10 января 2024 ИХ "Финам" | Scripps Safe
Scripps Safe — компания-провайдер решений для транспортировки и хранения фармацевтических средств, требующих особого контроля, в США и Канаде.
Название компании: Scripps Safe, Inc.
Привлекаемая сумма: $10,6-12,2 млн (за вычетом издержек на размещение и комиссии за андеррайтинг)
Цена размещения: $4-6
Биржа: NASDAQ
Тикер: SCRP
Объем размещения: 2 115 000 обыкновенных акций (2 432 250 в случае реализации опциона андеррайтерами)
Количество акций после размещения: 11 890 000 обыкновенных акций (12 207 250 в случае реализации опциона андеррайтерами)
Ожидаемая капитализация: $61,0 млн (по цене предложения $5,00 в случае реализации опциона андеррайтерами)
Дата размещения: 11 января 2024 года
Дата начала торгов: 12 января 2024 года
Индустрия: здравоохранение
Андеррайтеры: Spartan Capital Securities, LLC
В рамках IPO Scripps Safe планирует разместить на бирже NASDAQ 2 115 000 обыкновенных акций по цене $5,00 за бумагу. Кроме того, андеррайтеры имеют опцион на покупку дополнительных 317 250 акций в течение 45 дней с даты проспекта. Бумаги фирмы будут торговаться под тикером SCRP.
В результате размещения Scripps Safe рассчитывает привлечь $10,6 млн (по цене предложения $5,00 за одну акцию за вычетом издержек на размещение и комиссии за андеррайтинг) или $12,2 млн, если андеррайтеры реализуют свой опцион.
Полученные средства компания планирует использовать для расширения продуктовой линейки, погашения обязательств, а также на общекорпоративные цели.
Капитализация компании по итогам размещения должна составить $61,0 млн.
Описание компании
Scripps Safe — компания, специализирующаяся на обеспечении безопасной транспортировки, хранения и обращения наркотических средств в медицинской сфере на территории США и Канады. Миссией компании является гарантирование безопасности таких веществ в логистической цепочке от производителя до пациента, а также Scripps Safe считает своим призванием борьбу с опиоидным кризисом в США.
В линейке Scripps Safe есть платформа Scripps System™, полностью автоматизирующая контроль за обращением наркотических средств в медицинских учреждениях в соответствии с требованиями Управления по борьбе с наркотиками (DEA) и обеспечивающая сокращение рисков ненадлежащего использования этих субстанций практически до нуля.
Также компания поставляет специализированные хранилища и сейфы для наркотических субстанций, и к настоящему моменту такие устройства от Scripps Safe установили у себя более 600 организаций в сфере здравоохранения.
Стоит отметить, что Scripps Safe не имеет своих производственных мощностей и использует семь контрактных производителей для выпуска сейфов и хранилищ.
Перспективы рынка
Медицинские организации обязаны обеспечивать безопасность фармацевтических средств во избежание их незаконного использования на стороне. В США насчитывается 1,9 млн медицинских организаций и специалистов, имеющих право использовать в своей практике контролируемые субстанции. Для многих таких организаций весьма актуальной является проблема обеспечения максимальной безопасности наркотических средств. Каждый год количество лицензированных организаций и лиц, имеющих право на обращение с такими веществами, возрастает на 135 тыс.
Финансовые показатели
По итогам 9 месяцев с окончанием 30 сентября 2023 года. выручка компании составила $339 тыс. в сравнении с $511 тыс. годом ранее. Чистый убыток за тот же период составил $5,1 млн.
Финансовые результаты Scripps Safe
Аналогичные размещения за последний год
За последний год можно выделить ряд IPO представителей сектора здравоохранения в США с самой разной динамикой. Акции Genelux, к примеру, подорожали более чем вдвое, а бумаги Acelyrin подешевели на 58%.
IPO представителей сектора здравоохранения в 2023 году
Оценка
Среднее по сектору медицинского оборудования значение мультипликатора P/S (LTM) составляет 6,1, тогда как у Scripps Safe этот мультипликатор составляет порядка 87. При этом компания является убыточной. При такой картине оценка бизнеса самой компанией представляется чрезвычайно оптимистичной и далекой от реальности.
Риски
Речь идет о фирме мелкой величины.
Компания является убыточной и в ближайшие годы вряд ли выйдет на положительную величину чистой прибыли.
Компания не имеет собственного производства и использует контрактных поставщиков.
Компании с большой вероятностью потребуется и далее привлекать капитал.
Ликвидность акций компании после размещения, по всей видимости, будет недостаточно высокой, что может осложнить своевременное осуществление сделок, в частности, по закрытию позиций при такой необходимости.
Название компании: Scripps Safe, Inc.
Привлекаемая сумма: $10,6-12,2 млн (за вычетом издержек на размещение и комиссии за андеррайтинг)
Цена размещения: $4-6
Биржа: NASDAQ
Тикер: SCRP
Объем размещения: 2 115 000 обыкновенных акций (2 432 250 в случае реализации опциона андеррайтерами)
Количество акций после размещения: 11 890 000 обыкновенных акций (12 207 250 в случае реализации опциона андеррайтерами)
Ожидаемая капитализация: $61,0 млн (по цене предложения $5,00 в случае реализации опциона андеррайтерами)
Дата размещения: 11 января 2024 года
Дата начала торгов: 12 января 2024 года
Индустрия: здравоохранение
Андеррайтеры: Spartan Capital Securities, LLC
В рамках IPO Scripps Safe планирует разместить на бирже NASDAQ 2 115 000 обыкновенных акций по цене $5,00 за бумагу. Кроме того, андеррайтеры имеют опцион на покупку дополнительных 317 250 акций в течение 45 дней с даты проспекта. Бумаги фирмы будут торговаться под тикером SCRP.
В результате размещения Scripps Safe рассчитывает привлечь $10,6 млн (по цене предложения $5,00 за одну акцию за вычетом издержек на размещение и комиссии за андеррайтинг) или $12,2 млн, если андеррайтеры реализуют свой опцион.
Полученные средства компания планирует использовать для расширения продуктовой линейки, погашения обязательств, а также на общекорпоративные цели.
Капитализация компании по итогам размещения должна составить $61,0 млн.
Описание компании
Scripps Safe — компания, специализирующаяся на обеспечении безопасной транспортировки, хранения и обращения наркотических средств в медицинской сфере на территории США и Канады. Миссией компании является гарантирование безопасности таких веществ в логистической цепочке от производителя до пациента, а также Scripps Safe считает своим призванием борьбу с опиоидным кризисом в США.
В линейке Scripps Safe есть платформа Scripps System™, полностью автоматизирующая контроль за обращением наркотических средств в медицинских учреждениях в соответствии с требованиями Управления по борьбе с наркотиками (DEA) и обеспечивающая сокращение рисков ненадлежащего использования этих субстанций практически до нуля.
Также компания поставляет специализированные хранилища и сейфы для наркотических субстанций, и к настоящему моменту такие устройства от Scripps Safe установили у себя более 600 организаций в сфере здравоохранения.
Стоит отметить, что Scripps Safe не имеет своих производственных мощностей и использует семь контрактных производителей для выпуска сейфов и хранилищ.
Перспективы рынка
Медицинские организации обязаны обеспечивать безопасность фармацевтических средств во избежание их незаконного использования на стороне. В США насчитывается 1,9 млн медицинских организаций и специалистов, имеющих право использовать в своей практике контролируемые субстанции. Для многих таких организаций весьма актуальной является проблема обеспечения максимальной безопасности наркотических средств. Каждый год количество лицензированных организаций и лиц, имеющих право на обращение с такими веществами, возрастает на 135 тыс.
Финансовые показатели
По итогам 9 месяцев с окончанием 30 сентября 2023 года. выручка компании составила $339 тыс. в сравнении с $511 тыс. годом ранее. Чистый убыток за тот же период составил $5,1 млн.
Финансовые результаты Scripps Safe
Аналогичные размещения за последний год
За последний год можно выделить ряд IPO представителей сектора здравоохранения в США с самой разной динамикой. Акции Genelux, к примеру, подорожали более чем вдвое, а бумаги Acelyrin подешевели на 58%.
IPO представителей сектора здравоохранения в 2023 году
Оценка
Среднее по сектору медицинского оборудования значение мультипликатора P/S (LTM) составляет 6,1, тогда как у Scripps Safe этот мультипликатор составляет порядка 87. При этом компания является убыточной. При такой картине оценка бизнеса самой компанией представляется чрезвычайно оптимистичной и далекой от реальности.
Риски
Речь идет о фирме мелкой величины.
Компания является убыточной и в ближайшие годы вряд ли выйдет на положительную величину чистой прибыли.
Компания не имеет собственного производства и использует контрактных поставщиков.
Компании с большой вероятностью потребуется и далее привлекать капитал.
Ликвидность акций компании после размещения, по всей видимости, будет недостаточно высокой, что может осложнить своевременное осуществление сделок, в частности, по закрытию позиций при такой необходимости.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба