27 сентября 2023 БКС Экспресс | Henderson
Сеть магазинов мужской одежды Henderson планирует провести IPO, рассказали РБК четыре источника на инвестиционном рынке.
Главное
• Намерение ретейлера провести размещение на Мосбирже подтверждает собеседник, знакомый с планами компании. По его словам, размещение запланировано уже на IV квартал 2023 г. — точная дата будет зависеть от рыночной конъюнктуры.
• Компания планирует разместить 10–15% своих акций и привлечь порядка 3–4 млрд руб., утверждает собеседник РБК. Исходя из этих планов, компания рассчитывает на оценку бизнеса примерно в 27–30 млрд руб.
О компании
Магазины мужской одежды Henderson начали работать в России с 1998 г. Сегодня сеть насчитывает 159 магазинов с общей площадью 42,8 тыс. кв. м. В магазинах продается мужская одежда, обувь и аксессуары, есть услуги пошива на заказ.
В начале сентября компания опубликовала финансовые результаты по МСФО за I полугодие 2023 г.
• Выручка: 7 млрд руб. (+32% г/г) При этом доля онлайн-выручки демонстрирует устойчивый рост и достигла 17,1% по сравнению с 16,6% по итогам 2022 г.
• Валовая прибыль: 4,9 млрд руб. (+40% г/г).
• Валовая рентабельность: 70,1% против 66,2% годом ранее.
• Рентабельность по EBITDA по МСФО 16 по итогам составила рекордные 38,3%.
• Коэффициент чистого долга к скорректированной EBITDA на 30.06.2023 составил 0,94х по сравнению с 1,24х на 31.12.2022.
Главное
• Намерение ретейлера провести размещение на Мосбирже подтверждает собеседник, знакомый с планами компании. По его словам, размещение запланировано уже на IV квартал 2023 г. — точная дата будет зависеть от рыночной конъюнктуры.
• Компания планирует разместить 10–15% своих акций и привлечь порядка 3–4 млрд руб., утверждает собеседник РБК. Исходя из этих планов, компания рассчитывает на оценку бизнеса примерно в 27–30 млрд руб.
О компании
Магазины мужской одежды Henderson начали работать в России с 1998 г. Сегодня сеть насчитывает 159 магазинов с общей площадью 42,8 тыс. кв. м. В магазинах продается мужская одежда, обувь и аксессуары, есть услуги пошива на заказ.
В начале сентября компания опубликовала финансовые результаты по МСФО за I полугодие 2023 г.
• Выручка: 7 млрд руб. (+32% г/г) При этом доля онлайн-выручки демонстрирует устойчивый рост и достигла 17,1% по сравнению с 16,6% по итогам 2022 г.
• Валовая прибыль: 4,9 млрд руб. (+40% г/г).
• Валовая рентабельность: 70,1% против 66,2% годом ранее.
• Рентабельность по EBITDA по МСФО 16 по итогам составила рекордные 38,3%.
• Коэффициент чистого долга к скорректированной EBITDA на 30.06.2023 составил 0,94х по сравнению с 1,24х на 31.12.2022.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба