| Добрый день, Доллар снова завершает торговую неделю ростом против своих конкурентов. Технические факторы, снижение цен на нефть, замедление экономического роста в Европе, Британии и Японии стали основными причинами укрепления американского доллара. Достигнув уровня $1.4660 доллар прибавил в весе на 1,98%. Во вторник курс EURUSD снизился до значимой поддержки в $1.4800, а к концу недели почти достиг второй расчётной цели $1.4600. Не хватило 60 пунктов, чтобы можно было говорить об исполнении отмеренного хода в модели «Двойная вершина». |
 |
| Рис.1 МА каналы |
| Теперь пробежимся по событиям уходящей недели и посмотрим, как медведи расправлялись с евробыками. Не стал деформировать график по цене и оставил шкалу как есть. Торги в Азии открылись ростом доллара, а с уровня $1.4918 быкам удалось вернуть курс вновь за $1.5000 до $1.5073. Рынок отреагировал покупками евро на комментарии члена управляющего Совета ЕЦБ Клауса Либшера, который заявил, что падение цен на нефть является благоприятным фактором для Еврозоны, но из-за высокого уровня инфляции не стоит расслабляться. Единая европейская валюта в ходе коррекции достигла уровня $1.5083, где по сообщениям дилеров встретилась с большим объёмом ордеров на продажу евро. На американской сессии пара разменяла фигуру $1.4900 и был протестирован уровень $1.4879. Цитирую свои слова из обзора на вторник: «…Сегодня медведи уже подобрались к уровню $1.4860. В еженедельном обзоре я написал, что $1.4800 является сильным уровенем и от него ожидаю отскока. Осталось 60 пунктов и уже можно формировать разворотную модель для глубокого отката. Не менее 38,2% от всего падения. Сейчас 38,2% составляет около $1.5305. Возможные сценарии на сегодня приведены на графике…» Курс EURUSD снизился до $1.4815 и цена потом два дня держалась выше этого уровня, хотя с хорошим откатом ничего не получилось. На американской сессии на фоне снижения фондового рынка игроки начали фиксировать прибыль по длинным позициям и доллар начала снижаться. Поддержку американцу оказало сокращение внешнеторгового дефицита США. |
 |
| Рис.2 Кросс - курсы |
| Как сообщило во вторник Министерство торговли США, дефицит внешней торговли товарами и услугами в июне снизился на 4,1% до 56,77 млрд. долларов против пересмотренного майского показателя 59,20 млрд. долларов. Прогноз был 62,7 млрд. долларов. Согласно прогнозу экономистов, дефицит должен был составить 62,70 млрд. долларов. Евробыки пытались достичь расчётной цели, но т.к. время было потеряно, то хватило сил только до $1.4964. Дальше движение ушло в боковое движение, а в среду пара EURUSD идеально стояла для продаж евро. В сессионном обзоре я постоянно писал, если медведи проходят $1.4800, то следующая цель лежит в области $1.4580/1.4600. На европейской сессии в среду быки пытались возобновить ралли против доллара, но попытки не увенчались успехом, и курс EURUSD опять снизился. Начну с того, что после публикации квартального инфляционного отчёта банком Англии, курс GBPUSD резко свалился, а евро осталась на месте, т.к. получала поддержку от своих союзников, которые за фунт покупали евро. Британскую валюту продавали по всем парам и после резкого падения GBPUSD мне пришлось отменить бычий сценарий (по откату), т.к. считал, что евро полетит за фунтом и рост доллара продолжится. К тому же согласно опубликованным данным, промышленное производство в Еврозоне в июне осталось без изменений по сравнению с предыдущим месяцем, но упало на 0,5% по сравнению с тем же периодом предыдущего года. Это оказывало скрытое давление на евро и для быков был нелёгкий день. |
 |
| Рис.3 Уровни Фибо |
| Резким снижением британец потащил практически все валюты, но EURUSD сопротивлялся и от линии LB снизился только до 1,4841. Падение было ограниченным, т.к. евробыкам помогали союзники в паре EURGBP. И пока от кроссов шла поддержка, медведи не могли решиться на пробой $1,4800. В четверг на торгах в Азии евробыки ещё сопротивлялись, но на американской сессии были разгромлены по полной программе. Доллар США первоначально отреагировал снижением на отчёт по пособиям по безработице и потребительской инфляции в США, но после закрытия европейской сессии долларовые быки быстро вернули себе понесённые потери. Данные показали, что инфляция потребительских цен в США в июне выросла до самого высокого годового уровня за 17 лет. Доллар снизился на этих данных, так как они вызвали опасения относительно стагфляции – резкого роста инфляции при замедлении экономического роста. Но на фоне снижения цен на нефть и роста американских акций, индекс доллара делает стремительный бросок к максимуму 76.82. Высокая инфляция на фоне снижения цен на нефть повышает вероятность повышения процентных ставок ФРС. К тому же ЕС не сможет пройти снижение темпов роста экономики с меньшими потерями, чем США. Т.е. рост доллара США был оправдан, а европейская валюта догоняла британский фунт, который пробил свой значимый уровень поддержки после публикации квартального отчёта по инфляции. |
 |
| Рис.4 Временные эллипсы |
| Как сообщили дилеры, курс EURUSD успешно прошёл биды в области $1.4850/40, $1.4815, $1.4800 и достиг отметки $1.4776, после чего консолидировался на уровне $1,4800. На торгах в Азии в пятницу, медведи протестировали уровень 1,4754 и стабилизировались на отметке $1,4774. Еврочка не устояла и на европейской сессии скатилась к линии D3 на 1,4700. Я считал, что для пятницы цель выполнена и можно на откат. Так и было, курс EURUSD откатился до 1,4757, но на позитивных макроэкономических данных для доллара медведи с новыми силами прогнали быков до 1,4660. Доллар США почти не отреагировал на отчет Министерства финансов, согласно которым приток иностранных капиталов июле снизился. Но вырос после выхода данных, показавших, что промышленное производство США в июле выросло на 0,2%, тогда как ожидалось, что оно не изменится по сравнению с предыдущим месяцем. Позднее на сторону доллара встал индекс настроений потребителей в США. Согласно первой оценке, индекс в августе вырос до 61,7 против 61,2 в июле. Переходим к графическому анализу. Рис. 1 – В понедельник будет опубликован торговый баланс еврозоны за июнь, но даже в этом случае у меня понедельник флэтовый. Мне остаётся лишь напомнить, что для меня важный уровень 1,4600. Если быкам не удалось сделать отскок от 1,4800, то делаем вторую попытку на отскок от 1,4600/1,4660. В пятницу медведи протестировали уровень 1,4660 и не хватило 60 пунктов до ключевой поддержки. |
 |
| Рис.5 Анализ времени |
| Цена находится в нижней части ценового канала у линии D3. Это указывает на подготовленность рынка к откату. На понедельник по красному сценарию ожидаю тест 1,4620 и возвращение обратно. По бычьему сценарию без снижения сразу вверх до линии LB. Для хорошего отката рынок должен сформировать разворотную модель, если её не будет, то падение продолжится. Следующая цель после 1,4600: 1,4460 и 1,4200. Но это опять же цели при сохранившейся скорости падения евро. Если скорость замедлится, то цели будут выше. Рис. 3 – Это слова из прошлого обзора: «…Первая минимальная цель по отработке модели ДВОЙНАЯ вершина выполнилась, и осталось две, это 1,4800 и 1,4600. Ещё на европейской сессии цена 1,5140 и вот уже 1,5000. Если нисходящая тенденция сохранится, то до 1,4800 доберёмся быстро, а вот при достижении этого уровня жду отката. К тому же в этой области лежит серьёзная поддержка по фибо и планетарным линиям…» До 1.4800 добрались быстро и сейчас цена приближается к 1,4600. Это вторая важная поддержка для евро. Зелёной линией я показал приблизительную модель в которую может попасть рынок. Это продолжительная коррекция. Если уровень 1,4600 будет пройден, то выше я уже сказал, для медведей будут цели 1,4460 и 1,4200. Теперь ещё. На график нанёс линии времени. Беру 50% времени между вершинами и далее выделяю интервал от начала роста до этой точки. Расстояние 2,0 выпадает на 26 сентября с выходными днями. Медведи слишком быстро пришли на 1,4600, поэтому при такой скорости падения можем и ниже сходить. Но не забываем вот ещё что. При таком падении может последовать резкий рост на 61.8% от всего падения. Вероятность высока. |
 |
| Рис.6 Астрологические события |
| Рис. 5 – Из значимых дат выделяется 21 августа +/- 1 день. Синими линиями я выдели ценовые уровни для медведей. Рис. 6 – В прошлом обзоре я написал, что основные линии для европейской валюты это Нептун и Сатурн. По линии Нептуна поддержка проходит через 1,4340, а связка планетарных линий на уровне 1,4800, что совпадает с промежуточной целью по модели Двойная Вершина. Около этой планетарной связки была остановка, а в четверг этот уровень был пройден и дальнейшее снижение к линии Нептуна. Теперь, что есть на разворот. Это цикл по эмоциональному индикатору + линия Нептуна + Полнолуние (частное лунное затмение). К тому же цена уже находится у поддержки 1,4600 и линии D3. Много факторов на откат, поэтому стоит уделить внимание, когда трейдеры начнут фиксить прибыль от коротких позиций. Именно это и будет первым сигналом к коррекции и формировании дна по европейской валюте. | |
