30 июля 2020 Велес Капитал
Акции
Индексы Мосбиржи и РТС к концу торгов ускорили падение вместе с зарубежными фондовыми площадками и нефтью.
К 18.40 мск индекс Мосбиржи упал на 1,15%, до 2884,9 пункта. Долларовый индекс РТС снизился на 2,54%, до 1233,82 пункта.
В самом незначительном минусе к концу сессии пребывал индекс Мосбиржи химии и нефтехимии (-0,45%). В наиболее существенном минусе был индекс финансов (-1,61%).
Эмитенты
Лидеры роста: ТГК-2 (+8,35%), ТМК (+1,68%), Qiwi (+1,28%)
Акции ТГК-2 в четверг подскочили без видимых фундаментальных причин.
Лидеры снижения: Селигдар (-4,92%), ФСК ЕЭС (-3,26%), Petropavlovsk (-3,25%)
Акции золотодобытчиков подверглись фиксации прибыли после того, как фьючерсы на золото отступили от очередного исторического максимума 1987 долл/унц.
Внешний фон: негативный
Биржи США: умеренно негативный настрой. Торги в США начались снижением трех основных индексов, которые к завершению сессии в РФ теряли порядка 0,1-1,1%. Статистика четверга не принесла приятных сюрпризов и показала падение ВВП США в годовом исчислении во 2-м квартале на 32,9% к/к (ожидалось -34,1%), в то время как число обращений за пособиями по безработице на прошлой неделе увеличилось еще на 1,43 млн после повышения на 1,42 млн периодом ранее. Дональд Трамп при этом выступил с предложением о переносе ноябрьских президентских выборов из-за коронавируса. Полномочия по данному вопросу, однако, принадлежат Конгрессу.
Биржи Европы: негативный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к завершению сессии в РФ упал на 3%, ускорив темпы снижения во второй половине дня. Региональная статистика показала падение ВВП Германии во 2-м квартале на 11,7% г/г (ожидалось -10,9%) после снижения на 1,8% кварталом ранее. Уровень безработицы еврозоны в июне при этом увеличился с 7,7% до 7,8% (ожидалось 7,7%). Квартальные результаты таких автопроизводителей как Renault и Volkswagen также указали на слабость в автомобильном секторе.
Нефтяной рынок: негативный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению сессии в РФ теряли порядка 2,5-3%, но отступили от минимумов дня, в течение которого падение достигало 5%. Котировки пытались вернуться в рамки краткосрочных диапазонов 42,50-44,90 долл и 40-42,51 долл соответственно. С приближением августа, когда ОПЕК++ ослабит ограничения по сокращению нефтедобычи, инвесторы начинают нервничать. Негативная тенденция может усугубиться при ослаблении мировой склонности к риску, но пока что цены все еще держатся достаточно уверенно.
Рынок завтра
Индексы РФ: Индексы Мосбиржи и РТС в четверг снизились вслед за зарубежными площадками и нефтяными котировкам, но рублевый индикатор с утра успел обновить очередной пик с конца февраля, поднявшись до 2919 пунктов. Удержать уровень 2900 пунктов индексу, однако, вновь не удалось, что указывает на риски развития нисходящей коррекции в район 2830-2860 пунктов. Ориентир по индексу Мосбиржи на следующий торговый день: 2830-2935 пунктов.
Общий настрой: Настроения на зарубежных фондовых площадках в четверг склонялись в сторону пессимистичных. Хоть и ожидаемая, но все же слабая статистика по ВВП Германии и США за второй квартал сделала свое дело, несколько пошатнув позиции “быков”. В пятницу данные по ВВП также представят в еврозоне. Конец недели будет насыщенным на макроэкономические данные из Китая (индексы деловой активности), Европы (розничные продажи Германии) и США (потребительские доходы и расходы, потребительское доверие), что создает риски продолжения коррекционных продаж в пятницу.
Валюта и Денежный рынок
Высокий спрос на бюджетную ликвидность сопровождался ростом ставок МБК. В четверг Федеральное казначейство проводило два аукциона по размещению средств на депозиты в банки. Высоким спросом пользовались ресурсы как по плавающей, так и по фиксированной ставке. Так, на аукционе с плавающей ставкой были привлечены все 50 млрд руб. лимита, при этом спрос участников составил 124 млрд руб. На аукционе с фиксированной ставкой был также использован весь лимит в 70 млрд руб. (при спросе на 71 млрд руб.). Возросший спрос на ликвидность ощущался и в ставках МБК: индикативная MosPrime o/n разом выросла на 15 бп, поднявшись до максимума с середины июля.
Валютный рынок: локальный спрос на валюту и распродажи на EM. На валютных торгах с самого утра доллар господствовал практически на всех площадках развивающихся рынков, а также укреплялся к корзине основных мировых валют. После выхода данных о падении американской экономики во 2-м квартале на треть индекс доллара скорректировался и ближе к окончанию рабочего дня торговался уже в минусе к корзине шести основных валют, но тем не менее сохранял преимущество почти на всех развивающихся рынках. В том числе, в паре с рублем американская валюта прибавляла чуть менее 1,5%.
Впрочем, не менее серьезное давление и почти такие же потери к концу дня рубль испытывал и в паре с евро. Следует отметить, что серьезному ослаблению рубля на российском рынке помимо распродаж на рынках EM, по всей видимости, способствуют также и внутренние факторы в виде обратной конвертации полученных рублевых средств в валюту инвесторами-нерезидентами в рамках текущего дивидендного периода.
События завтра
индексы деловой активности в секторе услуг и промышленности Китая в июле (04.00 мск)
розничные продажи Германии в июне (09.00 мск)
предварительный индекс потребительских цен еврозоны в июле (12.00 мск)
ВВП еврозоны во 2-м кв (12.00 мск)
потребительские доходы и расходы, базовый ценовой индекс потребления США в июне (15.30 мск)
Чикагский индекс деловой активности в июле (16.45 мск)
окончательный индекс потребительских настроений Университета Мичиган в июле (17.00 мск)
совет директоров ИнтерРАО рассмотрит вопрос о стратегии компании до 2025 г с перспективой до 2030 г
квартальные отчетности Air France-KLM, Glencore
http://www.veles-capital.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Индексы Мосбиржи и РТС к концу торгов ускорили падение вместе с зарубежными фондовыми площадками и нефтью.
К 18.40 мск индекс Мосбиржи упал на 1,15%, до 2884,9 пункта. Долларовый индекс РТС снизился на 2,54%, до 1233,82 пункта.
В самом незначительном минусе к концу сессии пребывал индекс Мосбиржи химии и нефтехимии (-0,45%). В наиболее существенном минусе был индекс финансов (-1,61%).
Эмитенты
Лидеры роста: ТГК-2 (+8,35%), ТМК (+1,68%), Qiwi (+1,28%)
Акции ТГК-2 в четверг подскочили без видимых фундаментальных причин.
Лидеры снижения: Селигдар (-4,92%), ФСК ЕЭС (-3,26%), Petropavlovsk (-3,25%)
Акции золотодобытчиков подверглись фиксации прибыли после того, как фьючерсы на золото отступили от очередного исторического максимума 1987 долл/унц.
Внешний фон: негативный
Биржи США: умеренно негативный настрой. Торги в США начались снижением трех основных индексов, которые к завершению сессии в РФ теряли порядка 0,1-1,1%. Статистика четверга не принесла приятных сюрпризов и показала падение ВВП США в годовом исчислении во 2-м квартале на 32,9% к/к (ожидалось -34,1%), в то время как число обращений за пособиями по безработице на прошлой неделе увеличилось еще на 1,43 млн после повышения на 1,42 млн периодом ранее. Дональд Трамп при этом выступил с предложением о переносе ноябрьских президентских выборов из-за коронавируса. Полномочия по данному вопросу, однако, принадлежат Конгрессу.
Биржи Европы: негативный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к завершению сессии в РФ упал на 3%, ускорив темпы снижения во второй половине дня. Региональная статистика показала падение ВВП Германии во 2-м квартале на 11,7% г/г (ожидалось -10,9%) после снижения на 1,8% кварталом ранее. Уровень безработицы еврозоны в июне при этом увеличился с 7,7% до 7,8% (ожидалось 7,7%). Квартальные результаты таких автопроизводителей как Renault и Volkswagen также указали на слабость в автомобильном секторе.
Нефтяной рынок: негативный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению сессии в РФ теряли порядка 2,5-3%, но отступили от минимумов дня, в течение которого падение достигало 5%. Котировки пытались вернуться в рамки краткосрочных диапазонов 42,50-44,90 долл и 40-42,51 долл соответственно. С приближением августа, когда ОПЕК++ ослабит ограничения по сокращению нефтедобычи, инвесторы начинают нервничать. Негативная тенденция может усугубиться при ослаблении мировой склонности к риску, но пока что цены все еще держатся достаточно уверенно.
Рынок завтра
Индексы РФ: Индексы Мосбиржи и РТС в четверг снизились вслед за зарубежными площадками и нефтяными котировкам, но рублевый индикатор с утра успел обновить очередной пик с конца февраля, поднявшись до 2919 пунктов. Удержать уровень 2900 пунктов индексу, однако, вновь не удалось, что указывает на риски развития нисходящей коррекции в район 2830-2860 пунктов. Ориентир по индексу Мосбиржи на следующий торговый день: 2830-2935 пунктов.
Общий настрой: Настроения на зарубежных фондовых площадках в четверг склонялись в сторону пессимистичных. Хоть и ожидаемая, но все же слабая статистика по ВВП Германии и США за второй квартал сделала свое дело, несколько пошатнув позиции “быков”. В пятницу данные по ВВП также представят в еврозоне. Конец недели будет насыщенным на макроэкономические данные из Китая (индексы деловой активности), Европы (розничные продажи Германии) и США (потребительские доходы и расходы, потребительское доверие), что создает риски продолжения коррекционных продаж в пятницу.
Валюта и Денежный рынок
Высокий спрос на бюджетную ликвидность сопровождался ростом ставок МБК. В четверг Федеральное казначейство проводило два аукциона по размещению средств на депозиты в банки. Высоким спросом пользовались ресурсы как по плавающей, так и по фиксированной ставке. Так, на аукционе с плавающей ставкой были привлечены все 50 млрд руб. лимита, при этом спрос участников составил 124 млрд руб. На аукционе с фиксированной ставкой был также использован весь лимит в 70 млрд руб. (при спросе на 71 млрд руб.). Возросший спрос на ликвидность ощущался и в ставках МБК: индикативная MosPrime o/n разом выросла на 15 бп, поднявшись до максимума с середины июля.
Валютный рынок: локальный спрос на валюту и распродажи на EM. На валютных торгах с самого утра доллар господствовал практически на всех площадках развивающихся рынков, а также укреплялся к корзине основных мировых валют. После выхода данных о падении американской экономики во 2-м квартале на треть индекс доллара скорректировался и ближе к окончанию рабочего дня торговался уже в минусе к корзине шести основных валют, но тем не менее сохранял преимущество почти на всех развивающихся рынках. В том числе, в паре с рублем американская валюта прибавляла чуть менее 1,5%.
Впрочем, не менее серьезное давление и почти такие же потери к концу дня рубль испытывал и в паре с евро. Следует отметить, что серьезному ослаблению рубля на российском рынке помимо распродаж на рынках EM, по всей видимости, способствуют также и внутренние факторы в виде обратной конвертации полученных рублевых средств в валюту инвесторами-нерезидентами в рамках текущего дивидендного периода.
События завтра
индексы деловой активности в секторе услуг и промышленности Китая в июле (04.00 мск)
розничные продажи Германии в июне (09.00 мск)
предварительный индекс потребительских цен еврозоны в июле (12.00 мск)
ВВП еврозоны во 2-м кв (12.00 мск)
потребительские доходы и расходы, базовый ценовой индекс потребления США в июне (15.30 мск)
Чикагский индекс деловой активности в июле (16.45 мск)
окончательный индекс потребительских настроений Университета Мичиган в июле (17.00 мск)
совет директоров ИнтерРАО рассмотрит вопрос о стратегии компании до 2025 г с перспективой до 2030 г
квартальные отчетности Air France-KLM, Glencore
http://www.veles-capital.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter