1 февраля 2024 Велес Капитал Кожухова Елена
Внешний фон утром четверга можно назвать умеренно негативным. Цены на нефть немного растут после значительного падения накануне, а настроения на мировых фондовых площадках преимущественно пессимистичны.
Внешние факторы
Торги на фондовых биржах США накануне завершились снижением трех основных индексов на 0,8-2,2% во главе с высокотехнологичным Nasdaq вместе с акциями Alphabet и Microsoft, которые падали на фоне прогнозов значительного увеличения капзатрат на технологии искусственного интеллекта. Рынок в целом продолжил коррекционное отступление от годовых максимумов после того, как ФРС по итогам очередного заседания сохранила процентную ставку на уровне 5,5%, но подчеркнула, что не спешит с её снижением и хочет дождаться устойчивого замедления инфляции. Таким образом на данный момент скорее подтверждается расчет на первое в этом году смягчение монетарной политики ФРС в мае, а не в марте. Регулятор при этом больше не считает сильный рост экономики препятствием для замедления инфляции.
Фьючерсы на индекс S&P 500 утром прибавляют около 0,1%, приостановив нисходящее движение. Индикатор накануне стремился к важной краткосрочной поддержке 4810 пунктов (средняя полоса Боллинджера дневного графика), стабилизация ниже которой может предвещать возвращение к минимуму года 4682 пункта. Нельзя исключать сохранения тенденции к фиксации прибыли в ближайшие сессии после умеренно жестких сигналов ФРС.
Торги в Европе накануне завершились снижением индекса Euro Stoxx 50 на 0,35%, несмотря на данные об ослаблении потребительской инфляции Германии в январе, которые в четверг, вероятно, подтвердятся аналогичной динамикой по всей еврозоне. Статистика, вероятно, покажет замедление инфляции еврозоны с 2,9% до 2,7% г/г, что предвещает смягчение тона ЕЦБ в ближайшие месяцы. Окончательные данные по производственной активности в регионе в январе при этом, скорее всего, порадуют разве что сигналами о более медленном сокращении активности, чем месяцем ранее.
На торгах в Азии утром преобладает негативная динамика. Японский Nikkei 225 снизился на 0,9%, продолжая отступление от 34-летнего пика на фоне ухудшения настроений в США. Австралийский ASX 200 потерял 1,2%. Гонконгский Hang Seng увеличился на 0,3%, отступив от внутридневных максимумов после попытки восстановить утерянные в прошлом месяце позиции. Китайские индексы изменяются разнонаправленно, примерно на 0,5%. Статистика четверга, в отличие от официального индикатора PMI, показала рост в производственном секторе Китая в январе по оценке Caixin. На рынках также продолжают циркулировать слухи о возможных дополнительных стимулирующих мерах в КНР.
Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI утром прибавляют менее 0,5% после падения почти на 3% накануне. Котировки после достижения максимумов с ноября вместе с фондовыми рынками перешли в стадию коррекции и стремятся к краткосрочным поддержкам 79 долл. и 74 долл. (средние полосы Боллинджера дневного графика), выше которых сохраняют неплохие перспективы для развития роста. В четверг онлайн-заседание ОПЕК+ вряд ли принесет изменения в политике организации по сокращению нефтедобычи. В целом в январе нефтяные котировки сделали заявку на развитие в том числе среднесрочного роста.
События дня:
окончательные индексы производственной активности стран Европы (11.15-12.30 мск) и США (17.45 мск) за январь
предварительный индекс потребительских цен еврозоны за январь (13.00 мск)
уровень безработицы еврозоны в декабре (13.00 мск)
встреча ОПЕК+ (15.30 мск)
заседание Банка Англии (15.00 мск) и выступление его главы Бейли (17.15 мск)
еженедельные данные по обращениям за пособиями по безработице в США (16.30 мск)
выступление главы ЕЦБ Лагард (16.45 мск)
индекс деловой активности в производственном секторе США от ISM за январь (18.00 мск)
совет директоров Газпрома
саммит лидеров ЕС
квартальные результаты Apple, Amazon.com, Merck&Co, Honeywell, Wynn Resorts
Рынок к открытию
Индексы Мосбиржи и РТС накануне выросли на 0,6% и 0,3% соответственно. Рублевый индикатор впервые с ноября поднялся выше 3200 пунктов и подтверждает курс на максимум 2023 года 3287 пунктов с ближайшим сопротивлением 3240 пунктов. Индекс РТС на фоне локальной слабости рубля остается в районе сопротивления 1130 пунктов.
Рубль сегодня утром на Мосбирже изменяется в пределах 0,5% к доллару, евро и китайскому юаню, располагаясь у 90 руб., 97,20 руб. и 12,50 руб. соответственно. Российская валюта остается у важных краткосрочных сопротивлений 90 руб., 97,70 руб. и 12,50 руб., стабилизация валютных пар выше которых может предвещать движение в район 92,50 руб., 99 руб. и 12,70 руб. с сохранением среднесрочной склонности рубля к укреплению.
В начале торгового дня российский фондовый рынок может продолжить попытки роста по индексу Мосбиржи за счет сохранения интереса к отдельным компаниям в том числе на фоне дивидендных ожиданий. В частности, сильным спросом накануне вновь пользовались акции Мечела и ВК. Интерес в преддверии сегодняшнего заседания совета директоров возобновился к акциям Газпрома, который намерен рассмотреть проведение ГОСа, что напоминает рынку о перспективе выплаты дивидендов. Покупки под дивиденды продолжаются и в других акциях нефтяного сектора, в частности Башнефти, Татнефти, Сургутнефтегазе, ЛУКОЙЛе. За рубежом настроения ухудшились после умеренно жестких сигналов ФРС, но для российского рынка в настоящий момент более важны корпоративные истории.
http://www.veles-capital.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Внешние факторы
Торги на фондовых биржах США накануне завершились снижением трех основных индексов на 0,8-2,2% во главе с высокотехнологичным Nasdaq вместе с акциями Alphabet и Microsoft, которые падали на фоне прогнозов значительного увеличения капзатрат на технологии искусственного интеллекта. Рынок в целом продолжил коррекционное отступление от годовых максимумов после того, как ФРС по итогам очередного заседания сохранила процентную ставку на уровне 5,5%, но подчеркнула, что не спешит с её снижением и хочет дождаться устойчивого замедления инфляции. Таким образом на данный момент скорее подтверждается расчет на первое в этом году смягчение монетарной политики ФРС в мае, а не в марте. Регулятор при этом больше не считает сильный рост экономики препятствием для замедления инфляции.
Фьючерсы на индекс S&P 500 утром прибавляют около 0,1%, приостановив нисходящее движение. Индикатор накануне стремился к важной краткосрочной поддержке 4810 пунктов (средняя полоса Боллинджера дневного графика), стабилизация ниже которой может предвещать возвращение к минимуму года 4682 пункта. Нельзя исключать сохранения тенденции к фиксации прибыли в ближайшие сессии после умеренно жестких сигналов ФРС.
Торги в Европе накануне завершились снижением индекса Euro Stoxx 50 на 0,35%, несмотря на данные об ослаблении потребительской инфляции Германии в январе, которые в четверг, вероятно, подтвердятся аналогичной динамикой по всей еврозоне. Статистика, вероятно, покажет замедление инфляции еврозоны с 2,9% до 2,7% г/г, что предвещает смягчение тона ЕЦБ в ближайшие месяцы. Окончательные данные по производственной активности в регионе в январе при этом, скорее всего, порадуют разве что сигналами о более медленном сокращении активности, чем месяцем ранее.
На торгах в Азии утром преобладает негативная динамика. Японский Nikkei 225 снизился на 0,9%, продолжая отступление от 34-летнего пика на фоне ухудшения настроений в США. Австралийский ASX 200 потерял 1,2%. Гонконгский Hang Seng увеличился на 0,3%, отступив от внутридневных максимумов после попытки восстановить утерянные в прошлом месяце позиции. Китайские индексы изменяются разнонаправленно, примерно на 0,5%. Статистика четверга, в отличие от официального индикатора PMI, показала рост в производственном секторе Китая в январе по оценке Caixin. На рынках также продолжают циркулировать слухи о возможных дополнительных стимулирующих мерах в КНР.
Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI утром прибавляют менее 0,5% после падения почти на 3% накануне. Котировки после достижения максимумов с ноября вместе с фондовыми рынками перешли в стадию коррекции и стремятся к краткосрочным поддержкам 79 долл. и 74 долл. (средние полосы Боллинджера дневного графика), выше которых сохраняют неплохие перспективы для развития роста. В четверг онлайн-заседание ОПЕК+ вряд ли принесет изменения в политике организации по сокращению нефтедобычи. В целом в январе нефтяные котировки сделали заявку на развитие в том числе среднесрочного роста.
События дня:
окончательные индексы производственной активности стран Европы (11.15-12.30 мск) и США (17.45 мск) за январь
предварительный индекс потребительских цен еврозоны за январь (13.00 мск)
уровень безработицы еврозоны в декабре (13.00 мск)
встреча ОПЕК+ (15.30 мск)
заседание Банка Англии (15.00 мск) и выступление его главы Бейли (17.15 мск)
еженедельные данные по обращениям за пособиями по безработице в США (16.30 мск)
выступление главы ЕЦБ Лагард (16.45 мск)
индекс деловой активности в производственном секторе США от ISM за январь (18.00 мск)
совет директоров Газпрома
саммит лидеров ЕС
квартальные результаты Apple, Amazon.com, Merck&Co, Honeywell, Wynn Resorts
Рынок к открытию
Индексы Мосбиржи и РТС накануне выросли на 0,6% и 0,3% соответственно. Рублевый индикатор впервые с ноября поднялся выше 3200 пунктов и подтверждает курс на максимум 2023 года 3287 пунктов с ближайшим сопротивлением 3240 пунктов. Индекс РТС на фоне локальной слабости рубля остается в районе сопротивления 1130 пунктов.
Рубль сегодня утром на Мосбирже изменяется в пределах 0,5% к доллару, евро и китайскому юаню, располагаясь у 90 руб., 97,20 руб. и 12,50 руб. соответственно. Российская валюта остается у важных краткосрочных сопротивлений 90 руб., 97,70 руб. и 12,50 руб., стабилизация валютных пар выше которых может предвещать движение в район 92,50 руб., 99 руб. и 12,70 руб. с сохранением среднесрочной склонности рубля к укреплению.
В начале торгового дня российский фондовый рынок может продолжить попытки роста по индексу Мосбиржи за счет сохранения интереса к отдельным компаниям в том числе на фоне дивидендных ожиданий. В частности, сильным спросом накануне вновь пользовались акции Мечела и ВК. Интерес в преддверии сегодняшнего заседания совета директоров возобновился к акциям Газпрома, который намерен рассмотреть проведение ГОСа, что напоминает рынку о перспективе выплаты дивидендов. Покупки под дивиденды продолжаются и в других акциях нефтяного сектора, в частности Башнефти, Татнефти, Сургутнефтегазе, ЛУКОЙЛе. За рубежом настроения ухудшились после умеренно жестких сигналов ФРС, но для российского рынка в настоящий момент более важны корпоративные истории.
http://www.veles-capital.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter