Нефть
Фьючерсы на нефть марки Brent в четверг закрылись на уровне плюс 3,38%. Без реализации геополитического риска, связанного с ожидаемым ударом США по Ирану, цены на нефть могут сформировать максимум на текущих значениях.
На дневном графике достигнута область $70,28–70,36. Текущий максимум — на отметке $71,89.
Все сформированные структуры роста реализованы. Риски для начала коррекции растут. Ждем следующую неделю для оценки очередных движений.
Первый триггер для начала коррекции — слом поддержки 67,53 (в новом контракте BRNJ).
Сегодня экспирация контракта — BRNH, следующий для оценки BRNJ. В понедельник экспирация РФ контракта BRG, следующий для торговли BRH.
Текущий форвардный контакт ICE — BRNJ. Текущий форвардный контакт РФ — BRG.
Для большей точности и надежности оценки структуры движения все цели в обзоре указываются для форвардного контракта европейского эталона марки Brent (BRN).
Новостной фон
• Еженедельный отчет EIA о запасах нефти показал падение на 2,295 млн баррелей (ожидалось -0,2 млн баррелей / прошлый отчет +3,602 млн).
• Согласно отчету Американского института нефти (API), запасы сырой нефти упали на прошлой неделе на 0,247 млн баррелей.
• Индия снизила импорт нефти из России на 28%, до 1,3 млн баррелей в сутки (б/с), заявил министр нефти и природного газа Индии Хардип Сингх Пури. А торговый представитель США Джеймисон Грир в интервью Fox Business отметил, что Индии нужно еще больше сократить покупки российской нефти, чтобы развеять опасения США и добиться снижения пошлин.
• Согласно данным Argus, экспорт нефти из России в январе может уменьшиться более чем на 1 млн тонн (-6,7% м/м). Источник “Ъ” в отрасли подтвердил ожидаемое сокращение примерно до этих объемов.
• Венгерская MOL покупает у "Газпром нефти" 56% акций сербской NIS за 0,9–1 млрд евро.
• В понедельник компания Vortexa сообщила, что запасы сырой нефти на танкерах, простоявших не менее 7 дней, упали на 0,6%, до 113,3 млн баррелей за прошлую неделю.
• Согласно отчету Baker Hughes, число действующих буровых установок для добычи нефти составило 411 (против 478 годом ранее), увеличилось на 1 за неделю. Количество газовых буровых установок — 122, без изменений за неделю (против 98 годом ранее).
• Ежемесячный отчет МЭА по рынкам нефти: агентство повысило прогноз роста мирового спроса на нефть в 2026 г. до 930 тыс. б/с (прошлый прогноз 860 тыс. б/с), предполагая, что профицит рынка сократится. На данный момент раздутые балансы обеспечивают некоторый комфорт участникам рынка и сдерживают цены, говорится в сообщении МЭА. Агентство ожидает общий объем предложения нефти в 2026 г. на уровне 108,7 млн б/с. (прогноз повышен на 100 тыс. б/с м/м).
• Согласно данным ОПЕК, Россия в декабре снизила добычу нефти на 73 тыс. б/с м/м, до 9,3 млн б/с.
• Ежемесячный отчет ОПЕК по рынку нефти: ОПЕК сохранил оценку роста спроса на нефть в мире в 2026 г. на уровне 1,38 млн б/с, в 2027 г. ожидает прирост в 1,34 млн б/с. ОПЕК прогнозирует, что мировой спрос на нефть ОПЕК+ составит в среднем 43 млн б/с в 2026 г. (без изменений по сравнению с прошлым прогнозом) и 43,6 млн б/с в 2027 г. ОПЕК+ в декабре снизила добычу нефти на 203 тыс. б/с, добывала меньше плана с учетом компенсаций на 265 тыс. б/с.
• Страны ОПЕК+ на встрече 4 января подтвердили приостановку увеличения добычи нефти в I квартале 2026 г. Влияние ситуации с Венесуэлой на рынки оценивать пока рано. Следующая встреча запланирована на 1 февраля.
Природный газ
Фьючерсы на природный газ: в четверг отчет EIA о запасах природного газа в США вышел нейтральный, чуть лучше ожиданий: -242 bcf (прогноз: -237 bcf). Отчет не стал триггером для возобновления восходящего тренда. Котировки продолжают находится в боковике.
Среднесрочный тренд в точке выбора направления. Продавцы проявляют слабость. Пока нет слома поддержки $3,576, есть потенциал для роста к следующим целям $4,19–4,236.
Фундаментальная картина продолжает указывать на бычий тренд, пока не произошел перерасчет в сторону ухудшения картины.
Общий спрос на газ сместил достижение максимума на 31 января и будет оставаться выше средних значений до начала февраля. Изменение спроса на отопление увеличивает прогноз ожидаемого объема отбора газа из хранилищ. Таким образом, следующие отчеты покажут значения лучше ожидаемого консенсуса.
Текущий форвардный контакт США — NGH. Текущий форвардный контакт РФ — NGG.
Для большей точности и надежности оценки структуры движения все цели в обзоре указываются для форвардного контракта американского эталона природного газа (NG).
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба