Трехнедельный цикл притока капитала в BTC ETF прерван, интерес институциональных клиентов к биткойн деривативам снижается. На горизонте недели волатильность на рынке может существенно возрасти. Чего ожидать инвестору?
В ежедневной рубрике «Криптовалютный рынок» разбираем динамику нового фьючерса с привязкой к биткойну и основные события на крипторынке.
Технический расклад
Во вторник фьючерс на акции IBIT потерял в цене 1,76%, закрывшись по $62,46 на вечерней сессии. Объем торгов составил 309 млн руб. Сегодня фьючерс восстанавливается на 1,7%, до $63,5, а объем торгов с начала дня составляет около 350 млн руб.
Базовый актив вчера потерял в цене 2,24%, закрывшись по $59,84. Совокупный объем торгов BTC ETF был средним и составил $2,8 млрд. На премаркете сегодня акции IBIT отыгрывают 2,4%, до $61,3.
Краткосрочная картина
История у нового фьючерсного контракта пока недолгая — анализ лучше строить на основе динамики базового актива.
• Акции IBIT вчера открылись с гэпом вниз и далее продолжили постепенно снижаться в цене.
• Дневная свеча — медвежья. При этом закрылась на внутридневных минимумах.
• Предпосылки к снижению в краткосрочной перспективе сохраняются, поскольку каждый новый локальный максимум располагается ниже предшествующего, а вот минимумы также становятся все ниже. Ожидаем тестирования восходящего апрельского тренда. Сегодня он проходит на $58,6.
• Краткосрочная картина существенно улучшится в случае пробоя нисходящего канала и закрепления выше $61,5.
• Юридические лица на Мосбирже продолжают наращивать шорт. Размер их короткой позиции перевалил за 260 тыс. контрактов, в то время как размер длинной позиции всего 10 тыс. контрактов.
Уровни сопротивления: 61,53 / 63,7 / 65
Уровни поддержки: 56,63 / 52,76 / 50,5
Состояние рынка и внешний фон
Индекс S&P 500 вчера снизился на 0,11%, фьючерс на индекс сегодня в плюсе на 0,1%. Биткойн вчера упал на 37%, сегодня — в плюсе на 2%. Фьючерс на золото вчера вырос на 1,08%, сегодня котировки драгоценного металла растут на 0,2%.
• Индекс «Страха и жадности» — 47 (нейтрально)
• Суммарный отток в BTC ETF за 1 июля — -$342 млн (средний)
• Пятнадцатидневная серия притока капитала в BTC ETF вчера была прервана. Размер оттоков средний. Пока это лишь единичное явление, которое не сигнализирует об ухудшении конъюнктуры на рынке. Кроме того, оттоки зафиксированы именно в первый день нового триместра. За второй квартал биткойн и акции BTC ETF прибавили около 30%, поэтому оттоки могли быть вызваны закрытием части позиций и промежуточной фиксацией прибыли. Возможно, фонды ребалансируют свои портфели и оттоки имеют чисто техническую причину.
Ключевые события
• В фокусе крипторынка на ближайшие дни — заявки на получение пособий по безработице в США. В последнее время в заголовках СМИ все больше мнений о том, что ФРС может начать снижать ставку раньше, чем планирует, поскольку появляются сигналы охлаждения рынка труда. Из-за этого слабая макростатистика может стать позитивным краткосрочным драйвером для рынка.
• Премия в биткойн фьючерсах на бирже CME упала до минимального уровня с октября 2023 г. Это отражает снижение интереса со стороны институциональных инвесторов, которые долгое время выступали в качестве основного драйвера роста BTC. Настроения фьючерсных трейдеров становятся более медвежьими или по меньшей мере настороженными.
• Через неделю, 9 июля, закончатся введенные Трампом отсрочки по торговым пошлинам. До этого момента будут появляться новости о заключенных сделках. По мере приближения к этой дате волатильность и на фондовом, и на криптовалютном рынках может нарастать. Весной рынок активно снижался из-за введения торговых пошлин. Повторится ли история в этот раз или будет найден компромисс?
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба