25 октября 2024 БКС Экспресс Холоденко Оксана
К каким акциям стоит присмотреться, делая ставку на отскок или скорый разворот? Самый простой способ — воспользоваться техническим анализом, в частности, посмотреть на осцилляторы.
Для этого подходит индекс относительной силы, другими словами, RSI. Индикатор позволяет оценить баланс сил на рынке и попробовать спрогнозировать дальнейшее развитие событий.
Самая известная версия показателя — RSI(14). Цифра здесь — временной период, то есть 14 торговых дней, настройка индикатора, применяемая чаще всего. Стандартные границы — 30 и 70. RSI ниже 30 указывает на перепроданность бумаг или финансового инструмента, выше 70 — на перекупленность.
Давайте выберем акции с RSI(14) ниже 30. Для оценки долгосрочных тенденций стоит оценить показатель на дневном графике.
В выборку вошли корпорации разных индустрий с капитализацией свыше 200 млрд руб. Получился список из шести бумаг. Сузим его до четырех и рассмотрим акции более подробно. Перепроданность по RSI(14) не является гарантией заметного отскока бумаг с минуты на минуту. Акции могут «отстояться» и опять пойти вниз. Для установления разворота нужны дополнительные технические сигналы и/или подходящий новостной фон.
Ростелеком ап
RSI(14) = 25,8
За месяц префы упали на 18%. В конце сентября акции очистились от дивидендов и поcле этого пошли вниз. Дивдоходность за 2023 г. составила умеренные 8,1%. Она близка к показателю обычки эмитента. Бумаги приближаются к долгосрочной статической поддержке 62 руб. Котировка на четверг, 24 октября — 62,9 руб. Первый ориентир в случае отскока — 66,5 руб.
Ростелеком работает над обновлением стратегии, включая дивидендную политику. Презентация пройдет до конца года. Если в документ будет заложен более быстрый рост дивидендов, то появится потенциальный драйвер подъема бумаг. Долгосрочный взгляд БКС Мир инвестиций — «Нейтральный». Таргет — 84 руб. (+34% за 12 месяцев).
Газпром нефть
RSI(14) = 26,1
За месяц акции упали на 16%. В середине октября прошла дивидендная отсечка. После гэпа бумаги устремились вниз. Дивдоходность за I полугодие составила 7,5%. Накануне акции обновили годовой минимум, и отскок четверга пока на разворотную комбинацию не тянет. Котировка на 24 октября — 816 руб. Первой целью при отскоке станет 650 руб. В районе этой отметки проходит уровень, образованный дивидендным гэпом.
Возможный среднесрочный драйвер — сообщения об увеличении добычи жидких углеводородов в течение следующих трех месяцев. Долгосрочный взгляд БКС Мир инвестиций — «Нейтральный». Таргет — 860 руб. (+40% за 12 месяцев).
Ростелеком
RSI(14) = 29,7
За месяц обычка упала на 17%, за три месяца — на 23%. Среднесрочный драйверы аналогичны префам. Дивдоходность за 2023 г. составила на 7,5%. Акции находятся на годовой статической поддержке 68 руб. Пока признаков отскока не наблюдается. В случае реализации позитивного сценария бумаги могут отправиться в район 72 руб. Это подразумевает 6% роста от текущего уровня.
Долгосрочный взгляд БКС Мир инвестиций — «Нейтральный». Таргет — 84 руб. (+24% за 12 месяцев).
Роснефть
RSI(14) = 29,8
За месяц акции потеряли 11%. Возможна новая волна просадки. Ближайшая поддержка расположена в районе 450 руб. — это годовой минимум. Ситуация четверга немного напоминает возросшую вероятность отскока. Локальные технические ориентиры при этом — 489 и 510 руб. Это предполагает потенциал роста 4% и 8% соответственно от уровня 24 октября.
В октябре – ноябре компания представит финансовые результаты по МСФО за III квартал. Это может привести к движениям в бумагах. В этом году Роснефть вернула программу обратного выкупа на сумму $1 млрд, которая в теории должна поддерживать котировки. Долгосрочный взгляд БКС Мир инвестиций — «Нейтральный». Таргет — 650 руб. (+38% за 12 месяцев).
Для этого подходит индекс относительной силы, другими словами, RSI. Индикатор позволяет оценить баланс сил на рынке и попробовать спрогнозировать дальнейшее развитие событий.
Самая известная версия показателя — RSI(14). Цифра здесь — временной период, то есть 14 торговых дней, настройка индикатора, применяемая чаще всего. Стандартные границы — 30 и 70. RSI ниже 30 указывает на перепроданность бумаг или финансового инструмента, выше 70 — на перекупленность.
Давайте выберем акции с RSI(14) ниже 30. Для оценки долгосрочных тенденций стоит оценить показатель на дневном графике.
В выборку вошли корпорации разных индустрий с капитализацией свыше 200 млрд руб. Получился список из шести бумаг. Сузим его до четырех и рассмотрим акции более подробно. Перепроданность по RSI(14) не является гарантией заметного отскока бумаг с минуты на минуту. Акции могут «отстояться» и опять пойти вниз. Для установления разворота нужны дополнительные технические сигналы и/или подходящий новостной фон.
Ростелеком ап
RSI(14) = 25,8
За месяц префы упали на 18%. В конце сентября акции очистились от дивидендов и поcле этого пошли вниз. Дивдоходность за 2023 г. составила умеренные 8,1%. Она близка к показателю обычки эмитента. Бумаги приближаются к долгосрочной статической поддержке 62 руб. Котировка на четверг, 24 октября — 62,9 руб. Первый ориентир в случае отскока — 66,5 руб.
Ростелеком работает над обновлением стратегии, включая дивидендную политику. Презентация пройдет до конца года. Если в документ будет заложен более быстрый рост дивидендов, то появится потенциальный драйвер подъема бумаг. Долгосрочный взгляд БКС Мир инвестиций — «Нейтральный». Таргет — 84 руб. (+34% за 12 месяцев).
Газпром нефть
RSI(14) = 26,1
За месяц акции упали на 16%. В середине октября прошла дивидендная отсечка. После гэпа бумаги устремились вниз. Дивдоходность за I полугодие составила 7,5%. Накануне акции обновили годовой минимум, и отскок четверга пока на разворотную комбинацию не тянет. Котировка на 24 октября — 816 руб. Первой целью при отскоке станет 650 руб. В районе этой отметки проходит уровень, образованный дивидендным гэпом.
Возможный среднесрочный драйвер — сообщения об увеличении добычи жидких углеводородов в течение следующих трех месяцев. Долгосрочный взгляд БКС Мир инвестиций — «Нейтральный». Таргет — 860 руб. (+40% за 12 месяцев).
Ростелеком
RSI(14) = 29,7
За месяц обычка упала на 17%, за три месяца — на 23%. Среднесрочный драйверы аналогичны префам. Дивдоходность за 2023 г. составила на 7,5%. Акции находятся на годовой статической поддержке 68 руб. Пока признаков отскока не наблюдается. В случае реализации позитивного сценария бумаги могут отправиться в район 72 руб. Это подразумевает 6% роста от текущего уровня.
Долгосрочный взгляд БКС Мир инвестиций — «Нейтральный». Таргет — 84 руб. (+24% за 12 месяцев).
Роснефть
RSI(14) = 29,8
За месяц акции потеряли 11%. Возможна новая волна просадки. Ближайшая поддержка расположена в районе 450 руб. — это годовой минимум. Ситуация четверга немного напоминает возросшую вероятность отскока. Локальные технические ориентиры при этом — 489 и 510 руб. Это предполагает потенциал роста 4% и 8% соответственно от уровня 24 октября.
В октябре – ноябре компания представит финансовые результаты по МСФО за III квартал. Это может привести к движениям в бумагах. В этом году Роснефть вернула программу обратного выкупа на сумму $1 млрд, которая в теории должна поддерживать котировки. Долгосрочный взгляд БКС Мир инвестиций — «Нейтральный». Таргет — 650 руб. (+38% за 12 месяцев).
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба