17 января 2025 БКС Экспресс Кокорева Анна
• New! Обзор российского рынка
Важность: высокая
Российский фондовый рынок завершает неделю на подъеме. Индекс МосБиржи прибавил почти 4% по итогам недели несмотря на очередные санкции. Поддержку рынку оказали данные по инфляции, которые по итогам года оказались лучше ожиданий. Следующая неделя, вероятно, пройдет под зеленым флагом.
В четверг на рынке наблюдался активный рост акций девелоперов. Отраслевой субиндекс недвижимости прибавил 10%.
• New! Отчетность
Важность: высокая
Сбербанк опубликовал финансовые результаты по РПБУ за декабрь 2024 г. Чистые процентные доходы выросли на 12,4% г/г за 12 месяцев 2024 г., до 2622,7 млрд руб., на фоне роста объема работающих активов. Чистые комиссионные доходы увеличились за 12 месяцев на 4,2% г/г, до 746,4 млрд руб. Чистая прибыль Сбера за 2024 г. выросла на 4,6% г/г, до 1562,4 млрд руб., при рентабельности капитала в 23,4%.
НОВАТЭК представил предварительные производственные показатели за 2024 г.
В 2024 г. добыча углеводородов составила 667 млн баррелей нефтяного эквивалента (бнэ), в том числе 84,1 млрд куб. м природного газа и 13,8 млн тонн жидких углеводородов (газовый конденсат и нефть). По сравнению с 2023 г. добыча углеводородов увеличилась на 21,6 млн бнэ или на 3,3%.
По предварительным данным, общий объем реализации природного газа, включая СПГ, в 2024 г. составил 77,8 млрд куб. м. Это на 1,1% ниже аналогичного показателя за 2023 г.
Henderson отчитался по выручке за декабрь.
Совокупная выручка за 12 месяцев 2024 г. выросла на 24,2% к аналогичному периоду 2023 г. и достигла 20,8 млрд руб. Рост к 12 месяцам 2022 г. превысил 67,5%.
Это чуть выше прогнозов аналитиков БКС. Не стоит экстраполировать такой высокий декабрьский рост на ближайшие месяцы, учитывая неопределенность динамики потребительского поведения. В целом результаты хорошие, подкрепляют наш «Позитивный взгляд» на бумагу на год.
Novabev Group опубликовала операционные результаты за 2024 г. Отгрузки алкогольной продукции снизились на 4% в 2024 г. и, по нашему расчету, на 8% в IV квартале к аналогичному периоду предыдущего года, после снижения на 6% в III квартале. Наиболее растущий сегмент, розничных продаж, показал рост выручки в 28% по году — на уровне ожиданий, благодаря расширению сети магазинов и увеличению сопоставимых продаж. В IV квартале выручка сегмента продолжила расти темпами, близкими к III кварталу (23%). О том, возобновил ли работу спиртовой завод компании после приостановки в октябре, Novabev не сообщила.
Аэрофлот представил операционные результаты за декабрь и 2024 г. в целом.
По итогам года перевезено 55,3 млн пассажиров — на 16,8% больше относительно 2023 г. На внутренних линиях — 42,6 млн пассажиров (+12,8% г/г), на международных линиях — 12,7 млн пассажиров (+32,7% г/г).
Пассажирооборот увеличился на 20,8%, предельный пассажирооборот — на 18,0%. Авиакомпания Аэрофлот увеличила перевозки на 19,3%, до 30,1 млн пассажиров, пассажирооборот вырос на 24,9%.
• New! Т-Банк разместил допэмиссию акций в рамках присоединения Росбанка
Важность: средняя
Т-Банк завершил размещение допэмиссии акций в рамках присоединения Росбанка.
Всего банк разместил 263,7 млн обыкновенных акций номиналом 10 руб. вместо запланированных 300 млн бумаг. Объем допвыпуска составил 2,638 млрд руб. В акции Т-Банка были конвертированы акции Росбанка.
• New! Количество частных инвесторов на Мосбирже за 2024 увеличилось до 35 млн
Важность: средняя
Количество частных инвесторов, имеющих брокерские счета на Московской бирже, за 2024 год увеличилось на 5,4 млн и достигло 35,1 млн.
Доля частных инвесторов в объеме торгов акциями в прошедшем году в среднем составила 74%, в объеме торгов облигациями — 34%, на срочном рынке — 62%.
В 2024 г. частные инвесторы вложили в ценные бумаги на Московской бирже более 1,3 трлн руб.
• New! ЦБ увеличит продажу валюты в январе в 1,4 раза
Важность: высокая
Ожидаемый объем дополнительных нефтегазовых доходов федерального бюджета прогнозируется с 15 января по 6 февраля в размере 80,3 млрд руб., сообщил Минфин РФ.
Отклонение фактически полученных нефтегазовых доходов от ожидаемого месячного объема нефтегазовых доходов по итогам декабря 2024 г. составило -10,1 млрд руб.
Совокупный объем средств, направляемых на покупку иностранной валюты и золота, составляет 70,2 млрд руб. или 4,1 млрд руб. ежедневно.
• New! Инфляция в России продолжает ускоряться
Важность: высокая
В декабре рост потребительских цен в России замедлился до 1,32% с 1,43% в ноябре и 0,75% в октябре, свидетельствуют данные Росстата. Показатель оказался ниже консенсус-прогноза в 1,7%.
По итогам прошлого года инфляция составила 9,52% после 7,42% в 2023 г. и 11,94% — в 2022 г. Годовое значение также оказалось меньше ожиданий, предполагавших 9,7%.
С 1 по 13 января, в удлиненный временной отрезок из-за праздничных каникул, рост потребительских цен ускорился до 0,67% с 0,33% в предыдущий недельный период.
Годовая инфляция (в сумме за 12 месяцев) к 13 января увеличилась до 9,87% с отметки 9,52%, зафиксированной по итогам 2024 г.
• New! Софтлайн приобрел контрольный пакет акций в ГК К2-9b Group
Важность: средняя
Софтлайн приобрел контролирующую долю в ГК К2-9b Group. На первом этапе сделки доля Софтлайна составила 51%. Стоимость актива оценивается в сумму около 400 млн руб., часть будет оплачена акциями IT-компании.
Выручка купленной К2-9b Group за 2024 г. составила около 1 млрд руб. Прибыль и EBITDA не раскрываются. Аналитики БКС считают, что в масштабах Софтлайна величина приобретенной компании незначительна.
• New! Путин дал поручения по стимулированию IPO и поддержке семейных инвестиций
Важность: средняя
Президент РФ Владимир Путин поручил правительству и Банку России принять меры, направленные на развитие российского финансового рынка.
Список задач был сформирован по итогам 15-го инвестиционного форума «Россия зовет!», который был организован ВТБ в декабре 2024 г. О том, какие меры поручено принять читаем здесь.
• New! Отчет ОПЕК. Альянс дал первую оценку по нефтяному спросу на 2026
Важность: средняя
ОПЕК опубликовала январский отчет по рынку нефти. ОПЕК сохранила прогноз по росту спроса на нефть в мире в 2025 г. на уровне 1,4 млн баррелей в сутки (б/с). В абсолютном значении спрос на нефть в текущем году достигнет 105,2 млн б/с.
Альянс также дал первую оценку по нефтяному спросу на 2026 г. — 106,63 млн б/с, что предусматривает рост к прогнозному уровню 2025 г. на 1,43 млн б/с.
• New! Мосбиржа начнет рассчитывать новый индекс денежного рынка
Важность: средняя
Московская биржа запустит новый бенчмарк денежного рынка — индекс накопленной доходности RUSFAR.
Индикатор будет отражать доходность размещения свободных средств на денежном рынке торговой площадки с ежедневной капитализацией процентов. Предполагается, что RUSFAR станет дополнительным бенчмарком для управляющих биржевыми фондами денежного рынка и частных инвесторов.
Важность: высокая
Российский фондовый рынок завершает неделю на подъеме. Индекс МосБиржи прибавил почти 4% по итогам недели несмотря на очередные санкции. Поддержку рынку оказали данные по инфляции, которые по итогам года оказались лучше ожиданий. Следующая неделя, вероятно, пройдет под зеленым флагом.
В четверг на рынке наблюдался активный рост акций девелоперов. Отраслевой субиндекс недвижимости прибавил 10%.
• New! Отчетность
Важность: высокая
Сбербанк опубликовал финансовые результаты по РПБУ за декабрь 2024 г. Чистые процентные доходы выросли на 12,4% г/г за 12 месяцев 2024 г., до 2622,7 млрд руб., на фоне роста объема работающих активов. Чистые комиссионные доходы увеличились за 12 месяцев на 4,2% г/г, до 746,4 млрд руб. Чистая прибыль Сбера за 2024 г. выросла на 4,6% г/г, до 1562,4 млрд руб., при рентабельности капитала в 23,4%.
НОВАТЭК представил предварительные производственные показатели за 2024 г.
В 2024 г. добыча углеводородов составила 667 млн баррелей нефтяного эквивалента (бнэ), в том числе 84,1 млрд куб. м природного газа и 13,8 млн тонн жидких углеводородов (газовый конденсат и нефть). По сравнению с 2023 г. добыча углеводородов увеличилась на 21,6 млн бнэ или на 3,3%.
По предварительным данным, общий объем реализации природного газа, включая СПГ, в 2024 г. составил 77,8 млрд куб. м. Это на 1,1% ниже аналогичного показателя за 2023 г.
Henderson отчитался по выручке за декабрь.
Совокупная выручка за 12 месяцев 2024 г. выросла на 24,2% к аналогичному периоду 2023 г. и достигла 20,8 млрд руб. Рост к 12 месяцам 2022 г. превысил 67,5%.
Это чуть выше прогнозов аналитиков БКС. Не стоит экстраполировать такой высокий декабрьский рост на ближайшие месяцы, учитывая неопределенность динамики потребительского поведения. В целом результаты хорошие, подкрепляют наш «Позитивный взгляд» на бумагу на год.
Novabev Group опубликовала операционные результаты за 2024 г. Отгрузки алкогольной продукции снизились на 4% в 2024 г. и, по нашему расчету, на 8% в IV квартале к аналогичному периоду предыдущего года, после снижения на 6% в III квартале. Наиболее растущий сегмент, розничных продаж, показал рост выручки в 28% по году — на уровне ожиданий, благодаря расширению сети магазинов и увеличению сопоставимых продаж. В IV квартале выручка сегмента продолжила расти темпами, близкими к III кварталу (23%). О том, возобновил ли работу спиртовой завод компании после приостановки в октябре, Novabev не сообщила.
Аэрофлот представил операционные результаты за декабрь и 2024 г. в целом.
По итогам года перевезено 55,3 млн пассажиров — на 16,8% больше относительно 2023 г. На внутренних линиях — 42,6 млн пассажиров (+12,8% г/г), на международных линиях — 12,7 млн пассажиров (+32,7% г/г).
Пассажирооборот увеличился на 20,8%, предельный пассажирооборот — на 18,0%. Авиакомпания Аэрофлот увеличила перевозки на 19,3%, до 30,1 млн пассажиров, пассажирооборот вырос на 24,9%.
• New! Т-Банк разместил допэмиссию акций в рамках присоединения Росбанка
Важность: средняя
Т-Банк завершил размещение допэмиссии акций в рамках присоединения Росбанка.
Всего банк разместил 263,7 млн обыкновенных акций номиналом 10 руб. вместо запланированных 300 млн бумаг. Объем допвыпуска составил 2,638 млрд руб. В акции Т-Банка были конвертированы акции Росбанка.
• New! Количество частных инвесторов на Мосбирже за 2024 увеличилось до 35 млн
Важность: средняя
Количество частных инвесторов, имеющих брокерские счета на Московской бирже, за 2024 год увеличилось на 5,4 млн и достигло 35,1 млн.
Доля частных инвесторов в объеме торгов акциями в прошедшем году в среднем составила 74%, в объеме торгов облигациями — 34%, на срочном рынке — 62%.
В 2024 г. частные инвесторы вложили в ценные бумаги на Московской бирже более 1,3 трлн руб.
• New! ЦБ увеличит продажу валюты в январе в 1,4 раза
Важность: высокая
Ожидаемый объем дополнительных нефтегазовых доходов федерального бюджета прогнозируется с 15 января по 6 февраля в размере 80,3 млрд руб., сообщил Минфин РФ.
Отклонение фактически полученных нефтегазовых доходов от ожидаемого месячного объема нефтегазовых доходов по итогам декабря 2024 г. составило -10,1 млрд руб.
Совокупный объем средств, направляемых на покупку иностранной валюты и золота, составляет 70,2 млрд руб. или 4,1 млрд руб. ежедневно.
• New! Инфляция в России продолжает ускоряться
Важность: высокая
В декабре рост потребительских цен в России замедлился до 1,32% с 1,43% в ноябре и 0,75% в октябре, свидетельствуют данные Росстата. Показатель оказался ниже консенсус-прогноза в 1,7%.
По итогам прошлого года инфляция составила 9,52% после 7,42% в 2023 г. и 11,94% — в 2022 г. Годовое значение также оказалось меньше ожиданий, предполагавших 9,7%.
С 1 по 13 января, в удлиненный временной отрезок из-за праздничных каникул, рост потребительских цен ускорился до 0,67% с 0,33% в предыдущий недельный период.
Годовая инфляция (в сумме за 12 месяцев) к 13 января увеличилась до 9,87% с отметки 9,52%, зафиксированной по итогам 2024 г.
• New! Софтлайн приобрел контрольный пакет акций в ГК К2-9b Group
Важность: средняя
Софтлайн приобрел контролирующую долю в ГК К2-9b Group. На первом этапе сделки доля Софтлайна составила 51%. Стоимость актива оценивается в сумму около 400 млн руб., часть будет оплачена акциями IT-компании.
Выручка купленной К2-9b Group за 2024 г. составила около 1 млрд руб. Прибыль и EBITDA не раскрываются. Аналитики БКС считают, что в масштабах Софтлайна величина приобретенной компании незначительна.
• New! Путин дал поручения по стимулированию IPO и поддержке семейных инвестиций
Важность: средняя
Президент РФ Владимир Путин поручил правительству и Банку России принять меры, направленные на развитие российского финансового рынка.
Список задач был сформирован по итогам 15-го инвестиционного форума «Россия зовет!», который был организован ВТБ в декабре 2024 г. О том, какие меры поручено принять читаем здесь.
• New! Отчет ОПЕК. Альянс дал первую оценку по нефтяному спросу на 2026
Важность: средняя
ОПЕК опубликовала январский отчет по рынку нефти. ОПЕК сохранила прогноз по росту спроса на нефть в мире в 2025 г. на уровне 1,4 млн баррелей в сутки (б/с). В абсолютном значении спрос на нефть в текущем году достигнет 105,2 млн б/с.
Альянс также дал первую оценку по нефтяному спросу на 2026 г. — 106,63 млн б/с, что предусматривает рост к прогнозному уровню 2025 г. на 1,43 млн б/с.
• New! Мосбиржа начнет рассчитывать новый индекс денежного рынка
Важность: средняя
Московская биржа запустит новый бенчмарк денежного рынка — индекс накопленной доходности RUSFAR.
Индикатор будет отражать доходность размещения свободных средств на денежном рынке торговой площадки с ежедневной капитализацией процентов. Предполагается, что RUSFAR станет дополнительным бенчмарком для управляющих биржевыми фондами денежного рынка и частных инвесторов.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба