28 октября 2008 Forex Club
USD
С каждым днем становится все сложнее писать фундаментальный анализ, так как в валютных движениях больше нет фундамента. Все, что стимулирует резкие скачки, связано с неожиданными действиями мировых правительств или же пресловутым бегством от рисков, причем такие тенденции явно не выступают в пользу стабилизации на рынках. Кто-то из аналитиков сказал, что как только будет отмечено восстановление хотя бы одного актива, такие настроения могут передаться и на остальные рынки, тем самым вызвав масштабное выздоровление финансового сектора. В этом есть доля смысла, однако пропущен один этап - самый первый, с которого и начнется весь процесс. Ведь прежде чем валюты и акции начнут рост, они должны убедиться, что мировой экономике ничего не грозит и самое худшее уже позади. То есть как только пропадут рецессионные признаки, все вернется на круги своя. Таким образом, фундаментальные показатели все же важны, правда, именно те, что подают сигналы о восстановлении экономики. Есть у нас один такой отчет. В США объемы продаж новых домов в сентябре неожиданно отметили рост от 17-летнего минимума, получив стимул со стороны упавших цен. Конечно, пока что это единичный случай, а не тенденция, тем более, что данные не захватили пик финансового кризиса. Однако мы, несомненно, с нетерпением будем ждать показателей следующего месяца.
Тем временем, от текущей недели многие ожидают ответов, на возникшие за последнее время вопросы, или хотя бы намеки на ответы. Учитывая глубину и масштабы текущего кризиса, Центробанки, и вообще мировые страны, не могут оставаться в стороне, особенно после того, как первыми под удар попали небольшие развивающие страны. (С этой темой подробнее можно ознакомиться в статье Встречайте - бенефис МВФ!). Центробанк Австралии осуществил сегодня интервенцию на валютном рынке с целью поддержки национальной валюты, обновившей 5-летние минимумы против доллара США. РБА уже третий день подряд входит на рынок, чтобы поддержать аусси, который обвалился против USD более чем на 35% после достижения пика в июле и впервые с августа 2003 г. грозит опуститься ниже 60 центов США. На прошлой неделе мы ликовали, так как ставка Libor в ответ на действия Центробанков по вливанию ликвидности медленно, но верно начала падение. Вчера мы с ужасом наблюдали за расширением спрэда, говорящего о том, что предыдущих мер оказалось недостаточно. Итак, ожидаем новых действий. Следующее интересное событие запланировано на среду - на сколько понизит FOMC ставки?
EUR
На европейской территории дела обстоят неважно. Немецкое деловое доверие в октябре упало до минимального уровня за более, чем 5 лет, поскольку усиливающийся финансовый кризис омрачил перспективы экономического роста. Институт Ifo сообщил, что индекс деловых настроений упал до 90,2 от 92,9 в сентябре - это минимальное значение с мая 2003 года. Тем временем, рост денежной массы М3 оказался на уровне 8,6%, что слегка превышает прогнозы экономистов. Данные за август не пересматривались, и поэтому остались на уровне 9,1%. Значение денежной массы М3 является важным показателем для еврозоны, так как на него часто ссылается глава ЕЦБ Трише как на один из источников инфляции. Однако все это отошло на второй план после выступления главы Европейского Центрального Банка. Все комментарии крутились вокруг одного и того же: как важна ценовая стабильность для принятия решений по монетарной политики, и именно она определяет текущие действия ЦБ. А затем он сказал "снижение ставок на следующем заседании ВОЗМОЖНО". В былые времена такие заявления вызвали бы фурор на рынках, однако на данный момент это, итак, данность. Вот если бы он обозначил величину снижения - тогда еще можно было бы ждать реакции.
GBP
Фунт продолжает идти своей обособленной дорогой. Если у единой валюты еще есть некоторая поддержка в виде более или менее стабильной экономики, то британцу нечем похвастаться. Рынок недвижимости уже давно переживает спад, а тут еще и вышедшие недавно показатели подтвердили, что рецессия охватила всю экономику страны. Однако у Банка Англии есть одно преимущество - возможность внушительных снижений ставки, так как она находится на достаточно высоком уровне. Таким образом, у ЦБ большой масштаб действий. Возможно, использование этого инструмента мы увидим уже в ближайшее время. Сегодня станут известны результаты исследования сектора розничной торговли CBI, которые, вероятно, вновь подтвердят, что потребительские настроения находятся в упадке, сказываясь на расходах населения.
JPY
Итак, темой вчерашнего дня стало заявление "Большой семерки" по поводу японской влаюты. Япония с трудом может позволить себе йену на текущих или еще более высоких уровнях. Да и весь мир также не может позволить подвергнуть себя такому риску, как мощному удару по крупнейшей по величине мировой экономике после США. Заявление Б7 содержало протест против возможных последствий для экономики и избыточного роста йены. Обычно "Семерка" имеет обыкновение упоминать конкретную валюту, только если она действительно намеревается особо подчеркнуть нежелательность текущей динамики по данной валюте. Таким образом, подобное заявление может стать предвестником скоординированной интервенции. Вот только когда? Тем временем официальные отчеты говорят о том, что в сентябре объемы розничных продаж сократились в годовом исчислении на 0,4% после прироста на 0,7% в августе, зафиксировав, таким образом, первое снижение за 14 месяцев. Вот и население начинает сбавлять обороты.
USDJPY
Цены приближаются к уровню поддержки 95.00. Его пробитие откроет к тестированию отметку 94.10/00 . Однако трендовый индикатор OsMA на 4-х часовом графике (рис.1) уверенно устремлен вверх. Поэтому не стоит полностью исключать возможность возобновления ценового роста. RSI развернулся вниз, в ту же сторону готовится развернуться и SS. На часовом графике (рис.2) OsMA и оба осциллятора наметили разворот вниз, тем самым, подтверждая предположение о возможности прорыва ценами указанного уровня поддержки и продолжения нисходящего движения.
В свете сказанного, на мой взгляд, стоит дождаться прояснения ситуации и только после этого принимать какие-либо торговые решения. При прорыве уровня 95.00 возможны краткосрочные продажи с близким стоп-лоссом.
Support: 95.00, 94.10/00, 93.20/00, 92.40, 92.00, 91.55, 91.00, 90.00.
Resistance: 95.30, 95.90/96.00, 96.30, 97.00, 97.50, 98.00, 98.60, 98.90/99.00, 99.60, 100.00, 100.30, 101.00, 101.40, 101.70, 102.00, 102.60, 102.90, 103.20, 103.60, 104.00.
USDCHF
Цены тестируют уровень поддержки 1.1560/50. Если он будет преодолен, стоит ждать продолжения падения, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.1520 и, возможно, далее, 1.1490. Вероятность такого исхода позволяет предположить то, что на 4-х часовом графике (рис.3) трендовый индикатор OsMA направлен вниз. Осцилляторы разнонаправлены. Ситуация на часовом графике (рис.4) подтверждает предположение о возможности прорыва ценами указанного уровня и продолжения нисходящего движения. OsMA, SS и RSI устремлены вниз и пока не подают признаков разворота.
Тем не менее, на мой взгляд, стоит дождаться подтверждения прорыва уровня 1.1560/50 и только после этого рассматривать возможность открытия позиций на продажу с близким стоп-лоссом.
Support: 1.1560/50, 1.1520, 1.1490, 1.1440, 1.1400, 1.1360/40, 1.1300, 1.1270, 1.1215/00, 1.1140/30, 1.1100, 1.1050/30, 1.1000, 1.0980/60, 1.0935, 1.0900.
Resistance: 1.1590/1.1600, 1.1640, 1.1670, 1.1700, 1.1740, 1.1800, 1.1840, 1.1900, 1.1930, 1.1965, 1.2000.
EURUSD
Цены движутся к уровню сопротивления 1.2580. Если он будет преодолен, продолжится подъем, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.2630. В пользу дальнейшего роста позволяет говорить то, что на 4-х часовом графике (рис.5) трендовый индикатор OsMA достаточно уверенно направлен вверх. Вверх устремлены и оба осциллятора. На часовом графике (рис.6) OsMA устремлена вверх, тем самым, подтверждая предположение о возможности прорыва указанного уровня и дальнейшего роста. Но SS вошел в зону перекупленности, а RSI наметил разворот в противоположную сторону. Поэтому не стоит полностью исключать возможность отката к отметке 1.2540.
На мой взгляд, возможность открытия позиций на покупку с близким стоп-лоссом стоит рассматривать после подтверждения прорыва ценами уровня сопротивления 1.2580.
Support: 1.2540, 1.2500, 1.2460, 1.2400, 1.2300, 1.2200, 1.2160, 1.2100, 1.2040, 1.2000.
Resistance: 1.2580, 1.2630, 1.2670, 1.2720, 1.2750/60, 1.2800, 1.2830/40, 1.2900, 1.2950, 1.2990/1.3000, 1.3040, 1.3070, 1.3090/1.3100, 1.3150/60, 1.3200, 1.3250/60, 1.3300.
GBPUSD
Цены консолидируются в районе уровня сопротивления 1.5700. Если им удастся его преодолеть, продолжится подъем, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.5770. Вероятность такого исхода позволяет предположить то, что трендовый индикатор OsMA на 4-х часовом графике (рис.7) направлен вверх. В бычьем направлении устремлены и осцилляторы. На часовом графике (рис.8) OsMA устремлена вверх, тем самым, подтверждая предположение о возможности прорыва ценами указанного уровня сопротивления и продолжения ценового роста. В то же время, SS и RSI разворачиваются в противоположную сторону. Поэтому все же не стоит полностью исключать вероятность отката.
Учитывая сказанное, на мой взгляд, стоит дождаться подтверждения прорыва уровня 1.5700 и только после этого рассматривать возможность открытия позиций на покупку с близким стоп-лоссом.
Support: 1.5620/00, 1.5500, 1.5430, 1.5400, 1.5300, 1.5260, 1.5200, 1.5150, 1.5100, 1.5070. 1.5000.
Resistance: 1.5700, 1.5770, 1.5800, 1.5900, 1.5960, 1.6000, 1.6100, 1.6170, 1.6200/10, 1.6300, 1.6340, 1.6400, 1.6500, 1.6600, 1.6640, 1.6700, 1.6730, 1.6800, 1.6900.
http://www.fxclub.org/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
С каждым днем становится все сложнее писать фундаментальный анализ, так как в валютных движениях больше нет фундамента. Все, что стимулирует резкие скачки, связано с неожиданными действиями мировых правительств или же пресловутым бегством от рисков, причем такие тенденции явно не выступают в пользу стабилизации на рынках. Кто-то из аналитиков сказал, что как только будет отмечено восстановление хотя бы одного актива, такие настроения могут передаться и на остальные рынки, тем самым вызвав масштабное выздоровление финансового сектора. В этом есть доля смысла, однако пропущен один этап - самый первый, с которого и начнется весь процесс. Ведь прежде чем валюты и акции начнут рост, они должны убедиться, что мировой экономике ничего не грозит и самое худшее уже позади. То есть как только пропадут рецессионные признаки, все вернется на круги своя. Таким образом, фундаментальные показатели все же важны, правда, именно те, что подают сигналы о восстановлении экономики. Есть у нас один такой отчет. В США объемы продаж новых домов в сентябре неожиданно отметили рост от 17-летнего минимума, получив стимул со стороны упавших цен. Конечно, пока что это единичный случай, а не тенденция, тем более, что данные не захватили пик финансового кризиса. Однако мы, несомненно, с нетерпением будем ждать показателей следующего месяца.
Тем временем, от текущей недели многие ожидают ответов, на возникшие за последнее время вопросы, или хотя бы намеки на ответы. Учитывая глубину и масштабы текущего кризиса, Центробанки, и вообще мировые страны, не могут оставаться в стороне, особенно после того, как первыми под удар попали небольшие развивающие страны. (С этой темой подробнее можно ознакомиться в статье Встречайте - бенефис МВФ!). Центробанк Австралии осуществил сегодня интервенцию на валютном рынке с целью поддержки национальной валюты, обновившей 5-летние минимумы против доллара США. РБА уже третий день подряд входит на рынок, чтобы поддержать аусси, который обвалился против USD более чем на 35% после достижения пика в июле и впервые с августа 2003 г. грозит опуститься ниже 60 центов США. На прошлой неделе мы ликовали, так как ставка Libor в ответ на действия Центробанков по вливанию ликвидности медленно, но верно начала падение. Вчера мы с ужасом наблюдали за расширением спрэда, говорящего о том, что предыдущих мер оказалось недостаточно. Итак, ожидаем новых действий. Следующее интересное событие запланировано на среду - на сколько понизит FOMC ставки?
EUR
На европейской территории дела обстоят неважно. Немецкое деловое доверие в октябре упало до минимального уровня за более, чем 5 лет, поскольку усиливающийся финансовый кризис омрачил перспективы экономического роста. Институт Ifo сообщил, что индекс деловых настроений упал до 90,2 от 92,9 в сентябре - это минимальное значение с мая 2003 года. Тем временем, рост денежной массы М3 оказался на уровне 8,6%, что слегка превышает прогнозы экономистов. Данные за август не пересматривались, и поэтому остались на уровне 9,1%. Значение денежной массы М3 является важным показателем для еврозоны, так как на него часто ссылается глава ЕЦБ Трише как на один из источников инфляции. Однако все это отошло на второй план после выступления главы Европейского Центрального Банка. Все комментарии крутились вокруг одного и того же: как важна ценовая стабильность для принятия решений по монетарной политики, и именно она определяет текущие действия ЦБ. А затем он сказал "снижение ставок на следующем заседании ВОЗМОЖНО". В былые времена такие заявления вызвали бы фурор на рынках, однако на данный момент это, итак, данность. Вот если бы он обозначил величину снижения - тогда еще можно было бы ждать реакции.
GBP
Фунт продолжает идти своей обособленной дорогой. Если у единой валюты еще есть некоторая поддержка в виде более или менее стабильной экономики, то британцу нечем похвастаться. Рынок недвижимости уже давно переживает спад, а тут еще и вышедшие недавно показатели подтвердили, что рецессия охватила всю экономику страны. Однако у Банка Англии есть одно преимущество - возможность внушительных снижений ставки, так как она находится на достаточно высоком уровне. Таким образом, у ЦБ большой масштаб действий. Возможно, использование этого инструмента мы увидим уже в ближайшее время. Сегодня станут известны результаты исследования сектора розничной торговли CBI, которые, вероятно, вновь подтвердят, что потребительские настроения находятся в упадке, сказываясь на расходах населения.
JPY
Итак, темой вчерашнего дня стало заявление "Большой семерки" по поводу японской влаюты. Япония с трудом может позволить себе йену на текущих или еще более высоких уровнях. Да и весь мир также не может позволить подвергнуть себя такому риску, как мощному удару по крупнейшей по величине мировой экономике после США. Заявление Б7 содержало протест против возможных последствий для экономики и избыточного роста йены. Обычно "Семерка" имеет обыкновение упоминать конкретную валюту, только если она действительно намеревается особо подчеркнуть нежелательность текущей динамики по данной валюте. Таким образом, подобное заявление может стать предвестником скоординированной интервенции. Вот только когда? Тем временем официальные отчеты говорят о том, что в сентябре объемы розничных продаж сократились в годовом исчислении на 0,4% после прироста на 0,7% в августе, зафиксировав, таким образом, первое снижение за 14 месяцев. Вот и население начинает сбавлять обороты.
USDJPY
Цены приближаются к уровню поддержки 95.00. Его пробитие откроет к тестированию отметку 94.10/00 . Однако трендовый индикатор OsMA на 4-х часовом графике (рис.1) уверенно устремлен вверх. Поэтому не стоит полностью исключать возможность возобновления ценового роста. RSI развернулся вниз, в ту же сторону готовится развернуться и SS. На часовом графике (рис.2) OsMA и оба осциллятора наметили разворот вниз, тем самым, подтверждая предположение о возможности прорыва ценами указанного уровня поддержки и продолжения нисходящего движения.
В свете сказанного, на мой взгляд, стоит дождаться прояснения ситуации и только после этого принимать какие-либо торговые решения. При прорыве уровня 95.00 возможны краткосрочные продажи с близким стоп-лоссом.
Support: 95.00, 94.10/00, 93.20/00, 92.40, 92.00, 91.55, 91.00, 90.00.
Resistance: 95.30, 95.90/96.00, 96.30, 97.00, 97.50, 98.00, 98.60, 98.90/99.00, 99.60, 100.00, 100.30, 101.00, 101.40, 101.70, 102.00, 102.60, 102.90, 103.20, 103.60, 104.00.
 |
 |
| рис. 1 | рис.2. |
USDCHF
Цены тестируют уровень поддержки 1.1560/50. Если он будет преодолен, стоит ждать продолжения падения, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.1520 и, возможно, далее, 1.1490. Вероятность такого исхода позволяет предположить то, что на 4-х часовом графике (рис.3) трендовый индикатор OsMA направлен вниз. Осцилляторы разнонаправлены. Ситуация на часовом графике (рис.4) подтверждает предположение о возможности прорыва ценами указанного уровня и продолжения нисходящего движения. OsMA, SS и RSI устремлены вниз и пока не подают признаков разворота.
Тем не менее, на мой взгляд, стоит дождаться подтверждения прорыва уровня 1.1560/50 и только после этого рассматривать возможность открытия позиций на продажу с близким стоп-лоссом.
Support: 1.1560/50, 1.1520, 1.1490, 1.1440, 1.1400, 1.1360/40, 1.1300, 1.1270, 1.1215/00, 1.1140/30, 1.1100, 1.1050/30, 1.1000, 1.0980/60, 1.0935, 1.0900.
Resistance: 1.1590/1.1600, 1.1640, 1.1670, 1.1700, 1.1740, 1.1800, 1.1840, 1.1900, 1.1930, 1.1965, 1.2000.
 |
 |
| рис. 3 | рис.4. |
EURUSD
Цены движутся к уровню сопротивления 1.2580. Если он будет преодолен, продолжится подъем, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.2630. В пользу дальнейшего роста позволяет говорить то, что на 4-х часовом графике (рис.5) трендовый индикатор OsMA достаточно уверенно направлен вверх. Вверх устремлены и оба осциллятора. На часовом графике (рис.6) OsMA устремлена вверх, тем самым, подтверждая предположение о возможности прорыва указанного уровня и дальнейшего роста. Но SS вошел в зону перекупленности, а RSI наметил разворот в противоположную сторону. Поэтому не стоит полностью исключать возможность отката к отметке 1.2540.
На мой взгляд, возможность открытия позиций на покупку с близким стоп-лоссом стоит рассматривать после подтверждения прорыва ценами уровня сопротивления 1.2580.
Support: 1.2540, 1.2500, 1.2460, 1.2400, 1.2300, 1.2200, 1.2160, 1.2100, 1.2040, 1.2000.
Resistance: 1.2580, 1.2630, 1.2670, 1.2720, 1.2750/60, 1.2800, 1.2830/40, 1.2900, 1.2950, 1.2990/1.3000, 1.3040, 1.3070, 1.3090/1.3100, 1.3150/60, 1.3200, 1.3250/60, 1.3300.
 |
 |
| рис. 5 | рис.6. |
GBPUSD
Цены консолидируются в районе уровня сопротивления 1.5700. Если им удастся его преодолеть, продолжится подъем, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.5770. Вероятность такого исхода позволяет предположить то, что трендовый индикатор OsMA на 4-х часовом графике (рис.7) направлен вверх. В бычьем направлении устремлены и осцилляторы. На часовом графике (рис.8) OsMA устремлена вверх, тем самым, подтверждая предположение о возможности прорыва ценами указанного уровня сопротивления и продолжения ценового роста. В то же время, SS и RSI разворачиваются в противоположную сторону. Поэтому все же не стоит полностью исключать вероятность отката.
Учитывая сказанное, на мой взгляд, стоит дождаться подтверждения прорыва уровня 1.5700 и только после этого рассматривать возможность открытия позиций на покупку с близким стоп-лоссом.
Support: 1.5620/00, 1.5500, 1.5430, 1.5400, 1.5300, 1.5260, 1.5200, 1.5150, 1.5100, 1.5070. 1.5000.
Resistance: 1.5700, 1.5770, 1.5800, 1.5900, 1.5960, 1.6000, 1.6100, 1.6170, 1.6200/10, 1.6300, 1.6340, 1.6400, 1.6500, 1.6600, 1.6640, 1.6700, 1.6730, 1.6800, 1.6900.
 |
 |
| рис. 7 | рис.8. |
http://www.fxclub.org/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу