19 мая 2016 БКС Экспресс
КОТИРОВКИ НА 12:20 МСК
Индекс РТС: снижение на 0,63% до 689,29 пунктов
Индекс ММВБ: снижение на 0,75% до 1672,20 пунктов
О ГЛАВНОМ: Торги на российских площадках стартовали в зоне отрицательных значений. Сейчас отечественному рынку сложно противостоять негативному внешнему фону. Укрепление доллара на фоне возросших опасений относительно повышения ставки ФРС США уже в июне, давит на нефтяные котировки и активы развивающихся стран.
Позитивные факторы
- Мягкая политика мировых ЦБ
Негативные факторы
- Проблемы мировой экономики
- Нефтяные котировки торгуются на уровне в $47,9 за баррель марки Brent
- Негативный внешний фон
НА РЫНКАХ:
Торги на российских площадках начались со снижения ключевых индексов. Инвесторы под впечатлением вчерашних данных от Минэнерго США и содержания протоколов последнего заседания FOMC не готовы покупать рисковые активы. К 12:20 мск индекс ММВБ теряет 1,1%, индекс РТС в минусе на 3,1%.
Внешний фон к текущему моменту складывается негативный. Азия закрыла день преимущественно в минусе. Европейские площадки в начале сессии окрашены в красный цвет. Американские фьючерсы торгуются ниже нулевой отметки.
Цены на нефть после взятия годовых максимумов откатились сегодня на 2,1% к уровню в $47,9 за баррель марки Brent. Просадке котировок черного золота способствовало сразу несколько факторов. Накануне данные по недельным запасам нефти в США представило Минэнерго, и они в отличие от показателей API оказались хуже прогноза. Кроме того, в среду были опубликованы протоколы последнего заседания FOMC, которые усилили спекуляции на тему возможного повышения ставки в июне. Решение по ставке во многом будет зависеть от статистики по рынку труда и инфляции за II квартал 2016 года. Рынок, который в основном закладывался на то, что ФРС США повременит с ужесточением монетарной политики, негативно отреагировал на эти сообщения. В зоне риска оказались сырьевые товары и активы развивающихся стран.
В таких условиях российскому рынку нечего противопоставить усилившимся медвежьим настроениям участников торгов. Быкам не удалось удержать индекс ММВБ выше уровня в 1900 пунктов.
«Снижение и закрепление ниже 1875-1880 откроет дорогу сначала к 1830, а затем возможно и к 1795, - отмечает Василий Карпунин, начальник отдела экспертов БКС Экспресс. - В это же время наверху серьезная зона торможения расположена в районе 1930-1940. Эта зона в свою очередь выступает препятствием сдерживающим индекс ММВБ от движения к 2000-2015 (с промежуточным сопротивлением около 1975). Однако в текущей ситуации сценарий роста стоит рассматривать во вторую очередь».
Сегодня инвесторы при принятии решений будут ориентироваться на протоколы заседания ЕЦБ, а также комментарии президента ФРБ Далласа Ричарда в отношении перспектив повышения ставки в июне. Также стоит обратить внимание на статистические данные по количеству первичных обращений по безработице в США. Из локальных новостей выделим решение Совета директоров Газпрома по уровню дивидендных выплат за 2015 год.
Корпоративный сектор
На фоне общего снижения выделяются сразу несколько активов. После небольшой коррекции вновь лучше рынка смотрятся акции Интер РАО. Рост бумаги в первую очередь связан с выкупом Евросибэнерго 40% Иркутскэнерго, принадлежащего Интер РАО за 70 млрд руб. – существенно выше рынка.
Восьмую сессию подряд растут акции Алросы.
В аутсайдерах сегодня акции Башнефти, которые корректируются после двухдневного ралли, спровоцированного новостями о том, что Владимир Путин вчера подписал указ о приватизации 50% плюс одна акция Башнефти.
Акции Уралкалия теряют около 2,4%. Инвесторы фиксируют прибыль после роста бумаги в среду на новостях о выкупе компанией 4% своих акций с рынка.
Продолжаются продажи в акциях Транснефти. Давление на бумаги госкомпании оказывает конфликт между UCP, предполагаемым владельцем 71% акций Транснефти, и самой Транснефтью, Инвесторы опасаются, что в результате веса бумаг Транснефти в индексе MSCI Russia может быть снижен.
Повышение налоговой нагрузки на нефтяную отрасль пока не планируется и другие новости этого утра
Повышение налоговой нагрузки на нефтяную отрасль пока не планируется. Вчера вице-премьер Аркадий Дворкович заявил, что правительство пока не планирует повышать налоги на нефтяников. За день до этого сам Силуанов в интервью России 24 уверял, что Минфин пока не готовит новых решений по росту нагрузки на нефтяную отрасль и планирует «рассматривать в целом картину» еще не скоро – только когда будет готов бюджет на 2017–2019 гг.
«Повышение налоговой нагрузки на нефтяников было одним из основных рисков 2016 года для акций НК, - комментируют аналитики Промсвязтбанка. - Заявления чиновников его несколько снимают, но скорее всего лишь на этот год. В случае наличия проблем с бюджетом правительство вновь сможет вернуться к этому вопросу. В этой связи мы бы пока не стали рассматривать эту новость как полное снятие риска повышения налоговой нагрузки на НК. Напомним, что основным способом повышения налоговой нагрузки рассматривалось изменение расчета НДПИ: снижение вычета в два раза до $7,5 за баррель».
Уралкалий утвердил новый buyback на 4% уставного капитала. Совет директоров Уралкалия утвердил программу выкупа акций и GDR на открытом рынке в объеме до 4% от уставного капитала, говорится в сообщении компании. Программа выкупа продлится с 19 мая по 19 сентября, если срок ее действия не будет продлен или она не будет прекращена ранее.
«Исходя из текущей капитализации Уралкалия, стоимость 4% пакета можно оценить в 20,3 млрд руб. ($306 млн), - отмечают аналитики Промсвязьбанка. - В целом, цель buyback понятна: компания выкупает свои бумаги, чтобы провести делистинг, либо снизить уровень free float до незначимого. По оценкам, сейчас обращается около 9% акций Уралкалия, т.е. после выкупа их останется около 5%, что является низким уровнем».
«Новый выкуп по условиям похож на предыдущий (был завершен в апреле), поэтому вряд ли стоит ждать роста котировок в объявленный период, - считают аналитики ФГ БКС. - 4% акций соответствуют около 44,6% freefloat Уралкалия, и в случае выкупа в полном объеме возможно понижение листинга до 3-го уровня, что приведет к оттоку фондов из бумаг компании».
VimpelCom и Мегафон рассматривают возможность разделения Евросети (каждому из операторов принадлежит по 50%) на две части, пишут Ведомости со ссылкой на неназванные источники, с последующим присоединением к монобрендовой розничной сети соответствующего оператора. На данный момент в Евросеть входит около 4500 салонов.
«Явное ассоциирование с конкретным оператором – разумный шаг, учитывая приоритетность развития клиентских отношений над продажами устройств связи», - уверены аналитики ФГ БКС.
РЖД задумалась о внедрении сверхскоростных поездов Илона Маска. Российские железные дороги (РЖД) и американская компания Hyperloop One несколько месяцев назад создали рабочую группу для обсуждения сотрудничества. Об этом Ведомостям сообщила Екатерина Гришковец, представитель группы «Сумма», венчурный фонд которой Caspian VC инвестировал в Hyperloop One. Представитель фонда входит в состав группы, говорит Гришковец, но в чем будет заключаться сотрудничество, не комментирует. О существовании рабочей группы и возможном сотрудничестве РЖД и Hyperloop знают и два высокопоставленных федеральных чиновника. Hyperloop (в переводе на русский – «гиперпетля») – транспортный проект по идее миллиардера Илона Маска, известного своими проектами электромобиля Tesla, частной космической компании SpaceX и платежной системы PayPal. Это капсула на воздушных подушках, которая должна перевозить пассажиров по трубам в условиях низкого давления (почти вакуума) со скоростью около 1200 км/ч – близкой к скорости звука. Сам Маск в воплощении своей идеи в жизнь не участвует. Полноценную транспортную систему Hyperloop One планирует создать к 2020 г. Первые испытания успешно прошли на прошлой неделе в США в пустыне возле Лас-Вегаса.
ВымпелКом может выплатить дивиденды за 2015 год в размере 341,26 рубля на акцию. Совет директоров рекомендовал акционерам ВымпелКома выплатить годовые дивиденды по результатам 2015 года в размере 341 рубль 26 копеек на одну обыкновенную акцию, на общую сумму 17,5 млрд рублей и 0,1 копейки на одну привилегированную акцию типа «А», на общую сумму 6 426 рублей 60 копеек. Закрытие реестра акционеров для получения дивидендов - 11 июля 2016 год. Окончательное решение по выплате дивидендов будет принято Общим собранием акционеров компании 26 июня 2016 года.
Nasdaq 19 мая 2016 года проведет делистинг акций CTC Media. Американская корпорация CTC Media, Inc., бывший единственный владелец "СТС Инвестментс", получила уведомление Nasdaq о проведении делистинга акций компании. Соответствующее решение было принято, в том числе, и по причине того, что компания не провела годовое общее собрание акционеров по итогам 2015 года в соответствии с правилом листинга Nasdaq и не провела все необходимые в этом случае процедуры. Об этом говорится в сообщении CTC Media.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Индекс РТС: снижение на 0,63% до 689,29 пунктов
Индекс ММВБ: снижение на 0,75% до 1672,20 пунктов
О ГЛАВНОМ: Торги на российских площадках стартовали в зоне отрицательных значений. Сейчас отечественному рынку сложно противостоять негативному внешнему фону. Укрепление доллара на фоне возросших опасений относительно повышения ставки ФРС США уже в июне, давит на нефтяные котировки и активы развивающихся стран.
Позитивные факторы
- Мягкая политика мировых ЦБ
Негативные факторы
- Проблемы мировой экономики
- Нефтяные котировки торгуются на уровне в $47,9 за баррель марки Brent
- Негативный внешний фон
НА РЫНКАХ:
Торги на российских площадках начались со снижения ключевых индексов. Инвесторы под впечатлением вчерашних данных от Минэнерго США и содержания протоколов последнего заседания FOMC не готовы покупать рисковые активы. К 12:20 мск индекс ММВБ теряет 1,1%, индекс РТС в минусе на 3,1%.
Внешний фон к текущему моменту складывается негативный. Азия закрыла день преимущественно в минусе. Европейские площадки в начале сессии окрашены в красный цвет. Американские фьючерсы торгуются ниже нулевой отметки.
Цены на нефть после взятия годовых максимумов откатились сегодня на 2,1% к уровню в $47,9 за баррель марки Brent. Просадке котировок черного золота способствовало сразу несколько факторов. Накануне данные по недельным запасам нефти в США представило Минэнерго, и они в отличие от показателей API оказались хуже прогноза. Кроме того, в среду были опубликованы протоколы последнего заседания FOMC, которые усилили спекуляции на тему возможного повышения ставки в июне. Решение по ставке во многом будет зависеть от статистики по рынку труда и инфляции за II квартал 2016 года. Рынок, который в основном закладывался на то, что ФРС США повременит с ужесточением монетарной политики, негативно отреагировал на эти сообщения. В зоне риска оказались сырьевые товары и активы развивающихся стран.
В таких условиях российскому рынку нечего противопоставить усилившимся медвежьим настроениям участников торгов. Быкам не удалось удержать индекс ММВБ выше уровня в 1900 пунктов.
«Снижение и закрепление ниже 1875-1880 откроет дорогу сначала к 1830, а затем возможно и к 1795, - отмечает Василий Карпунин, начальник отдела экспертов БКС Экспресс. - В это же время наверху серьезная зона торможения расположена в районе 1930-1940. Эта зона в свою очередь выступает препятствием сдерживающим индекс ММВБ от движения к 2000-2015 (с промежуточным сопротивлением около 1975). Однако в текущей ситуации сценарий роста стоит рассматривать во вторую очередь».
Сегодня инвесторы при принятии решений будут ориентироваться на протоколы заседания ЕЦБ, а также комментарии президента ФРБ Далласа Ричарда в отношении перспектив повышения ставки в июне. Также стоит обратить внимание на статистические данные по количеству первичных обращений по безработице в США. Из локальных новостей выделим решение Совета директоров Газпрома по уровню дивидендных выплат за 2015 год.
Корпоративный сектор
На фоне общего снижения выделяются сразу несколько активов. После небольшой коррекции вновь лучше рынка смотрятся акции Интер РАО. Рост бумаги в первую очередь связан с выкупом Евросибэнерго 40% Иркутскэнерго, принадлежащего Интер РАО за 70 млрд руб. – существенно выше рынка.
Восьмую сессию подряд растут акции Алросы.
В аутсайдерах сегодня акции Башнефти, которые корректируются после двухдневного ралли, спровоцированного новостями о том, что Владимир Путин вчера подписал указ о приватизации 50% плюс одна акция Башнефти.
Акции Уралкалия теряют около 2,4%. Инвесторы фиксируют прибыль после роста бумаги в среду на новостях о выкупе компанией 4% своих акций с рынка.
Продолжаются продажи в акциях Транснефти. Давление на бумаги госкомпании оказывает конфликт между UCP, предполагаемым владельцем 71% акций Транснефти, и самой Транснефтью, Инвесторы опасаются, что в результате веса бумаг Транснефти в индексе MSCI Russia может быть снижен.
Повышение налоговой нагрузки на нефтяную отрасль пока не планируется и другие новости этого утра
Повышение налоговой нагрузки на нефтяную отрасль пока не планируется. Вчера вице-премьер Аркадий Дворкович заявил, что правительство пока не планирует повышать налоги на нефтяников. За день до этого сам Силуанов в интервью России 24 уверял, что Минфин пока не готовит новых решений по росту нагрузки на нефтяную отрасль и планирует «рассматривать в целом картину» еще не скоро – только когда будет готов бюджет на 2017–2019 гг.
«Повышение налоговой нагрузки на нефтяников было одним из основных рисков 2016 года для акций НК, - комментируют аналитики Промсвязтбанка. - Заявления чиновников его несколько снимают, но скорее всего лишь на этот год. В случае наличия проблем с бюджетом правительство вновь сможет вернуться к этому вопросу. В этой связи мы бы пока не стали рассматривать эту новость как полное снятие риска повышения налоговой нагрузки на НК. Напомним, что основным способом повышения налоговой нагрузки рассматривалось изменение расчета НДПИ: снижение вычета в два раза до $7,5 за баррель».
Уралкалий утвердил новый buyback на 4% уставного капитала. Совет директоров Уралкалия утвердил программу выкупа акций и GDR на открытом рынке в объеме до 4% от уставного капитала, говорится в сообщении компании. Программа выкупа продлится с 19 мая по 19 сентября, если срок ее действия не будет продлен или она не будет прекращена ранее.
«Исходя из текущей капитализации Уралкалия, стоимость 4% пакета можно оценить в 20,3 млрд руб. ($306 млн), - отмечают аналитики Промсвязьбанка. - В целом, цель buyback понятна: компания выкупает свои бумаги, чтобы провести делистинг, либо снизить уровень free float до незначимого. По оценкам, сейчас обращается около 9% акций Уралкалия, т.е. после выкупа их останется около 5%, что является низким уровнем».
«Новый выкуп по условиям похож на предыдущий (был завершен в апреле), поэтому вряд ли стоит ждать роста котировок в объявленный период, - считают аналитики ФГ БКС. - 4% акций соответствуют около 44,6% freefloat Уралкалия, и в случае выкупа в полном объеме возможно понижение листинга до 3-го уровня, что приведет к оттоку фондов из бумаг компании».
VimpelCom и Мегафон рассматривают возможность разделения Евросети (каждому из операторов принадлежит по 50%) на две части, пишут Ведомости со ссылкой на неназванные источники, с последующим присоединением к монобрендовой розничной сети соответствующего оператора. На данный момент в Евросеть входит около 4500 салонов.
«Явное ассоциирование с конкретным оператором – разумный шаг, учитывая приоритетность развития клиентских отношений над продажами устройств связи», - уверены аналитики ФГ БКС.
РЖД задумалась о внедрении сверхскоростных поездов Илона Маска. Российские железные дороги (РЖД) и американская компания Hyperloop One несколько месяцев назад создали рабочую группу для обсуждения сотрудничества. Об этом Ведомостям сообщила Екатерина Гришковец, представитель группы «Сумма», венчурный фонд которой Caspian VC инвестировал в Hyperloop One. Представитель фонда входит в состав группы, говорит Гришковец, но в чем будет заключаться сотрудничество, не комментирует. О существовании рабочей группы и возможном сотрудничестве РЖД и Hyperloop знают и два высокопоставленных федеральных чиновника. Hyperloop (в переводе на русский – «гиперпетля») – транспортный проект по идее миллиардера Илона Маска, известного своими проектами электромобиля Tesla, частной космической компании SpaceX и платежной системы PayPal. Это капсула на воздушных подушках, которая должна перевозить пассажиров по трубам в условиях низкого давления (почти вакуума) со скоростью около 1200 км/ч – близкой к скорости звука. Сам Маск в воплощении своей идеи в жизнь не участвует. Полноценную транспортную систему Hyperloop One планирует создать к 2020 г. Первые испытания успешно прошли на прошлой неделе в США в пустыне возле Лас-Вегаса.
ВымпелКом может выплатить дивиденды за 2015 год в размере 341,26 рубля на акцию. Совет директоров рекомендовал акционерам ВымпелКома выплатить годовые дивиденды по результатам 2015 года в размере 341 рубль 26 копеек на одну обыкновенную акцию, на общую сумму 17,5 млрд рублей и 0,1 копейки на одну привилегированную акцию типа «А», на общую сумму 6 426 рублей 60 копеек. Закрытие реестра акционеров для получения дивидендов - 11 июля 2016 год. Окончательное решение по выплате дивидендов будет принято Общим собранием акционеров компании 26 июня 2016 года.
Nasdaq 19 мая 2016 года проведет делистинг акций CTC Media. Американская корпорация CTC Media, Inc., бывший единственный владелец "СТС Инвестментс", получила уведомление Nasdaq о проведении делистинга акций компании. Соответствующее решение было принято, в том числе, и по причине того, что компания не провела годовое общее собрание акционеров по итогам 2015 года в соответствии с правилом листинга Nasdaq и не провела все необходимые в этом случае процедуры. Об этом говорится в сообщении CTC Media.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter