13 августа 2009 Инвестбанк
Россия
Комментарии ФРС США относительно улучшения экономической обстановки, стали поводом для смены настроя инвесторов, вызвав отскок после предыдущего снижения и повышение будущих оценок в ряде компаний. Динамика акций Travelers Cos. - помогла сектору страховых компаний подняться выше, после повышение кредитных перспектив со стороны рейтингового агентства Standard & Poor’s, в то время как котировки Allstate Corp. выросли более чем на 6% на фоне повышения рекомендации до "покупать" со стороны Bank of America Corp. Котировки Toll Brothers Inc. - ведущего производителя элитного жилья выросли на максимальную величину с 2000г. (14% в течение одной торговой сессии) после опубликования отчета о продажах превзошедших ожидания.
Наше мнение: Ситуация на российском рынке после нескольких коррекционных сессий скорее всего будет направлена в сторону роста, чему способствует "выпуск пара" осциллятором Stochastic и поддержкой на рынке нефти. Локальная перекупленность рынка была преодолена, а "выкуп" от уровней ближайших поддержек говорит о сохраняющемся намерении участников рынка двигаться в любом направлении кроме активного снижения. Также стоит отметить две схожие картины на графиках индекса ММВБ и фьючерсе нефти Crude Light. "Прямоугольник" или "Флаг" с границами 1061 и 1120 п. для ММВБ, а для нефти 69,09 и 72,42 создают возможность роста от уровня прорыва верхней границы на 59 п. для отечественного рынка и 3,33 для рынка углеводородов. Потенциал роста определяется как разница между максимальным и минимальным уровнем (высота фигуры). Таким образом, целями могут являться 1179п. по индексу ММВБ и 75,7 для нефти.
Европа
Европейские биржевые индексы завершили ростом торги среды благодаря завоеваниям банков в преддверии объявления итогов двухдневного заседания ФРС США и впечатлившим инвесторов результатам энергетической компании E.ON. Панъевропейский индекс "голубых" фишек FTSEurofirst 300 поднялся на 1,05 процента до 941,97 пункта. Операционная прибыль немецкой E.ON - крупнейшей в мире энергетической компании - сократилась в первом полугодии на 1 процент до 5,7 миллиарда евро, в то время как аналитики ждали снижения до 5,5 миллиарда евро.
FT-SE 100 +36.94 +0.78%
DAX +36.87 +0.69%
CAC40 +21.42 +0.61%
Азия
Азиатские рынки показывают позитивную динамику в ходе сегодняшних торгов вместе с MSCI Asia Pacific Index на фоне комментариев ФРС США о постепенной стабилизации ситуации в экономике, а также прежнему удержанию процентных ставок на низком уровне. James Hardie Industries NV- ведуший продавец облицовочного покрытия для домов в США вырос почти на 10% на торгах в Сиднее. В то же время ведущий банк Австралии - Commonwealth Bank of Australia поднялся на торгах на 4,9% после повышения рекомендации со стороны Macquarie Group Ltd. на перспективах восстановления прибыли банка. Hutchison Whampoa Ltd. и Cheung Kong (Holdings) Ltd. могут также показывают позитивную динамику в второй половине торгов после как компании отчитались о прибылях превзошедших прогнозы.
NIKKEI 225 +82.19 +0.79%
HANG SENG INDEX +455.15 +2.23%
SHANGHAI SE A SHARE INDX +29.35 +0.90%
SHANGHAI SE B SHARE INDX -0.15 -0.07%
KOSPI INDEX -0.71 -0.05%
США
Рынок акций США вырос в среду, так как ФРС сообщила, что наблюдает признаки стабилизации экономики. Кроме того, Центробанк США сохранил ключевую ставку неизменной, на уровне, близком к нулю. Индексы могли вырасти до максимальных отметок за 10 месяцев, благодаря бумагам технологических и финансовых компаний. Однако в последние полчаса торгов ралли замедлилось. Акции финансовых компаний пользовались самым большим спросом. Котировки Allstate Corp выросли на 6,3 процента после того, как Bank of America-Merrill Lynch повысил рейтинг страховщика до "покупать" с "нейтрального". Бумаги Applied Materials подорожали на 3,3 процента, поскольку производитель оборудования для чипов сообщил, что завершит этот год по меньшей мере безубыточно благодаря новым заказам и значительному сокращению расходов.
DJIA +120.16 +1.30%
S&P 500 +11.46 +1.15%
NASDAQ COMPOSITE INDEX +28.99 +1.47%
NASDAQ 100 +24.90 +1.56%
Закрытие торгов по ADR & GDR на западных площадках носило позитивный характер.
Газпром +0.17 %
Роснефть +0.36 %
Сургутнефтегаз -0.11 %
ГМК Норильский никель -0.66 %
Ростелеком +0.71 %
Газпромнефть -0.94 %
Цены приведены из расчета на 1 акцию
* отношение цены закрытия расписки на биржах США и Европы к цене закрытия акции на ММВБ.
Рекомендации: Из основных данных макроэкономической статистики рекомендуем обратить внимание на Розничные продажи в июле в США и Цены на импорт за тот же период, а также Количество заявок на пособие по безработице на предыдущей неделе. Данные будут опубликованы в 16-30 по московскому времени.
рис. 1. MICEX (дневной график)
рис. 2. Crude Light Futures (daily)
Комментарии ФРС США относительно улучшения экономической обстановки, стали поводом для смены настроя инвесторов, вызвав отскок после предыдущего снижения и повышение будущих оценок в ряде компаний. Динамика акций Travelers Cos. - помогла сектору страховых компаний подняться выше, после повышение кредитных перспектив со стороны рейтингового агентства Standard & Poor’s, в то время как котировки Allstate Corp. выросли более чем на 6% на фоне повышения рекомендации до "покупать" со стороны Bank of America Corp. Котировки Toll Brothers Inc. - ведущего производителя элитного жилья выросли на максимальную величину с 2000г. (14% в течение одной торговой сессии) после опубликования отчета о продажах превзошедших ожидания.
Наше мнение: Ситуация на российском рынке после нескольких коррекционных сессий скорее всего будет направлена в сторону роста, чему способствует "выпуск пара" осциллятором Stochastic и поддержкой на рынке нефти. Локальная перекупленность рынка была преодолена, а "выкуп" от уровней ближайших поддержек говорит о сохраняющемся намерении участников рынка двигаться в любом направлении кроме активного снижения. Также стоит отметить две схожие картины на графиках индекса ММВБ и фьючерсе нефти Crude Light. "Прямоугольник" или "Флаг" с границами 1061 и 1120 п. для ММВБ, а для нефти 69,09 и 72,42 создают возможность роста от уровня прорыва верхней границы на 59 п. для отечественного рынка и 3,33 для рынка углеводородов. Потенциал роста определяется как разница между максимальным и минимальным уровнем (высота фигуры). Таким образом, целями могут являться 1179п. по индексу ММВБ и 75,7 для нефти.
Европа
Европейские биржевые индексы завершили ростом торги среды благодаря завоеваниям банков в преддверии объявления итогов двухдневного заседания ФРС США и впечатлившим инвесторов результатам энергетической компании E.ON. Панъевропейский индекс "голубых" фишек FTSEurofirst 300 поднялся на 1,05 процента до 941,97 пункта. Операционная прибыль немецкой E.ON - крупнейшей в мире энергетической компании - сократилась в первом полугодии на 1 процент до 5,7 миллиарда евро, в то время как аналитики ждали снижения до 5,5 миллиарда евро.
FT-SE 100 +36.94 +0.78%
DAX +36.87 +0.69%
CAC40 +21.42 +0.61%
Азия
Азиатские рынки показывают позитивную динамику в ходе сегодняшних торгов вместе с MSCI Asia Pacific Index на фоне комментариев ФРС США о постепенной стабилизации ситуации в экономике, а также прежнему удержанию процентных ставок на низком уровне. James Hardie Industries NV- ведуший продавец облицовочного покрытия для домов в США вырос почти на 10% на торгах в Сиднее. В то же время ведущий банк Австралии - Commonwealth Bank of Australia поднялся на торгах на 4,9% после повышения рекомендации со стороны Macquarie Group Ltd. на перспективах восстановления прибыли банка. Hutchison Whampoa Ltd. и Cheung Kong (Holdings) Ltd. могут также показывают позитивную динамику в второй половине торгов после как компании отчитались о прибылях превзошедших прогнозы.
NIKKEI 225 +82.19 +0.79%
HANG SENG INDEX +455.15 +2.23%
SHANGHAI SE A SHARE INDX +29.35 +0.90%
SHANGHAI SE B SHARE INDX -0.15 -0.07%
KOSPI INDEX -0.71 -0.05%
США
Рынок акций США вырос в среду, так как ФРС сообщила, что наблюдает признаки стабилизации экономики. Кроме того, Центробанк США сохранил ключевую ставку неизменной, на уровне, близком к нулю. Индексы могли вырасти до максимальных отметок за 10 месяцев, благодаря бумагам технологических и финансовых компаний. Однако в последние полчаса торгов ралли замедлилось. Акции финансовых компаний пользовались самым большим спросом. Котировки Allstate Corp выросли на 6,3 процента после того, как Bank of America-Merrill Lynch повысил рейтинг страховщика до "покупать" с "нейтрального". Бумаги Applied Materials подорожали на 3,3 процента, поскольку производитель оборудования для чипов сообщил, что завершит этот год по меньшей мере безубыточно благодаря новым заказам и значительному сокращению расходов.
DJIA +120.16 +1.30%
S&P 500 +11.46 +1.15%
NASDAQ COMPOSITE INDEX +28.99 +1.47%
NASDAQ 100 +24.90 +1.56%
Закрытие торгов по ADR & GDR на западных площадках носило позитивный характер.
Газпром +0.17 %
Роснефть +0.36 %
Сургутнефтегаз -0.11 %
ГМК Норильский никель -0.66 %
Ростелеком +0.71 %
Газпромнефть -0.94 %
Цены приведены из расчета на 1 акцию
* отношение цены закрытия расписки на биржах США и Европы к цене закрытия акции на ММВБ.
Рекомендации: Из основных данных макроэкономической статистики рекомендуем обратить внимание на Розничные продажи в июле в США и Цены на импорт за тот же период, а также Количество заявок на пособие по безработице на предыдущей неделе. Данные будут опубликованы в 16-30 по московскому времени.
рис. 1. MICEX (дневной график)
рис. 2. Crude Light Futures (daily)
/templates/new/dleimages/no_icon.gif
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба