В среду, 13 июля, компания Netflix заявила, что будет сотрудничать с Microsoft для создания рекламного направления на стриминговой площадке. Акции Netflix прибавили 1,2% на основной сессии, а Microsoft — упали в цене на 0,4%.
Главное
Microsoft предоставит технологию, облегчающую размещение видеорекламы на Netflix. Вся реклама Netflix будет доступна исключительно на платформах Microsoft.
«Microsoft доказала свою способность удовлетворить все наши потребности в рекламе, — заявил главный операционный директор Netflix Грег Питерс. — И что более важно, Microsoft предложила гибкость для инноваций с течением времени как в области технологий, так и в области продаж».
В свою очередь Microsoft получает сильную поддержку своего рекламного направления.
Компания приобрела цифровой рекламный бизнес Xandr у AT&T в 2021 г., еще ранее — LinkedIn. Партнерство несколько удивляет: Microsoft не очень известна в сегменте видеорекламы. Ранее WSJ предполагал, что Netflix будет сотрудничать с Google или Comcast.
В текущем партнерстве, по словам источника WSJ, Microsoft не будет конкурировать в стриминговом поле с Netflix. У компаний в прошлом не было серьезных коммерческих отношений, но есть связи на высоком уровне. Президент и вице-председатель Microsoft Брэд Смит в настоящее время входит в совет директоров Netflix, а со-генеральный директор Netflix Рид Хастингс был в совете директоров Microsoft с 2007 по 2012 г.
Что это значит
В прошлых обзорах мы часто говорили о рекламном бизнесе и проблемах Netflix. Запуск рекламы на платформе означает более дешевую подписку для клиентов, готовых смотреть рекламу ради экономии. У Netflix никогда не было этого направления, а подписка стоит дорого по сравнению с конкурентами.
Можно сказать, что официально начало положено. Теперь нужно ожидать реализации новой подписки и оценивать ее эффективность. Это новый драйвер поддержки акций в долгосрочной перспективе. Пока все внимание — на ближайший отчет и на отток клиентов.
Напомним, что в I квартале 2022 г. Netflix впервые за 10 лет сообщила о снижении числа пользователей. Более того, во II квартале компания ожидает потери еще 2 млн. Факты уже учтены в 70%-м падении акций с начала года.
А что акции
Ситуация в акциях с технической стороны не меняется уже длительное время. Появившиеся драйверы быстро закладываются в котировки, а эффект от них — долгосрочный. При этом на рынке США продолжается подъем инфляции, приводя к повышению ставки ФРС. Традиционно такая ситуация является негативным сигналом для технологических компаний.
В ближайшей перспективе акции Netflix могут остаться в боковике широкого коридора $162,7–207,5. Ближе к дате отчета может увеличиться волатильность, где можно рассматривать краткосрочные спекулятивные идеи.
Главное
Microsoft предоставит технологию, облегчающую размещение видеорекламы на Netflix. Вся реклама Netflix будет доступна исключительно на платформах Microsoft.
«Microsoft доказала свою способность удовлетворить все наши потребности в рекламе, — заявил главный операционный директор Netflix Грег Питерс. — И что более важно, Microsoft предложила гибкость для инноваций с течением времени как в области технологий, так и в области продаж».
В свою очередь Microsoft получает сильную поддержку своего рекламного направления.
Компания приобрела цифровой рекламный бизнес Xandr у AT&T в 2021 г., еще ранее — LinkedIn. Партнерство несколько удивляет: Microsoft не очень известна в сегменте видеорекламы. Ранее WSJ предполагал, что Netflix будет сотрудничать с Google или Comcast.
В текущем партнерстве, по словам источника WSJ, Microsoft не будет конкурировать в стриминговом поле с Netflix. У компаний в прошлом не было серьезных коммерческих отношений, но есть связи на высоком уровне. Президент и вице-председатель Microsoft Брэд Смит в настоящее время входит в совет директоров Netflix, а со-генеральный директор Netflix Рид Хастингс был в совете директоров Microsoft с 2007 по 2012 г.
Что это значит
В прошлых обзорах мы часто говорили о рекламном бизнесе и проблемах Netflix. Запуск рекламы на платформе означает более дешевую подписку для клиентов, готовых смотреть рекламу ради экономии. У Netflix никогда не было этого направления, а подписка стоит дорого по сравнению с конкурентами.
Можно сказать, что официально начало положено. Теперь нужно ожидать реализации новой подписки и оценивать ее эффективность. Это новый драйвер поддержки акций в долгосрочной перспективе. Пока все внимание — на ближайший отчет и на отток клиентов.
Напомним, что в I квартале 2022 г. Netflix впервые за 10 лет сообщила о снижении числа пользователей. Более того, во II квартале компания ожидает потери еще 2 млн. Факты уже учтены в 70%-м падении акций с начала года.
А что акции
Ситуация в акциях с технической стороны не меняется уже длительное время. Появившиеся драйверы быстро закладываются в котировки, а эффект от них — долгосрочный. При этом на рынке США продолжается подъем инфляции, приводя к повышению ставки ФРС. Традиционно такая ситуация является негативным сигналом для технологических компаний.
В ближайшей перспективе акции Netflix могут остаться в боковике широкого коридора $162,7–207,5. Ближе к дате отчета может увеличиться волатильность, где можно рассматривать краткосрочные спекулятивные идеи.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба