Менее 5% остается эфириуму до своего исторического максимума. С высокой вероятностью в ближайшие дни уровень будет протестирован. Технические индикаторы и рыночные метрики указывают на перекупленность актива, но крупные ликвидации шорт-позиций могут вывести криптовалюту выше $5000.
В регулярной серии материалов разбираем динамику фьючерсов с привязкой к цене криптовалют и основные события на крипторынке.
Технический расклад
Во вторник фьючерс на акции ETHA прибавил 7,67%, закрывшись по $35,11 на вечерней сессии. Объем торгов установил новый рекорд на отметке 177 млн руб. Сегодня фьючерс в плюсе на 2,4% и торгуется на $36.
Базовый актив во вторник вырос на 6,2%, закрывшись по $34,25. Совокупный объем торгов ETH ETF был высоким и составил $3,2 млрд. Сегодня на премаркете акции прибавляют 3,5%, достигая $35,5.
Краткосрочная картина
История у фьючерсного контракта пока недолгая — анализ лучше строить на основе динамики базового актива.
• Акции ETHA во вторник открылись с большим гэпом вверх, а после продолжили планомерно расти в цене.
• Вчерашняя свеча имеет хорошую амплитуду, при этом закрылась на своих максимумах. Это говорит о том, что бычий импульс, толкающий цену вверх, пока сохраняется.
• В конце прошлой недели была пробита нисходящая трендовая от декабря 2024 г., а в начале текущей недели акции обновили свой исторический максимум и закрепились выше. Технически это подтверждающий сигнал на продолжение дальнейшего роста.
• Сам же Ethereum продолжает уверенно идти к историческим максимумам. Остается уже менее 5%. Рядом важная зона сопротивления $4630–4870. В ближайшее время можем увидеть ее тест, но вероятность отката от этих значений повышенная. Актив перекуплен на всех таймфреймах, а на дневном графике появилась отчетливая медвежья дивергенция в зоне перекупленности.
• В последние дни на фоне активного роста эфириума происходят крупные ликвидации маржинальных позиций. Только за прошедшие сутки было ликвидировано около $300 млн шортов. Это выступает топливом для продолжения движения вверх, отчего точно предугадать вершину текущей волны роста достаточно сложно. Допускается, что после обновления максимумов может последовать шорт-сквиз, в ходе которого можем увидеть прокол и $5000.
• Также отметим более сильное поведение цены Ethereum по сравнению с биткойном. Институциональный спрос на него значительно вырос — крупный капитал ждет добавления функции стейкинга в ETF, за счет которой актив станет приносить дополнительный процентный доход (около 3–4% годовых в самой монете). Так что в среднесрочной и долгосрочной перспективе инвестиционный кейс ETH выглядит привлекательнее, чем биткойн.
• На эфир сейчас направлено практически все внимание сообщества. Он становится своего рода воронкой, куда стекается весомая часть ликвидности с рынка. Как итог, имеем повышенные притоки капитала в эфириум ETF и постепенно начинающие стагнировать притоки в Bitcoin ETF (наглядно — на графике ниже).
Уровни сопротивления: 35 / 38 / 40
Уровни поддержки: 31,18 / 29,32 / 26,45
Состояние рынка и внешний фон
Индекс S&P 500 во вторник вырос на 1,13%, сегодня фьючерс на индекс в плюсе на 0,2%. Биткойн в тот день вырос на 1,22%, а сегодня в плюсе на 0,5%. Золото вчера выросло на 0,18%, сегодня актив в плюсе на 0,4%.
• Индекс «Страха и жадности» — 73 (жадность).
• Суммарный приток в ETH ETF за 12 августа — $523 млн (высокий).
Ключевые события
На внешнем контуре:
• 13 августа в Казахстане стартовали торги первым в Центральной Азии спотовым BTC ETF.
• Ethereum Foundation ночью продала около 2,8 тыс. ETH ($12,7 млн) на фоне продолжающегося роста токена. До этого последняя крупная продажа была в январе 2025 г. (100 ETH).
• Трейдеры опционов активно ставят на рост Ethereum выше $5000 до начала сентября. Также активно покупаются call-опционы на $5500 и $6000.
• Открытый интерес во фьючерсах на ETH установил новый рекорд, превысив $65 млрд.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба