McDonald’s вновь отчитался лучше ожиданий Уолл-Стрит о результатах за 2К23, завершившегося 30 июня. Выручка выросла больше прогнозов, на 14% г/г до $6,5 млрд при ожидаемых $6,27 млрд. Скорр. прибыль на акцию расширилась на 24% г/г до $3,17 при консенсус-прогнозе в $2,79. Акции окрепли на 1,2% на хорошем отчете.
Выручка выросла за счет уверенного расширения сопоставимых продаж (+11,7% г/г), продажи в США увеличились за счет повышения цен и трафика, улучшение показали рестораны в Великобритании, Германии, Китае. Менеджмент также отметил успех маркетинговых кампаний, действенность своей стратегии, при этом заметил, что нормализация инфляции будет оказывать влияние на темпы роста выручки, а также что трафик в индустрии находится под давлением.
Скорр. прибыль до налогов и процентов (EBIT) расширилась на 20,3% г/г до $3,1 млрд, маржа EBIT повысилась на 2,7 п.п. до 48%, сказалось расширение показателей бизнеса по франчайзингу.
Отчет сильный, сеть быстрого питания показала двузначное расширение выручки и опережающий рост чистой прибыли. Компания демонстрирует результаты по выручке лучше ожиданий уже 4 квартала подряд, по чистой прибыли – 6. Менеджмент рассказал, что продолжает тестировать новые форматы, в частности компания разрабатывает новый формат более компактных ресторанов CosMc, планирует начать тестирование концепции в следующем году. Более подробная информация будет предоставлена на дне инвестора в конце года. По нашей оценке, целевая цена акций McDonald’s составляет $ 278,51, что на 6% дороже текущих уровней. Рейтинг – «Держать».
http://www.finam.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Выручка выросла за счет уверенного расширения сопоставимых продаж (+11,7% г/г), продажи в США увеличились за счет повышения цен и трафика, улучшение показали рестораны в Великобритании, Германии, Китае. Менеджмент также отметил успех маркетинговых кампаний, действенность своей стратегии, при этом заметил, что нормализация инфляции будет оказывать влияние на темпы роста выручки, а также что трафик в индустрии находится под давлением.
Скорр. прибыль до налогов и процентов (EBIT) расширилась на 20,3% г/г до $3,1 млрд, маржа EBIT повысилась на 2,7 п.п. до 48%, сказалось расширение показателей бизнеса по франчайзингу.
Отчет сильный, сеть быстрого питания показала двузначное расширение выручки и опережающий рост чистой прибыли. Компания демонстрирует результаты по выручке лучше ожиданий уже 4 квартала подряд, по чистой прибыли – 6. Менеджмент рассказал, что продолжает тестировать новые форматы, в частности компания разрабатывает новый формат более компактных ресторанов CosMc, планирует начать тестирование концепции в следующем году. Более подробная информация будет предоставлена на дне инвестора в конце года. По нашей оценке, целевая цена акций McDonald’s составляет $ 278,51, что на 6% дороже текущих уровней. Рейтинг – «Держать».
http://www.finam.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter