Во вторник днем индекс ММВБ сумел подняться до отметки 1397 п. - там, где проходит сейчас верхняя граница восходящего тренда, начатого в конце мая. Было бы логично с этих уровней играть от продаж, но пока на европейских биржах все довольно спокойно (FTSE+0,85%; DAX +0,45%), нас тоже не станут сильно продавать. Новостной негатив пока игнорируется, а значит с открытием коротких позиций стоит быть предельно осторожными. Тем более что курс доллара не указывает на уход игроков в безрисковую зону.
В отличие от индекса ММВБ, фьючерс РТС внутри дня торгуется очень волатильно. Виной тому утренний обвал цен на нефть (котировки Brentсегодня обновили годовой минимум - $94,6/барр), что в итоге негативно отразилось на курсе российского рубля (USD/RUR32,85). Показательно, что падение цен на энергоносители пока не привело к продажам в основных ликвидных бумагах. Тем не менее, волатильность возле максимумов - традиционный сигнал к возможной смене тренда.
Повторимся: негативные новости, которые приходили сегодня рынками игнорируются. Так, индекс ожиданий в отношении экономики Германии на ближайшие шесть месяцев, рассчитываемый ZEW, в июне рухнул до -16,9 п. с +10,8 пункта в мае. Испания сегодня провела аукцион по казначейским векселям, доходность по которым рекордно выросла (1,5-годовые бонды ушли под 5,1% годовых). Думаю, до вечера среды наши и мировые фондовые индексы продолжат болтаться возле текущих уровней. Все интересное у нас на рынке начнется в четверг утром, когда станет известен вердикт ФРС по монетарной политике.
Сильным падением сегодня на ММВБ выделяются акции РусГидро (-5%). Здесь инвесторов не обрадовала инициатива властей по закрытию потребности инвестпрограммы генерирующей компании на 85 млрд. руб. путем проведения допэмиссии акций в пользу дочки «Роснефтегаза». В результате доля государства и миноритарных акционеров РусГидро будет снижена до 46% и 27% соответственно.
Сегодня начинается 2-дневное заседание Комитета по открытым рынкам (FOMC) ФРС США. С одной стороны мы видим снижение цен на сырье, что в принципе позволяет FOMCпроводить сверхмягкую денежную политику в угоду стимулирования экономического роста в США. С другой - явных поводов к новым монетарным подачкам сейчас нет: ставки по ипотеке самые низкие за последние годы; доходности по длинным облигациям и без того возле годовых минимумов; фондовые индексы на Уолл-стрит торгуется на комфортных уровнях; безработица не на максимумах; цены на жилье стабилизировались. То есть очевидных поводов к запуску печатного станка, нет. В этой связи единственное, на что могут рассчитывать спекулянты со стороны ЦБ - если кризис еврозоны приведет к проблемам с ликвидностью, банкам будет оказана поддержка.
УТРО - Открытие торгов во вторник на наших биржах мы ожидаем увидеть в нейтрально-негативной зоне. Внешний новостной фон за последние сутки не претерпел серьезных изменений. Какие тенденции мы увидели и начале этой недели: курс доллара опять начал укрепление, не сумев закрепиться выше уровня 1,27 к евро; цены на нефть тестируют на прочность свои годовые минимумы (Brent $95,5/барр), западные фондовые индексы консолидируются вблизи июньских максимумов на ожиданиях позитива от заседания ФРС.
Наш индекс ММВБ вчера провел день спокойной торговли, дважды протестировав на прочность отметку 1390 п. Ближайшей целью технического роста может стать рубеж на 1400 п. Однако, опустившись ниже уровня вчерашней поддержки на 1377 п. индекс ММВБ вернется к нижней границе своего восходящего тренда - на 1330 п. В этом случае продажи будут преобладать в акциях банковского сектора. Сегодня явных поводов к распродажам пока не видно.
Общая картина рынка на ближайшие день-два пока выглядит очень неоднозначной. С одной стороны мы видим, что акции Газпрома, Сбербанка и ГМК вчера показали силу и на них индексы вполне могут спекулятивно пойти дальше вверх. С другой стороны: сырьевой и валютный рынок уже дают сигналы на снижение аппетитов игроков к риску. Поэтому, если в ходе сегодняшней сессии индекс ММВБ сумеет обновить свой июньский максимум, а закроется в красной зоне – это будет четким сигналам к открытию коротких позиций на ближайшую неделю.
Сегодня в 13-00 в Германии выходит статистика по индексу текущих экономических условий и ожиданий от ZEW за июнь. Сегодня днем Минфин Испании будет размещать 12-месячные и 18-месячные векселя на сумму от 2 млрд до 3 млрд евро. Очень интересно, посмотреть с какой доходностью инвесторы решат купить их. В 16-30 в США выходят данные по количеству выданных разрешений на новое строительство и по закладкам новых домов за май. Во вторник завершится саммит лидеров стран G-20. Сегодня также начинается 2-дневное заседание Комитета по открытым рынкам ФРС США.
Вчерашнее закрытие торгов в США (по секторам)
Источник: Bloomberg.
Вчерашнее закрытие торгов в Европе (по секторам)
Источник: Bloomberg
Сегодняшние торги в Азии (развитые рынки: Сингапур, Тайвань, Ю. Корея, Япония, Гонконг)
Источник: Bloomberg.
Сырьевой рынок
Источник: Bloomberg.
Валютный рынок
Источник: Bloomberg.
Значения мировых индексов и фьючерсов на них.
Источник: Bloomberg.
Динамика торгов российских ADR в Лондоне:
Источник: Bloomberg.
OGZD – АДР Газпрома; LKOD – Лукойл; ROSN – Роснефть; SGGD – Сургутнефтегаз; VTBR – ВТБ; MNOD – ГМК «Норильский никель»
Фьючерс РТС В ожидании выступления Бена Бернанке
В последнее время мы видим отскок на фьючерсе РТС. На мой взгляд, уровень сопротивления расположен в районе 140000 пунктов. Пока я не вижу наш рынок выше этой отметки
Сейчас я рекомендую ждать выступление Бена Бернанке. Оно будет завтра после закрытия основной сессии на FORTS. Если мы увидим явные намёки на появление программы QE3, рынки отреагируют позитивно. По сути, рынок сейчас закладывает этот позитив в цены. Если мы не получим сигнала от ФРС, то начнётся распродажа по всем рынкам. В этом случае я жду фьючерс РТС в районе 130000-125000 пунктов в первые дни торгов после заседания.
https://iticapital.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
В отличие от индекса ММВБ, фьючерс РТС внутри дня торгуется очень волатильно. Виной тому утренний обвал цен на нефть (котировки Brentсегодня обновили годовой минимум - $94,6/барр), что в итоге негативно отразилось на курсе российского рубля (USD/RUR32,85). Показательно, что падение цен на энергоносители пока не привело к продажам в основных ликвидных бумагах. Тем не менее, волатильность возле максимумов - традиционный сигнал к возможной смене тренда.
Повторимся: негативные новости, которые приходили сегодня рынками игнорируются. Так, индекс ожиданий в отношении экономики Германии на ближайшие шесть месяцев, рассчитываемый ZEW, в июне рухнул до -16,9 п. с +10,8 пункта в мае. Испания сегодня провела аукцион по казначейским векселям, доходность по которым рекордно выросла (1,5-годовые бонды ушли под 5,1% годовых). Думаю, до вечера среды наши и мировые фондовые индексы продолжат болтаться возле текущих уровней. Все интересное у нас на рынке начнется в четверг утром, когда станет известен вердикт ФРС по монетарной политике.
Сильным падением сегодня на ММВБ выделяются акции РусГидро (-5%). Здесь инвесторов не обрадовала инициатива властей по закрытию потребности инвестпрограммы генерирующей компании на 85 млрд. руб. путем проведения допэмиссии акций в пользу дочки «Роснефтегаза». В результате доля государства и миноритарных акционеров РусГидро будет снижена до 46% и 27% соответственно.
Сегодня начинается 2-дневное заседание Комитета по открытым рынкам (FOMC) ФРС США. С одной стороны мы видим снижение цен на сырье, что в принципе позволяет FOMCпроводить сверхмягкую денежную политику в угоду стимулирования экономического роста в США. С другой - явных поводов к новым монетарным подачкам сейчас нет: ставки по ипотеке самые низкие за последние годы; доходности по длинным облигациям и без того возле годовых минимумов; фондовые индексы на Уолл-стрит торгуется на комфортных уровнях; безработица не на максимумах; цены на жилье стабилизировались. То есть очевидных поводов к запуску печатного станка, нет. В этой связи единственное, на что могут рассчитывать спекулянты со стороны ЦБ - если кризис еврозоны приведет к проблемам с ликвидностью, банкам будет оказана поддержка.
УТРО - Открытие торгов во вторник на наших биржах мы ожидаем увидеть в нейтрально-негативной зоне. Внешний новостной фон за последние сутки не претерпел серьезных изменений. Какие тенденции мы увидели и начале этой недели: курс доллара опять начал укрепление, не сумев закрепиться выше уровня 1,27 к евро; цены на нефть тестируют на прочность свои годовые минимумы (Brent $95,5/барр), западные фондовые индексы консолидируются вблизи июньских максимумов на ожиданиях позитива от заседания ФРС.
Наш индекс ММВБ вчера провел день спокойной торговли, дважды протестировав на прочность отметку 1390 п. Ближайшей целью технического роста может стать рубеж на 1400 п. Однако, опустившись ниже уровня вчерашней поддержки на 1377 п. индекс ММВБ вернется к нижней границе своего восходящего тренда - на 1330 п. В этом случае продажи будут преобладать в акциях банковского сектора. Сегодня явных поводов к распродажам пока не видно.
Общая картина рынка на ближайшие день-два пока выглядит очень неоднозначной. С одной стороны мы видим, что акции Газпрома, Сбербанка и ГМК вчера показали силу и на них индексы вполне могут спекулятивно пойти дальше вверх. С другой стороны: сырьевой и валютный рынок уже дают сигналы на снижение аппетитов игроков к риску. Поэтому, если в ходе сегодняшней сессии индекс ММВБ сумеет обновить свой июньский максимум, а закроется в красной зоне – это будет четким сигналам к открытию коротких позиций на ближайшую неделю.
Сегодня в 13-00 в Германии выходит статистика по индексу текущих экономических условий и ожиданий от ZEW за июнь. Сегодня днем Минфин Испании будет размещать 12-месячные и 18-месячные векселя на сумму от 2 млрд до 3 млрд евро. Очень интересно, посмотреть с какой доходностью инвесторы решат купить их. В 16-30 в США выходят данные по количеству выданных разрешений на новое строительство и по закладкам новых домов за май. Во вторник завершится саммит лидеров стран G-20. Сегодня также начинается 2-дневное заседание Комитета по открытым рынкам ФРС США.
Вчерашнее закрытие торгов в США (по секторам)
Источник: Bloomberg.
Вчерашнее закрытие торгов в Европе (по секторам)
Источник: Bloomberg
Сегодняшние торги в Азии (развитые рынки: Сингапур, Тайвань, Ю. Корея, Япония, Гонконг)
Источник: Bloomberg.
Сырьевой рынок
Источник: Bloomberg.
Валютный рынок
Источник: Bloomberg.
Значения мировых индексов и фьючерсов на них.
Источник: Bloomberg.
Динамика торгов российских ADR в Лондоне:
Источник: Bloomberg.
OGZD – АДР Газпрома; LKOD – Лукойл; ROSN – Роснефть; SGGD – Сургутнефтегаз; VTBR – ВТБ; MNOD – ГМК «Норильский никель»
Фьючерс РТС В ожидании выступления Бена Бернанке
В последнее время мы видим отскок на фьючерсе РТС. На мой взгляд, уровень сопротивления расположен в районе 140000 пунктов. Пока я не вижу наш рынок выше этой отметки
Сейчас я рекомендую ждать выступление Бена Бернанке. Оно будет завтра после закрытия основной сессии на FORTS. Если мы увидим явные намёки на появление программы QE3, рынки отреагируют позитивно. По сути, рынок сейчас закладывает этот позитив в цены. Если мы не получим сигнала от ФРС, то начнётся распродажа по всем рынкам. В этом случае я жду фьючерс РТС в районе 130000-125000 пунктов в первые дни торгов после заседания.
/Компиляция. 19 июня. Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
https://iticapital.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу