20 августа 2010 Пингвин Капитал Дмитриев Станислав
В четверг на российском фондовом рынке наблюдалась очередная атака на «стопы» покупателей. Тактика сейчас довольно интересная: открытие с «гепом» вверх в дальнейшем в течение торговой сессии приводит к его закрытию. Тем самым создается иллюзия, суть которой – показать слабость покупателей. В конце концов, когда большинство уверует в такой расклад, а этот момент очень близок, рынок получит «геп» вверх, который, скорее всего, не будет закрыт в течение достаточно долгого времени. Накануне индекс ММВБ просел на 0,85% и ушел ниже важной поддержки в виде 100-дневной скользящей средней в районе 1380 пунктов. В моменте продавцы явно переборщили, что по законам жанра предполагает сегодня «геп» на открытии. Объемы в четверг были зафиксированы одни из самых низких этим летом, что заставляет задуматься об истинности закрытия ниже 1380 пунктов по индексу ММВБ.
В то же время такая ситуация на рынке говорит лишь об одном. В случае серьезного роста его возьмут лишь единицы: за время многомесячной консолидации на рынке создано целое поколение, которое по-другому торговать просто не умеет. Именно оно и окажется в числе главных проигравших. Для продавливания рынка ниже локальных поддержек в четверг использовались две индексообразующие «фишки». Лидером падения стал «Сбербанк», просевший почти на полторапроцента. Хотя общую ситуацию в бумаге это не изменило. 100-дневка и 200-дневка немного ниже отметки в 80 руб., которые сошлись в одном точке, что сигнализирует о близости сильного движения, остались за покупателями.
После «Сбербанка» под наибольшим давлением оказался «Газпром», которого снова свозили к поддержке в 160 руб. Потери здесь составили 1,42%. Объемы в моменте значительно возросли, что в первую очередь связано с паническими в моменте продажами наиболее слабых покупателей. Общая же ситуация в «Газпроме» по-прежнему остается в пользу «быков». Бумага еще только готовится к старту и рискует стать одним из лидеров сентябрьского ралли. «Лукойл» отторговался на уровне рынка, снижение здесь не превысило 0,8%. Судя по утаптыванию текущих уровней 1650-1630 руб., эта зона может выступить неплохой стартовой площадкой. «Длинных» позиций в бумаге сейчас не очень много, «шорт» же продолжает расти. Снова стоит выделить динамику «ВТБ», который просел на 0,86%, что выглядит весьма неплохо особенно на фоне полуторапроцентного падения в «Сбербанке». Бумага уже продолжительное время держится выше уровня в 0,080 руб., что раньше в этом цикле замечено не было. Это хороший знак.
Американский фондовый рынок негативные данные по безработице оценил в минус 1,5%, но основные поддержки выстояли, и новых локальных минимумов зафиксировано не было. Dow Jones просел на 1,39%, S&P500 и Nasdaq потеряли а пределах 1,7% каждый. Dow Jones вернулся под уровень в 10300 пунктов. Предыдущее минимальное значение в 10200 пунктов продавцами так пробито и не было. Таким образом, можно вести речь о локальном «двойном дне». Такая проторговка в целом говорит о подготовке к серьезному движению. Бразильская Bovespa накануне скорректировала пятидневный безостановочный рост снижением на 1,11%, которого вполне достаточно для снятия краткосрочной перекупленности.
Торги в Европе проходили в негативном русле: FTSE и DAX потеряли по 1,8% каждый. Чем DAX ближе к зоне годового максимума, тем больше желающих открыть «шорты». У слабых же покупателей явно не выдерживают нервы: устав ждать, они при любой негативе начинают продавать, что и приводит к таким резких движениям. Это позитивный момент, поскольку рынок очистится от лишних пассажиров, которые в дальнейшем лишь будут мешать росту. Пара евро/доллар остается в консолидации. Нефть продолжает утаптывать локальное «дно»: возвращение Light выше 75 долларов не заставит себя долго ждать. Фьючерсы на американский спот, постепенно выбираясь в плюс, пытаются начать восстановление. Зона для движения вверх здесь открыта.
Сегодня российский фондовый рынок, несмотря на предмаркет, по законам жанра должен открыться вверх. Индексу ММВБ в пятницу необходимо возвращать отнятую на панике поддержку в 1380 пунктов. Судя по возросшим объемам в моменте, «стопы» вчера вечером собрали хорошо. Рынок сейчас совсем пустой на «лонг» и, наоборот, очень тяжел на «шорт». Хотя рынок по-прежнему «бычий», и негатив могут очень быстро забыть. Поэтому уже в начале торговой сессии пятницу мы можем увидеть покупки, которые могут растянуться на весь день. Движению наверх сейчас ничего не препятствует. Индекс ММВБ, восстановив поддержку в 1380 пунктов, может вернуться к отметке в 1400 пунктов. На пике пессимизма мы вновь слышим призывы к продажам и падению к кризисным уровням. Это классика, только вот кризис-то уже прошел. Именно так и начинается Ралли.
В поисках поддержки
Вчерашние торги на американских фондовых площадках напоминали летнюю распродажу. Основные индексы, словно под копирку, свеча к свече двигались синхронно вниз. Нащупав поддержку на уровне 1070, индекс широкого рынка S&P 500 смог оттолкнуться, тем самым нарисовав дневной минимум. Всё остальное время, главные индексы торговались в узком канале на отрицательной территории. Наибольшие потери понёсли S&P 500 (-1.69%) и высокотехнологичный Nasdaq Composite (-1.66%). Индекс компаний крупного капитала Dow оказался более стойким (-1.39%).
К такому плачевному результату привела американский рынок вышедшая экономическая статистика. Количество первичных заявок достигло максимума с ноября 2009 года 500К. Такое значение этого краткосрочно индикатора взволновало не только инвесторов, но и президента Барака Обаму. В своём вчерашнем выступлении он отметил, что необходимо рассмотреть возможность снижения налогов для малого бизнеса. Это позволит сократить безработицу.
Ещё во вторник рост индекса промышленного производства и количества используемых производственных мощностей подтолкнул рынок вверх. Вчера же снижение индекса деловой активности ФРБ Филадельфии поставило крест на возможности возвращения к нейтральной линии. Этот показатель спустился к годовому минимуму. По сути дела эти промышленные показатели здорово расшатали рынок и нервы инвесторам. По итогам все сектора на отрицательной территории, потери от -1.2% до -2.2%. Лидеров увы не наблюдалось.
Объем проторгованных акций на NYSE достаточно высокий : 4.29В.
http://elitetrader.ru/uploads/posts/2011-07/1310972131_1310972087-clip-18kb.jpg (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
В то же время такая ситуация на рынке говорит лишь об одном. В случае серьезного роста его возьмут лишь единицы: за время многомесячной консолидации на рынке создано целое поколение, которое по-другому торговать просто не умеет. Именно оно и окажется в числе главных проигравших. Для продавливания рынка ниже локальных поддержек в четверг использовались две индексообразующие «фишки». Лидером падения стал «Сбербанк», просевший почти на полторапроцента. Хотя общую ситуацию в бумаге это не изменило. 100-дневка и 200-дневка немного ниже отметки в 80 руб., которые сошлись в одном точке, что сигнализирует о близости сильного движения, остались за покупателями.
После «Сбербанка» под наибольшим давлением оказался «Газпром», которого снова свозили к поддержке в 160 руб. Потери здесь составили 1,42%. Объемы в моменте значительно возросли, что в первую очередь связано с паническими в моменте продажами наиболее слабых покупателей. Общая же ситуация в «Газпроме» по-прежнему остается в пользу «быков». Бумага еще только готовится к старту и рискует стать одним из лидеров сентябрьского ралли. «Лукойл» отторговался на уровне рынка, снижение здесь не превысило 0,8%. Судя по утаптыванию текущих уровней 1650-1630 руб., эта зона может выступить неплохой стартовой площадкой. «Длинных» позиций в бумаге сейчас не очень много, «шорт» же продолжает расти. Снова стоит выделить динамику «ВТБ», который просел на 0,86%, что выглядит весьма неплохо особенно на фоне полуторапроцентного падения в «Сбербанке». Бумага уже продолжительное время держится выше уровня в 0,080 руб., что раньше в этом цикле замечено не было. Это хороший знак.
Американский фондовый рынок негативные данные по безработице оценил в минус 1,5%, но основные поддержки выстояли, и новых локальных минимумов зафиксировано не было. Dow Jones просел на 1,39%, S&P500 и Nasdaq потеряли а пределах 1,7% каждый. Dow Jones вернулся под уровень в 10300 пунктов. Предыдущее минимальное значение в 10200 пунктов продавцами так пробито и не было. Таким образом, можно вести речь о локальном «двойном дне». Такая проторговка в целом говорит о подготовке к серьезному движению. Бразильская Bovespa накануне скорректировала пятидневный безостановочный рост снижением на 1,11%, которого вполне достаточно для снятия краткосрочной перекупленности.
Торги в Европе проходили в негативном русле: FTSE и DAX потеряли по 1,8% каждый. Чем DAX ближе к зоне годового максимума, тем больше желающих открыть «шорты». У слабых же покупателей явно не выдерживают нервы: устав ждать, они при любой негативе начинают продавать, что и приводит к таким резких движениям. Это позитивный момент, поскольку рынок очистится от лишних пассажиров, которые в дальнейшем лишь будут мешать росту. Пара евро/доллар остается в консолидации. Нефть продолжает утаптывать локальное «дно»: возвращение Light выше 75 долларов не заставит себя долго ждать. Фьючерсы на американский спот, постепенно выбираясь в плюс, пытаются начать восстановление. Зона для движения вверх здесь открыта.
Сегодня российский фондовый рынок, несмотря на предмаркет, по законам жанра должен открыться вверх. Индексу ММВБ в пятницу необходимо возвращать отнятую на панике поддержку в 1380 пунктов. Судя по возросшим объемам в моменте, «стопы» вчера вечером собрали хорошо. Рынок сейчас совсем пустой на «лонг» и, наоборот, очень тяжел на «шорт». Хотя рынок по-прежнему «бычий», и негатив могут очень быстро забыть. Поэтому уже в начале торговой сессии пятницу мы можем увидеть покупки, которые могут растянуться на весь день. Движению наверх сейчас ничего не препятствует. Индекс ММВБ, восстановив поддержку в 1380 пунктов, может вернуться к отметке в 1400 пунктов. На пике пессимизма мы вновь слышим призывы к продажам и падению к кризисным уровням. Это классика, только вот кризис-то уже прошел. Именно так и начинается Ралли.
В поисках поддержки
Вчерашние торги на американских фондовых площадках напоминали летнюю распродажу. Основные индексы, словно под копирку, свеча к свече двигались синхронно вниз. Нащупав поддержку на уровне 1070, индекс широкого рынка S&P 500 смог оттолкнуться, тем самым нарисовав дневной минимум. Всё остальное время, главные индексы торговались в узком канале на отрицательной территории. Наибольшие потери понёсли S&P 500 (-1.69%) и высокотехнологичный Nasdaq Composite (-1.66%). Индекс компаний крупного капитала Dow оказался более стойким (-1.39%).
К такому плачевному результату привела американский рынок вышедшая экономическая статистика. Количество первичных заявок достигло максимума с ноября 2009 года 500К. Такое значение этого краткосрочно индикатора взволновало не только инвесторов, но и президента Барака Обаму. В своём вчерашнем выступлении он отметил, что необходимо рассмотреть возможность снижения налогов для малого бизнеса. Это позволит сократить безработицу.
Ещё во вторник рост индекса промышленного производства и количества используемых производственных мощностей подтолкнул рынок вверх. Вчера же снижение индекса деловой активности ФРБ Филадельфии поставило крест на возможности возвращения к нейтральной линии. Этот показатель спустился к годовому минимуму. По сути дела эти промышленные показатели здорово расшатали рынок и нервы инвесторам. По итогам все сектора на отрицательной территории, потери от -1.2% до -2.2%. Лидеров увы не наблюдалось.
Объем проторгованных акций на NYSE достаточно высокий : 4.29В.
http://elitetrader.ru/uploads/posts/2011-07/1310972131_1310972087-clip-18kb.jpg (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу