17 июля 2020 Открытие Шульгин Михаил
По итогам торгов в четверг, 16 июля, индекс МосБиржи вырос на 0,44% до 2760,01 п. Объем торгов в основной секции составил 43 млрд рублей, по сравнению с 67 млрд рублей в предыдущий торговый день. В летний период торговые объемы сокращаются. Индекс РТС вырос на 0,05% до 1219,93 п.
Пять отраслевых индексов выросли и три упали: электроэнергетики стали аутсайдерами дня (-0,33%), а нефтегазовый сектор показал наибольший рост (+0,52%).
Сегодня 22 из 38 акций индекса МосБиржи выросли, а 16 упали в цене. Акции «Газпрома» внесли наибольший весовой вклад в рост индекса, подорожав на 0,8%. Акции TCS Group показали максимальный рост среди компонентов индекса (+2,1%).
Дивидендная доходность за 12 месяцев составляет 7,2%. Индекс торгуется с коэффициентом 6,9 к прибыли за прошедший год и с коэффициентом 11 к прогнозной прибыли входящих в него компаний на предстоящий год.
«Газпром» восстанавливался после просадки накануне, которая была обусловлена дивидендной отсечкой.
Акции «Полюса» после публикации сегодня производственных результатов за 2 квартал 2020 г. демонстрировали рост, но к закрытию потеряли в цене более процента. Крупнейший золотодобытчик РФ заявил, что общие расходы и затраты, обусловленные пандемией, составят в текущем году $100 млн. Эта сумма будет распределена между операционными расходами ($86 млн) и капзатратами ($11 млн).
X5 Retail Group сообщила, что чистая розничная выручка во 2 квартале 2020 года выросла на 13,2% г/г до 492,975 млрд рублей. Компания ожидает роста рентабельности EBITDA.
Акции «Детского мира» подорожали после выхода операционных показателей II квартала 2020 г. Прибавили в стоимости и акции «АЛРОСА», которая также сегодня публиковала операционные результаты.
Внешний фон
Китайские акции обвалились на 4,8%, что является максимальным суточным падением за 5 месяцев. Это стало драйвером негативных настроений на европейских площадках, которые завершали четверг в красной зоне, но индекс EuroStoxx 50 демонстрировал практически нулевое изменение. Панъевропейский Euro Stoxx 600 падал приблизительно на 0,5%.
Американская статистика не смогла вывести фондовые индексы США в зону положительных значений. Розничные продажи в США выросли в июне на 7,5% к маю. Цифры превзошла прогнозы (+5% м/м). При этом майский взлет был пересмотрен в сторону повышения с 17,7% м/м до 18,2% м/м. Без учета продаж автомобилей розничные продажи выросли на 7,3% м/м, также выше прогноза. По структуре продажи были заметно смещены в сторону предметов домашнего обихода. Очевидно, что лишенные возможности путешествовать или проводить время на улице граждане занимались обустройством домашней территории. Однако в последние недели ряд густонаселенных штатов, включая Калифорнию, вновь закрыли бары, рестораны, некоторые магазины, что может крайне негативно отразиться на потребительских расходах, а ведь именно они вносят ключевой вклад в ВВП США.
Число первичных заявок на пособие по безработице за неделю до 11 июля составило 1,3 млн, что всего на 10 тыс. заявок меньше, чем неделей ранее. Показатель оказался чуть выше ожиданий, поскольку экономисты прогнозировали 1,25 млн заявок. Соответственно, эта статистика отражает существенное замедление восстановления рынка труда, что может отражать эффект паузы в снятии ограничительных мер из-за новых вспышек заражения коронавирусом.
Акции Microsoft внесли наибольший вклад в снижение индекса S&P 500 на старте торгов, подешевев на 1,5%. Акции Norwegian Cruise Line Holdings продемонстрировали максимальное падение среди компонентов индекса (-10,8%). Из 505 компонентов индекса 336 подешевели и 167 выросли. 8 из 11 секторов демонстрировали негативную динамику, лидировал в снижении сектор информационных технологий. Индекс торговался с коэффициентом 23 к прибыли за прошедший год и с коэффициентом 25,6 к прогнозной прибыли входящих в него компаний на предстоящий год.
Norwegian Cruise Line Holdings намерена привлечь кредит 925 млн и еще 250 млн в виде подписки на публичное размещение акций. Новости оказали сильное давление на акции.
Бумаги Twitter оказались под давлением, отыгрывая новость, которая стала известна после завершения регулярной сессии в среду. В результате крупнейшей в истории хакерской атаки были взломаны аккаунты миллиардеров и крупнейших компаний с десятками миллионами подписчиков, таких как Билла Гейтса, Илона Маска и Барака Обамы, Джеффа Безоса, Майкла Блумберга.
«Взлом аккаунтов столь популярных личностей – серьезная репутационная потеря для Twitter. Теперь владельцы крупных аккаунтов задумаются, стоит ли оставаться на площадке. К тому же в СМИ возникает вопрос о способности компании бороться с дезинформацией на своей платформе и опасения по поводу потенциального вмешательства в президентские выборы осенью. Так или иначе, Twitter предстоит пожертвовать частью маржи в целях улучшения проблемы с кибербезопасностью», – отметил аналитик «Открытие Брокер» по международному рынку Иван Авсейко.
Акции Bank of America упали после публикации квартальной отчетности: чистая прибыль, причитающаяся держателям обыкновенных акций, снизилась во втором квартале до $3,28 млрд ($0,37 на акцию). Годом ранее в том же квартале прибыль составила $7,11 млрд ($0,74 на акцию).
Чистая прибыль Johnson & Johnson составила в отчетном квартале $3,63 млрд ($1,36 на акцию) по сравнению с $5,61 млрд ($2,08 на акцию) годом ранее. При этом компания повысила годовой прогноз скорректированной прибыли с $7,50-7,90 до $7,75-7,95 на акцию. После первоначальной негативной реакции бумаги компании восстановили предыдущие потери.
Банк Morgan Stanley рапортовал о росте квартальной прибыли на 45%. Показатель вырос до $3,2 млрд ($1,96 на акцию). Год назад во втором квартале прибыль составила $2,2 млрд ($1,23 на акцию).
Валютный рынок
Евро слабел к доллару в преддверии решения ЕЦБ по ставкам и пресс-конференции главы Центробанка Европы Кристин Лагард. ЕЦБ не изменил процентные ставки, оставил без изменений объем экстренной программы скупки активов (PEPP), который на прошлом заседании был увеличен до 1,35 трлн евро. Покупки в рамках PEPP точно не прекратятся до июня 2021 г., и будут продолжаться до тех пор, пока регулятор не решит, что обусловленный пандемией кризис уже миновал.
Если до этих новостей курс EURUSD падал до 1,1380, то во второй половине дня котировки поднялись до 1,1440, но оставались ниже максимума с 10 марта на уровне 1,1450, который был достигнут в среду. Рост единой валюте обеспечили комментарии Кристин Лагард по поводу итогов саммита ЕС, который начнется в пятницу. Одной из наиболее важных задач мероприятия будет попытка согласовать Фонд восстановления после пандемии в размере 750 млрд евро. Изначально предполагалось, что 500 млрд будут предоставлены в виде грантов и 250 млрд в виде кредитов. Некоторые представители Северной Европы были принципиально против такого формата. На гранты в первую очередь могли рассчитывать наиболее пострадавшие от коронавируса страны, а именно Италия, Испания, Греция, которые представляют южную периферийную Европу. Лагард предположила, что разногласия в итоге будут урегулированы и фонд будет создан. Это подтолкнуло евро к росту.
Курс рубля по отношению к доллару тяготел к укреплению против валюты США лишь на межбанковских торгах в Азии, когда Китай еще не публиковал данные по ВВП за 2 квартал и розничным продажам за июнь. С того момента рубль слабел: курс USDRUB протестировал 71,35. Эта отметка проходила проверку на прочность в прошлую пятницу, а также во вторник. Однако пока доллару не удается закрепиться выше.
В целом с учетом наблюдаемой динамики в ценах на нефть рубль вполне комфортно себя чувствует, «флиртуя» с отметкой 71 за единицу американской валюты. Следующая неделя будет более активной фазой июльского налогового периода. Если бы сегодня был четверг следующей недели, то при сохраняющемся под давлением долларе и маловолатильной нефти рубль, скорее всего, смог бы подрасти. А вот в рамках текущей недели при низкой изменчивости ключевых драйверов российская валюта ощущает давление со стороны дивидендов, которые российские эмитенты выплатили ранее и теперь инвесторы конвертируют полученные рубли в валюту.
Нефть
Цены на нефть оставались в узком диапазоне, но медленно сползали вниз. Сентябрьские фьючерсы на Brent потратили большую часть дня на то, чтобы опуститься ниже 43,40/барр. К вечеру уже в рамках американской сессии котировки попытались перейти к росту. Однако если в среду не удалось закрепиться выше 43,80/барр., то сегодня отметку даже не удалось протестировать (на момент завершения регулярной сессии на Московской бирже).
Пять отраслевых индексов выросли и три упали: электроэнергетики стали аутсайдерами дня (-0,33%), а нефтегазовый сектор показал наибольший рост (+0,52%).
Сегодня 22 из 38 акций индекса МосБиржи выросли, а 16 упали в цене. Акции «Газпрома» внесли наибольший весовой вклад в рост индекса, подорожав на 0,8%. Акции TCS Group показали максимальный рост среди компонентов индекса (+2,1%).
Дивидендная доходность за 12 месяцев составляет 7,2%. Индекс торгуется с коэффициентом 6,9 к прибыли за прошедший год и с коэффициентом 11 к прогнозной прибыли входящих в него компаний на предстоящий год.
«Газпром» восстанавливался после просадки накануне, которая была обусловлена дивидендной отсечкой.
Акции «Полюса» после публикации сегодня производственных результатов за 2 квартал 2020 г. демонстрировали рост, но к закрытию потеряли в цене более процента. Крупнейший золотодобытчик РФ заявил, что общие расходы и затраты, обусловленные пандемией, составят в текущем году $100 млн. Эта сумма будет распределена между операционными расходами ($86 млн) и капзатратами ($11 млн).
X5 Retail Group сообщила, что чистая розничная выручка во 2 квартале 2020 года выросла на 13,2% г/г до 492,975 млрд рублей. Компания ожидает роста рентабельности EBITDA.
Акции «Детского мира» подорожали после выхода операционных показателей II квартала 2020 г. Прибавили в стоимости и акции «АЛРОСА», которая также сегодня публиковала операционные результаты.
Внешний фон
Китайские акции обвалились на 4,8%, что является максимальным суточным падением за 5 месяцев. Это стало драйвером негативных настроений на европейских площадках, которые завершали четверг в красной зоне, но индекс EuroStoxx 50 демонстрировал практически нулевое изменение. Панъевропейский Euro Stoxx 600 падал приблизительно на 0,5%.
Американская статистика не смогла вывести фондовые индексы США в зону положительных значений. Розничные продажи в США выросли в июне на 7,5% к маю. Цифры превзошла прогнозы (+5% м/м). При этом майский взлет был пересмотрен в сторону повышения с 17,7% м/м до 18,2% м/м. Без учета продаж автомобилей розничные продажи выросли на 7,3% м/м, также выше прогноза. По структуре продажи были заметно смещены в сторону предметов домашнего обихода. Очевидно, что лишенные возможности путешествовать или проводить время на улице граждане занимались обустройством домашней территории. Однако в последние недели ряд густонаселенных штатов, включая Калифорнию, вновь закрыли бары, рестораны, некоторые магазины, что может крайне негативно отразиться на потребительских расходах, а ведь именно они вносят ключевой вклад в ВВП США.
Число первичных заявок на пособие по безработице за неделю до 11 июля составило 1,3 млн, что всего на 10 тыс. заявок меньше, чем неделей ранее. Показатель оказался чуть выше ожиданий, поскольку экономисты прогнозировали 1,25 млн заявок. Соответственно, эта статистика отражает существенное замедление восстановления рынка труда, что может отражать эффект паузы в снятии ограничительных мер из-за новых вспышек заражения коронавирусом.
Акции Microsoft внесли наибольший вклад в снижение индекса S&P 500 на старте торгов, подешевев на 1,5%. Акции Norwegian Cruise Line Holdings продемонстрировали максимальное падение среди компонентов индекса (-10,8%). Из 505 компонентов индекса 336 подешевели и 167 выросли. 8 из 11 секторов демонстрировали негативную динамику, лидировал в снижении сектор информационных технологий. Индекс торговался с коэффициентом 23 к прибыли за прошедший год и с коэффициентом 25,6 к прогнозной прибыли входящих в него компаний на предстоящий год.
Norwegian Cruise Line Holdings намерена привлечь кредит 925 млн и еще 250 млн в виде подписки на публичное размещение акций. Новости оказали сильное давление на акции.
Бумаги Twitter оказались под давлением, отыгрывая новость, которая стала известна после завершения регулярной сессии в среду. В результате крупнейшей в истории хакерской атаки были взломаны аккаунты миллиардеров и крупнейших компаний с десятками миллионами подписчиков, таких как Билла Гейтса, Илона Маска и Барака Обамы, Джеффа Безоса, Майкла Блумберга.
«Взлом аккаунтов столь популярных личностей – серьезная репутационная потеря для Twitter. Теперь владельцы крупных аккаунтов задумаются, стоит ли оставаться на площадке. К тому же в СМИ возникает вопрос о способности компании бороться с дезинформацией на своей платформе и опасения по поводу потенциального вмешательства в президентские выборы осенью. Так или иначе, Twitter предстоит пожертвовать частью маржи в целях улучшения проблемы с кибербезопасностью», – отметил аналитик «Открытие Брокер» по международному рынку Иван Авсейко.
Акции Bank of America упали после публикации квартальной отчетности: чистая прибыль, причитающаяся держателям обыкновенных акций, снизилась во втором квартале до $3,28 млрд ($0,37 на акцию). Годом ранее в том же квартале прибыль составила $7,11 млрд ($0,74 на акцию).
Чистая прибыль Johnson & Johnson составила в отчетном квартале $3,63 млрд ($1,36 на акцию) по сравнению с $5,61 млрд ($2,08 на акцию) годом ранее. При этом компания повысила годовой прогноз скорректированной прибыли с $7,50-7,90 до $7,75-7,95 на акцию. После первоначальной негативной реакции бумаги компании восстановили предыдущие потери.
Банк Morgan Stanley рапортовал о росте квартальной прибыли на 45%. Показатель вырос до $3,2 млрд ($1,96 на акцию). Год назад во втором квартале прибыль составила $2,2 млрд ($1,23 на акцию).
Валютный рынок
Евро слабел к доллару в преддверии решения ЕЦБ по ставкам и пресс-конференции главы Центробанка Европы Кристин Лагард. ЕЦБ не изменил процентные ставки, оставил без изменений объем экстренной программы скупки активов (PEPP), который на прошлом заседании был увеличен до 1,35 трлн евро. Покупки в рамках PEPP точно не прекратятся до июня 2021 г., и будут продолжаться до тех пор, пока регулятор не решит, что обусловленный пандемией кризис уже миновал.
Если до этих новостей курс EURUSD падал до 1,1380, то во второй половине дня котировки поднялись до 1,1440, но оставались ниже максимума с 10 марта на уровне 1,1450, который был достигнут в среду. Рост единой валюте обеспечили комментарии Кристин Лагард по поводу итогов саммита ЕС, который начнется в пятницу. Одной из наиболее важных задач мероприятия будет попытка согласовать Фонд восстановления после пандемии в размере 750 млрд евро. Изначально предполагалось, что 500 млрд будут предоставлены в виде грантов и 250 млрд в виде кредитов. Некоторые представители Северной Европы были принципиально против такого формата. На гранты в первую очередь могли рассчитывать наиболее пострадавшие от коронавируса страны, а именно Италия, Испания, Греция, которые представляют южную периферийную Европу. Лагард предположила, что разногласия в итоге будут урегулированы и фонд будет создан. Это подтолкнуло евро к росту.
Курс рубля по отношению к доллару тяготел к укреплению против валюты США лишь на межбанковских торгах в Азии, когда Китай еще не публиковал данные по ВВП за 2 квартал и розничным продажам за июнь. С того момента рубль слабел: курс USDRUB протестировал 71,35. Эта отметка проходила проверку на прочность в прошлую пятницу, а также во вторник. Однако пока доллару не удается закрепиться выше.
В целом с учетом наблюдаемой динамики в ценах на нефть рубль вполне комфортно себя чувствует, «флиртуя» с отметкой 71 за единицу американской валюты. Следующая неделя будет более активной фазой июльского налогового периода. Если бы сегодня был четверг следующей недели, то при сохраняющемся под давлением долларе и маловолатильной нефти рубль, скорее всего, смог бы подрасти. А вот в рамках текущей недели при низкой изменчивости ключевых драйверов российская валюта ощущает давление со стороны дивидендов, которые российские эмитенты выплатили ранее и теперь инвесторы конвертируют полученные рубли в валюту.
Нефть
Цены на нефть оставались в узком диапазоне, но медленно сползали вниз. Сентябрьские фьючерсы на Brent потратили большую часть дня на то, чтобы опуститься ниже 43,40/барр. К вечеру уже в рамках американской сессии котировки попытались перейти к росту. Однако если в среду не удалось закрепиться выше 43,80/барр., то сегодня отметку даже не удалось протестировать (на момент завершения регулярной сессии на Московской бирже).
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба