18 июля 2020 Велес Капитал
Акции
Индексы Мосбиржи и РТС к концу торгов не показывали единой динамики.
К 18.10 мск индекс Мосбиржи вырос на 0,4%, до 2770,97 пункта. Долларовый индекс РТС снизился на 0,52%, до 1213,57 пункта, оказавшись под дополнительным давлением слабого рубля.
В самом значительном плюсе к концу сессии находился индекс Мосбиржи электроэнергетики (+1,54%). Наименьший рост показал индекс нефтехимии (+0,1%).
Эмитенты
Лидеры роста: ИнтерРАО (+5,72%), Яндекс (+2,77%)
Акции ИнтерРАО в пятницу выросли после сообщений о намерении совета директоров компании 31 июля рассмотреть долгосрочную стратегию развития на период до 2025 года. Инвесторы не исключают корректировок в дивидендной политике и последующего перехода компании на выплаты в размере 50% от чистой прибыли по МСФО.
Лидеры снижения: ао Татнефть (-1,03%), ао Мечел (-0,79%)
Внешний фон: нейтральный
Биржи США: нейтральный настрой. Торги в США начались повышением трех основных индексов, которые к завершению сессии в РФ изменялись разнонаправленно, в пределах 0,1%. Число новых случаев заболевания коронавирусом в стране накануне достигло очередного рекорда, превысив 77 тыс, что ограничивало оптимизм. Предварительный индекс потребительского доверия Университета Мичиган в июле неожиданно упал с 78,1 до 73,2 пункта (ожидалось 79 пунктов), а данные по числу разрешений на строительство и количеству начатых строительств домов за июнь показали рост обоих показателей. ФРС при этом объявила о намерении продлить экстренное кредитование некоммерческих организаций, чем поддержала настроения.
Биржи Европы: нейтральный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к завершению сессии в РФ вырос менее чем на 0,1%, колеблясь между плюсом и минусом. В пятницу в регионе стартовал саммит лидеров ЕС, которые продолжат обсуждение проекта фонда экономической помощи странам, пострадавшим от коронавируса. Масштабные меры поддержки, осуществляемые в Европе, в последние недели благоприятно сказываются на евро.
Нефтяной рынок: умеренно негативный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению сессии в РФ отступили от минимумов дня и теряли чуть менее 1%. Котировки на этой неделе не смогли преодолеть июньские пики 43,96 долл и 41,60 долл соответственно, но в то же время “быки” явно не теряют надежды на получение краткосрочной прибыли и не спешат уходить с рынка. В том случае, если мировой аппетит к риску на следующей неделе резко не ослабнет, цены вполне могут протестировать локальные максимумы.
Рынок завтра
Индексы РФ: Индексы Мосбиржи и РТС в пятницу не показывали единой динамики и завершают очередную неделю в краткосрочных диапазонах. С технической точки зрения в среднесрочной перспективе рынок по-прежнему настроен на рост до закрепления ниже поддержек 2670 и 1165 пунктов соответственно. Ориентир по индексу Мосбиржи на следующий торговый день: 2730-2820 пунктов.
Общий настрой: Настроения на мировых биржах в конце недели наблюдались нейтральные. Индексы колебались между плюсом и минусом, в очередной раз пытаясь оценить риски замедления экономики в условиях коронавируса и предпринимаемые регуляторами меры поддержки. На данный момент ни статистика, ни отчетности не указывают на катастрофичность ситуации и, значит, у “быков” сохраняются неплохие шансы на получение прибыли. На следующей неделе как в России, так и за рубежом продолжится сезон квартальных отчетностей, а основные макроэкономические данные (в частности, по деловой активности в Европе и США за август) будут опубликованы в четверг и пятницу.
Валюта и Денежный рынок
Рубль: в лидерах падения среди валют EM. В пятницу рубль продолжал слабеть против доллара и евро. В целом на валютных площадках развивающихся рынков сохранялись тревожные настроения, поддерживаемые разногласиями США и Китая, а также высокими темпами пандемии в отдельных американских штатах и странах EM. Однако на валютных рынках EM наблюдалась смешанная динамика: часть валют снижалась к доллару вместе с рублем, часть укрепляла свои позиции. Падение рубля выглядело наиболее заметным на общем фоне EM. К окончанию рабочего дня доллар был близок к отметке в 72 руб., обновляя очередной максимум с 7 июля, а евро преодолел отметку в 82,2 руб., что стало максимумом с начала мая.
Помимо слабого аппетита к риску на глобальных рынках факторами давления на отечественную валюту выступали коррекция нефтяных цен (стоимость марки Brent опускалась ниже 43 долл. за баррель) и сохраняющаяся санкционная риторика против РФ. В частности, накануне глава МИД Великобритании объявил о попытках вмешательства РФ в британские выборы в 2019 г., а в пятницу появилась информация о готовящихся санкциях Германии против РФ в связи с кибератакой на Бундестаг в 2015 г.
Стоит отметить и укрепление с самого утра курса евро на глобальных рынках. К концу дня пара евро/доллар прибавляла около полпроцента, и хорошие данные по рынку недвижимости в США смогли лишь на короткое время придать сил американской валюте, но не изменили расклад против евро. Впрочем, дневной максимум четверга после итогов заседания ЕЦБ евро в пятницу так и не смог обновить.
События завтра
индекс цен производителей Германии в июне (09.00 мск)
операционные результаты РусАгро за 2-й к 2020 г
квартальные результаты Halliburton, IBM
http://www.veles-capital.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Индексы Мосбиржи и РТС к концу торгов не показывали единой динамики.
К 18.10 мск индекс Мосбиржи вырос на 0,4%, до 2770,97 пункта. Долларовый индекс РТС снизился на 0,52%, до 1213,57 пункта, оказавшись под дополнительным давлением слабого рубля.
В самом значительном плюсе к концу сессии находился индекс Мосбиржи электроэнергетики (+1,54%). Наименьший рост показал индекс нефтехимии (+0,1%).
Эмитенты
Лидеры роста: ИнтерРАО (+5,72%), Яндекс (+2,77%)
Акции ИнтерРАО в пятницу выросли после сообщений о намерении совета директоров компании 31 июля рассмотреть долгосрочную стратегию развития на период до 2025 года. Инвесторы не исключают корректировок в дивидендной политике и последующего перехода компании на выплаты в размере 50% от чистой прибыли по МСФО.
Лидеры снижения: ао Татнефть (-1,03%), ао Мечел (-0,79%)
Внешний фон: нейтральный
Биржи США: нейтральный настрой. Торги в США начались повышением трех основных индексов, которые к завершению сессии в РФ изменялись разнонаправленно, в пределах 0,1%. Число новых случаев заболевания коронавирусом в стране накануне достигло очередного рекорда, превысив 77 тыс, что ограничивало оптимизм. Предварительный индекс потребительского доверия Университета Мичиган в июле неожиданно упал с 78,1 до 73,2 пункта (ожидалось 79 пунктов), а данные по числу разрешений на строительство и количеству начатых строительств домов за июнь показали рост обоих показателей. ФРС при этом объявила о намерении продлить экстренное кредитование некоммерческих организаций, чем поддержала настроения.
Биржи Европы: нейтральный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к завершению сессии в РФ вырос менее чем на 0,1%, колеблясь между плюсом и минусом. В пятницу в регионе стартовал саммит лидеров ЕС, которые продолжат обсуждение проекта фонда экономической помощи странам, пострадавшим от коронавируса. Масштабные меры поддержки, осуществляемые в Европе, в последние недели благоприятно сказываются на евро.
Нефтяной рынок: умеренно негативный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению сессии в РФ отступили от минимумов дня и теряли чуть менее 1%. Котировки на этой неделе не смогли преодолеть июньские пики 43,96 долл и 41,60 долл соответственно, но в то же время “быки” явно не теряют надежды на получение краткосрочной прибыли и не спешат уходить с рынка. В том случае, если мировой аппетит к риску на следующей неделе резко не ослабнет, цены вполне могут протестировать локальные максимумы.
Рынок завтра
Индексы РФ: Индексы Мосбиржи и РТС в пятницу не показывали единой динамики и завершают очередную неделю в краткосрочных диапазонах. С технической точки зрения в среднесрочной перспективе рынок по-прежнему настроен на рост до закрепления ниже поддержек 2670 и 1165 пунктов соответственно. Ориентир по индексу Мосбиржи на следующий торговый день: 2730-2820 пунктов.
Общий настрой: Настроения на мировых биржах в конце недели наблюдались нейтральные. Индексы колебались между плюсом и минусом, в очередной раз пытаясь оценить риски замедления экономики в условиях коронавируса и предпринимаемые регуляторами меры поддержки. На данный момент ни статистика, ни отчетности не указывают на катастрофичность ситуации и, значит, у “быков” сохраняются неплохие шансы на получение прибыли. На следующей неделе как в России, так и за рубежом продолжится сезон квартальных отчетностей, а основные макроэкономические данные (в частности, по деловой активности в Европе и США за август) будут опубликованы в четверг и пятницу.
Валюта и Денежный рынок
Рубль: в лидерах падения среди валют EM. В пятницу рубль продолжал слабеть против доллара и евро. В целом на валютных площадках развивающихся рынков сохранялись тревожные настроения, поддерживаемые разногласиями США и Китая, а также высокими темпами пандемии в отдельных американских штатах и странах EM. Однако на валютных рынках EM наблюдалась смешанная динамика: часть валют снижалась к доллару вместе с рублем, часть укрепляла свои позиции. Падение рубля выглядело наиболее заметным на общем фоне EM. К окончанию рабочего дня доллар был близок к отметке в 72 руб., обновляя очередной максимум с 7 июля, а евро преодолел отметку в 82,2 руб., что стало максимумом с начала мая.
Помимо слабого аппетита к риску на глобальных рынках факторами давления на отечественную валюту выступали коррекция нефтяных цен (стоимость марки Brent опускалась ниже 43 долл. за баррель) и сохраняющаяся санкционная риторика против РФ. В частности, накануне глава МИД Великобритании объявил о попытках вмешательства РФ в британские выборы в 2019 г., а в пятницу появилась информация о готовящихся санкциях Германии против РФ в связи с кибератакой на Бундестаг в 2015 г.
Стоит отметить и укрепление с самого утра курса евро на глобальных рынках. К концу дня пара евро/доллар прибавляла около полпроцента, и хорошие данные по рынку недвижимости в США смогли лишь на короткое время придать сил американской валюте, но не изменили расклад против евро. Впрочем, дневной максимум четверга после итогов заседания ЕЦБ евро в пятницу так и не смог обновить.
События завтра
индекс цен производителей Германии в июне (09.00 мск)
операционные результаты РусАгро за 2-й к 2020 г
квартальные результаты Halliburton, IBM
http://www.veles-capital.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter