23 июля 2012 Международный финансовый центр Чернолецкая Елена
Российский рынок
► Президент России Владимир Путин подписал федеральный закон "О ратификации протокола о присоединении РФ к Марракешскому соглашению об учреждении Всемирной торговой организации от 15 апреля 1994 года", сообщили в пресс-службе Кремля в субботу. Этим протоколом оформляется членство Российской Федерации во Всемирной торговой организации.
► Рост ВВП РФ в июне 2012 года с учетом очистки от сезонного и календарного фактора составил 0,2% по сравнению с маем, сообщил журналистам оценку Минэкономразвития глава ведомства Андрей Белоусов. В целом за первое полугодие, по его словам, экономика РФ выросла на 4,4% по сравнению с первым полугодием 2011 года, в том числе во втором квартале рост составил 3,9%. "Это дает основание для повышения прогноза с нынешних 3,4% до 3,8-4%", - сказал он.
А.Белоусов отметил, что высокие темпы роста экономики были обеспечены, в том числе существенным ростом инвестиций. По его словам, за первое полугодие инвестиции в основной капитал выросли примерно на 10%, что дает основания повысить годовой прогноз на 2012 год с нынешних 6,6% до 7-8%. Кроме того, по словам министра, отличительной чертой первого полугодия стали низкие темпы роста импорта в РФ.
► Среднегодовая цена на нефть марки Urals в 2012 году может оказаться ниже официального прогноза в $115 и составить $106-108 за баррель, сообщил журналистам глава Минэкономразвития РФ Андрей Белоусов.
ЦБ РФ сохраняет прогноз по инфляции на 2012 год в 6%, заявил председатель Банка России Сергей Игнатьев, выступая на заседании Экономического совета при президенте РФ.
Он отметил, что ЦБ в основном выдает средства на операции репо. "Сейчас мы выдаем деньги по операциям репо на сроки от одного дня до семи дней по ставке в среднем 5,35%", - сказал С.Игнатьев, отметив, что это ниже целевого прогноза по инфляции на текущий год. Поэтому, по его словам, основной процентный инструмент предоставления финансирования имеет отрицательную реальную процентную ставку.
С.Игнатьев также отметил, что сейчас наблюдается некоторый дефицит ликвидности, в том числе в связи с тем, что пока наблюдается отток капитала.
► Вывод капитала из фондов, инвестирующих в акции РФ, после всего лишь одной недели притока, которой предшествовал длительный период оттока, вновь возобновился и составил с 12 по 18 июля $52 млн против $51 млн притока неделей ранее, по данным Emerging Portfolio Fund Research (EPFR). Таким образом, с начала 2012 года по 18 июля общий объем притока в российские фонды составил $735 млн.
Комментарий по рынку
Мировые фондовые рынки на прошлой неделе не сформировали поводов для пробития сопротивления.
Техническим поводом для коррекции в пятницу и возможного продолжения падения в начале текущей неделе стало отыгрывание индексом S&P «второй вершины» на уровне 1376 пунктов.
У биржевого индикатора было два сценария поведения: пробитие сопротивления, достижение отметки 1400 пунктов и резкое последующее снижение или реализация «двойной вершины» и сохранение постепенного восходящего канала, сформированного еще в июне.
То есть текущий потенциал падения S&P составляет от 2% до 4%, то есть первая поддержка находится около 1330 пунктов, вторая – около 1310 пунктов. После чего можно было бы сформировать отскок и стабильный тренд.
Так что текущее падение в определенном смысле играет на руку именно среднесрочным «быкам», так как носит коррекционный характер и снимает излишнюю перекупленность рынка. Кроме того, такое движение подтверждает логичность технической картины на американском рынке, а также спокойное отношение инвесторов к предстоящему заседанию ФРС. Напомним, что ключевое ожидание, связанное с текущим заседанием, - это возможность запуска (или хотя бы намека о запуске) новой программы качественного смягчения, так называемого QE3. Однако в речи председателя ФРС США Б.Бернанке перед Конгрессом не прозвучало подтверждения этим ожиданиям, и рынки восприняли это достаточно спокойно, тем более что ликвидности сейчас после освобождения депозитов ЕЦБ в мировой финансовой системе достаточно.
Так что реагировать панически на текущее падение американского рынка не следует.
Это же можно сказать о российском рынке: пока на фоне мировых событий индекс ММВБ двигается в рамках растущего тренда, в сегодня-завтра должен быть протестирован уровень 1405 пунктов. В том случае, если рубеж будет подтвержден, и индикаторы прервут понижение, можно будет формировать позиции по бумагам с перспективой 1-3 недели.
По-прежнему мы склоняемся к «голубым фишкам», оставляя приоритет за нефтяными бумагами, спрос в которых сохраняется за счет высоких цен на нефть, а также за счет стремления игроков к снижению уровня риска.
Начало текущей недели мы видим негативным, внимательно наблюдаем за поведением индексов у уровней поддержек. К концу недели под заседание ФРС США традиционно может быть положительное движение.
Новости мировых рынков
▲ Министры финансов еврозоны, которые в пятницу провели телефонную конференцию по вопросу о предоставлении Испании пакета финансовой помощи объемом 100 млрд евро для рекапитализации банковского сектора, одобрили это решение, сообщает агентство Bloomberg.
Еврогруппа, постоянное совещание министров финансов еврозоны, постановила, что Европейский фонд финансовой стабильности (EFSF) может начать привлечение первых 30 млрд евро, которые "могут быть использованы в случае острой необходимости удовлетворения непредвиденных финансовых нужд".
Испанские банки смогут получить помощь при посредничестве испанского государственного фонда поддержки проблемных банков после предоставления планов реструктуризации.
В настоящее время EFSF имеет невыбранные гарантии европейских правительств на 250 млрд евро. Как только на смену этому временному фонду придет постоянно действующий Европейский механизм стабильности (ESM), последний возьмет на себя функцию кредитора испанского банковского сектора.
Обязательства по кредитам EFSF и ESM не имеют приоритета по отношению к прочим долговым обязательствам Испании.
▼ Пять крупнейших банков Wall Street отчитались о худшем полугодии с 2008 года и по-прежнему просят инвесторов быть терпеливее, сообщает агентство Bloomberg.
Совокупная выручка JPMorgan Chase & Co., Bank of America Corp., Citigroup Inc., Goldman Sachs Group Inc. и Morgan Stanley снизилась в первом полугодии 2012 года на 4,5% относительно аналогичного полугодия прошлого года - до $161 млрд, минимальных за последние четыре года. Банки указывают в качестве причин ухудшения финпоказателей низкие процентные ставки, спад на фондовых рынках и негативное влияние опасений относительно финансового состояния европейских стран, а также замедление роста экономик США и КНР.
▲ Американская диверсифицированная группа General Electric Co. (GE) увеличила операционную прибыль во втором квартале 2012 года на 7%, сообщает агентство Bloomberg. Операционная прибыль по итогам апреля-июня составила $4 млрд, или 38 центов в расчете на акцию, против $3,75 млрд, или 34 цента на акцию, за аналогичный период годом ранее. Аналитики, опрошенные агентством Bloomberg, прогнозировали прибыль в среднем 37 центов на акцию.
Ожидается сегодня
В России
► Совет директоров ОАО "Газпром нефть" планирует одобрить сделку приобретения акций "внучки" - ОАО "НК "Магма".
В мире
► Как ожидается, Anglo American Platinum Ltd., Coca-Cola Enterprises Inc., Halliburton Co., McDonald's Corp., Koninklijke Philips Electronics NV, POSCO, Texas Instruments обнародуют финансовые результаты за прошедший квартал.
https://mfc.group/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
► Президент России Владимир Путин подписал федеральный закон "О ратификации протокола о присоединении РФ к Марракешскому соглашению об учреждении Всемирной торговой организации от 15 апреля 1994 года", сообщили в пресс-службе Кремля в субботу. Этим протоколом оформляется членство Российской Федерации во Всемирной торговой организации.
► Рост ВВП РФ в июне 2012 года с учетом очистки от сезонного и календарного фактора составил 0,2% по сравнению с маем, сообщил журналистам оценку Минэкономразвития глава ведомства Андрей Белоусов. В целом за первое полугодие, по его словам, экономика РФ выросла на 4,4% по сравнению с первым полугодием 2011 года, в том числе во втором квартале рост составил 3,9%. "Это дает основание для повышения прогноза с нынешних 3,4% до 3,8-4%", - сказал он.
А.Белоусов отметил, что высокие темпы роста экономики были обеспечены, в том числе существенным ростом инвестиций. По его словам, за первое полугодие инвестиции в основной капитал выросли примерно на 10%, что дает основания повысить годовой прогноз на 2012 год с нынешних 6,6% до 7-8%. Кроме того, по словам министра, отличительной чертой первого полугодия стали низкие темпы роста импорта в РФ.
► Среднегодовая цена на нефть марки Urals в 2012 году может оказаться ниже официального прогноза в $115 и составить $106-108 за баррель, сообщил журналистам глава Минэкономразвития РФ Андрей Белоусов.
ЦБ РФ сохраняет прогноз по инфляции на 2012 год в 6%, заявил председатель Банка России Сергей Игнатьев, выступая на заседании Экономического совета при президенте РФ.
Он отметил, что ЦБ в основном выдает средства на операции репо. "Сейчас мы выдаем деньги по операциям репо на сроки от одного дня до семи дней по ставке в среднем 5,35%", - сказал С.Игнатьев, отметив, что это ниже целевого прогноза по инфляции на текущий год. Поэтому, по его словам, основной процентный инструмент предоставления финансирования имеет отрицательную реальную процентную ставку.
С.Игнатьев также отметил, что сейчас наблюдается некоторый дефицит ликвидности, в том числе в связи с тем, что пока наблюдается отток капитала.
► Вывод капитала из фондов, инвестирующих в акции РФ, после всего лишь одной недели притока, которой предшествовал длительный период оттока, вновь возобновился и составил с 12 по 18 июля $52 млн против $51 млн притока неделей ранее, по данным Emerging Portfolio Fund Research (EPFR). Таким образом, с начала 2012 года по 18 июля общий объем притока в российские фонды составил $735 млн.
Комментарий по рынку
Мировые фондовые рынки на прошлой неделе не сформировали поводов для пробития сопротивления.
Техническим поводом для коррекции в пятницу и возможного продолжения падения в начале текущей неделе стало отыгрывание индексом S&P «второй вершины» на уровне 1376 пунктов.
У биржевого индикатора было два сценария поведения: пробитие сопротивления, достижение отметки 1400 пунктов и резкое последующее снижение или реализация «двойной вершины» и сохранение постепенного восходящего канала, сформированного еще в июне.
То есть текущий потенциал падения S&P составляет от 2% до 4%, то есть первая поддержка находится около 1330 пунктов, вторая – около 1310 пунктов. После чего можно было бы сформировать отскок и стабильный тренд.
Так что текущее падение в определенном смысле играет на руку именно среднесрочным «быкам», так как носит коррекционный характер и снимает излишнюю перекупленность рынка. Кроме того, такое движение подтверждает логичность технической картины на американском рынке, а также спокойное отношение инвесторов к предстоящему заседанию ФРС. Напомним, что ключевое ожидание, связанное с текущим заседанием, - это возможность запуска (или хотя бы намека о запуске) новой программы качественного смягчения, так называемого QE3. Однако в речи председателя ФРС США Б.Бернанке перед Конгрессом не прозвучало подтверждения этим ожиданиям, и рынки восприняли это достаточно спокойно, тем более что ликвидности сейчас после освобождения депозитов ЕЦБ в мировой финансовой системе достаточно.
Так что реагировать панически на текущее падение американского рынка не следует.
Это же можно сказать о российском рынке: пока на фоне мировых событий индекс ММВБ двигается в рамках растущего тренда, в сегодня-завтра должен быть протестирован уровень 1405 пунктов. В том случае, если рубеж будет подтвержден, и индикаторы прервут понижение, можно будет формировать позиции по бумагам с перспективой 1-3 недели.
По-прежнему мы склоняемся к «голубым фишкам», оставляя приоритет за нефтяными бумагами, спрос в которых сохраняется за счет высоких цен на нефть, а также за счет стремления игроков к снижению уровня риска.
Начало текущей недели мы видим негативным, внимательно наблюдаем за поведением индексов у уровней поддержек. К концу недели под заседание ФРС США традиционно может быть положительное движение.
Новости мировых рынков
▲ Министры финансов еврозоны, которые в пятницу провели телефонную конференцию по вопросу о предоставлении Испании пакета финансовой помощи объемом 100 млрд евро для рекапитализации банковского сектора, одобрили это решение, сообщает агентство Bloomberg.
Еврогруппа, постоянное совещание министров финансов еврозоны, постановила, что Европейский фонд финансовой стабильности (EFSF) может начать привлечение первых 30 млрд евро, которые "могут быть использованы в случае острой необходимости удовлетворения непредвиденных финансовых нужд".
Испанские банки смогут получить помощь при посредничестве испанского государственного фонда поддержки проблемных банков после предоставления планов реструктуризации.
В настоящее время EFSF имеет невыбранные гарантии европейских правительств на 250 млрд евро. Как только на смену этому временному фонду придет постоянно действующий Европейский механизм стабильности (ESM), последний возьмет на себя функцию кредитора испанского банковского сектора.
Обязательства по кредитам EFSF и ESM не имеют приоритета по отношению к прочим долговым обязательствам Испании.
▼ Пять крупнейших банков Wall Street отчитались о худшем полугодии с 2008 года и по-прежнему просят инвесторов быть терпеливее, сообщает агентство Bloomberg.
Совокупная выручка JPMorgan Chase & Co., Bank of America Corp., Citigroup Inc., Goldman Sachs Group Inc. и Morgan Stanley снизилась в первом полугодии 2012 года на 4,5% относительно аналогичного полугодия прошлого года - до $161 млрд, минимальных за последние четыре года. Банки указывают в качестве причин ухудшения финпоказателей низкие процентные ставки, спад на фондовых рынках и негативное влияние опасений относительно финансового состояния европейских стран, а также замедление роста экономик США и КНР.
▲ Американская диверсифицированная группа General Electric Co. (GE) увеличила операционную прибыль во втором квартале 2012 года на 7%, сообщает агентство Bloomberg. Операционная прибыль по итогам апреля-июня составила $4 млрд, или 38 центов в расчете на акцию, против $3,75 млрд, или 34 цента на акцию, за аналогичный период годом ранее. Аналитики, опрошенные агентством Bloomberg, прогнозировали прибыль в среднем 37 центов на акцию.
Ожидается сегодня
В России
► Совет директоров ОАО "Газпром нефть" планирует одобрить сделку приобретения акций "внучки" - ОАО "НК "Магма".
В мире
► Как ожидается, Anglo American Platinum Ltd., Coca-Cola Enterprises Inc., Halliburton Co., McDonald's Corp., Koninklijke Philips Electronics NV, POSCO, Texas Instruments обнародуют финансовые результаты за прошедший квартал.
/Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
https://mfc.group/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter