4 августа 2008 Альпари
По итогам недели, нефть подорожала в Нью-Йорке на $1.84, или 1.5%. Это стало первым еженедельным ростом за последние четыре недели. В пятницу сентябрьские контракты на нефть WTI поднялись на $1.02, или 0.8%, к $125.10 за баррель. В течение торгов фьючерсы коснулись суточного максимума $128.60.
Нефть взлетала в пятницу более чем на $4 за баррель в первые два часа торговой сессии на NYMEX, поскольку комментарии заместителя Премьер-министра Израиля Пола Мофаза обострили беспокойства относительно открытия военных действий США и Израиля против Ирана. Израиль считает, что уровень обогащения урана в Иране теперь достаточен для создания ядерного оружия, что представляет «недопустимую» опасность. Президент Ирана Махмоуд Ахмадинеджад заявил в ответ, что второй по величине производитель нефти OPEC будет сопротивляться всеми силами любым воздействиям из вне, направленным на замедление развития ядерной программы.
В июне США, Россия, Великобритания, Германия и Франция представили Ирану пакет новых предложений о сотрудничестве, гарантированный в случае отказа Ирана от обогащения урана. 19 июля на переговорах в Женеве Ирану был поставлен ультиматум дать ответ в течение двух недель.
Однако Иран не только не ответил в прошедшую субботу на предложения ведущих мировых держав, но и отрицает существование данного ультиматума. Более того, 27 июля Ахмадинеджад заявил, что страна имеет уже 6000 центрифуг для обогащения урана.
В целом, ничего нового не произошло. Запад обвиняет Иран в попытках создания ядерного оружия, и ООН уже три раза накладывала на него санкции. Иран же со своей стороны продолжает утверждать, что атомные разработки необходимы в мирных целях. Не думаю, что следует уделять много внимания отказу Ирана дать ответ на выдвинутые предложения, к тому же Евросоюз и не ждал немедленного решения.
Сентябрьские фьючерсы на нефть WTI и бензин RBOB, действительно выросли по итогам торгов в пятницу, главным образом, на фоне обострившейся напряженности вокруг Ирана. Однако сентябрьское печное топливо осталось на отрицательной территории, поскольку большинство участников рынка теперь, кажется, удовлетворено уровнем запасов продуктов дистилляции в преддверии отопительного сезона.
Краткое резюме US DOE.
По данным EIA, поставки нефти на американские НПЗ за неделю, закончившуюся 25 июля, составили в среднем 15.2 млн. баррелей в день, что на 50000 bpd выше, чем неделей ранее. Коэффициент использования производственных мощностей вырос к 87.2%.
Производство бензина упало и составило в среднем 9.0 млн. баррелей. Производство продуктов дистилляции увеличилось и составило в среднем 4.7 млн. баррелей в день.
Американский импорт нефти вырос на 199000 bpd к 10.0 млн. баррелей в день в среднем. За прошедший четырехнедельный период импорт нефти составил в среднем 10.0 млн. баррелей в день, что на 123000 bpd выше, чем за аналогичный период прошлого года.
Полный импорт бензина составил в среднем 1.0 млн. баррелей в день, в то время как импорт продуктов дистилляции был на уровне 121000 bpd.
Коммерческие нефтяные запасы (исключая Стратегический Нефтяной резерв) упали на 100000 баррелей к 295.2 млн. баррелей и находятся в нижней половине среднего диапазона, рассчитываемого для этого времени года.
Полные запасы бензина упали на 3.5 млн. баррелей, и находятся около верхней границы среднего диапазона.
Запасы продуктов дистилляции выросли на 2.4 млн. баррелей и находятся в верхней половине среднего диапазона.
Запасы пропана выросли на 500000 баррелей, но продолжают оставаться ниже нижней границы среднего диапазона.
Полные нефтяные запасы выросли на 2.6 млн. баррелей и находятся в нижней половине среднего диапазона.
Полный нефтяной спрос за прошедший четырехнедельный период составил в среднем 20.2 млн. баррелей в день, что на 2.4% ниже, чем за аналогичный период прошлого года.
За прошедшие четыре недели спрос на бензин был на уровне 9.4 млн. баррелей в день, что на 2.4% ниже, чем за аналогичные четыре недели прошлого года.
Спрос на продукты дистилляции за четырехнедельный период составил в среднем 4.2 млн. баррелей в день, что на 4.0% выше, чем за аналогичный период прошлого года.
Спрос на реактивное топливо снизился на 6.8%, по сравнению с четырехнедельным периодом прошлого года.
Отчет показал неожиданное падение запасов бензина на 3.5 млн. баррелей, против большинства ожиданий роста. Немедленно, после выхода данных, цены на бензин взлетели, и, хотя после этого последовало сильное снижение, в последствии цены взлетели снова и установили новые суточные максимумы.
Кроме большого снижения запасов бензина, остальная часть данных, надо полагать, находится на «медвежьей» стороне. Продукты дистилляции продолжают увеличиваться все больше и больше, и уже на 4.0 млн. баррелей превышают прошлогодние уровни (см. "Еженедельные изменения нефтяных запасов США").
При более спокойном рассмотрении данных, я не уверен, что падение запасов бензина является очень «бычьим» фактором, поскольку период пикового летнего спроса уже пройден, а оставшаяся часть лета особых беспокойств уже не вызывает. К тому же, запасы бензина все еще на 4.3% выше, чем год назад.
Фьючерсы на бензин упали на 13% в июля, что стало самым большим снижение с сентября 2006г., поскольку замедляющийся рост экономики снизил спрос на топливо в самом большом в мире потребителе. Фьючерсы на бензин достигали рекордного уровня $3.631 за галлон 11 июля, в то время как нефть взлетала к $147.27 за баррель. Согласно данных ААА, средняя цена на заправках снизилась на 1.1 цент к $3.898 за галлон. Цены на АЗС падали каждый день, после достижения рекордного уровня $4.114 за галлон, установленного 17 июля.
С технической точки зрения, цены на нефть остаются в диапазоне 120.50-128.50. предварительный анализ указывает на высокую вероятность резкого роста цен на $1.5-$2.0 в понедельник на электронных торгах, в ответ на отказ Ирана принять предложения мировых держав. Однако в последствии, следует ожидать снижения в район $120, поскольку этот уровень толком не был протестирован на прошедшей неделе.
Торговые стратегии (CLU8/QMU8).
Продажи от $128.00 продолжаем удерживать. Стоп - $131.00. Цель опускаем на $121.00. Находящимся вне рынка, можно рассмотреть продажи в районе $126.50.
https://alpari.com/ru (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
Нефть взлетала в пятницу более чем на $4 за баррель в первые два часа торговой сессии на NYMEX, поскольку комментарии заместителя Премьер-министра Израиля Пола Мофаза обострили беспокойства относительно открытия военных действий США и Израиля против Ирана. Израиль считает, что уровень обогащения урана в Иране теперь достаточен для создания ядерного оружия, что представляет «недопустимую» опасность. Президент Ирана Махмоуд Ахмадинеджад заявил в ответ, что второй по величине производитель нефти OPEC будет сопротивляться всеми силами любым воздействиям из вне, направленным на замедление развития ядерной программы.
В июне США, Россия, Великобритания, Германия и Франция представили Ирану пакет новых предложений о сотрудничестве, гарантированный в случае отказа Ирана от обогащения урана. 19 июля на переговорах в Женеве Ирану был поставлен ультиматум дать ответ в течение двух недель.
Однако Иран не только не ответил в прошедшую субботу на предложения ведущих мировых держав, но и отрицает существование данного ультиматума. Более того, 27 июля Ахмадинеджад заявил, что страна имеет уже 6000 центрифуг для обогащения урана.
В целом, ничего нового не произошло. Запад обвиняет Иран в попытках создания ядерного оружия, и ООН уже три раза накладывала на него санкции. Иран же со своей стороны продолжает утверждать, что атомные разработки необходимы в мирных целях. Не думаю, что следует уделять много внимания отказу Ирана дать ответ на выдвинутые предложения, к тому же Евросоюз и не ждал немедленного решения.
Сентябрьские фьючерсы на нефть WTI и бензин RBOB, действительно выросли по итогам торгов в пятницу, главным образом, на фоне обострившейся напряженности вокруг Ирана. Однако сентябрьское печное топливо осталось на отрицательной территории, поскольку большинство участников рынка теперь, кажется, удовлетворено уровнем запасов продуктов дистилляции в преддверии отопительного сезона.
Краткое резюме US DOE.
По данным EIA, поставки нефти на американские НПЗ за неделю, закончившуюся 25 июля, составили в среднем 15.2 млн. баррелей в день, что на 50000 bpd выше, чем неделей ранее. Коэффициент использования производственных мощностей вырос к 87.2%.
Производство бензина упало и составило в среднем 9.0 млн. баррелей. Производство продуктов дистилляции увеличилось и составило в среднем 4.7 млн. баррелей в день.
Американский импорт нефти вырос на 199000 bpd к 10.0 млн. баррелей в день в среднем. За прошедший четырехнедельный период импорт нефти составил в среднем 10.0 млн. баррелей в день, что на 123000 bpd выше, чем за аналогичный период прошлого года.
Полный импорт бензина составил в среднем 1.0 млн. баррелей в день, в то время как импорт продуктов дистилляции был на уровне 121000 bpd.
Коммерческие нефтяные запасы (исключая Стратегический Нефтяной резерв) упали на 100000 баррелей к 295.2 млн. баррелей и находятся в нижней половине среднего диапазона, рассчитываемого для этого времени года.
Полные запасы бензина упали на 3.5 млн. баррелей, и находятся около верхней границы среднего диапазона.
Запасы продуктов дистилляции выросли на 2.4 млн. баррелей и находятся в верхней половине среднего диапазона.
Запасы пропана выросли на 500000 баррелей, но продолжают оставаться ниже нижней границы среднего диапазона.
Полные нефтяные запасы выросли на 2.6 млн. баррелей и находятся в нижней половине среднего диапазона.
Полный нефтяной спрос за прошедший четырехнедельный период составил в среднем 20.2 млн. баррелей в день, что на 2.4% ниже, чем за аналогичный период прошлого года.
За прошедшие четыре недели спрос на бензин был на уровне 9.4 млн. баррелей в день, что на 2.4% ниже, чем за аналогичные четыре недели прошлого года.
Спрос на продукты дистилляции за четырехнедельный период составил в среднем 4.2 млн. баррелей в день, что на 4.0% выше, чем за аналогичный период прошлого года.
Спрос на реактивное топливо снизился на 6.8%, по сравнению с четырехнедельным периодом прошлого года.
Отчет показал неожиданное падение запасов бензина на 3.5 млн. баррелей, против большинства ожиданий роста. Немедленно, после выхода данных, цены на бензин взлетели, и, хотя после этого последовало сильное снижение, в последствии цены взлетели снова и установили новые суточные максимумы.
Кроме большого снижения запасов бензина, остальная часть данных, надо полагать, находится на «медвежьей» стороне. Продукты дистилляции продолжают увеличиваться все больше и больше, и уже на 4.0 млн. баррелей превышают прошлогодние уровни (см. "Еженедельные изменения нефтяных запасов США").
При более спокойном рассмотрении данных, я не уверен, что падение запасов бензина является очень «бычьим» фактором, поскольку период пикового летнего спроса уже пройден, а оставшаяся часть лета особых беспокойств уже не вызывает. К тому же, запасы бензина все еще на 4.3% выше, чем год назад.
Фьючерсы на бензин упали на 13% в июля, что стало самым большим снижение с сентября 2006г., поскольку замедляющийся рост экономики снизил спрос на топливо в самом большом в мире потребителе. Фьючерсы на бензин достигали рекордного уровня $3.631 за галлон 11 июля, в то время как нефть взлетала к $147.27 за баррель. Согласно данных ААА, средняя цена на заправках снизилась на 1.1 цент к $3.898 за галлон. Цены на АЗС падали каждый день, после достижения рекордного уровня $4.114 за галлон, установленного 17 июля.
С технической точки зрения, цены на нефть остаются в диапазоне 120.50-128.50. предварительный анализ указывает на высокую вероятность резкого роста цен на $1.5-$2.0 в понедельник на электронных торгах, в ответ на отказ Ирана принять предложения мировых держав. Однако в последствии, следует ожидать снижения в район $120, поскольку этот уровень толком не был протестирован на прошедшей неделе.
Торговые стратегии (CLU8/QMU8).
Продажи от $128.00 продолжаем удерживать. Стоп - $131.00. Цель опускаем на $121.00. Находящимся вне рынка, можно рассмотреть продажи в районе $126.50.
https://alpari.com/ru (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу