10 апреля 2014 Swissquote Озкардеская Ипек
Протокол заседания ФРС не дал рынкам тех «ястребиных» заявлений, которые они ждали. Доллар США продолжает сдавать позиции по всем фронтам, давление на доходность американских облигаций сохраняет. Курс новозеландского доллара к американскому достиг нашего целевого уровня 0,8745, пара австралиец-американец выросла до 0,9461, несмотря на разочаровавшие экспорт и импорт Китая. Пара евро-доллар набирает силу, хотя и осторожно; золото превысило 21-дневное скользящее среднее. От Банка Англии сегодня ждут сохранения статуса-кво. Пара фунт-доллар проверяет на прочность годовые максимумы накануне заседания. Трейдеры ищут возможностей купить при нырках курса, чтобы оседлать бычий тренд.
Не нужно ожидать от Банка Англии сюрпризов
Сегодня свое решение примет Банк Англии, от которого большинство ждет сохранения учетной ставки на историческом минимуме 0,50%, а объема приобретения активов – на 375 млрд. фунтов в год. Пара фунт-доллар выросла до 1,6820 (что немногим ниже годового максимума в 1,6823), после того, как баланс цен на жилье от Королевского общества аккредитованных оценщиков в марте подпрыгнул до 57% с 45% в феврале. Хотя председатель Карни заявляет, что ответственность за жилищный рынок не лежит на Банке Англии, рынки реагируют повышением курса фунта при каждом выпуске таких данных. С другой стороны, МВФ предупреждает Великобританию о слабости данных по деловым инвестициям и экспорту, что требует снижения курса фунта и тем самым мешает Банку Англии сохранять низкие ставки, несмотря на более высокие прогнозы роста.
На основании вышесказанного мы не ожидаем изменения политического курса британского центробанка на сегодняшнем заседании его Комитета по монетарной политике. Пара фунт-доллар растет, бычий импульс усиливается. Опционные покупки находятся на отметках 1,6640/1,6700/1,6725 и 1,6800 с истечением сегодня. Главный уровень сопротивления находится на 1,7031/43 (100% уровня Фибоначчи от ралли февраля-марта и максимум августа 2009 г.).
Пара евро-фунт консолидируется после снижения ниже 50-дневного скользящего среднего (0,82822), индикаторы тренда и импульса остаются устойчиво понижательными, что говорит о продолжении снижения к 0,82042 (минимум 5 марта). Опционные предложения продажи располагаются на уровнях 0,83000/0,83015, еще больше предложений расположены ниже 0,82000/0,82250.
Протокол ФРС нанес удар по доллару
Протокол ФРС привел к продолжению понижательного давления на доллар, у которого и так не получалось набрать повышательный импульс с момента первого объявления о свертывании программы смягчения на декабрьском заседании ФРС. Рынки ожидают последовательных и значимых жестких заявлений от Йеллен и других членов Комитета открытого рынка. Опубликованный вчера протокол не содержал ключевых жестких заявлений, которых ждали рынки, а именно заявления Йеллен о первом повышении учетной ставки через 6 месяцев после выхода из программы смягчения. Протокол показал, что все члены Комитета согласились с отменой пороговых индикаторов (уровня безработицы и инфляции), а часть озвучила желание сохранить ставки без изменений до тех пор, пока инфляция остается ниже 2%. В целом, мы видим, что общая воля членов Комитета начала склоняться к нормализации монетарной политики, и хотя это и не было записано, мы не верим, что Йеллен случайно упомянула о «6 месяцах» после заседания 18-19 марта.
Золото вступает в растущий тренд
4 апреля в пятницу золото расчистило предложения продажи на уровне 1300 долларов после того, как данные по занятости США не оправдали слишком оптимистичных ожиданий. Золотые быки извлекают преимущество из масштабного ослабления доллара на этой неделе. С точки зрения техданных, повышательная коррекция, идущая начиная с падения 1-2 апреля до 1278 долл. (38,2% уровня Фибоначчи от снижения августа-декабря), сейчас разворачивается в краткосрочный бычий тренд. Закрытие выше 21-дневного скользящего среднего (1317 долл.) предполагает рост до 1344 долл. (76,4% уровня Фибоначчи от повышательной коррекции января-марта) и 1392 долл. (максимум 17 марта накануне заседания ФРС и выступления Йеллен, в котором она упомянула срок повышения ставки в 6 месяцев, о котором мы говорили выше).
Today's Key Issues (time in GMT):
2014-04-10T11:00:00 GBP Bank of England Bank Rate, exp 0.50%, last 0.50%
2014-04-10T11:00:00 GBP BOE Asset Purchase Target, exp 375B, last 375B
2014-04-10T12:30:00 CAD Feb New Housing Price Index YoY, last 1.50%
2014-04-10T12:30:00 CAD Feb New Housing Price Index MoM, exp 0.10%, last 0.30%
2014-04-10T12:30:00 USD Apr 5th Initial Jobless Claims, exp 320K, last 326K
2014-04-10T12:30:00 USD Mar 29th Continuing Claims, exp 2835K, last 2836K
2014-04-10T12:30:00 USD Mar Import Price Index MoM, exp 0.20%, last 0.90%
2014-04-10T12:30:00 USD Mar Import Price Index YoY, exp -0.90%, last -1.10%
2014-04-10T18:00:00 USD Mar Monthly Budget Statement, exp -$36.0B, last -$106.5B
The Risk Today:
EURUSD Курс продолжает расти. Пара вышла из канала краткосрочного нисходящего тренда и тестирует краткосрочное сопротивление. Следите за уровнем сопротивления 1,3820 (50% коррекция Фибоначчи). Часовая поддержка: 1,3820 (прежний уровень сопротивления) и 1,3673. Следующий уровень сопротивления расположен на отметке 1,3876. В долгосрочной перспективе EUR/USD все еще следует алгоритму повышения максимумов и минимумов, что указывает на дальнейший рост. Значительное сопротивление сейчас сосредоточено на отметке 1,3876 (максимум 24 марта 2014 г.).
GBPUSD Стремительное «бычье» ралли пары было остановлено ключевым сопротивлением на уровне 1,6823. Краткосрочный «бычий» импульс будет держаться, пока часовая поддержка 1,6684 (прежнее сопротивление) выдерживает натиск. Следующий уровень поддержки расположен на отметке 1,6556. В долгосрочной перспективе пара продолжает двигаться в канале восходящего тренда, что указывает на «бычью» динамику, пока поддержка на уровне 1,6460 выдерживает натиск. Критическое сопротивление сосредоточено на отметке 1,7043 (максимум 5 августа 2009 г.).
USDJPY Пара пробила поддержку на уровне 102,68 (максимум 19 марта 2014 г.) и стремительно опустилась ниже по графику. После повреждения поддержки 101,72 курс приближается к ключевой поддержке между 101,56 (линия восходящего тренда с 100,76 (минимум 4 февраля 2014 г.)) и 100,76 (200-дневная скользящая средняя). Сопротивление сейчас сосредоточено на отметке 102,68 (прежняя поддержка). В долгосрочной перспективе можно прогнозировать «бычью» динамику при условии, что ключевая поддержка на уровне 200-дневной скользящей средней (около 100,80) и уровень 99,57 (линия восходящего тренда с минимума 93,79 (13 июня 2013 г.) выдержат натиск. Основное сопротивление сосредоточено на уровне 110,66 (максимум 15 августа 2008 г.).
USDCHF На фоне ослабления доллара пара тестирует ближайшую поддержку. Ослабление импульса подтверждается пробитием поддержки, заданной линией восходящего тренда. Следующий горизонтальный уровень поддержки расположен на отметке 0,8787. Часовое сопротивление сосредоточено на уровнях 0,8887 (внутридневной максимум) и 0,8953. В более долгосрочной перспективе структуру, которая начинается на уровне 0,9972 (24 июля 2012 г.), следует рассматривать как длительную фазу коррекции. Текущее улучшение технической картины указывает на ослабление понижательного давления. Окончательное преодоление ключевого сопротивления на отметке 0,8930 откроет путь к дальнейшему укреплению в среднесрочной перспективе.
http://ru.swissquote.com/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Не нужно ожидать от Банка Англии сюрпризов
Сегодня свое решение примет Банк Англии, от которого большинство ждет сохранения учетной ставки на историческом минимуме 0,50%, а объема приобретения активов – на 375 млрд. фунтов в год. Пара фунт-доллар выросла до 1,6820 (что немногим ниже годового максимума в 1,6823), после того, как баланс цен на жилье от Королевского общества аккредитованных оценщиков в марте подпрыгнул до 57% с 45% в феврале. Хотя председатель Карни заявляет, что ответственность за жилищный рынок не лежит на Банке Англии, рынки реагируют повышением курса фунта при каждом выпуске таких данных. С другой стороны, МВФ предупреждает Великобританию о слабости данных по деловым инвестициям и экспорту, что требует снижения курса фунта и тем самым мешает Банку Англии сохранять низкие ставки, несмотря на более высокие прогнозы роста.
На основании вышесказанного мы не ожидаем изменения политического курса британского центробанка на сегодняшнем заседании его Комитета по монетарной политике. Пара фунт-доллар растет, бычий импульс усиливается. Опционные покупки находятся на отметках 1,6640/1,6700/1,6725 и 1,6800 с истечением сегодня. Главный уровень сопротивления находится на 1,7031/43 (100% уровня Фибоначчи от ралли февраля-марта и максимум августа 2009 г.).
Пара евро-фунт консолидируется после снижения ниже 50-дневного скользящего среднего (0,82822), индикаторы тренда и импульса остаются устойчиво понижательными, что говорит о продолжении снижения к 0,82042 (минимум 5 марта). Опционные предложения продажи располагаются на уровнях 0,83000/0,83015, еще больше предложений расположены ниже 0,82000/0,82250.
Протокол ФРС нанес удар по доллару
Протокол ФРС привел к продолжению понижательного давления на доллар, у которого и так не получалось набрать повышательный импульс с момента первого объявления о свертывании программы смягчения на декабрьском заседании ФРС. Рынки ожидают последовательных и значимых жестких заявлений от Йеллен и других членов Комитета открытого рынка. Опубликованный вчера протокол не содержал ключевых жестких заявлений, которых ждали рынки, а именно заявления Йеллен о первом повышении учетной ставки через 6 месяцев после выхода из программы смягчения. Протокол показал, что все члены Комитета согласились с отменой пороговых индикаторов (уровня безработицы и инфляции), а часть озвучила желание сохранить ставки без изменений до тех пор, пока инфляция остается ниже 2%. В целом, мы видим, что общая воля членов Комитета начала склоняться к нормализации монетарной политики, и хотя это и не было записано, мы не верим, что Йеллен случайно упомянула о «6 месяцах» после заседания 18-19 марта.
Золото вступает в растущий тренд
4 апреля в пятницу золото расчистило предложения продажи на уровне 1300 долларов после того, как данные по занятости США не оправдали слишком оптимистичных ожиданий. Золотые быки извлекают преимущество из масштабного ослабления доллара на этой неделе. С точки зрения техданных, повышательная коррекция, идущая начиная с падения 1-2 апреля до 1278 долл. (38,2% уровня Фибоначчи от снижения августа-декабря), сейчас разворачивается в краткосрочный бычий тренд. Закрытие выше 21-дневного скользящего среднего (1317 долл.) предполагает рост до 1344 долл. (76,4% уровня Фибоначчи от повышательной коррекции января-марта) и 1392 долл. (максимум 17 марта накануне заседания ФРС и выступления Йеллен, в котором она упомянула срок повышения ставки в 6 месяцев, о котором мы говорили выше).
Today's Key Issues (time in GMT):
2014-04-10T11:00:00 GBP Bank of England Bank Rate, exp 0.50%, last 0.50%
2014-04-10T11:00:00 GBP BOE Asset Purchase Target, exp 375B, last 375B
2014-04-10T12:30:00 CAD Feb New Housing Price Index YoY, last 1.50%
2014-04-10T12:30:00 CAD Feb New Housing Price Index MoM, exp 0.10%, last 0.30%
2014-04-10T12:30:00 USD Apr 5th Initial Jobless Claims, exp 320K, last 326K
2014-04-10T12:30:00 USD Mar 29th Continuing Claims, exp 2835K, last 2836K
2014-04-10T12:30:00 USD Mar Import Price Index MoM, exp 0.20%, last 0.90%
2014-04-10T12:30:00 USD Mar Import Price Index YoY, exp -0.90%, last -1.10%
2014-04-10T18:00:00 USD Mar Monthly Budget Statement, exp -$36.0B, last -$106.5B
The Risk Today:
EURUSD Курс продолжает расти. Пара вышла из канала краткосрочного нисходящего тренда и тестирует краткосрочное сопротивление. Следите за уровнем сопротивления 1,3820 (50% коррекция Фибоначчи). Часовая поддержка: 1,3820 (прежний уровень сопротивления) и 1,3673. Следующий уровень сопротивления расположен на отметке 1,3876. В долгосрочной перспективе EUR/USD все еще следует алгоритму повышения максимумов и минимумов, что указывает на дальнейший рост. Значительное сопротивление сейчас сосредоточено на отметке 1,3876 (максимум 24 марта 2014 г.).
GBPUSD Стремительное «бычье» ралли пары было остановлено ключевым сопротивлением на уровне 1,6823. Краткосрочный «бычий» импульс будет держаться, пока часовая поддержка 1,6684 (прежнее сопротивление) выдерживает натиск. Следующий уровень поддержки расположен на отметке 1,6556. В долгосрочной перспективе пара продолжает двигаться в канале восходящего тренда, что указывает на «бычью» динамику, пока поддержка на уровне 1,6460 выдерживает натиск. Критическое сопротивление сосредоточено на отметке 1,7043 (максимум 5 августа 2009 г.).
USDJPY Пара пробила поддержку на уровне 102,68 (максимум 19 марта 2014 г.) и стремительно опустилась ниже по графику. После повреждения поддержки 101,72 курс приближается к ключевой поддержке между 101,56 (линия восходящего тренда с 100,76 (минимум 4 февраля 2014 г.)) и 100,76 (200-дневная скользящая средняя). Сопротивление сейчас сосредоточено на отметке 102,68 (прежняя поддержка). В долгосрочной перспективе можно прогнозировать «бычью» динамику при условии, что ключевая поддержка на уровне 200-дневной скользящей средней (около 100,80) и уровень 99,57 (линия восходящего тренда с минимума 93,79 (13 июня 2013 г.) выдержат натиск. Основное сопротивление сосредоточено на уровне 110,66 (максимум 15 августа 2008 г.).
USDCHF На фоне ослабления доллара пара тестирует ближайшую поддержку. Ослабление импульса подтверждается пробитием поддержки, заданной линией восходящего тренда. Следующий горизонтальный уровень поддержки расположен на отметке 0,8787. Часовое сопротивление сосредоточено на уровнях 0,8887 (внутридневной максимум) и 0,8953. В более долгосрочной перспективе структуру, которая начинается на уровне 0,9972 (24 июля 2012 г.), следует рассматривать как длительную фазу коррекции. Текущее улучшение технической картины указывает на ослабление понижательного давления. Окончательное преодоление ключевого сопротивления на отметке 0,8930 откроет путь к дальнейшему укреплению в среднесрочной перспективе.
http://ru.swissquote.com/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter