Российский фондовый рынок к середине сессии находился под сдержанным нисходящим давлением, продолжая реагировать на корпоративные и внешние факторы. Индекс Мосбиржи к 14:35 мск упал на 0,51%, до 3159,43 пункта. Долларовый РТС снизился на 0,35%, до 1126,13 пункта.
Рубль на Мосбирже изменялся в пределах 0,5% к доллару, евро и юаню, располагаясь у 88,30 руб., 96,25 руб. и 12,30 руб. соответственно. Рубль продолжает консолидацию недалеко от достигнутых на прошлой неделе локальных пиков 87,42 руб., 94,70 руб. и 12,09 руб. соответственно. На данный момент покупатели не решаются на пробой важных значений.
Эмитенты
В лидерах роста к середине сессии находились бумаги М. Видео (+3,19%), привилегированные акции Башнефти (+1,64%), котировки МТС (+1,51%), бумаги Черкизово (+1,39%), расписки X5 Retail Group (+1%).
Акции М. Видео повышались без очевидных фундаментальных драйверов.
Поддержку акциям МТС, очевидно, оказывали сообщения МТС-банка о возобновлении подготовки к IPO. МТС также заявила о продаже 100% бизнеса в Армении кипрской Fedilco Group Limited.
X5 Retail Group в среду представила позитивные операционные результаты за 4-й квартал и весь 2023 год, согласно которым выручка увеличилась на 20,6%, до 3,14 трлн руб., а в 4-м квартале – на 24,7%, до 877,97 млрд руб. Совокупные продажи ритейлера выросли на 24,7% г/г (выше нашей оценки в 18,9%, самый сильный квартал за год).
С технической точки зрения расписки X5 Retail Group в январе замедлили восстановление от минимумов с лета прошлого года, но в целом удерживаются выше поддержки 2210 руб. (район средней полосы Боллинджера дневного и недельного графиков). У бумаг остаются неплохие шансы развития роста при стабилизации выше ближайшего сопротивления 2330 руб. Следующими целями при умеренно позитивном сценарии станут уровни 2390 руб. и 2445 руб., при этом наша фундаментальная цена по ритейлеру установлена на отметке 3030 руб. При умеренно негативном сценарии и закреплении ниже поддержки 2210 руб. расписки могут вернуться как минимум в район 2070 руб. (нижняя полоса Боллинджера дневного графика) – вероятно, в случае общего негатива на российском фондовом рынке. Пока же инвесторы ждут новых бычьих драйверов.
В наибольшем минусе к середине сессии пребывали привилегированные и обыкновенные акции Мечела (-3,88% и -2,63%), котировки Qiwi (-3,24%), бумаги ВТБ (-1,87%), акции Распадской (-1,82%), расписки Глобалтранса (-1,49%).
Акции угольных компаний продолжали падение на фоне рисков усиления налоговой нагрузки на отрасль.
Внешний фон: умеренно позитивный
Биржи Европы: позитивный настрой. Торги в Европе к середине сессии проходили с повышением индекса Euro Stoxx 50 на 1,6%. Поддержку рынку оказывали сильные квартальные результаты таких компаний как ASML Holding, SAP и Siemens Energy, а также надежды на улучшение экономической ситуации в Китае и роста импорта в страну после новых поддерживающих мер государства и, в частности, снижения нормы обязательного резервирования для банков. Предварительные оценки при этом показали замедление темпов сокращения производственного сектора Франции, Германии и еврозоны в январе при усугублении падения в секторе услуг. Оптимистичными, в то же время, оказались данные Великобритании, свидетельствовавшие об ускорении активности в сфере услуг.
Нефтяной рынок: нейтральный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к середине сессии в РФ изменялись менее чем на 0,5%, оставаясь немногим ниже краткосрочных сопротивлений 80,50 долл. и 75 долл. соответственно. В среду Минэнерго США опубликует очередной отчет по запасам, который, судя по прогнозам API, может принести позитивные сигналы в виде сокращения запасов нефти. Вряд ли данный фактор выведет рынок из диапазона, но важным бычьим драйвером в ближайшие недели могли бы стать надежды на улучшение ситуации в экономике Китая.
Биржи США: умеренно позитивный настрой. Фьючерсы на индекс S&P 500 к середине сессии в РФ прибавили примерно 0,4%. В среду инвесторы также смогут оценить предварительные данные по деловой активности США за январь, которые, вероятно, покажут её расширение в секторе услуг при сокращении в производстве.
События дня:
предварительные индексы деловой активности в секторах услуг и производства США за январь (17.45 мск)
отчет Минэнерго США о запасах нефти и нефтепродуктов (18.30 мск)
индекс цен производителей России за декабрь (19.00 мск)
квартальные результаты Tesla, Abbott Labs, IBM, AT&T, Freeport-McMoran, Kimberly-Clark
Рынок внутри дня
Общий настрой: На зарубежных фондовых площадках в середине недели продолжались покупки, обеспеченные надеждами на стабилизацию ситуации в том числе в китайской экономике. Неожиданное снижение нормы резервных требований КНР в среду с 10,5% до 10%, в частности, уже поддерживает цены на широкий спектр металлов. Индексы Мосбиржи и РТС продолжали боковое движение и стремились к ближайшим поддержкам 3150 и 1115 пунктов, не получая масштабных бычьих драйверов.
http://www.veles-capital.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter