15 июня 2011 Открытие Кочетков Андрей
Российский рынок показал низкую волатильность перед экспирацией опционов и фьючерсов на акции, хотя внешний фон способствовал покупке риска. Новый день начинается с новых тревог по Греции.
По итогам торгов 14 июня, индекс ММВБ снизился на -0,14% до 1681,66, а RTS на -0,02% до 1925,56 пункта. Торги в течение дня проходили в диапазоне +-0,5%. При этом внешний фон к закрытию российских площадок постепенно улучшался, а в вечернюю сессию срочного рынка можно было ожидать ралли на фоне бурного роста в США, но оно не состоялось. «Голубые фишки» преимущественно снизились по итогам торгового дня: «Газпром» -0,46%, «Лукойл» -0,74%, ГМК «НорНикель» -0,98%, «Северсталь» -1,28%. Активные покупки на рынке проходили в секторе электроэнергетики, что связывают с текущей дискуссией в правительстве по поводу повышения тарифов. В итоге, среди лидеров можно отметить: ТГК-9 +3,84%, ОГК-4 +3,73%, привилегированные «Транснефть» +3,45%, «Ростелеком» +3,12%, «ИРАО» +2,99%, «ФСК-ЕЭС» +2,64%, ОГК-1 +2,5%. Среди аутсайдеров можно отметить: «Полюс-Золото» -1,17%, «НоваТЭК» -1,03%, НЛМК -0,93%.
На фондовом рынке США день завершился настоящим ралли, в результате которого индексы прибавили более 1%. Впрочем, в ходе торгов рост был еще больше, но несколько охладел после заявлений Бена Бернанки относительно долгового вопроса США. В частности, председатель ФРС призвал политиков в кратчайшие сроки представить жизнеспособный план по сокращению бюджетных расходов и повышению лимита по государственному долгу. В остальном, двухдневная консолидация вокруг отметки 1270 по SNP 500 помогла спекулянтам решиться на покупку подешевевших акций. К тому же позитива добавила статистика, а именно снижение розничных продаж в мае на -0,2% при ожиданиях -0,4%. В целом, статистику вряд ли можно назвать позитивной, но она хотя бы оказалась лучше ожиданий. В итоге, техническая картина в SNP 500 говорит о возможной попытке выйти на уровень 1300 пунктов и даже на 1320 в ближайшее время, хотя о более серьезном движении можно говорить лишь при поступлении позитивных данных из экономики. В ином сценарии остается актуальным уровень 1250. Тем не менее, в рамках локального ралли инвесторы покупали акции розничных компаний и нефтегазовых корпораций. Индекс DJIA вырос на +1,03%, а SNP 500 повысился на +1,26%.
На азиатских площадках новый день не принес определенной динамики. В Японии индексы немного подрастали, а в Китае вновь усилились слухи о том, что ЦБ страны намерен в ближайшее время повысить ключевую ставку. Тем не менее, более активные покупки прослеживались по бумагам компаний, которые поставляют свою продукцию на экспорт. В последний час торгов перед закрытием индекс Nikkei 225 прибавлял более +0,2%, а Shanghai Composite снижался после дневного перерыва более чем на -0,4%.
Рынок нефти продолжает жить в режиме аномалии. Нефть в Лондоне на 20% дороже нефти в Нью-Йорке. Одним из факторов данной ситуации считают запасы в Америке. Согласно данным API, на неделе, завершившейся 10 июня, запасы нефти в США сократились на -3,03 млн. бар., запасы дистиллятов упали на -0,42 млн. бар., а бензина +1,12 млн. бар. Запасы на терминале Кушинг упали на -1,72 млн. бар. Однако статистика мало повлияла на то, чтобы рекордный спрэд между двумя индикативными контрактами начал закрываться. В утренние часы спрэд был немногим меньше $22 по ближним контрактам. К 9:50 мск, североморская смесь Brent с поставкой в августе дешевела на -0,22% до $119,08, а американская WTI на -0,5% до $99,36 за баррель.
Главной идеей на рынке металлов является сокращение запасов в Китае. Согласно аналитике Goldman Sachs, сокращение резервов меди почти вдвое за последние два месяца расчищает дорогу для резкого наращивания импорта и повышения цены. По различным источникам, запасы снизились с 600 тыс. тонн до 300 тыс. тонн. При этом, принимая во внимание данные по промышленному производству, спрос на металлы остается высоким. Поэтому Goldman Sachs ожидает ралли в меди до новых рекордных значений. Международная группа по исследованиям в области меди ожидает дефицит металла на уровне 377 тыс. тонн в текущем году. К 9:50 мск, медь дешевела на -0,27%, золото дорожало на +0,03%, а серебро снижалось на -0,26%. На сельскохозяйственном рынке также происходят интересные события. Идея продажи кукурузных контрактов против пшеничных частично оправдывается. В четверг 9 июня спрэд в пользу кукурузы достигал 45 американских центов, а в утренние часы спрэд в ближних контрактах составлял всего $0,244. Австралия повысила прогноз по урожаю пшеницы в сезоне 2011-2012 гг. до 26,2 млн. т., или на 7,8% больше, чем в предыдущем прогнозе благодаря улучшению ситуации с выпадением осадков. Рекордный урожай был собран в сезоне 2010-2011 гг. и составил 26,3 млн. т.
Ситуация на валютном рынке остается неоднозначной. Доллар Австралии пытается расти, а вот доллар Новой Зеландии оказался под давлением. Кроме того, накануне министры финансов еврозоны не смогли договориться по вопросу очередного пакета финансовой помощи Греции и отложили переговоры до грядущих выходных. Соответственно, евро оказался под давлением. Впрочем, швейцарский франк, как валюта убежище, сигнализирует о низком спросе на защиту капитала, так как слабеет, как к евро, так и к доллару США. К 9:50 мск, евро укреплялся к франку Швейцарии на +0,15%, к иене слабел на -0,18%, а к доллару на -0,18% до $1,442.
Из статистики на предстоящий торговый день стоит отметить: в 12:30 мск безработица в Великобритании за май, в 13:00 промышленное производство в еврозоне за апрель, в 16:30 потребительская инфляция в США, в 17:00 мск вложения в американские ценные бумаги, в 17:15 мск промышленное производство в США, в 18:30 мск статистика запасов нефти и нефтепродуктов от Минэнерго. Накануне российский рынок слабо реагировал на внешние рынки. Вероятно, что 15 июня окажется столь же сложным днем для игры в одном направлении. Сегодня состоится экспирация июньских опционов и фьючерсов на индекс RTS, что может сдерживать какие-либо резкие движения. Тем не менее, волатильность внутри дня может быть интересна для активных спекулянтов. Кроме того, некоторое давление на рынок будет оказывать внешний фон, который говорит в пользу сдержанной активности в покупке риска. Перед открытием торгов в РФ фьючерс на SNP 500 снижался на -0,3%
http://open-broker.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
По итогам торгов 14 июня, индекс ММВБ снизился на -0,14% до 1681,66, а RTS на -0,02% до 1925,56 пункта. Торги в течение дня проходили в диапазоне +-0,5%. При этом внешний фон к закрытию российских площадок постепенно улучшался, а в вечернюю сессию срочного рынка можно было ожидать ралли на фоне бурного роста в США, но оно не состоялось. «Голубые фишки» преимущественно снизились по итогам торгового дня: «Газпром» -0,46%, «Лукойл» -0,74%, ГМК «НорНикель» -0,98%, «Северсталь» -1,28%. Активные покупки на рынке проходили в секторе электроэнергетики, что связывают с текущей дискуссией в правительстве по поводу повышения тарифов. В итоге, среди лидеров можно отметить: ТГК-9 +3,84%, ОГК-4 +3,73%, привилегированные «Транснефть» +3,45%, «Ростелеком» +3,12%, «ИРАО» +2,99%, «ФСК-ЕЭС» +2,64%, ОГК-1 +2,5%. Среди аутсайдеров можно отметить: «Полюс-Золото» -1,17%, «НоваТЭК» -1,03%, НЛМК -0,93%.
На фондовом рынке США день завершился настоящим ралли, в результате которого индексы прибавили более 1%. Впрочем, в ходе торгов рост был еще больше, но несколько охладел после заявлений Бена Бернанки относительно долгового вопроса США. В частности, председатель ФРС призвал политиков в кратчайшие сроки представить жизнеспособный план по сокращению бюджетных расходов и повышению лимита по государственному долгу. В остальном, двухдневная консолидация вокруг отметки 1270 по SNP 500 помогла спекулянтам решиться на покупку подешевевших акций. К тому же позитива добавила статистика, а именно снижение розничных продаж в мае на -0,2% при ожиданиях -0,4%. В целом, статистику вряд ли можно назвать позитивной, но она хотя бы оказалась лучше ожиданий. В итоге, техническая картина в SNP 500 говорит о возможной попытке выйти на уровень 1300 пунктов и даже на 1320 в ближайшее время, хотя о более серьезном движении можно говорить лишь при поступлении позитивных данных из экономики. В ином сценарии остается актуальным уровень 1250. Тем не менее, в рамках локального ралли инвесторы покупали акции розничных компаний и нефтегазовых корпораций. Индекс DJIA вырос на +1,03%, а SNP 500 повысился на +1,26%.
На азиатских площадках новый день не принес определенной динамики. В Японии индексы немного подрастали, а в Китае вновь усилились слухи о том, что ЦБ страны намерен в ближайшее время повысить ключевую ставку. Тем не менее, более активные покупки прослеживались по бумагам компаний, которые поставляют свою продукцию на экспорт. В последний час торгов перед закрытием индекс Nikkei 225 прибавлял более +0,2%, а Shanghai Composite снижался после дневного перерыва более чем на -0,4%.
Рынок нефти продолжает жить в режиме аномалии. Нефть в Лондоне на 20% дороже нефти в Нью-Йорке. Одним из факторов данной ситуации считают запасы в Америке. Согласно данным API, на неделе, завершившейся 10 июня, запасы нефти в США сократились на -3,03 млн. бар., запасы дистиллятов упали на -0,42 млн. бар., а бензина +1,12 млн. бар. Запасы на терминале Кушинг упали на -1,72 млн. бар. Однако статистика мало повлияла на то, чтобы рекордный спрэд между двумя индикативными контрактами начал закрываться. В утренние часы спрэд был немногим меньше $22 по ближним контрактам. К 9:50 мск, североморская смесь Brent с поставкой в августе дешевела на -0,22% до $119,08, а американская WTI на -0,5% до $99,36 за баррель.
Главной идеей на рынке металлов является сокращение запасов в Китае. Согласно аналитике Goldman Sachs, сокращение резервов меди почти вдвое за последние два месяца расчищает дорогу для резкого наращивания импорта и повышения цены. По различным источникам, запасы снизились с 600 тыс. тонн до 300 тыс. тонн. При этом, принимая во внимание данные по промышленному производству, спрос на металлы остается высоким. Поэтому Goldman Sachs ожидает ралли в меди до новых рекордных значений. Международная группа по исследованиям в области меди ожидает дефицит металла на уровне 377 тыс. тонн в текущем году. К 9:50 мск, медь дешевела на -0,27%, золото дорожало на +0,03%, а серебро снижалось на -0,26%. На сельскохозяйственном рынке также происходят интересные события. Идея продажи кукурузных контрактов против пшеничных частично оправдывается. В четверг 9 июня спрэд в пользу кукурузы достигал 45 американских центов, а в утренние часы спрэд в ближних контрактах составлял всего $0,244. Австралия повысила прогноз по урожаю пшеницы в сезоне 2011-2012 гг. до 26,2 млн. т., или на 7,8% больше, чем в предыдущем прогнозе благодаря улучшению ситуации с выпадением осадков. Рекордный урожай был собран в сезоне 2010-2011 гг. и составил 26,3 млн. т.
Ситуация на валютном рынке остается неоднозначной. Доллар Австралии пытается расти, а вот доллар Новой Зеландии оказался под давлением. Кроме того, накануне министры финансов еврозоны не смогли договориться по вопросу очередного пакета финансовой помощи Греции и отложили переговоры до грядущих выходных. Соответственно, евро оказался под давлением. Впрочем, швейцарский франк, как валюта убежище, сигнализирует о низком спросе на защиту капитала, так как слабеет, как к евро, так и к доллару США. К 9:50 мск, евро укреплялся к франку Швейцарии на +0,15%, к иене слабел на -0,18%, а к доллару на -0,18% до $1,442.
Из статистики на предстоящий торговый день стоит отметить: в 12:30 мск безработица в Великобритании за май, в 13:00 промышленное производство в еврозоне за апрель, в 16:30 потребительская инфляция в США, в 17:00 мск вложения в американские ценные бумаги, в 17:15 мск промышленное производство в США, в 18:30 мск статистика запасов нефти и нефтепродуктов от Минэнерго. Накануне российский рынок слабо реагировал на внешние рынки. Вероятно, что 15 июня окажется столь же сложным днем для игры в одном направлении. Сегодня состоится экспирация июньских опционов и фьючерсов на индекс RTS, что может сдерживать какие-либо резкие движения. Тем не менее, волатильность внутри дня может быть интересна для активных спекулянтов. Кроме того, некоторое давление на рынок будет оказывать внешний фон, который говорит в пользу сдержанной активности в покупке риска. Перед открытием торгов в РФ фьючерс на SNP 500 снижался на -0,3%
http://open-broker.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу