8 сентября 2010 БКС Экспресс Немзоров Евгений
РЫНКИ АМЕРИКИ: Локальная коррекция близка к завершению, драйверы для роста на подходе
ЗНАЧЕНИЯ ИНДЕКСОВ США на закрытии:
DJ упал на 1,03% до 10340,69
S&P 500 упал на 1,15% до 1091,84
NASDAQ упал на 1,11% до 2208,89
О ГЛАВНОМ:
После длинных выходных на американских рынках активизировались медведи. Перекупленность, дивергенция и явное сопротивление по индексу SP500 на 1105 - все эти технические факторы были наконец-то замечены участниками. Фундаментальным драйвером для продаж стали новости из Европы. Возродились забытые на фоне позитивной макроэкономической статистики опасения углубления банковского кризиса в ЕС.
В авторитетной газете Wall Street Journal вышла статья, посвященная некорректности стресс-тестов, которые проводились в Европе. В частности были серьезно занижены объемы рискованных долгов в собственности некоторых финансовых институтов. Не лучше ситуация в Азии, где Япония на грани начала валютных интервенций для сдерживания сильной иены.
На таком фоне индекс широкого рынка SP500 упал на 1,15%. Следующая поддержка совсем рядом, на уровне 1090. Закрытие прошло вблизи минимумов дня, объемы торгов продолжают снижаться. Коррекция может продолжиться и до следующей поддержки на 1080. Но торговая сессия в среду обещает стать разворотной - выходит весомая макроэкономическая статистика (розничные продажи вырастут после праздника Дня Труда), и ожидается выступление президента США Б.Обамы с подробностями новой программы стимулирования экономики (суммарная стоимость новых программ $350 млрд.).
В ДЕТАЛЯХ:
Технически индекс широкого рынка SP500 открылся умеренным гэпом вниз, после чего продолжил снижение. Внутри дня поддержкой выступил уровень 1095, но под закрытие и он был пробит.
В лидерах снижения были банки и нефтяные компании. Возрождение опасений по поводу проблем европейской банковской системы вызвали активные продажи акций банков. JP Morgan Chase -2,27%, Bank of America Corp -2,1%, Citigroup -2%.
Повышение рисков зоны евро вызвало снижение пары EUR/USD на 1,47%, что в свою очередь привело к снижению цен на сырьевых рынках. Нефть марки Light потеряла 0,57%, что отразилось в котировках нефтедобывающих компаний. Exxon Mobil Corp. -1,28%, Chevron Corp. -1,22%, ConocoPhillips -1,22%.
ОЖИДАНИЯ:
Предстоящая неделя будет небогата на макроэкономическую статистику, в понедельник и вторник в США было затишье. Только к середине недели начнут выходить более-менее интересные данные, а пятницу снова будет пустой.
Розничные продажи в среду обещают быть позитивными, национальный праздник стимулирует рост спроса, и повышение выручки сетей. Внимание стоит обратить на макроэкономический обзор ФРС «Бежевая книга» (среду). Продолжается интрига вокруг второго раунда количественного смягчения, позитив на рынке труда дает ФРС возможность избежать введения новых мер стимулирования. Спекулянты будут искать намеки в месячном обзоре, на решение ФРС 21 сентября.
В последнее время повышенный интерес вызывают недельные данные по безработице (четверг). Торговый баланс США за июль (четверг) будет рассматриваться в связке с торговым балансом Китая (пятница). Рост профицит баланса КНР, на фоне отката юаня, даст Вашингтону новую тему для публичных заявлений.
В целом фокус внимания будет смещен на данные из Европы и Азии, где целый ряд ЦБ будет принимать решение по ставке.
На политической арене в фокусе внимания президент США Б.Обама, который должен 8 сентября представить подробности новой грандиозной программе стимулирования экономики. Предлагается снизить налоги или ввести налоговые вычеты для предприятий, создающих новые рабочие места, а так же налоговые послабления для предприятий, участвующих в инфраструктурных проектах.
Администрация будет просить Конгресс одобрить выделение средств направленных на финансирование новых стимулирующих программ. $40 миллиардов планируется выделить на финансирование автомобильного рынка и $ 35 миллиардов на финансирование рынка недвижимости. Оценка суммарной стоимости новых программ - $ 350 миллиардов.
Такие цифры не могут оставить безучастными спекулянтов, локальный рывок вверх более чем вероятен. Но большой вопрос сможет ли президент, потерявший существенную часть политического капитала провести этот план через Конгресс. Не меньший интерес вызывает, и то, как такой поток ликвидности согласуется с планами ФРС, и успеет ли измениться банковская система (реализация «Плана Волкера») для доведения этих средств до реального сектора
РЫНОК НЕФТИ: Разрывается между проблемами в Европе и штормами в Атлантике
Главное:
Нефть марки Brent выросла на 0.5% до $77.3 за баррель
Нефть марки WTI снизилась на 0.6% до $73.7 за баррель
В деталях:
Нефть марки Brent за последние сутки снова подорожала. Но вот WTI в свою очередь опять дешевела. Спрэд между марками составляет уже около 5%. Активность на торгах после праздника постепенно растет. «Черное золото» по-прежнему держится недалеко от $77, но попытки преодолеть сильное техническое сопротивление становятся все реальнее.
Заявления банковской ассоциации Германии о том, что десяти крупнейшим немецким банкам может понадобиться дополнительный капитал в размере 105 миллиардов евро (или около $140 млрд) в соответствии с новыми правилами, разработанными для предотвращения финансовых кризисов в будущем. Предложенный Президентом США Бараком Обамой шестилетний план, целью которого является восстановление американской инфраструктуры с первоначальной суммой инвестиций $50 миллиардов, не нашел должного отклика в умах спекулянтов.
Отчасти нефтяные котировки поддерживаются сезоном ураганов, который продолжается в Атлантике продолжается с июня до ноября. В начале недели сформировался тропический шторм Гермина, обрушившийся на северную часть Мексики вблизи границы с США. Остатки тропического шторма Гастон движутся на запад, и, по прогнозам Национального центра ураганов США, способны перерасти в тропический циклон в ближайшие пару суток
Металлы: Проторговывают уровни
Во вторник металлы начали назревшую коррекцию. Технические предпосылки: перекупленность и достижение сопротивлений были подкреплены ростом доллара по отношению к евро. Риски по европейской валюте выросли на фоне появившихся сомнений в результатах стресс-тестов.
Золото подорожало на 0,72%, повышение спроса на металл отражает уход капитала от рисков на фоне, снижения фондовых индексов. Годовые максимумы по металлу совсем рядом, на уровне 1264. Золоту осталось вырасти всего на 0,5% для достижения этого сопротивления.
Промышленные металлы вслед за ростом доллара откатились на 0,2 - 1,4%. Увереннее всего смотрится никель, медь и алюминий в лидерах снижения.
Сегодня золото торгуется $1259,71/тр. унц. Никель торгуется $22085 тонну. Медь показывает $7595 за тонну.
По итогам торгов:
Алюминий подешевел на $32 (-1,46%), и остановился на уровне $2158 за тонну.
Медь понизилась на $105 (-1,37%), и в данный момент составляет $7575 за тонну.
Никель подешевел на $50 (-0,23%), и остановился на отметке $21 960 за тонну.
Палладий понизился на $5 (-0,95%), закрывшись на уровне $524/тр. унц.
Платина подешевела на $13 (-0,83%), и остановилась на отметке $1550/тр. унц.
Золото повысилось на $9 (+0,72%), и составляет $1257,6/тр. унц.
Серебро подорожало на $0,03 (+0,15%), закрывшись на уровне $19,96/тр. унц.
Справка:
1 фунт = 453,592 гр.
1 тр. унц. = 31,1035 гр.
COMEX - Commodity Exchange of N. Y.
NYMEX - N. Y. Merchantile Exchange
LME - London Metal Exchange
Азиатские рынки: Внешний негатив подкрепляется внутренним
Японский Nikkei -2,19%
Гонконгский Hang Seng -1,44%
Шанхайский SSE -0,47%
S. Korea Seoul Comp -0,8%
Азиатские индексы снижаются широким фронтом после негативного завершения торгов в Европе и США. Вчера, в отсутствии американской статистики игроки сосредоточились на европейских новостях, которые, надо сказать, пестрили негативом. Помимо проходящих забастовок в Великобритании и Франции, вновь была поднята тема прошедших стресс-тестов европейских банков - опасения за недооценку доли рисковых активов, представленных государственными облигациями вызвали значительное снижение Евро против Доллара.
Очередную волну продаж вызвала публикация статистики по промышленным заказам Германии, объем которых снизился на 2,2%, притом, что аналитики ожидали увеличение показателя на 0,5%. На этом фоне пара USD/JPY, и без того державшая «южное направление», обновила 15-летние минимумы, что уже сегодня привело к падению индикатора Nikkei на 2,19%. Японским автопроизводителям не помогли даже данные о значительном росте заказов в машиностроении (факт. 8,8%, прогноз 1,8%): Honda Motor Co. (-3,06%), Toyota Motor Co. (-2,35%), Nissan Motor Co. (-2,84%).
В Поднебесной сегодня также проявляются негативные настроения, индекс континентального Китая SSE теряет 0,47%, более значительные потери несет Hang Seng (-1,44%), в лидерах снижения бумаги мобильного оператора China Mobile (-3,8%), отыгрывающие новость о начале продаж доли акций принадлежащих британской Vodafone Group.
Вчера стало известно, что лейбористская партия в Австралии во главе с переизбранным премьером Джулией Гиллард отстояли власть, в борьбе с оппозицией, что сегодня оказывает давление на акции горнодобывающих компаний, в связи с опасениями повышения налога в горной промышленности: Rio Tinto (-1,25%), BHP Billiton (-1,33%). Австралийский индикатор ASX теряет порядка 0,7%.
http://bcs-express.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
ЗНАЧЕНИЯ ИНДЕКСОВ США на закрытии:
DJ упал на 1,03% до 10340,69
S&P 500 упал на 1,15% до 1091,84
NASDAQ упал на 1,11% до 2208,89
О ГЛАВНОМ:
После длинных выходных на американских рынках активизировались медведи. Перекупленность, дивергенция и явное сопротивление по индексу SP500 на 1105 - все эти технические факторы были наконец-то замечены участниками. Фундаментальным драйвером для продаж стали новости из Европы. Возродились забытые на фоне позитивной макроэкономической статистики опасения углубления банковского кризиса в ЕС.
В авторитетной газете Wall Street Journal вышла статья, посвященная некорректности стресс-тестов, которые проводились в Европе. В частности были серьезно занижены объемы рискованных долгов в собственности некоторых финансовых институтов. Не лучше ситуация в Азии, где Япония на грани начала валютных интервенций для сдерживания сильной иены.
На таком фоне индекс широкого рынка SP500 упал на 1,15%. Следующая поддержка совсем рядом, на уровне 1090. Закрытие прошло вблизи минимумов дня, объемы торгов продолжают снижаться. Коррекция может продолжиться и до следующей поддержки на 1080. Но торговая сессия в среду обещает стать разворотной - выходит весомая макроэкономическая статистика (розничные продажи вырастут после праздника Дня Труда), и ожидается выступление президента США Б.Обамы с подробностями новой программы стимулирования экономики (суммарная стоимость новых программ $350 млрд.).
В ДЕТАЛЯХ:
Технически индекс широкого рынка SP500 открылся умеренным гэпом вниз, после чего продолжил снижение. Внутри дня поддержкой выступил уровень 1095, но под закрытие и он был пробит.
В лидерах снижения были банки и нефтяные компании. Возрождение опасений по поводу проблем европейской банковской системы вызвали активные продажи акций банков. JP Morgan Chase -2,27%, Bank of America Corp -2,1%, Citigroup -2%.
Повышение рисков зоны евро вызвало снижение пары EUR/USD на 1,47%, что в свою очередь привело к снижению цен на сырьевых рынках. Нефть марки Light потеряла 0,57%, что отразилось в котировках нефтедобывающих компаний. Exxon Mobil Corp. -1,28%, Chevron Corp. -1,22%, ConocoPhillips -1,22%.
ОЖИДАНИЯ:
Предстоящая неделя будет небогата на макроэкономическую статистику, в понедельник и вторник в США было затишье. Только к середине недели начнут выходить более-менее интересные данные, а пятницу снова будет пустой.
Розничные продажи в среду обещают быть позитивными, национальный праздник стимулирует рост спроса, и повышение выручки сетей. Внимание стоит обратить на макроэкономический обзор ФРС «Бежевая книга» (среду). Продолжается интрига вокруг второго раунда количественного смягчения, позитив на рынке труда дает ФРС возможность избежать введения новых мер стимулирования. Спекулянты будут искать намеки в месячном обзоре, на решение ФРС 21 сентября.
В последнее время повышенный интерес вызывают недельные данные по безработице (четверг). Торговый баланс США за июль (четверг) будет рассматриваться в связке с торговым балансом Китая (пятница). Рост профицит баланса КНР, на фоне отката юаня, даст Вашингтону новую тему для публичных заявлений.
В целом фокус внимания будет смещен на данные из Европы и Азии, где целый ряд ЦБ будет принимать решение по ставке.
На политической арене в фокусе внимания президент США Б.Обама, который должен 8 сентября представить подробности новой грандиозной программе стимулирования экономики. Предлагается снизить налоги или ввести налоговые вычеты для предприятий, создающих новые рабочие места, а так же налоговые послабления для предприятий, участвующих в инфраструктурных проектах.
Администрация будет просить Конгресс одобрить выделение средств направленных на финансирование новых стимулирующих программ. $40 миллиардов планируется выделить на финансирование автомобильного рынка и $ 35 миллиардов на финансирование рынка недвижимости. Оценка суммарной стоимости новых программ - $ 350 миллиардов.
Такие цифры не могут оставить безучастными спекулянтов, локальный рывок вверх более чем вероятен. Но большой вопрос сможет ли президент, потерявший существенную часть политического капитала провести этот план через Конгресс. Не меньший интерес вызывает, и то, как такой поток ликвидности согласуется с планами ФРС, и успеет ли измениться банковская система (реализация «Плана Волкера») для доведения этих средств до реального сектора
РЫНОК НЕФТИ: Разрывается между проблемами в Европе и штормами в Атлантике
Главное:
Нефть марки Brent выросла на 0.5% до $77.3 за баррель
Нефть марки WTI снизилась на 0.6% до $73.7 за баррель
В деталях:
Нефть марки Brent за последние сутки снова подорожала. Но вот WTI в свою очередь опять дешевела. Спрэд между марками составляет уже около 5%. Активность на торгах после праздника постепенно растет. «Черное золото» по-прежнему держится недалеко от $77, но попытки преодолеть сильное техническое сопротивление становятся все реальнее.
Заявления банковской ассоциации Германии о том, что десяти крупнейшим немецким банкам может понадобиться дополнительный капитал в размере 105 миллиардов евро (или около $140 млрд) в соответствии с новыми правилами, разработанными для предотвращения финансовых кризисов в будущем. Предложенный Президентом США Бараком Обамой шестилетний план, целью которого является восстановление американской инфраструктуры с первоначальной суммой инвестиций $50 миллиардов, не нашел должного отклика в умах спекулянтов.
Отчасти нефтяные котировки поддерживаются сезоном ураганов, который продолжается в Атлантике продолжается с июня до ноября. В начале недели сформировался тропический шторм Гермина, обрушившийся на северную часть Мексики вблизи границы с США. Остатки тропического шторма Гастон движутся на запад, и, по прогнозам Национального центра ураганов США, способны перерасти в тропический циклон в ближайшие пару суток
Металлы: Проторговывают уровни
Во вторник металлы начали назревшую коррекцию. Технические предпосылки: перекупленность и достижение сопротивлений были подкреплены ростом доллара по отношению к евро. Риски по европейской валюте выросли на фоне появившихся сомнений в результатах стресс-тестов.
Золото подорожало на 0,72%, повышение спроса на металл отражает уход капитала от рисков на фоне, снижения фондовых индексов. Годовые максимумы по металлу совсем рядом, на уровне 1264. Золоту осталось вырасти всего на 0,5% для достижения этого сопротивления.
Промышленные металлы вслед за ростом доллара откатились на 0,2 - 1,4%. Увереннее всего смотрится никель, медь и алюминий в лидерах снижения.
Сегодня золото торгуется $1259,71/тр. унц. Никель торгуется $22085 тонну. Медь показывает $7595 за тонну.
По итогам торгов:
Алюминий подешевел на $32 (-1,46%), и остановился на уровне $2158 за тонну.
Медь понизилась на $105 (-1,37%), и в данный момент составляет $7575 за тонну.
Никель подешевел на $50 (-0,23%), и остановился на отметке $21 960 за тонну.
Палладий понизился на $5 (-0,95%), закрывшись на уровне $524/тр. унц.
Платина подешевела на $13 (-0,83%), и остановилась на отметке $1550/тр. унц.
Золото повысилось на $9 (+0,72%), и составляет $1257,6/тр. унц.
Серебро подорожало на $0,03 (+0,15%), закрывшись на уровне $19,96/тр. унц.
Справка:
1 фунт = 453,592 гр.
1 тр. унц. = 31,1035 гр.
COMEX - Commodity Exchange of N. Y.
NYMEX - N. Y. Merchantile Exchange
LME - London Metal Exchange
Азиатские рынки: Внешний негатив подкрепляется внутренним
Японский Nikkei -2,19%
Гонконгский Hang Seng -1,44%
Шанхайский SSE -0,47%
S. Korea Seoul Comp -0,8%
Азиатские индексы снижаются широким фронтом после негативного завершения торгов в Европе и США. Вчера, в отсутствии американской статистики игроки сосредоточились на европейских новостях, которые, надо сказать, пестрили негативом. Помимо проходящих забастовок в Великобритании и Франции, вновь была поднята тема прошедших стресс-тестов европейских банков - опасения за недооценку доли рисковых активов, представленных государственными облигациями вызвали значительное снижение Евро против Доллара.
Очередную волну продаж вызвала публикация статистики по промышленным заказам Германии, объем которых снизился на 2,2%, притом, что аналитики ожидали увеличение показателя на 0,5%. На этом фоне пара USD/JPY, и без того державшая «южное направление», обновила 15-летние минимумы, что уже сегодня привело к падению индикатора Nikkei на 2,19%. Японским автопроизводителям не помогли даже данные о значительном росте заказов в машиностроении (факт. 8,8%, прогноз 1,8%): Honda Motor Co. (-3,06%), Toyota Motor Co. (-2,35%), Nissan Motor Co. (-2,84%).
В Поднебесной сегодня также проявляются негативные настроения, индекс континентального Китая SSE теряет 0,47%, более значительные потери несет Hang Seng (-1,44%), в лидерах снижения бумаги мобильного оператора China Mobile (-3,8%), отыгрывающие новость о начале продаж доли акций принадлежащих британской Vodafone Group.
Вчера стало известно, что лейбористская партия в Австралии во главе с переизбранным премьером Джулией Гиллард отстояли власть, в борьбе с оппозицией, что сегодня оказывает давление на акции горнодобывающих компаний, в связи с опасениями повышения налога в горной промышленности: Rio Tinto (-1,25%), BHP Billiton (-1,33%). Австралийский индикатор ASX теряет порядка 0,7%.
http://bcs-express.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter