26 ноября 2013 Gran Capital
Основным событием, повлиявшим на динамику торгов, стало неожиданное принятие соглашения по иранской ядерной программе. Так, стало известно, что Тегеран согласился заморозить ядерную программу на 6 месяцев, а по истечению данного периода сохранит за собой право по обогащению урана до уровня, необходимого для работы мирных реакторов. Международное сообщество в свою очередь обязуется не вводить новых санкций против страны. Сокращение напряженности на Ближнем Востоке в целом позитивно для рынка акций, однако, в среднесрочной перспективе может оказать давление на котировки энергоносителей. Что касается макроэкономической статистики, стоит отметить ухудшение ситуации на рынке жилья США. Так, индекс незавершенных продаж на вторичном рынке жилья за октябрь, вновь продемонстрировал снижение. Данный факт несколько снижает вероятность резкого сокращения программ количественного смягчения на ближайшем заседании ФРС в декабре.В данный момент мы продолжаем рекомендовать в первую очередь американские компании, которые после летнего “боковика”, вновь продолжили свое восхождение. Инвестировать именно сейчас актуально в связи с начавшимся “рождественским ралли” и сезоном отчетности корпораций. За последние 62 года индекс S&P 500 рос в среднем на 1.33% в ноябре и на 1.61% в декабре, а если учесть подбор наиболее перспективных ценных бумаг с большим потенциалом роста, который мы осуществляем, то эти средние показатели возможно многократно превзойти. Среди факторов риска, стоит выделить возможное сокращение программы выкупа активов со стороны ФРС, которое может начаться уже в ближайшее время, хотя наиболее вероятное избрание Йеллен на пост главы Федрезерва говорит о том, что данный процесс будет проходить плавно и при сохранении рекордно низких процентных ставок.
Торговая сессия понедельника завершилась смешанной динамикой ключевых индексов. Стоит отметить, что высокотехнологичный индекс Nasdaq протестировал психологически важный уровень в 4 000 пунктов. Индекс широкого рынка S&P 500 оказался под давлением и закрылся на отрицательной территории в связи с распродажами в секторе электроэнергетики. Позитивной новостью для инвесторов, стало достижение договоренности по ядерной программе Ирана, что снизило градус напряженности на Ближнем Востоке. Из опубликованной вчера макроэкономической статистики можно отметить выход данных по количеству незавершенных сделок по продаже жилья в октябре. Согласно отчету, с учетом сезонных колебаний индекс незавершенных продаж на вторичном рынке жилья упал в прошлом месяце на 0.6%, достигнув самого низкого значения почти за год. Экономисты прогнозировали, что значение данного показателя вырастет на 2.2%, после снижения на 4.6% в сентябре. Подобная динамика сигнализирует о том, что рост цен на недвижимость и увеличение ставок по ипотеке крайне негативно влияет на восстановление рынка жилья.Среди отдельных идей стоит выделить падение акций Schlumberger и Noble на 3.2% и 4.1% соответственно на фоне снижения цен на “черное золото”. Американский производитель электронных систем безопасности ADT потерял 5.8% своей капитализации ввиду известий о том, что он договорился об обратном выкупе 10.2 млн. своих акций у компании Corvex Management по цене $44.01 за каждую. Ценные бумаги алюминиевого гиганта Alcoa продвинулись на 3.8% на фоне повышения рейтинга его бумаг аналитиками Goldman Sachs до уровня “покупать”. Рыночная капитализация Caterpillar увеличилась, в свою очередь, на 1.8% после того, как аналитики Bank of America повысили рейтинг его акций.По итогам торговой сессии: Dow Jones +0.05%; S&P 500 -0.13%; Nasdaq +0.07%.
Отечественные фондовые индексы продолжают торговаться в боковом диапазоне. Давление на котировки отечественных нефтяников оказывает принятие соглашение по Ирану, которое может оказать среднесрочное давление на котировки “черного золота”. Кроме того продолжает наблюдаться отток средств из фондов занимающихся инвестициями в российские акции. Стоит отметить, что, не смотря на негативную динамику, “быкам” удалось удержать отметку в 1500 пунктов по ММВБ. В понедельник ростом против рынка отметились бумаги сектора черной металлургии: "РУСАЛ" +8.75%, НЛМК +2.71%, ММК +1.63%. Акции эмитентов растут на фоне проведения совещания между премьер-министром РФ с представителями "РУСАЛа", "Мечела", "Евраза", их кредиторов, а также министерства промышленности и экономического развития. Одним из принятых решений на совещании стало согласование ковенантных каникул "Мечела" по синдицированному кредиту в $1 млрд. до 2015 года. Среди лидеров роста можно выделить бумаги: "Магнит" +2.53%, "Сургутнефтегаза пр" +1.69%, "ДИКСИ" +1.68%. Динамику хуже рынка показали бумаги: "Роснефть" -0.83%, "Башнефть" -0.59%, "Транснефть" -0.72%, что было вызвано снижением нефтяных котировок. В числе аутсайдеров понедельника на российском рынке также оказались: "Интер РАО" -3.8%, "КАМАЗ" -3.45%, "Мечел" -3.17%, "Россети" -2.33%. По итогам торгов индекс ММВБ -0.11%; РТС -0.79%.
Европейские фондовые индексы продемонстрировали рост. Значимой макроэкономической статистики по региону не выходило, и инвесторы сосредоточились на позитивных подвижках в переговорах с Ираном. Стоит отметить, что если напряженность на Ближнем Востоке продолжит ослабевать, то это может оказать серьезное давление на котировки нефти, что в свою очередь поспособствует восстановлению экономического роста в Евросоюзе и США. Национальные фондовые индексы выросли на 15 из 18 западноевропейских рынков.В корпоративном секторе стоит отметить рост акций Peugeot на 5.1%, после того, как стало известно, что генеральный директор Филипп Варин планирует уйти в отставку в следующем году, а на его место планируется нанять главу Renault SA Карлоса Тавареса. Второй по величине автопроизводитель Европы, вероятно, также выиграет и от соглашения с Ираном. Peugeot продал 458000 автомобилей в Иране в 2011 году, до торговых санкций, что делает его вторым по величине рынком компании после Франци . Акции Renault, которая продала более 100000 автомобилей в Иране в 2012 году, выросли на 1.4%. Котировки компании Novartis AG выросли на 0.8% после того, как аналитики Natixis повысили рейтинг её акций до уровня “покупать”. Эксперты отметили прогресс фармацевтической компании в сфере научных исследований для лечения рака молочной железы, а также, положительно оценили планы компании по выкупу акций на $5 млрд. Акции Banco Popolare SC снизились на 4.2%, а бумаги Unione di Banche Italiane SCPA упали на 3.1%, после того, как эксперты Societe Generale SA снизили прогнозные цены по акциям на следующие 12 месяцев.По итогам дня: DAX +0.88%; французский CAC 40 +0.55%; английский FTSE 100 +0.30%.
http://grancapital.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Торговая сессия понедельника завершилась смешанной динамикой ключевых индексов. Стоит отметить, что высокотехнологичный индекс Nasdaq протестировал психологически важный уровень в 4 000 пунктов. Индекс широкого рынка S&P 500 оказался под давлением и закрылся на отрицательной территории в связи с распродажами в секторе электроэнергетики. Позитивной новостью для инвесторов, стало достижение договоренности по ядерной программе Ирана, что снизило градус напряженности на Ближнем Востоке. Из опубликованной вчера макроэкономической статистики можно отметить выход данных по количеству незавершенных сделок по продаже жилья в октябре. Согласно отчету, с учетом сезонных колебаний индекс незавершенных продаж на вторичном рынке жилья упал в прошлом месяце на 0.6%, достигнув самого низкого значения почти за год. Экономисты прогнозировали, что значение данного показателя вырастет на 2.2%, после снижения на 4.6% в сентябре. Подобная динамика сигнализирует о том, что рост цен на недвижимость и увеличение ставок по ипотеке крайне негативно влияет на восстановление рынка жилья.Среди отдельных идей стоит выделить падение акций Schlumberger и Noble на 3.2% и 4.1% соответственно на фоне снижения цен на “черное золото”. Американский производитель электронных систем безопасности ADT потерял 5.8% своей капитализации ввиду известий о том, что он договорился об обратном выкупе 10.2 млн. своих акций у компании Corvex Management по цене $44.01 за каждую. Ценные бумаги алюминиевого гиганта Alcoa продвинулись на 3.8% на фоне повышения рейтинга его бумаг аналитиками Goldman Sachs до уровня “покупать”. Рыночная капитализация Caterpillar увеличилась, в свою очередь, на 1.8% после того, как аналитики Bank of America повысили рейтинг его акций.По итогам торговой сессии: Dow Jones +0.05%; S&P 500 -0.13%; Nasdaq +0.07%.
Отечественные фондовые индексы продолжают торговаться в боковом диапазоне. Давление на котировки отечественных нефтяников оказывает принятие соглашение по Ирану, которое может оказать среднесрочное давление на котировки “черного золота”. Кроме того продолжает наблюдаться отток средств из фондов занимающихся инвестициями в российские акции. Стоит отметить, что, не смотря на негативную динамику, “быкам” удалось удержать отметку в 1500 пунктов по ММВБ. В понедельник ростом против рынка отметились бумаги сектора черной металлургии: "РУСАЛ" +8.75%, НЛМК +2.71%, ММК +1.63%. Акции эмитентов растут на фоне проведения совещания между премьер-министром РФ с представителями "РУСАЛа", "Мечела", "Евраза", их кредиторов, а также министерства промышленности и экономического развития. Одним из принятых решений на совещании стало согласование ковенантных каникул "Мечела" по синдицированному кредиту в $1 млрд. до 2015 года. Среди лидеров роста можно выделить бумаги: "Магнит" +2.53%, "Сургутнефтегаза пр" +1.69%, "ДИКСИ" +1.68%. Динамику хуже рынка показали бумаги: "Роснефть" -0.83%, "Башнефть" -0.59%, "Транснефть" -0.72%, что было вызвано снижением нефтяных котировок. В числе аутсайдеров понедельника на российском рынке также оказались: "Интер РАО" -3.8%, "КАМАЗ" -3.45%, "Мечел" -3.17%, "Россети" -2.33%. По итогам торгов индекс ММВБ -0.11%; РТС -0.79%.
Европейские фондовые индексы продемонстрировали рост. Значимой макроэкономической статистики по региону не выходило, и инвесторы сосредоточились на позитивных подвижках в переговорах с Ираном. Стоит отметить, что если напряженность на Ближнем Востоке продолжит ослабевать, то это может оказать серьезное давление на котировки нефти, что в свою очередь поспособствует восстановлению экономического роста в Евросоюзе и США. Национальные фондовые индексы выросли на 15 из 18 западноевропейских рынков.В корпоративном секторе стоит отметить рост акций Peugeot на 5.1%, после того, как стало известно, что генеральный директор Филипп Варин планирует уйти в отставку в следующем году, а на его место планируется нанять главу Renault SA Карлоса Тавареса. Второй по величине автопроизводитель Европы, вероятно, также выиграет и от соглашения с Ираном. Peugeot продал 458000 автомобилей в Иране в 2011 году, до торговых санкций, что делает его вторым по величине рынком компании после Франци . Акции Renault, которая продала более 100000 автомобилей в Иране в 2012 году, выросли на 1.4%. Котировки компании Novartis AG выросли на 0.8% после того, как аналитики Natixis повысили рейтинг её акций до уровня “покупать”. Эксперты отметили прогресс фармацевтической компании в сфере научных исследований для лечения рака молочной железы, а также, положительно оценили планы компании по выкупу акций на $5 млрд. Акции Banco Popolare SC снизились на 4.2%, а бумаги Unione di Banche Italiane SCPA упали на 3.1%, после того, как эксперты Societe Generale SA снизили прогнозные цены по акциям на следующие 12 месяцев.По итогам дня: DAX +0.88%; французский CAC 40 +0.55%; английский FTSE 100 +0.30%.
http://grancapital.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter