Johnson Controls (JCI) — занимается проектированием, производством, вводом в эксплуатацию строительных изделий и систем по всему миру.
Основные направления компании: системы отопления, вентиляция, кондиционирование воздуха, холодильные установки, электронные системы безопасности, интегрированные системы пожаротушения, решения по энергоэффективности
Основана 1885 г. Капитализация $32 млрд.
Краткосрочная картина
В прошлом обзоре были указаны цели падения на часовом графике $44,9–45,6. Цена коснулась верхней границы, затем появился первый отскок к дневному сопротивлению $47–47,4. Структура движения допускает еще одну попытку падения к отметке $46, перед началом отскока. Пока не пробита отметка $47,7 повторный откат к $46 возможен.
Затем более органично получить отскок по недельному графику в район 51,2–51,3 в течение июля. Ориентир для фиксации спекулятивных длинных позиций чуть снижен — $51,2 (потенциал +8%).
Сопротивления: 47,7 / 48,2 / 49,6
Поддержки: 46,3 / 45,5 / 43,6
Долгосрочная картина
С пика декабря 2021 г. акции упали на 43%. Сформированные цели падения на месячном графике: первая $46,3 (выполнена), основная $42–45,5, максимальная 39.
В июне бумаги достигли первой цели падения, затем началась проторговка в диапазоне $46,3–48,7. Акции обновили дна с достижение верхней границы основных целей. Затем более органично увидеть отскок в район $51,2–51,3 рядом с гэпом середины июня.
В долгосрочной картине нужно смотреть на закрытие недельной свечи под конец торгов пятницы.
Сезонность
На графике ниже представлена сезонность стоимости акций за последние 20 лет.
В течение июня наблюдается сильное падение с отскоком в период конец июня–начало августа. Затем наблюдается боковое движение до сентября. Сильный период прослеживается в периоды: октябрь–середина ноября, середина января–февраль.
Финансовые показатели
- Темпы роста выручки по кварталам в ближайшие 4 квартала ожидаются в диапазоне 5–8%. По итогам 2022 г. (финансовый год закрывается в сентябре) ожидается рост продаж до $25,69 млрд (+8,5% г/г). В 2023 — +5,3% г/г.
- Начиная с IV финансового квартала 2022 г. ожидается увеличение прибыли на акцию по отношению к прошлому году в диапазоне 10–27%. К концу 2022 г. ожидается увеличение EPS до $3 (+13,3% г/г). В 2023 г. — рост до уровня $3,69 (+22,8% г/г).
- Форвардная дивидендная доходность ожидается на уровне 2,95% годовых.
Расчет модели дисконтированных денежных потоков указывает на справедливую стоимость акций в диапазоне $60–73. Средняя на отметке $66 (потенциал роста с текущих цен 12%).
Консенсус–таргет аналитиков на 12 мес. — $68 (+45% относительно закрытия пятницы).
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Основные направления компании: системы отопления, вентиляция, кондиционирование воздуха, холодильные установки, электронные системы безопасности, интегрированные системы пожаротушения, решения по энергоэффективности
Основана 1885 г. Капитализация $32 млрд.
Краткосрочная картина
В прошлом обзоре были указаны цели падения на часовом графике $44,9–45,6. Цена коснулась верхней границы, затем появился первый отскок к дневному сопротивлению $47–47,4. Структура движения допускает еще одну попытку падения к отметке $46, перед началом отскока. Пока не пробита отметка $47,7 повторный откат к $46 возможен.
Затем более органично получить отскок по недельному графику в район 51,2–51,3 в течение июля. Ориентир для фиксации спекулятивных длинных позиций чуть снижен — $51,2 (потенциал +8%).
Сопротивления: 47,7 / 48,2 / 49,6
Поддержки: 46,3 / 45,5 / 43,6
Долгосрочная картина
С пика декабря 2021 г. акции упали на 43%. Сформированные цели падения на месячном графике: первая $46,3 (выполнена), основная $42–45,5, максимальная 39.
В июне бумаги достигли первой цели падения, затем началась проторговка в диапазоне $46,3–48,7. Акции обновили дна с достижение верхней границы основных целей. Затем более органично увидеть отскок в район $51,2–51,3 рядом с гэпом середины июня.
В долгосрочной картине нужно смотреть на закрытие недельной свечи под конец торгов пятницы.
Сезонность
На графике ниже представлена сезонность стоимости акций за последние 20 лет.
В течение июня наблюдается сильное падение с отскоком в период конец июня–начало августа. Затем наблюдается боковое движение до сентября. Сильный период прослеживается в периоды: октябрь–середина ноября, середина января–февраль.
Финансовые показатели
- Темпы роста выручки по кварталам в ближайшие 4 квартала ожидаются в диапазоне 5–8%. По итогам 2022 г. (финансовый год закрывается в сентябре) ожидается рост продаж до $25,69 млрд (+8,5% г/г). В 2023 — +5,3% г/г.
- Начиная с IV финансового квартала 2022 г. ожидается увеличение прибыли на акцию по отношению к прошлому году в диапазоне 10–27%. К концу 2022 г. ожидается увеличение EPS до $3 (+13,3% г/г). В 2023 г. — рост до уровня $3,69 (+22,8% г/г).
- Форвардная дивидендная доходность ожидается на уровне 2,95% годовых.
Расчет модели дисконтированных денежных потоков указывает на справедливую стоимость акций в диапазоне $60–73. Средняя на отметке $66 (потенциал роста с текущих цен 12%).
Консенсус–таргет аналитиков на 12 мес. — $68 (+45% относительно закрытия пятницы).
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter