28 сентября 2023 БКС Экспресс Галактионов Игорь
Пассивный доход — цель многих инвесторов. Мы подобрали несколько надежных облигаций таким образом, чтобы получать купонные выплаты ежемесячно равными суммами — как вторую зарплату. В ноябре 2022 г. этот портфель был опубликован впервые, с тех пор мы регулярно пересматриваем его состав и делаем ребалансировку.
Сейчас в состав портфеля входят следующие бумаги:
ГТЛК 1P-08
ЭталФинП03
Систем1P23
О'КЕЙ Ф1Р1
Ростел2P10
АльфаБ1Р7
ГазпромКP5
Если вы хотите получать доход ежемесячно, рассмотрите к покупке эти бумаги. Вы можете пропорционально увеличить или уменьшить сумму инвестиций в зависимости от вашего депозита.
Далее подробно расскажем о том, какие изменения произошли в нашем портфеле за последнее время, какая сейчас ожидаемая доходность и сколько можно получать ежемесячно.
Главное
• 2 млн руб. было инвестировано при формировании портфеля 1 ноября 2022 г.
• 1 903 147 руб. составляет оценка портфеля на 28 сентября 2023 г.
• 163 0778 руб. было получено в виде купонов за 10 мес. инвестирования
• Ежемесячный доход после вычета НДФЛ составляет 15,1 тыс. руб. в месяц (9,6% в год) после ребалансировки.
• Индикативная доходность портфеля к погашению составляет 13,4%.
Ребалансировка
• Оценка портфеля с момента последней ребалансировки снизилась на 2%. Это связано с ростом доходностей из-за повышения ключевой ставки до 13%. Временное снижение цен на бумаги в портфеле некритично, поскольку к моменту погашения цены вернутся к номинальному уровню.
• Рыночные доходности выросли, что делает более выгодным реинвестирование купонов. В рамках данного портфеля мы не будем отклоняться от практики выводить купоны, но для своего собственного портфеля инвесторам рекомендуется рассмотреть возможность реинвестиций. Также возможен комбинированный вариант: часть платежей выводить, а часть — направлять на покупку новых облигаций.
• В ходе ребалансировки было принято решение заменить короткий выпуск ВТБ Б1-318 на флоатер АЛЬФАБ1Р7. По новому выпуску точно также платится ежемесячный купон, который привязан к размеру средней ключевой ставки за период с небольшим лагом в 2 дня. Таким образом, мы повысили ежемесячный платеж при неизменной чувствительности портфеля к процентным ставкам.
• Наличие флоатера усложняет прогнозируемость платежей, однако позволяет получать повышенную доходность. С учетом прогнозов ЦБ, ключевая ставка может оставаться высокой от 6 до 12 месяцев.
• В результате ребалансировки ожидаемый средний размер ежемесячного платежа составил 15,1 тыс. руб. Годовая ставка купона до налогов составила 11,1% Ожидаемая переоценка к номиналу положительная на уровне 108 825,6 руб. Расчетная цена к погашению 1 991 тыс. руб.
Следующий пересмотр портфеля планируется в последнюю неделю октября.
Новый эмитент: Альфа Банк
Альфа-банк является крупнейшим частным банком РФ и занимает четвёртое место по размеру активов. Банк предоставляет своим клиентам услуги по банковскому обслуживанию юридических и частных лиц, инвестиционно-банковские услуги и казначейские операции. Рейтинг АА+(RU) «стабильный» от АКРА и ruAA+ от Эксперт РА.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Сейчас в состав портфеля входят следующие бумаги:
ГТЛК 1P-08
ЭталФинП03
Систем1P23
О'КЕЙ Ф1Р1
Ростел2P10
АльфаБ1Р7
ГазпромКP5
Если вы хотите получать доход ежемесячно, рассмотрите к покупке эти бумаги. Вы можете пропорционально увеличить или уменьшить сумму инвестиций в зависимости от вашего депозита.
Далее подробно расскажем о том, какие изменения произошли в нашем портфеле за последнее время, какая сейчас ожидаемая доходность и сколько можно получать ежемесячно.
Главное
• 2 млн руб. было инвестировано при формировании портфеля 1 ноября 2022 г.
• 1 903 147 руб. составляет оценка портфеля на 28 сентября 2023 г.
• 163 0778 руб. было получено в виде купонов за 10 мес. инвестирования
• Ежемесячный доход после вычета НДФЛ составляет 15,1 тыс. руб. в месяц (9,6% в год) после ребалансировки.
• Индикативная доходность портфеля к погашению составляет 13,4%.
Ребалансировка
• Оценка портфеля с момента последней ребалансировки снизилась на 2%. Это связано с ростом доходностей из-за повышения ключевой ставки до 13%. Временное снижение цен на бумаги в портфеле некритично, поскольку к моменту погашения цены вернутся к номинальному уровню.
• Рыночные доходности выросли, что делает более выгодным реинвестирование купонов. В рамках данного портфеля мы не будем отклоняться от практики выводить купоны, но для своего собственного портфеля инвесторам рекомендуется рассмотреть возможность реинвестиций. Также возможен комбинированный вариант: часть платежей выводить, а часть — направлять на покупку новых облигаций.
• В ходе ребалансировки было принято решение заменить короткий выпуск ВТБ Б1-318 на флоатер АЛЬФАБ1Р7. По новому выпуску точно также платится ежемесячный купон, который привязан к размеру средней ключевой ставки за период с небольшим лагом в 2 дня. Таким образом, мы повысили ежемесячный платеж при неизменной чувствительности портфеля к процентным ставкам.
• Наличие флоатера усложняет прогнозируемость платежей, однако позволяет получать повышенную доходность. С учетом прогнозов ЦБ, ключевая ставка может оставаться высокой от 6 до 12 месяцев.
• В результате ребалансировки ожидаемый средний размер ежемесячного платежа составил 15,1 тыс. руб. Годовая ставка купона до налогов составила 11,1% Ожидаемая переоценка к номиналу положительная на уровне 108 825,6 руб. Расчетная цена к погашению 1 991 тыс. руб.
Следующий пересмотр портфеля планируется в последнюю неделю октября.
Новый эмитент: Альфа Банк
Альфа-банк является крупнейшим частным банком РФ и занимает четвёртое место по размеру активов. Банк предоставляет своим клиентам услуги по банковскому обслуживанию юридических и частных лиц, инвестиционно-банковские услуги и казначейские операции. Рейтинг АА+(RU) «стабильный» от АКРА и ruAA+ от Эксперт РА.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter