13 марта 2015 Pro Finance Service
Credit Agricole закрыл короткую позицию по евро/доллару, но остается медведем
"Вчера евро/доллар достиг нашей цели в $1.06, и мы закрыли короткую позицию по паре, открытую на $1.1340 (+6.53%). Несмотря на это, мы остаемся медведями по единой валюте, ожидая ее дальнейшего снижения в ближайшие недели. Похоже, что в обозримом будущем позиция ЕЦБ не изменится, что и подтвердил вчера Марио Драги, заявивший о том, что QE будет продолжаться независимо от ожидаемой стабилизации экономической ситуации и инфляционных ожиданий. Поэтому расхождение курсов монетарной политики, проводимых ФРС и ЕЦБ, сохраняет риски дальнейшего снижения евро/доллара", - пишут валютные стратеги банка.
BTMU: на следующей неделе евро/доллар, вероятно, останется под давлением
На следующей неделе евро/доллар, вероятно, останется под давлением. Участники рынка психологически решительно настроены на достижение паритета, и мы не видим серьезных уровней поддержки между текущими уровнями и отметкой $1.00. Расхождение курсов монетарной политики ФРС и ЕЦБ, скорее всего, вновь обратит на себя внимание на ближайшем заседании FOMC. По прогнозам, члены Комитета подтвердят свое намерение приступить к постепенному повышению ставок примерно с середины года. Если из текста Заявления исчезнет слово «терпеливый», характеризующее текущую позицию FOMC, это, вероятно, приведет к росту краткосрочных ставок и, как следствие, доллара. В то же время, агрессивное ослабление, проводимое ЕЦБ, весьма успешно в плане снижения номинальной и реальной доходности европейских бондов, а также единой валюты. Продолжает беспокоить инвесторов и ситуация с Грецией
Morgan Stanley: текущий суперцикл роста доллара прошел только половину пути
В рамках текущего бычьего суперцикла доллар прошел только половину всего пути, считают в Morgan Stanley. «Жаждущие хоть какой-то доходности инвесторы вынуждены покупать номинированные в долларах активы, так как доходность в других местах, таких как, например, Еврозона, просто исчезла», - отмечает Ганс Редекер, глава глобальной валютной стратегии банка. – «Предыдущие суперциклы длились около семи лет, и в их рамках доллар дорожал против корзины валют в среднем на 50%. С 2012 года американская валюта укрепилась против своих коллег из G10 на 23%, что позволяет нам сделать прогноз о том, что к настоящему моменту пройдена лишь половина пути как по времени, так и по масштабу роста»
Евро нащупал почву под ногами
Евро открылся в Азии на $1.0637 у верхней границы диапазона от $1.0494 до $1.0684, который мы видели вчера, когда фиксация прибыли стала главной темой после резкого отскока евро от свежего 12-летнего минимума. После ралли вчера сегодня утром евро вел себя более сдержанно, ускользая от уровней около $1.0630 под влиянием падения евро/иены. Евро/доллар упал до $1.0614, после чего последовало восстановление до $1.0623, поскольку, по слухам, спрос около $1.0610/00 готов был сдержать падение пары. Но более широкий рост доллара США продолжал оказывать давление на евро/доллар и увлек его обратно вниз до минимума $1.0606 поздним утром. Прорыв ниже $1.0600, скорее всего, откроет движение к покупателям, которые, по слухам, расположились на $1.0585/80, а поддержка видится на $1.0589, стопы ожидаются на движении через $1.0550. Приличного размера заказы на продажу со стороны корпораций находятся около $ 1.0700. Евро/доллар торгуется сейчас на уровне $1.0609.
В США публикация ИЦП станет основным риск-событием (1230 GMT,1530МСК), в то же время, порывистая консолидация – наиболее вероятный сценарий. Вчера удивили розничные продажи в США за февраль, снизившиеся третий месяц подряд (-0,6% м/м), хотя аналитики, опрошенные агентством Bloomberg, ожидали увеличения показателя на 0,3%. "Данные по розничным продажам был негативными, что повлекло за собой ослабление доллара, - прокомментировал валютный аналитик Mizuho Bank Ltd. в Нью-Йорке Кейсуке Хино. - Американская валюта существенно укрепилась за последние месяцы, поэтому небольшая коррекция неудивительна. В целом восходящий тренд по доллару сохраняется". Тем временем, евро останется под давлением проходящего количественного смягчения. В четверг член правления ЕЦБ Бенуа Керре, сообщил, что центробанк выкупил гособлигации стран еврозоны на сумму Е9,8 млрд в первые три дня действия. "Темпы ослабления евро превзошла наши самые пессимистичные ожидания, - говорит старший валютный аналитик Royal Bank of Canada в Гонконге Сью Тринь. - На данный момент наш прогноз предполагает падение евро до уровня $1.05, однако мы не исключает снижения курса до паритета с долларом".
Технический взгляд на евро/доллар
Сопротивление 4: $1.0836/40 - максимум 10 марта, минимум 6 марта
Сопротивление 3: $1.0750 – область консолидации 10 марта
Сопротивление 2: $1.0678 – максимум 12 марта
Сопротивление 1: $1.0645 – часовое сопротивление
Текущий курс валютной пары: $1.0574
Поддержка 1: $1.0565/70 - часовая поддержка
Поддержка 2: $1.0540 – область основания на часовом графике 11 марта
Поддержка 3: $1.0499 – минимум 11 марта
Поддержка 4: $1.0431 – минимум августа 1997
Комментарий: отскок от минимума среды $1.0499 достиг уровня $1.0678 и не сделал ничего больше, чтобы помочь облегчить текущую перепроданность на часовых осцилляторах. Пока мы ограничены в росте этой отметкой, риск будет состоять в движении к $1.0565- $1.0540. Это – последняя защиты от возвращения к $1.0499, прорыв ниже которого открывает такие уровни как $1.0431 и $1.0388 в качестве следующих целей. Тем временем, нужно вернуться выше $1.0645- $1.0678, прежде чем могут возникнуть притязания на более важный уровень $1.0750.
Австралиец может продолжить коррекцию
Австралийский доллар открылся в Сиднее на $0.7711, в верхней части диапазона от $0.7585 до $0.7732, наблюдавшегося на европейской и американской торговой сессии, когда фиксация прибыли по длинным позициям в долларе США выступала в качестве главной темы рынка. В начале рыночная активность сохраняла австралиец в основном в диапазоне от $0.7700 до $0.7710, но рост доллара США к другим валютам сказался на аусси, который лишился поддержки и снизился до $0.7700. Австралийский доллар продолжил снижаться до минимума $0.7686, но позднее утром ему удалось показать незначительный отскок до $0.7707. Незначительный спрос был отмечен на $0.7680 с поддержкой ниже на $0.7666, 38.2% коррекции движения вверх от $0.7560 до $0.7732. Отмечены также истекающие опционы на $0.7645 и $0.7700, что, вероятно, будет иметь какое-то влияние на торговлю сегодня в отсутствие каких-либо крупных австралийских экономических данных. Австралийский доллар торгуется сейчас на $0.7675.
Технический взгляд на аусси/доллар
Сопротивление 4: $0.7812 – верхняя граница дневного падающего канала
Сопротивление 3: $0.7771 - 21-дневное скользящее среднее значение
Сопротивление 2: $0.7752 - минимум 3 марта, теперь сопротивление
Сопротивление 1: $0.7741 - максимум 9 марта
Текущий курс валютной пары: $0.7677
Поддержка 1: $0.7680 - часовая поддержка 12 марта (тестируется)
Поддержка 2: $0.7560 - минимум 2015 от 11 марта
Поддержка 3: $0.7511 - нижняя граница недельного падающего канала
Поддержка 4: $0.7452 - минимум 18 мая 2009
Комментарий: после недавних тяжелых неудач на вершине канала быки ощущают небольшой комфорт вследствие отскока от последних минимумов обратно к слоям сопротивления в области $0.7741-0.7916. Быки будут искать закрытия выше $0.7741, чтобы подтвердить ослабление медвежьего давления, тогда как закрытие выше 55- дневного скользящего среднего значения положит конец медвежьим надеждам и сместит фокус к росту. Коррекция перепроданных дневных осцилляторов поддержит дальнейшие попытки повышения цен
Фунт попал под прессинг продаж
Фунт закрылся в Нью-Йорке в пятницу на $1.4883 после расставания со всеми достижениями раннего восстановления, в ходе которого показывал рост до $1.5029. Это снижение фунта стерлингов было обусловлено евро/стерлингом, поскольку кросс продолжил восстановление с минимума среды stg0.70145, достигнув максимума в Нью-Йорке stg0.7144. Комментарии главы Банка Англии Марка Карни также привели стерлинг к развороту: банкир заявил, что регулятор не спешит поднимать процентные, любой процесс повышения будет растянут во времени, кроме того, усиление стерлинга будет иметь тенденцию приводить к снижению инфляции, оказывая давление на экономический рост. Фунт поднялся до $1.4897 в начале Азии, а кросс облегчили до stg0.7129, но появился долларовый спрос, который отправил курс до $1.4860 в тандеме с евро/долларом, вернувшимся до $1.0600. В Великобритании ждем данные по объему строительству в 0930GMT, что обеспечит внутренний интерес. Шафик из Банка Англии выступает 0900GMT. Карни в Шеффилде повторил, что пока неподходящий момент для повышения ставки, его интервью в местной прессе было опубликовано сегодня утром. Поддержка по фунту в настоящее время расположена на $1.4860/50, сильнее – на $1.4830. Сопротивление находится на $1.4900.
Технический взгляд на фунт/доллар
Сопротивление 4: $1.5070 – область консолидации 10 -11 марта
Сопротивление 3: $1.5020 – максимум 12 марта
Сопротивление 2: $1.4958 – область основания на часовом графике 12 марта
Сопротивление 1: $1.4897 – сопротивление на часовом графике
Текущий курс валютной пары: $1.4868
Поддержка 1: $1.4835 - минимум марта 2013
Поддержка 2: $1.4814/18 - 2%-ная волатильность, минимум июля 2013
Поддержка 3: $1.4783 – минимум марта 2010
Поддержка 4: $1.4688 - минимум 21 июня 2010
Комментарий: неспособность вернуться выше $1.5030 в четверг стала катализатором последних потерь. И теперь мы видим перегруженной поддержку в зоне $1.4835- $1.4814 – основная надежда на любое свежее возрождение сегодня. Отказ удержаться здесь оставит разреженной среду до старых дневных минимумов, которые являются защитой от падений к возможной следующей поддержке на уровне $1.4584. Это – 1.618 % проекции от восстановления $1.4954- $1.5552. Нужно будет подняться выше $1.4958- $1.5020 в ближайшее время, чтобы началась ремиссия.
Доллар/иена увяз в диапазоне
Доллар/иена открылся в Сиднее на Y121.24 после того, как рынки Европы и США стали свидетелями диапазона от Y120.66 до Y121.42 и фиксации прибыли по длинным позициям в долларе США. Экономических данных было немного сегодня в Азии, и в начале направление диктовалось региональными фондовыми рынками. Доллар США торговался с широко прочным тоном утром, и доллар-иена отскочил от раннего минимума после того, как японские акции также начали день с хорошим ростом. Доллар/иена достиг Y121.41 и после небольшого отката поднялся до максимума Y121.49. Основное влияние на пару, на самом деле, оказывало восстановление евро/иены с его слабого уровня открытия до Y128.99, максимума, сохранившегося до сих пор. Кросс отступил рано утром, но увидел восстановление назад к пику, прежде чем снова ушел к минимуму Y128.76. Он торгуются на Y128.77. Доллар/иена торгуются на Y121.47, так как Nikkei 225 установил свежие 14-летние максимумы. Предложения на продажу отмечены чуть выше начального максимума от Y121.50, затем часовое сопротивление имеется на Y121.52, дальнейшие продавцы расположились от Y121.80.
Технический взгляд на доллар/иену
Сопротивление 4: Y123.12 – верхняя граница 2%-ной волатильности
Сопротивление 3: Y122.68 – верхняя граница 7-недельного восходящего канала
Сопротивление 2: Y121.99 – максимум 10 марта
Сопротивление 1: Y121.67 – максимум 12 марта
Текущий курс валютной пары: Y121.43
Поддержка 1: Y120.95/05 - часовая поддержка
Поддержка 2: Y120.62/73 – минимумы 9 марта, 12 марта
Поддержка 3: Y120.38 – максимум 5 марта, теперь поддержка
Поддержка 4: Y119.91 – минимум 6 марта
Комментарий: фокус вернулся обратно к области Y121.60-67 после отскока от поддержки Y120.62 в четверг. Нужно будет увидеть движение выше, прежде чем говорить о смещении акцентов к бычьему рынку и тестировании максимума недели Y121.99. Наградой дальнейшего перерыва будет пробежка к Y122.68-Y122.77, а последняя отметка представляет собой 1.618% от движения Y121.99-Y120.73. Утрата Y120.95 разочарует, снова вернув под давление область Y120.62-Y120.73.
Доллар/иена продолжает консолидироваться
Доллар/иена в целом сохраняет расположение инвесторов, что лишний раз продемонстрировал всплеск спроса на спаде к Y120.60, однако отсутствие свежих причин для более агрессивных продаж японской валюты и пауза в росте американской валюты по всему спектру рынка дают быкам повод действовать неспешно. Между тем, спреды доходности американских и японских государственных облигаций восстановились после сужения в конце января, но еще не вернулись к максимумам конца прошлого года, а в последние несколько недель спреды доходности по всей кривой демонстрировали горизонтальную консолидацию. Доллар/иена в данный моменту торгуется около Y121.48, ощущая поддержку бидов в районе Y121.30/20, и настрой носит умеренно позитивный характер. Вместе с тем, некоторое затишье на валютном рынке и близость курса к долгосрочным максимумам привлекают экспортеров, которые проявляют активность и в настоящее время — их офера видны на подходе к Y121.60, более крупные сконцентрированы в области Y121.80/00 (здесь, по слухам, также присутствует интерес к продаже со стороны полуофициальных имен) и около Y122.20. Неспособность закрепиться выше Y121.50/60 в краткосрочной перспективе может негативно отразиться на динамике пары и привести к возвращению курса к Y121.00, после чего внимание вновь сместится к Y120.60.
Societe Generale: евро/доллар может взять паузу
Крайне агрессивное падение единой европейской валюты по отношению к доллару дало многим участникам рынка повод говорить о скором достижении паритета и о том, что особых преград на пути к нему нет, однако технический аналитик Societe Generale Стефани Эймс советует не торопиться. Она обращает внимание на то, что движение, которое мы наблюдали в последнее время, носит крайне агрессивный характер, а объем спекулятивных коротких позиций очень велик (по данным СFTC, нетто-шорт в евро близок к рекордным значениям 2012 года). Эймс отмечает, что с технической точки зрения уровни в области $1.05/$1.04 куда важнее $1.00, так как здесь проходит нижняя граница многолетнего восходящего канала. Она полагает, что евро/доллару может потребоваться длительный период консолидации, прежде чем мы увидим устойчивый прорыв ниже данной поддержки, при этом материализация такового будет предполагать не только дальнейшее падение к паритету, но и потенциал для движения к $0.96, а возможно и к минимумам 2000в области $0.84/$0.80
CitiFX о перспективах фунта
Технические аналитики CitiFX отмечают, что последние изменения в технической картине в фунт/долларе, в частности прорыв поддержки в области $1.4814/32, выглядят многообещающими для медведей. Закрытие недели ниже необходимо для подтверждения начала нового нисходящего тренда. При наличии такового можно будет говорить о потенциале для движения курса в направлении $1.4232 (минимум 2010 года), а в среднесрочной перспективе возможным станет падение к $1.37/$1.35
Goldman Sachs понизил прогнозы по паре евро/доллар
Goldman Sachs, в соответствии с комментариями Робина Брукса, Джордже Коула и Майкла Кэхила, в сторону понижения пересмотрел прогнозы по паре евро/доллар.
3-месячный прогноз понижен с 1.12 до 1.02
6-месячный прогноз понижен с 1.10 до 1.00
12-месячный прогноз понижен с 1.08 до 0.95
Прогноз на конец 2016 года пересмотрен с 1.00 до 0.85
Прогноз на конец 2017 года пересмотрен с 0.90 до 0.80
Основными причинами пересмотра ожиданий являются портфельный отток капитала резидентов еврозоны и нормализация денежно-кредитной политики ФРС США. Также эксперты банка ожидают, что ключевая фраза «оставаться терпеливыми» в вопросе повышения ставок должна быть удалена из коммюнике по результатам заседания Комитета по операциям на открытом рынке (FOMC) на следующей неделе. Это выступит новым драйвером укрепления доллара США.
Morgan Stanley советует продавать евро при попытках роста
Евро/доллар остается под давлением, однако многие задаются вопросом, стоит ли продавать пару у многомесячных минимумов после столь резкого падения. Аналитики Morgan Stanley считают, что продажа евро остается привлекательной, но следует внимательно отнестись к выбору точки входа и стопу. В банке считают, что пара завершает третью волну снижения падением к $1.0495, и видят возможность для технической коррекции к уровням в районе $1.0850 - $1.0900. В банке планируют в случае такого движения занимать короткие позиции со стопом в районе $1.1100 и расчетом на последующее падение к паритету. В MS отмечают, что картина на долгосрочных графиках крайне негативна для быков и предполагает потенциал для движения к минимумам сентября 2002 в районе $0.9613, а в перспективе и к $0.8565 (минимумы января 2002)
"Вчера евро/доллар достиг нашей цели в $1.06, и мы закрыли короткую позицию по паре, открытую на $1.1340 (+6.53%). Несмотря на это, мы остаемся медведями по единой валюте, ожидая ее дальнейшего снижения в ближайшие недели. Похоже, что в обозримом будущем позиция ЕЦБ не изменится, что и подтвердил вчера Марио Драги, заявивший о том, что QE будет продолжаться независимо от ожидаемой стабилизации экономической ситуации и инфляционных ожиданий. Поэтому расхождение курсов монетарной политики, проводимых ФРС и ЕЦБ, сохраняет риски дальнейшего снижения евро/доллара", - пишут валютные стратеги банка.
BTMU: на следующей неделе евро/доллар, вероятно, останется под давлением
На следующей неделе евро/доллар, вероятно, останется под давлением. Участники рынка психологически решительно настроены на достижение паритета, и мы не видим серьезных уровней поддержки между текущими уровнями и отметкой $1.00. Расхождение курсов монетарной политики ФРС и ЕЦБ, скорее всего, вновь обратит на себя внимание на ближайшем заседании FOMC. По прогнозам, члены Комитета подтвердят свое намерение приступить к постепенному повышению ставок примерно с середины года. Если из текста Заявления исчезнет слово «терпеливый», характеризующее текущую позицию FOMC, это, вероятно, приведет к росту краткосрочных ставок и, как следствие, доллара. В то же время, агрессивное ослабление, проводимое ЕЦБ, весьма успешно в плане снижения номинальной и реальной доходности европейских бондов, а также единой валюты. Продолжает беспокоить инвесторов и ситуация с Грецией
Morgan Stanley: текущий суперцикл роста доллара прошел только половину пути
В рамках текущего бычьего суперцикла доллар прошел только половину всего пути, считают в Morgan Stanley. «Жаждущие хоть какой-то доходности инвесторы вынуждены покупать номинированные в долларах активы, так как доходность в других местах, таких как, например, Еврозона, просто исчезла», - отмечает Ганс Редекер, глава глобальной валютной стратегии банка. – «Предыдущие суперциклы длились около семи лет, и в их рамках доллар дорожал против корзины валют в среднем на 50%. С 2012 года американская валюта укрепилась против своих коллег из G10 на 23%, что позволяет нам сделать прогноз о том, что к настоящему моменту пройдена лишь половина пути как по времени, так и по масштабу роста»
Евро нащупал почву под ногами
Евро открылся в Азии на $1.0637 у верхней границы диапазона от $1.0494 до $1.0684, который мы видели вчера, когда фиксация прибыли стала главной темой после резкого отскока евро от свежего 12-летнего минимума. После ралли вчера сегодня утром евро вел себя более сдержанно, ускользая от уровней около $1.0630 под влиянием падения евро/иены. Евро/доллар упал до $1.0614, после чего последовало восстановление до $1.0623, поскольку, по слухам, спрос около $1.0610/00 готов был сдержать падение пары. Но более широкий рост доллара США продолжал оказывать давление на евро/доллар и увлек его обратно вниз до минимума $1.0606 поздним утром. Прорыв ниже $1.0600, скорее всего, откроет движение к покупателям, которые, по слухам, расположились на $1.0585/80, а поддержка видится на $1.0589, стопы ожидаются на движении через $1.0550. Приличного размера заказы на продажу со стороны корпораций находятся около $ 1.0700. Евро/доллар торгуется сейчас на уровне $1.0609.
В США публикация ИЦП станет основным риск-событием (1230 GMT,1530МСК), в то же время, порывистая консолидация – наиболее вероятный сценарий. Вчера удивили розничные продажи в США за февраль, снизившиеся третий месяц подряд (-0,6% м/м), хотя аналитики, опрошенные агентством Bloomberg, ожидали увеличения показателя на 0,3%. "Данные по розничным продажам был негативными, что повлекло за собой ослабление доллара, - прокомментировал валютный аналитик Mizuho Bank Ltd. в Нью-Йорке Кейсуке Хино. - Американская валюта существенно укрепилась за последние месяцы, поэтому небольшая коррекция неудивительна. В целом восходящий тренд по доллару сохраняется". Тем временем, евро останется под давлением проходящего количественного смягчения. В четверг член правления ЕЦБ Бенуа Керре, сообщил, что центробанк выкупил гособлигации стран еврозоны на сумму Е9,8 млрд в первые три дня действия. "Темпы ослабления евро превзошла наши самые пессимистичные ожидания, - говорит старший валютный аналитик Royal Bank of Canada в Гонконге Сью Тринь. - На данный момент наш прогноз предполагает падение евро до уровня $1.05, однако мы не исключает снижения курса до паритета с долларом".
Технический взгляд на евро/доллар
Сопротивление 4: $1.0836/40 - максимум 10 марта, минимум 6 марта
Сопротивление 3: $1.0750 – область консолидации 10 марта
Сопротивление 2: $1.0678 – максимум 12 марта
Сопротивление 1: $1.0645 – часовое сопротивление
Текущий курс валютной пары: $1.0574
Поддержка 1: $1.0565/70 - часовая поддержка
Поддержка 2: $1.0540 – область основания на часовом графике 11 марта
Поддержка 3: $1.0499 – минимум 11 марта
Поддержка 4: $1.0431 – минимум августа 1997
Комментарий: отскок от минимума среды $1.0499 достиг уровня $1.0678 и не сделал ничего больше, чтобы помочь облегчить текущую перепроданность на часовых осцилляторах. Пока мы ограничены в росте этой отметкой, риск будет состоять в движении к $1.0565- $1.0540. Это – последняя защиты от возвращения к $1.0499, прорыв ниже которого открывает такие уровни как $1.0431 и $1.0388 в качестве следующих целей. Тем временем, нужно вернуться выше $1.0645- $1.0678, прежде чем могут возникнуть притязания на более важный уровень $1.0750.
Австралиец может продолжить коррекцию
Австралийский доллар открылся в Сиднее на $0.7711, в верхней части диапазона от $0.7585 до $0.7732, наблюдавшегося на европейской и американской торговой сессии, когда фиксация прибыли по длинным позициям в долларе США выступала в качестве главной темы рынка. В начале рыночная активность сохраняла австралиец в основном в диапазоне от $0.7700 до $0.7710, но рост доллара США к другим валютам сказался на аусси, который лишился поддержки и снизился до $0.7700. Австралийский доллар продолжил снижаться до минимума $0.7686, но позднее утром ему удалось показать незначительный отскок до $0.7707. Незначительный спрос был отмечен на $0.7680 с поддержкой ниже на $0.7666, 38.2% коррекции движения вверх от $0.7560 до $0.7732. Отмечены также истекающие опционы на $0.7645 и $0.7700, что, вероятно, будет иметь какое-то влияние на торговлю сегодня в отсутствие каких-либо крупных австралийских экономических данных. Австралийский доллар торгуется сейчас на $0.7675.
Технический взгляд на аусси/доллар
Сопротивление 4: $0.7812 – верхняя граница дневного падающего канала
Сопротивление 3: $0.7771 - 21-дневное скользящее среднее значение
Сопротивление 2: $0.7752 - минимум 3 марта, теперь сопротивление
Сопротивление 1: $0.7741 - максимум 9 марта
Текущий курс валютной пары: $0.7677
Поддержка 1: $0.7680 - часовая поддержка 12 марта (тестируется)
Поддержка 2: $0.7560 - минимум 2015 от 11 марта
Поддержка 3: $0.7511 - нижняя граница недельного падающего канала
Поддержка 4: $0.7452 - минимум 18 мая 2009
Комментарий: после недавних тяжелых неудач на вершине канала быки ощущают небольшой комфорт вследствие отскока от последних минимумов обратно к слоям сопротивления в области $0.7741-0.7916. Быки будут искать закрытия выше $0.7741, чтобы подтвердить ослабление медвежьего давления, тогда как закрытие выше 55- дневного скользящего среднего значения положит конец медвежьим надеждам и сместит фокус к росту. Коррекция перепроданных дневных осцилляторов поддержит дальнейшие попытки повышения цен
Фунт попал под прессинг продаж
Фунт закрылся в Нью-Йорке в пятницу на $1.4883 после расставания со всеми достижениями раннего восстановления, в ходе которого показывал рост до $1.5029. Это снижение фунта стерлингов было обусловлено евро/стерлингом, поскольку кросс продолжил восстановление с минимума среды stg0.70145, достигнув максимума в Нью-Йорке stg0.7144. Комментарии главы Банка Англии Марка Карни также привели стерлинг к развороту: банкир заявил, что регулятор не спешит поднимать процентные, любой процесс повышения будет растянут во времени, кроме того, усиление стерлинга будет иметь тенденцию приводить к снижению инфляции, оказывая давление на экономический рост. Фунт поднялся до $1.4897 в начале Азии, а кросс облегчили до stg0.7129, но появился долларовый спрос, который отправил курс до $1.4860 в тандеме с евро/долларом, вернувшимся до $1.0600. В Великобритании ждем данные по объему строительству в 0930GMT, что обеспечит внутренний интерес. Шафик из Банка Англии выступает 0900GMT. Карни в Шеффилде повторил, что пока неподходящий момент для повышения ставки, его интервью в местной прессе было опубликовано сегодня утром. Поддержка по фунту в настоящее время расположена на $1.4860/50, сильнее – на $1.4830. Сопротивление находится на $1.4900.
Технический взгляд на фунт/доллар
Сопротивление 4: $1.5070 – область консолидации 10 -11 марта
Сопротивление 3: $1.5020 – максимум 12 марта
Сопротивление 2: $1.4958 – область основания на часовом графике 12 марта
Сопротивление 1: $1.4897 – сопротивление на часовом графике
Текущий курс валютной пары: $1.4868
Поддержка 1: $1.4835 - минимум марта 2013
Поддержка 2: $1.4814/18 - 2%-ная волатильность, минимум июля 2013
Поддержка 3: $1.4783 – минимум марта 2010
Поддержка 4: $1.4688 - минимум 21 июня 2010
Комментарий: неспособность вернуться выше $1.5030 в четверг стала катализатором последних потерь. И теперь мы видим перегруженной поддержку в зоне $1.4835- $1.4814 – основная надежда на любое свежее возрождение сегодня. Отказ удержаться здесь оставит разреженной среду до старых дневных минимумов, которые являются защитой от падений к возможной следующей поддержке на уровне $1.4584. Это – 1.618 % проекции от восстановления $1.4954- $1.5552. Нужно будет подняться выше $1.4958- $1.5020 в ближайшее время, чтобы началась ремиссия.
Доллар/иена увяз в диапазоне
Доллар/иена открылся в Сиднее на Y121.24 после того, как рынки Европы и США стали свидетелями диапазона от Y120.66 до Y121.42 и фиксации прибыли по длинным позициям в долларе США. Экономических данных было немного сегодня в Азии, и в начале направление диктовалось региональными фондовыми рынками. Доллар США торговался с широко прочным тоном утром, и доллар-иена отскочил от раннего минимума после того, как японские акции также начали день с хорошим ростом. Доллар/иена достиг Y121.41 и после небольшого отката поднялся до максимума Y121.49. Основное влияние на пару, на самом деле, оказывало восстановление евро/иены с его слабого уровня открытия до Y128.99, максимума, сохранившегося до сих пор. Кросс отступил рано утром, но увидел восстановление назад к пику, прежде чем снова ушел к минимуму Y128.76. Он торгуются на Y128.77. Доллар/иена торгуются на Y121.47, так как Nikkei 225 установил свежие 14-летние максимумы. Предложения на продажу отмечены чуть выше начального максимума от Y121.50, затем часовое сопротивление имеется на Y121.52, дальнейшие продавцы расположились от Y121.80.
Технический взгляд на доллар/иену
Сопротивление 4: Y123.12 – верхняя граница 2%-ной волатильности
Сопротивление 3: Y122.68 – верхняя граница 7-недельного восходящего канала
Сопротивление 2: Y121.99 – максимум 10 марта
Сопротивление 1: Y121.67 – максимум 12 марта
Текущий курс валютной пары: Y121.43
Поддержка 1: Y120.95/05 - часовая поддержка
Поддержка 2: Y120.62/73 – минимумы 9 марта, 12 марта
Поддержка 3: Y120.38 – максимум 5 марта, теперь поддержка
Поддержка 4: Y119.91 – минимум 6 марта
Комментарий: фокус вернулся обратно к области Y121.60-67 после отскока от поддержки Y120.62 в четверг. Нужно будет увидеть движение выше, прежде чем говорить о смещении акцентов к бычьему рынку и тестировании максимума недели Y121.99. Наградой дальнейшего перерыва будет пробежка к Y122.68-Y122.77, а последняя отметка представляет собой 1.618% от движения Y121.99-Y120.73. Утрата Y120.95 разочарует, снова вернув под давление область Y120.62-Y120.73.
Доллар/иена продолжает консолидироваться
Доллар/иена в целом сохраняет расположение инвесторов, что лишний раз продемонстрировал всплеск спроса на спаде к Y120.60, однако отсутствие свежих причин для более агрессивных продаж японской валюты и пауза в росте американской валюты по всему спектру рынка дают быкам повод действовать неспешно. Между тем, спреды доходности американских и японских государственных облигаций восстановились после сужения в конце января, но еще не вернулись к максимумам конца прошлого года, а в последние несколько недель спреды доходности по всей кривой демонстрировали горизонтальную консолидацию. Доллар/иена в данный моменту торгуется около Y121.48, ощущая поддержку бидов в районе Y121.30/20, и настрой носит умеренно позитивный характер. Вместе с тем, некоторое затишье на валютном рынке и близость курса к долгосрочным максимумам привлекают экспортеров, которые проявляют активность и в настоящее время — их офера видны на подходе к Y121.60, более крупные сконцентрированы в области Y121.80/00 (здесь, по слухам, также присутствует интерес к продаже со стороны полуофициальных имен) и около Y122.20. Неспособность закрепиться выше Y121.50/60 в краткосрочной перспективе может негативно отразиться на динамике пары и привести к возвращению курса к Y121.00, после чего внимание вновь сместится к Y120.60.
Societe Generale: евро/доллар может взять паузу
Крайне агрессивное падение единой европейской валюты по отношению к доллару дало многим участникам рынка повод говорить о скором достижении паритета и о том, что особых преград на пути к нему нет, однако технический аналитик Societe Generale Стефани Эймс советует не торопиться. Она обращает внимание на то, что движение, которое мы наблюдали в последнее время, носит крайне агрессивный характер, а объем спекулятивных коротких позиций очень велик (по данным СFTC, нетто-шорт в евро близок к рекордным значениям 2012 года). Эймс отмечает, что с технической точки зрения уровни в области $1.05/$1.04 куда важнее $1.00, так как здесь проходит нижняя граница многолетнего восходящего канала. Она полагает, что евро/доллару может потребоваться длительный период консолидации, прежде чем мы увидим устойчивый прорыв ниже данной поддержки, при этом материализация такового будет предполагать не только дальнейшее падение к паритету, но и потенциал для движения к $0.96, а возможно и к минимумам 2000в области $0.84/$0.80
CitiFX о перспективах фунта
Технические аналитики CitiFX отмечают, что последние изменения в технической картине в фунт/долларе, в частности прорыв поддержки в области $1.4814/32, выглядят многообещающими для медведей. Закрытие недели ниже необходимо для подтверждения начала нового нисходящего тренда. При наличии такового можно будет говорить о потенциале для движения курса в направлении $1.4232 (минимум 2010 года), а в среднесрочной перспективе возможным станет падение к $1.37/$1.35
Goldman Sachs понизил прогнозы по паре евро/доллар
Goldman Sachs, в соответствии с комментариями Робина Брукса, Джордже Коула и Майкла Кэхила, в сторону понижения пересмотрел прогнозы по паре евро/доллар.
3-месячный прогноз понижен с 1.12 до 1.02
6-месячный прогноз понижен с 1.10 до 1.00
12-месячный прогноз понижен с 1.08 до 0.95
Прогноз на конец 2016 года пересмотрен с 1.00 до 0.85
Прогноз на конец 2017 года пересмотрен с 0.90 до 0.80
Основными причинами пересмотра ожиданий являются портфельный отток капитала резидентов еврозоны и нормализация денежно-кредитной политики ФРС США. Также эксперты банка ожидают, что ключевая фраза «оставаться терпеливыми» в вопросе повышения ставок должна быть удалена из коммюнике по результатам заседания Комитета по операциям на открытом рынке (FOMC) на следующей неделе. Это выступит новым драйвером укрепления доллара США.
Morgan Stanley советует продавать евро при попытках роста
Евро/доллар остается под давлением, однако многие задаются вопросом, стоит ли продавать пару у многомесячных минимумов после столь резкого падения. Аналитики Morgan Stanley считают, что продажа евро остается привлекательной, но следует внимательно отнестись к выбору точки входа и стопу. В банке считают, что пара завершает третью волну снижения падением к $1.0495, и видят возможность для технической коррекции к уровням в районе $1.0850 - $1.0900. В банке планируют в случае такого движения занимать короткие позиции со стопом в районе $1.1100 и расчетом на последующее падение к паритету. В MS отмечают, что картина на долгосрочных графиках крайне негативна для быков и предполагает потенциал для движения к минимумам сентября 2002 в районе $0.9613, а в перспективе и к $0.8565 (минимумы января 2002)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба