 долларов США за тройскую унцию.
На предстоящей неделе в центре внимания участников рынка будут итоги заседания парламента Греции, на котором будут обсуждаться дополнительные меры жесткой экономии. В случае, если двум партиям греческой правительственной коалиции удастся одобрить соглашение с ЕС, рост котировок драгоценного металла может возобновиться. Уровнем сопротивления для золота на предстоящей неделе может стать значение 1765,0 долларов США за тройскую унцию.
Повлиять на динамику драгоценного металла на текущей неделе также может запланированная макроэкономическая статистика из США и еврозоны. Из американских новостей стоит обратить внимание на индекс потребительских цен, изменение объема промышленного производства и цифры с рынка жилья за январь, а также публикацию протокола последнего заседания ФРС, состоявшегося 25 января. Из европейских новостей нужно выделить публикацию данных по индексу настроений в деловой среде Германии от института ZEW за февраль, а также предварительные данные по ВВП за четвертый квартал 2011 года.
В случае, если вышеуказанная экономическая статистика окажется негативной, а греческому парламенту не удастся согласовать соглашение с ЕС, золото может продолжить свое снижение. Поддержкой для золота в предстоящие пять торговых будет выступать отметка 1680,0 долларов США за тройскую унцию.
Стоимость меди на фьючерсном рынке на прошлой неделе снизилась на 1,25% до 3,8560 долларов США за фунт меди. Причиной этому стало ухудшение настроений инвесторов на мировых финансовых рынках в конце прошлой недели и неблагоприятная макроэкономическая статистика из Китая. Действительно, данные по импорту в Китай в январе оказались значительно хуже ожиданий многих экспертов – показатель снизился на 15,3% в годовом выражении против прогнозируемых 3,6%. Данные по потребительской инфляции также разочаровали инвесторов, ослабив надежды на смягчение денежно-кредитной политики в Поднебесной. Так, вопреки ожиданиям инфляция в январе увеличилась с 4,1% до 4,5% в годовом выражении.
Поддерживающим фактором для красного металла на прошлой неделе стал снижающийся биржевой запас данного актива на Лондонской бирже металлов (ЛБМ).
На предстоящей неделе стоимость меди будет определяться экономическими новостями из США еврозоны. В частности, статистикой по промышленности и рынку недвижимости в США за январь, а также объему ВВП еврозоны за четвертый квартал. В случае если экономические показатели продемонстрируют положительную динамику, стоимость меди может вырасти до 4,00 долларов США за фунт.
В случае же, если макроэкономическая статистика из этих двух стран выйдет неутешительной, а греческому парламенту не удастся провести соглашение с ЕС, стоимость меди может снизиться к значению 3,70 долларов США за фунт меди.
Нефть: обзор торгов за неделю с 6 по 10 февраля
На мировом рынке нефти за прошедшую торговую неделю мартовским фьючерсам основных марок удалось сформировать устойчивый бычий импульс c ростом от 1% до 3%. По итогам уикенда, баррель Light Sweet Crude Oil на срочной товарной бирже NYMEX подорожал на 1,31$ до уровня 99$. Цена нефти Crude Oil Brent на электронной товарной бирже ICE прибавила в весе 3,03$ до отметки 117,60$ за баррель. Спрэд между эталонными сортами к закрытию пятничных торгов составил 18,6$.
По нашим наблюдениям, минувшая недельная сессии отметилась однонаправленным колебанием котировок “черного золота”, опустив спекулятивную премию Brent ниже 20$. Традиционно, поддержку североморской нефти оказывал ряд геополитических факторов, среди которых резко обострились отношения между Ираном и Западом. Официальные представители Тегерана в ходе празднования годовщины Исламской революции “не стеснялись” в высказываниях, направленных на защиту суверенитета страны. Так, посол Ирана в Москве Махмуд Реза Саджади отметил о наличие возможностей ответного удара по Израилю и США в случае, если Тель-Авив предпримет попытку военной бомбардировки иранских ядерных объектов. Кроме того, напряженная политическая ситуация в Сирии, наряду с резким приходом холодов в Европу, усилили спрос на мартовские контракты. В этой связи, котировки Brent в течение первых 4-х рабочих дней установили максимумы сессии 118,80$ (значение цен на уровнях июля 2011г.). Что касается американского сорта Light Sweet, то здесь покупателям удалось сдержать коррекционное снижение в области поддержки 98,80$ и перейти в “контр наступление”. Главным драйвером для возобновления восходящей динамики фьючерса стал рост аппетита инвесторов к рискованным активам на фоне проявления признаков оптимизма в “Греческом вопросе”. К пятнице стало известно о достигнутых договоренностях между европейскими политиками, которые долгое время не могли принять план по сокращению бюджетного дефицита Афин. Пенсионная реформа была основным камнем преткновения, однако, не смотря на все протесты граждан, “гайки” грекам пришлось закрутить. Таким образом, решение предоставить Греции очередной транш финансовой помощи по всей видимости будет принято, что нашло свое отражения в спекулятивных покупках по всем фронтам финансовых рынков. Непреодолимым для котировок Light Sweet стал психологический уровень сопротивления 100$. Еженедельные отчеты Минэнерго по запасам не находят признаков на улучшение ситуации с спросом на нефтепродукты, давая повод спекулянтам зафиксировать прибыль в длинных позициях в конце рабочей неделе. В результате, “фактор пятницы” позволил нефтяных котировкам скорректироваться от достигнутых максимумов, “разрядив” фьючерсы из состояния перекупленности.
Предстоящая торговая неделя насыщена важными макроэкономическими показателями по США ЕС, создавая предпосылки к росту волатильности нефтяных цен. В центре внимания игроков окажутся прогнозные данные по ВВП за 4-й квартал, а также статистика по промышленному производству. Холодная зима в Европе, а также присутствие политических рисков подтолкнут цену фьючерса Brent к психологическому рубежу 120$. Очевидно, что взять эту планку без нового допинга со стороны “Арабской зимы” быкам не удастся, поэтому первый поход к указанной отметке может спровоцировать технические продажи.
Данные комиссии по торговле товарными фьючерсами США (CFTC) за неделю с 7 февраля зафиксировали сокращение спекулятивной активности в бычьем и медвежьем лагерях. Длинные позиции уменьшились на 6000 контрактов, интерес к коротким сделкам лишился 4200 контрактов. Данное соотношение указывает на присутствие неопределенности, что позволит сохранить боковой тренд цены Light Sweet в среднесрочной перспективе.
По нашим оценкам, наиболее вероятный диапазон колебания фьючерсов на ближайший уикенд выглядит следующим образом: Light Sweet Crude Oil – развитие нисходящей коррекции было остановлено в области поддержки 97,55$, что повышает тестирование максимумов 101,30$. Прорыв данного уровня переведет бычий тренд на ориентир 103,70$, в противном случае активизация продавцов позволит котировкам вернуться к отметкам 97$ и далее 95,40$. Crude Oil Brent – близок к тестированию сопротивления 120$, где с технической точки зрения наблюдается интерес к продажам. Только торговля выше данной отметке может перечеркнуть сценарий нисходящей коррекции к областям спроса 115$ - 116$.
http://www.fxclub.org/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
Однако, во вторник, 7 февраля, ситуация на рынке золота изменилась в лучшую сторону. Драгоценный металл сумел восстановить свои позиции после появившегося оптимизма относительно того, что политические партии Греции, вероятно, близки к консенсусу касательно пакта финансовой помощи. Умеренно позитивные комментарии председателя ФРС США господина Бернанке в ходе выступления перед бюджетным комитетом в Сенате также поддержали рост золота. Бернанке в очередной раз намекнул на дальнейшую склонность к мягкой денежно-кредитной политике.
Со среды, 8 февраля и до конца прошедшей недели золото торговалось с понижением по мере того как новости относительно затянувшихся переговоров в Греции ухудшали настроения инвесторов. Ухудшению новостного фонта также способствовало выступление Председателя ЕЦБ Марио Драги после решения по процентной ставке, где он указал на понижательные риски для экономики еврозоны. Также было отмечено, что инфляция в течение 2012 года, очевидно, замедлится до целевого уровня центрального банка. В свете этих событий привлекательность золота снижалась.
В результате, стоимость золота на прошлой неделе снизилась на 0,25% до 1721,25 долларов США за тройскую унцию.
На предстоящей неделе в центре внимания участников рынка будут итоги заседания парламента Греции, на котором будут обсуждаться дополнительные меры жесткой экономии. В случае, если двум партиям греческой правительственной коалиции удастся одобрить соглашение с ЕС, рост котировок драгоценного металла может возобновиться. Уровнем сопротивления для золота на предстоящей неделе может стать значение 1765,0 долларов США за тройскую унцию.
Повлиять на динамику драгоценного металла на текущей неделе также может запланированная макроэкономическая статистика из США и еврозоны. Из американских новостей стоит обратить внимание на индекс потребительских цен, изменение объема промышленного производства и цифры с рынка жилья за январь, а также публикацию протокола последнего заседания ФРС, состоявшегося 25 января. Из европейских новостей нужно выделить публикацию данных по индексу настроений в деловой среде Германии от института ZEW за февраль, а также предварительные данные по ВВП за четвертый квартал 2011 года.
В случае, если вышеуказанная экономическая статистика окажется негативной, а греческому парламенту не удастся согласовать соглашение с ЕС, золото может продолжить свое снижение. Поддержкой для золота в предстоящие пять торговых будет выступать отметка 1680,0 долларов США за тройскую унцию.
Стоимость меди на фьючерсном рынке на прошлой неделе снизилась на 1,25% до 3,8560 долларов США за фунт меди. Причиной этому стало ухудшение настроений инвесторов на мировых финансовых рынках в конце прошлой недели и неблагоприятная макроэкономическая статистика из Китая. Действительно, данные по импорту в Китай в январе оказались значительно хуже ожиданий многих экспертов – показатель снизился на 15,3% в годовом выражении против прогнозируемых 3,6%. Данные по потребительской инфляции также разочаровали инвесторов, ослабив надежды на смягчение денежно-кредитной политики в Поднебесной. Так, вопреки ожиданиям инфляция в январе увеличилась с 4,1% до 4,5% в годовом выражении.
Поддерживающим фактором для красного металла на прошлой неделе стал снижающийся биржевой запас данного актива на Лондонской бирже металлов (ЛБМ).
На предстоящей неделе стоимость меди будет определяться экономическими новостями из США еврозоны. В частности, статистикой по промышленности и рынку недвижимости в США за январь, а также объему ВВП еврозоны за четвертый квартал. В случае если экономические показатели продемонстрируют положительную динамику, стоимость меди может вырасти до 4,00 долларов США за фунт.
В случае же, если макроэкономическая статистика из этих двух стран выйдет неутешительной, а греческому парламенту не удастся провести соглашение с ЕС, стоимость меди может снизиться к значению 3,70 долларов США за фунт меди.
Нефть: обзор торгов за неделю с 6 по 10 февраля
На мировом рынке нефти за прошедшую торговую неделю мартовским фьючерсам основных марок удалось сформировать устойчивый бычий импульс c ростом от 1% до 3%. По итогам уикенда, баррель Light Sweet Crude Oil на срочной товарной бирже NYMEX подорожал на 1,31$ до уровня 99$. Цена нефти Crude Oil Brent на электронной товарной бирже ICE прибавила в весе 3,03$ до отметки 117,60$ за баррель. Спрэд между эталонными сортами к закрытию пятничных торгов составил 18,6$.
По нашим наблюдениям, минувшая недельная сессии отметилась однонаправленным колебанием котировок “черного золота”, опустив спекулятивную премию Brent ниже 20$. Традиционно, поддержку североморской нефти оказывал ряд геополитических факторов, среди которых резко обострились отношения между Ираном и Западом. Официальные представители Тегерана в ходе празднования годовщины Исламской революции “не стеснялись” в высказываниях, направленных на защиту суверенитета страны. Так, посол Ирана в Москве Махмуд Реза Саджади отметил о наличие возможностей ответного удара по Израилю и США в случае, если Тель-Авив предпримет попытку военной бомбардировки иранских ядерных объектов. Кроме того, напряженная политическая ситуация в Сирии, наряду с резким приходом холодов в Европу, усилили спрос на мартовские контракты. В этой связи, котировки Brent в течение первых 4-х рабочих дней установили максимумы сессии 118,80$ (значение цен на уровнях июля 2011г.). Что касается американского сорта Light Sweet, то здесь покупателям удалось сдержать коррекционное снижение в области поддержки 98,80$ и перейти в “контр наступление”. Главным драйвером для возобновления восходящей динамики фьючерса стал рост аппетита инвесторов к рискованным активам на фоне проявления признаков оптимизма в “Греческом вопросе”. К пятнице стало известно о достигнутых договоренностях между европейскими политиками, которые долгое время не могли принять план по сокращению бюджетного дефицита Афин. Пенсионная реформа была основным камнем преткновения, однако, не смотря на все протесты граждан, “гайки” грекам пришлось закрутить. Таким образом, решение предоставить Греции очередной транш финансовой помощи по всей видимости будет принято, что нашло свое отражения в спекулятивных покупках по всем фронтам финансовых рынков. Непреодолимым для котировок Light Sweet стал психологический уровень сопротивления 100$. Еженедельные отчеты Минэнерго по запасам не находят признаков на улучшение ситуации с спросом на нефтепродукты, давая повод спекулянтам зафиксировать прибыль в длинных позициях в конце рабочей неделе. В результате, “фактор пятницы” позволил нефтяных котировкам скорректироваться от достигнутых максимумов, “разрядив” фьючерсы из состояния перекупленности.
Предстоящая торговая неделя насыщена важными макроэкономическими показателями по США ЕС, создавая предпосылки к росту волатильности нефтяных цен. В центре внимания игроков окажутся прогнозные данные по ВВП за 4-й квартал, а также статистика по промышленному производству. Холодная зима в Европе, а также присутствие политических рисков подтолкнут цену фьючерса Brent к психологическому рубежу 120$. Очевидно, что взять эту планку без нового допинга со стороны “Арабской зимы” быкам не удастся, поэтому первый поход к указанной отметке может спровоцировать технические продажи.
Данные комиссии по торговле товарными фьючерсами США (CFTC) за неделю с 7 февраля зафиксировали сокращение спекулятивной активности в бычьем и медвежьем лагерях. Длинные позиции уменьшились на 6000 контрактов, интерес к коротким сделкам лишился 4200 контрактов. Данное соотношение указывает на присутствие неопределенности, что позволит сохранить боковой тренд цены Light Sweet в среднесрочной перспективе.
По нашим оценкам, наиболее вероятный диапазон колебания фьючерсов на ближайший уикенд выглядит следующим образом: Light Sweet Crude Oil – развитие нисходящей коррекции было остановлено в области поддержки 97,55$, что повышает тестирование максимумов 101,30$. Прорыв данного уровня переведет бычий тренд на ориентир 103,70$, в противном случае активизация продавцов позволит котировкам вернуться к отметкам 97$ и далее 95,40$. Crude Oil Brent – близок к тестированию сопротивления 120$, где с технической точки зрения наблюдается интерес к продажам. Только торговля выше данной отметке может перечеркнуть сценарий нисходящей коррекции к областям спроса 115$ - 116$.
/Компиляция. 13 февраля. Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
http://www.fxclub.org/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу