Денис Шабанов, Очередные панические настроения участников американского фондового рынка США вызванные резким скачком цен на "черное золото"...

Росиия

Очередные панические настроения участников американского фондового рынка США вызванные резким скачком цен на "черное золото" подвергли давлению со стороны продаж акций банковского, технологического и ритейл сектора рынка. Инвесторы опасаются, что план Министерства финансов по приобретению "токсичных" ипотечных активов не сможет предотвратить дальнейшее снижение экономики страны. Таким образом, индекс широкого рынка S&P 500 потерял порядка 3,8% отыграв при этом практически половину предыдущего двухдневного ралли. Sovereign Bancorp Inc., Marshall & Ilsley Corp. и Washington Mutual Inc. - региональные банки, потеряли порядка 21% своей рыночной капитализации на фоне сохраняющейся напряженности по поводу снижения стоимости выкупаемых правительством активов низкого качества. Акции Apple Inc. и Cisco Systems Inc. также снизились в цене на фоне того, что ожидание замедления экономики приведет к сокращению продаж. На российском фондовом рынке объемы торгов продолжают сохраняться на уровнях ниже среднего ввиду ограничений, введенных в связи с кризисной ситуацией. Запрет маржинального кредитования и ограничение по "коротким" продажам снижают ликвидность торгов, однако стабильность ситуации в нынешний момент ставится выше интересов участников отечественного рынка, поэтому на наш взгляд высокая волатильность при низких объемах в ближайшее время сохранится. Несмотря на резкий всплеск цен на рынке "черного золота" и позитивную динамику рынка металлов, торги на российском фондовом рынке могут открыться в минусовой зоне с учетом отрицательного закрытия фондовых площадок США и Центральной Америки. Тем не менее, поддержка сырьевого сектора на наш взгляд будет выступать сдерживающим фактором для участников рынка. Ряд макроэкономических данных по Еврозоне вряд ли окажет значимое воздействие на ситуацию в течение дня. Вполне вероятно значение индекса ММВБ может снизиться, протестировав отметку в 1064 п.

Давайте жить так, чтобы даже гробовщик пожалел о нас, когда мы умрем!

- Марк Твен

Европа

Европейские рынки акций снизились по итогам торгов понедельника из-за сомнений по поводу плана американских властей о спасении финансового сектора, который предусматривает помощь в размере $700 миллиардов. Сильно упали акции европейских банков. Бумаги HSBC потеряли 5 процентов, Societe Generale - 4 процента. Аналитики говорят, что план правительства США вызывает ряд вопросов, в том числе и у депутатов Конгресса, призывающих внести в него ряд изменений. Наибольшее падение пережила Holcim - ее акции рухнули на 18 процентов после сообщения о том, что российская компания по производству цемента Евроцемент приобрела 6,5 процента ее акций, однако не намерена делать предложение о поглощении швейцарской компании. Панъевропейский индекс "голубых фишек" FTSEurofirst 300 снизился на 1,93 процента до 1.128,58.

Азия

Продолжающееся падение котировок азиатских акций в течение последних двух торговых сессий. Однако сегодня причиной снижения биржевых индексов стала растущая нефть и падение цен акций банковского сектора. Macquarie Group Ltd.- один из крупнейших банков Австралии, потеряли порядка 5,3% после того как риск в долговых бумагах компании вырос, впервые за последние 3 дня. Southern Airlines Co. потеряла на торгах 5,6% на фоне роста цен на нефть и как следствие ростом издержек компании.

США

Фондовые торги в США в понедельник, 22 сентября 2008г., закрылись значительным понижением ведущих индексов на фоне резкого роста цен на нефть. Кроме того, негативные настроения усилились вследствие опасений инвесторов относительно того, что план Минфина США по скупке "плохих" ипотечных активов, о котором было объявлено ранее, не сможет предотвратить рецессию. На этом фоне по итогам торгов заметно подешевели акции компаний, прибыльность которых существенно зависит от стоимости энергоносителей. В частности, на 11% по итогам торгов подешевели акции крупнейшего в США производителя автомобилей General Motors Corp., а акции его менее крупного конкурента Ford Motor Co. и компании UAL Corp., владеющей авиаперевозчиком United Airlines, - на 6,4% и 11% соответственно. На 7,7% и 6,4% соответственно упали в цене акции второй по величине в США сети универмагов Macy's Inc. и крупнейшего в мире ритейлера товаров для обустройства дома Home Depot Inc. В "минусе" закрылись котировки в секторе строительных компаний, где падение возглавил крупнейший в США по объему занимаемого рынка застройщик D.R.Horton Inc. (-17%), а также высокотехнологичного сектора, поскольку аналитики из Morgan Stanley понизили прогноз по прибыльности таких компаний на 2009г.

Закрытие торгов по ADR & GDR на западных площадках носило негативный настрой инвесторов.

Цены приведены из расчета на 1 акцию

* отношение цены закрытия расписки на биржах США и Европы к цене закрытия акции на ММВБ.

Из ожидаемых данных экономической статистики стоит обратить внимание на Количество запланированных увольнений в августе в США. Данные будут опубликованы в 18-00 по московскому времени.