16 сентября 2011 Архив Макеев Дмитрий
Американский фондовый рынок в четверг снова вырос: Dow Jones +1.66%, S&P500 +1.72% и Nasdaq +1.34%. Азиатские площадки сегодня растут вслед за Штатами. Японский Nikkei 225 в плюсе на 2%, корейский рынок растет на 3.8%, индекс Гонконга прибавляет 2.1%, индийский рынок повышается на 0.9%, китайский рынок подрастает на 0.4%. Нефтяные фьючерсы выросли в четверг. На открытие торгов в Европе за баррель нефти марки Brent дают около 112.80 долларов. Таким образом, на открытие российского фондового рынка внешний фон позитивный.
Судя по характеру движения, рост последних дней во многом происходит в преддверии экспирации фьючерсов и опционов в США и не только там. Крупные спекулянты на низких объемах подтягивают индексы к уровням наименьших выплат по опционам. Таким образом, после экспирации можно ждать возвратного хода, т.е. снижения фондовых индексов. Поэтому в текущий момент надо быть крайне аккуратными с открытием новых длинных позиций.
Тем временем, оптимизм инвесторов нарастает. На этот раз причиной стало заявление ЕЦБ о предоставлении новой порции ликвидности, причем долларовой, на европейские рынки. Совет управляющих ЕЦБ принял решение совместно с Федеральной резервной системой, Банком Англии, Банком Японии и Швейцарским национальным банком провести три операции по предоставлению долларовой ликвидности сроком примерно на три месяца в конце года. На этом фоне резко в рост пошли единая европейская валюта, цены на сырье и фондовые индексы, т.е. в моменте заметно усилился аппетит к риску.
Макроэкономическая статистика в четверг выходила неоднозначной. Потребительские цены в еврозоне выросли в августе незначительно и полностью совпали с ожиданиями. В то же время в Штатах потребительские цены растут с опережением ожиданий. В годовом исчислении индекс CPI достиг 3.8%, когда ожидалось 3.6%. Базовый индекс Core CPI вырос до 2% в августе с 1.8% в июле. Это говорит о том, что планы по дальнейшей ультрамягкой монетарной политике в США могут быть скорректированы, если инфляционное давление продолжит рост.
Платежный баланс США во втором квартале оказался в дефиците на 118 млрд долларов. Правда, эти цифры оказались меньше ожиданий 122.9 млрд. Промышленное производство в августе выросло на 0.2%, тогда как изменений не ожидалось, а загрузка производственных мощностей чуть-чуть выросла по сравнению с июльскими значениями. С другой стороны, индексы производственной активности не радуют. Индекс производственной активности ФРБ Нью-Йорка Empire State index упал в сентябре до -8.82 пунктов, при ожиданиях -4 пункта. А индекс производственной активности ФРБ Филадельфии в сентябре оказался на уровне -17.5 пунктов, тогда как ожидалось -15 пунктов. Правда, это заметно лучше, чем было в августе, когда индекс свалился до -30.7 пунктов.
Из макроэкономических данных сегодня можно обратить внимание на цифры по платежному и торговому балансу еврозоны, а вечером на индекс потребительской уверенности университета Мичигана и данные по чистому притоку иностранного капитала в Штаты.
В целом от сегодняшнего дня ждем позитивного открытия и волатильную разнонаправленную динамику акций внутри сессии.
Ожидания
Очередной волатильный день торгов был на российском фондовом рынке в четверг. Утром акции открылись в умеренном плюсе, после чего попытались закрыть гэп, но на фоне экспирации фьючерсных и опционных контрактов внутри сессии начались усиленные покупки, которые вывели индекс ММВБ на отметки в районе 1550 пунктов. При этом также быстро на рынке начались продажи, в результате которых ближе к закрытию от дневного роста мало что осталось. Под давлением во второй половине сессии находились такие тяжелые акции как «Газпром», «ЛУКойл» и Сбербанк. С другой стороны повышенным спросом инвесторов в четверг пользовались акции «Сургутнефтегаза», прибавившие по итогам дня более 6%. В неплохом плюсе удалось закрыться акциям «Татнефти» и «Северстали». Индекс ММВБ после отката от 1550 пунктов может попытаться закрепиться на достигнутых уровнях и даже попытаться прорваться еще раз в диапазон 1550—1580 пунктов. Если это не удастся, не исключаем нарастание новой волны продаж и уход к ближайшим уровням поддержки 1480 пунктов. Если же и эти рубежи не устоят, возможно более глубокое снижение с целью обновления минимумов августа.
Судя по характеру движения, рост последних дней во многом происходит в преддверии экспирации фьючерсов и опционов в США и не только там. Крупные спекулянты на низких объемах подтягивают индексы к уровням наименьших выплат по опционам. Таким образом, после экспирации можно ждать возвратного хода, т.е. снижения фондовых индексов. Поэтому в текущий момент надо быть крайне аккуратными с открытием новых длинных позиций.
Тем временем, оптимизм инвесторов нарастает. На этот раз причиной стало заявление ЕЦБ о предоставлении новой порции ликвидности, причем долларовой, на европейские рынки. Совет управляющих ЕЦБ принял решение совместно с Федеральной резервной системой, Банком Англии, Банком Японии и Швейцарским национальным банком провести три операции по предоставлению долларовой ликвидности сроком примерно на три месяца в конце года. На этом фоне резко в рост пошли единая европейская валюта, цены на сырье и фондовые индексы, т.е. в моменте заметно усилился аппетит к риску.
Макроэкономическая статистика в четверг выходила неоднозначной. Потребительские цены в еврозоне выросли в августе незначительно и полностью совпали с ожиданиями. В то же время в Штатах потребительские цены растут с опережением ожиданий. В годовом исчислении индекс CPI достиг 3.8%, когда ожидалось 3.6%. Базовый индекс Core CPI вырос до 2% в августе с 1.8% в июле. Это говорит о том, что планы по дальнейшей ультрамягкой монетарной политике в США могут быть скорректированы, если инфляционное давление продолжит рост.
Платежный баланс США во втором квартале оказался в дефиците на 118 млрд долларов. Правда, эти цифры оказались меньше ожиданий 122.9 млрд. Промышленное производство в августе выросло на 0.2%, тогда как изменений не ожидалось, а загрузка производственных мощностей чуть-чуть выросла по сравнению с июльскими значениями. С другой стороны, индексы производственной активности не радуют. Индекс производственной активности ФРБ Нью-Йорка Empire State index упал в сентябре до -8.82 пунктов, при ожиданиях -4 пункта. А индекс производственной активности ФРБ Филадельфии в сентябре оказался на уровне -17.5 пунктов, тогда как ожидалось -15 пунктов. Правда, это заметно лучше, чем было в августе, когда индекс свалился до -30.7 пунктов.
Из макроэкономических данных сегодня можно обратить внимание на цифры по платежному и торговому балансу еврозоны, а вечером на индекс потребительской уверенности университета Мичигана и данные по чистому притоку иностранного капитала в Штаты.
В целом от сегодняшнего дня ждем позитивного открытия и волатильную разнонаправленную динамику акций внутри сессии.
Ожидания
Очередной волатильный день торгов был на российском фондовом рынке в четверг. Утром акции открылись в умеренном плюсе, после чего попытались закрыть гэп, но на фоне экспирации фьючерсных и опционных контрактов внутри сессии начались усиленные покупки, которые вывели индекс ММВБ на отметки в районе 1550 пунктов. При этом также быстро на рынке начались продажи, в результате которых ближе к закрытию от дневного роста мало что осталось. Под давлением во второй половине сессии находились такие тяжелые акции как «Газпром», «ЛУКойл» и Сбербанк. С другой стороны повышенным спросом инвесторов в четверг пользовались акции «Сургутнефтегаза», прибавившие по итогам дня более 6%. В неплохом плюсе удалось закрыться акциям «Татнефти» и «Северстали». Индекс ММВБ после отката от 1550 пунктов может попытаться закрепиться на достигнутых уровнях и даже попытаться прорваться еще раз в диапазон 1550—1580 пунктов. Если это не удастся, не исключаем нарастание новой волны продаж и уход к ближайшим уровням поддержки 1480 пунктов. Если же и эти рубежи не устоят, возможно более глубокое снижение с целью обновления минимумов августа.
/Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
/templates/new/dleimages/no_icon.gif Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба