17 июля 2018 Инвесткафе Зарипов Руслан
События и общая обстановка на рынках долга
Агентство по страхованию вкладов передало обязательства банка Советский перед вкладчиками МКБ.
Набсовет Бинбанка одобрил продажу банку Траст пула непрофильных и проблемных активов на сумму около 110 млрд руб., продажа активов будет осуществляться в несколько этапов до конца текущего года.
S&P подтвердило долгосрочный кредитный рейтинг ФСК ЕЭС на уровне BBB- со стабильным прогнозом.
Дефолт по облигациям серии 01 (купонная выплата) на прошедшей неделе допустило ООО «Рислэнд».
Регуляторы и операторы финансовых рынков
Средняя максимальная ставка топа-10 российских банков по депозитам физических лиц в рублях за первую декаду июля составила 6,39% против 6,41% за третью декаду июня
По данным ЦБ, средневзвешенные процентные ставки российских банков (без учета Сбербанка) по кредитам населению на срок более года в мае не изменились по сравнению с апрелем и составили 13,61% годовых.
ЦБ также не будет вводить повышенные коэффициенты риска для кредитов юридическим лицам, участвующим в гособоронзаказе или подпавшим под международные санкции.
Кроме того, из-за ускорения кредитной активности в сегменте необеспеченного потребительского кредитования регулятор планирует пересмотреть шкалу коэффициентов риска по займам в зависимости от их полной стоимости, сделав менее выгодными для банков потребкредиты, особенно дорогие.
Параметры текущих и состоявшихся подписок
Минфин разместил ОФЗ серии 26225 с постоянным купоном 7,25% годовых с погашением в 2034 году при спросе 55,66 млрд руб. в объеме 19,99 млрд руб. (100,0% заявленного) по средневзвешенной цене 96,17% от номинала со средневзвешенной доходностью 7,82%, а также ОФЗ серии 26223 с постоянным купоном 6,5% годовых с погашением в 2024 году при спросе 55,60 млрд руб. в объеме 19,99 млрд руб. (100,0% заявленного) по средневзвешенной цене 95,72% от номинала со средневзвешенной доходностью 7,58%. В 2019 году ведомство планирует разместить евробонды на $7 млрд, в том числе на $4 млрд в рамках обмена старых бумаг на новые, обменные операции будут завершены, и в 2020-2021 годах Россия будет размещать еврооблигации на $3 млрд в год.
Денежный рынок и инфляция
Инфляция в России, ускоряется вторую неделю подряд, с 3 по 9 июля она составила 0,2%, потребительские цены с начала года выросли на 2,4%.
Объем денежной базы в узком определении с 29 июня по 6 июля увеличился на 107,7 млрд руб. — с 10,99 трлн до 10,20 трлн руб. Ставки Mosprime к концу недели лежали в диапазоне 7,34-7,41%. Средневзвешенная за неделю ставка RUONIA была на уровне 6,90%, общий объем сделок по ней равнялся 709,85 млрд руб. Задолженность банков по операциям репо перед ЦБ составила 3,86 млрд руб. Сделки проходят на основе аукционов с фиксированной ставкой. На аукционах валютного репо активности не было. Сальдо операций ЦБ с банковским сектором по представлению и абсорбированию рублевой ликвидности на 13 июля было равно 172,5 млрд руб.
Международные резервы РФ за неделю выросли на 0,9% и по состоянию на 6 июля составили $459,6 млрд против $455,5 млрд на 29 июня.
Состояние публичного рынка долга
На прошедшей неделе доходности ОФЗ снизились в среднем на 0,08 п.п.
В нефтегазовом и телекоммуникационном сегментах рынка корпоративного долга доходности облигаций почти не менялись. В транспортном сегменте YTM выросли в среднем на 0,23 п.п., в банковском — на 0,74 п.п. В торговом сегменте доходности сократились на 0,11 п.п., в энергетическом — на 0,25 п.п., в металлургическом — на 0,34 п.п., в строительном — на 0,21 п.п.
Доходности суверенных еврооблигаций снизились в среднем на 0,1 п.п.
Перечень облигаций, вокруг которых совершено наибольшее число сделок
Агентство по страхованию вкладов передало обязательства банка Советский перед вкладчиками МКБ.
Набсовет Бинбанка одобрил продажу банку Траст пула непрофильных и проблемных активов на сумму около 110 млрд руб., продажа активов будет осуществляться в несколько этапов до конца текущего года.
S&P подтвердило долгосрочный кредитный рейтинг ФСК ЕЭС на уровне BBB- со стабильным прогнозом.
Дефолт по облигациям серии 01 (купонная выплата) на прошедшей неделе допустило ООО «Рислэнд».
Регуляторы и операторы финансовых рынков
Средняя максимальная ставка топа-10 российских банков по депозитам физических лиц в рублях за первую декаду июля составила 6,39% против 6,41% за третью декаду июня
По данным ЦБ, средневзвешенные процентные ставки российских банков (без учета Сбербанка) по кредитам населению на срок более года в мае не изменились по сравнению с апрелем и составили 13,61% годовых.
ЦБ также не будет вводить повышенные коэффициенты риска для кредитов юридическим лицам, участвующим в гособоронзаказе или подпавшим под международные санкции.
Кроме того, из-за ускорения кредитной активности в сегменте необеспеченного потребительского кредитования регулятор планирует пересмотреть шкалу коэффициентов риска по займам в зависимости от их полной стоимости, сделав менее выгодными для банков потребкредиты, особенно дорогие.
Параметры текущих и состоявшихся подписок
Минфин разместил ОФЗ серии 26225 с постоянным купоном 7,25% годовых с погашением в 2034 году при спросе 55,66 млрд руб. в объеме 19,99 млрд руб. (100,0% заявленного) по средневзвешенной цене 96,17% от номинала со средневзвешенной доходностью 7,82%, а также ОФЗ серии 26223 с постоянным купоном 6,5% годовых с погашением в 2024 году при спросе 55,60 млрд руб. в объеме 19,99 млрд руб. (100,0% заявленного) по средневзвешенной цене 95,72% от номинала со средневзвешенной доходностью 7,58%. В 2019 году ведомство планирует разместить евробонды на $7 млрд, в том числе на $4 млрд в рамках обмена старых бумаг на новые, обменные операции будут завершены, и в 2020-2021 годах Россия будет размещать еврооблигации на $3 млрд в год.
Денежный рынок и инфляция
Инфляция в России, ускоряется вторую неделю подряд, с 3 по 9 июля она составила 0,2%, потребительские цены с начала года выросли на 2,4%.
Объем денежной базы в узком определении с 29 июня по 6 июля увеличился на 107,7 млрд руб. — с 10,99 трлн до 10,20 трлн руб. Ставки Mosprime к концу недели лежали в диапазоне 7,34-7,41%. Средневзвешенная за неделю ставка RUONIA была на уровне 6,90%, общий объем сделок по ней равнялся 709,85 млрд руб. Задолженность банков по операциям репо перед ЦБ составила 3,86 млрд руб. Сделки проходят на основе аукционов с фиксированной ставкой. На аукционах валютного репо активности не было. Сальдо операций ЦБ с банковским сектором по представлению и абсорбированию рублевой ликвидности на 13 июля было равно 172,5 млрд руб.
Международные резервы РФ за неделю выросли на 0,9% и по состоянию на 6 июля составили $459,6 млрд против $455,5 млрд на 29 июня.
Состояние публичного рынка долга
На прошедшей неделе доходности ОФЗ снизились в среднем на 0,08 п.п.
В нефтегазовом и телекоммуникационном сегментах рынка корпоративного долга доходности облигаций почти не менялись. В транспортном сегменте YTM выросли в среднем на 0,23 п.п., в банковском — на 0,74 п.п. В торговом сегменте доходности сократились на 0,11 п.п., в энергетическом — на 0,25 п.п., в металлургическом — на 0,34 п.п., в строительном — на 0,21 п.п.
Доходности суверенных еврооблигаций снизились в среднем на 0,1 п.п.
Перечень облигаций, вокруг которых совершено наибольшее число сделок
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба