29 августа 2012 Финам Малых Наталия
В среду "медведи" российского рынка акций перешли в атаку, воспользовавшись разбродом и шатанием в стане "быков". Утренний новостной фон в целом носил негативный характер. Американский рынок накануне завершил торговую сессию небольшим снижением основных индексов. Уже вторую сессию кряду индексы были не способны определиться с направлением в свете разреженного новостного фона и ожиданий, связанных с выступлением Бена Бернанке на ежегодном симпозиуме в Джексон Хоул. Ожидания в отношении QE3 день ото дня слабеют - августовское улучшение статистики не могло остаться незамеченным. Глава ЕЦБ Драги отменил поездку в Джексон Хоул.
Азиатские рынки в среду восстанавливались, японский индекс Nikkei 225 подрос на 0,4%. На сырьевых рынках с утра возобновился спад и лишь к вечеру котировки пошли наверх - баррель нефти марки Brent поднялся до 112,6 доллара за баррель, золото откатилось до 1656 долларов за тройскую унцию. Доллар на международном валютном рынке смог несколько укрепиться - пара евро/доллар сползла в район 1,252 доллара за евро. Рубль продолжил слабеть. Доллар по курсу ЦБ на среду подорожал на 8 коп. до 32,09 руб., евро 31 коп, до 40,28 руб.
Российские площадки открылись разнонаправлено, но после полудня негативный настрой начал брать верх и индексы ушли в минус. Из важной статистики в США публиковалось только окончательное значение ВВП за второй квартал, который, как и ожидалось, вырос на 1,7% против предварительного значения +1,5%. Американские площадки открылись слабопозитивно, но снижение российских индексов в последние часы сессии возобновилось. На ММВБ почти все высоколиквидные бумаги закрылись в "красной зоне", существенно сильнее рынка смотрелись акции "Ростелекома" и "Сбербанка", закончившие сессию в небольшом плюсе. По итогам основной сессии индекс РТС снизился на 1,32% до 1410 пунктов, индекс ММВБ потерял 0,94%, откатившись до 1437 пунктов. Индексы основных отечественных площадок вновь приблизились к нижней границе среднесрочного восходящего тренда, что дает основания рассчитывать на новый мощный отскок наверх в ближайшие сессии.
Торги в РФ закрылись снижением, игроки предпочли не рисковать ввиду неопределенности относительно монетарной политики мировых ЦБ
Сегодня торги на российском рынке акций начались с продаж. Направление движения предопределили американские индикаторы, которые накануне завершили сессию в "красной зоне". Во второй половине дня продажи усилились, что было вызвано снижением цен на нефть. Индекс ММВБ опустился до уровня 1437 пунктов – нижней границе своей трехнедельной консолидации, после чего рынок вновь залег в привычный "боковик". Возможно, до прояснения ситуации с денежно-кредитной политикой в еврозоне и США игроки так и не рискнут предпринять активные действия. В итоге к закрытию индекс ММВБ снизился на 0,94% и составил 1437.14 пункта, а индекс РТС опустился на 1,31% - до отметки 1410.16 пункта. "Отечественные фондовые индексы пока не могут отказаться от пилообразного движения, которое наблюдается на площадках несколько дней подряд. Виной тому невнятный внешний фон, не дающий нашим игрокам никакой уверенности в завтрашнем дне, и почти полное отсутствие новостей, которые можно было бы использовать в роли драйвера", - отмечают аналитики АКБ "Хованский".
По итогам дня аутсайдерами торгов стали отдельные бумаги сектора электроэнергетики: "Холдинга МРСК" (-5,55%), ОГК-2 (-3,64%), ОГК-5 (-5,53%), "ФСК ЕЭС" (-3,34%), "Э.ОН Россия" (-4,14%), "РусГидро" (-2,91%). Распродажам в ОГК-2 способствовало снижение чистой прибыли эмитента по МСФО по итогам первого полугодия в 9,7 раз год-к-году до 429 млн рублей. "Результаты выглядят хуже ожиданий, как наших, так и рыночных. Мы сомневаемся в достижимости годового консенсус-прогноза по выручке ОГК-2 в 100 млрд рублей (и тем более нашего в 118 млрд рублей), даже принимая в учет фактор сезонности. Текущий тренд по EBITDA и чистой прибыли также дает повод говорить о вероятном чрезмерном оптимизме годовых прогнозов", - отмечает Дмитрий Доронин, аналитик Rye, Man & Gor Securities.
Кроме того, продажам подверглись бумаги металлургов - ММК (-3,43%), НЛМК (-3,33%), ГМК "Норникель" (-1,55%), а также нефтяного сектора - "Роснефть" (-0,97%), "Татнефть" (-0,82%), "Сургутнефтегаз" (обыкновенные -0,68%, "префы" -0,66%), "префы" "Транснефти" (-0,91%). Акции "Транснефти" оказались под давлением финансовых результатов компании: читая прибыль эмитента по МСФО во 2 квартале 2012 года снизилась на 21% - до 35,5 млрд рублей.
Лидерами повышения стали акции "Ростелекома" (обыкновенные +0,18%, "префы" +1,82%), "Сбербанка" (+0,06%), "префы" "Татнефти" (+0,61%). Капитализация оператора связи росла в преддверии завтрашней публикации финансового отчета за 2 квартал 2012 по МСФО.
Начавшийся в России период финансовых отчетностей пока дает не самую радостную картину. Чистая прибыль "Северстали" (-2,24%) по МСФО в 1 полугодии 2012 года снизилась на 49% - до $582 млн, а во 2 квартале 2012 года - на 64% - до $155 млн. "Фармстандарт" в 1 полугодии 2012 года сократил чистую прибыль по МСФО на 27% - до 3,075 млрд рублей. Чистая прибыль "Сбербанка" по МСФО в 1 полугодии 2012 года снизилась на 0,5% до 175,3 млрд рублей. "ФосАгро" в 1 полугодии 2012 года по МСФО сократил чистую прибыль на 12% - до 10,8 млрд рублей. Как отмечает начальник аналитического отдела ИК "Церих Кэпитал Менеджмент" Николай Подлевских, поступавшие корпоративные новости не смогли столкнуть рынок с безыдейного "боковика" - суммарные результаты изменения индексов лишь немного отошли от уровней предыдущего дня. Завтра свои финансовые отчеты представят EVRAZ, "Ростелеком", "Интегра", Polymetal, группа "О’Кей".
Объемы торгов по бумагам из базы расчета индекса ММВБ возросли относительно вчерашнего дня – до 30,424 млрд рублей. В целом на российском фондовом рынке продолжается "боковик" начавшийся с начала августа. "Значения индексов проходят в районе границ сопротивлений, что больше склоняет рынок к коррекции", - отмечает Дмитрий Миренский, главный специалист отдела брокерских операций АКБ "РосЕвроБанк".
На торгах в Европе наблюдалась негативная динамика. В первой половине торговой сессии преобладали продажи, однако с открытием американских площадок "зеленые ростки" появились и на европейских биржах. Кроме того, покупкам способствовали неплохие результаты размещения итальянских долговых бумаг . К закрытию индекс Лондонской фондовой биржи FTSE 100 снизился на 0,56%, индекс Парижской фондовой биржи CAC 40 опустился 0,51%, индекс Франкфуртской фондовой биржи DAX потерял на 0,09%.
К настоящему моменту цены АДР на российские акции в Лондоне составляют (в долларах США за одну акцию): ВТБ (Анг) - 0.00169, "Газпром" (Анг) - 4.835, "ЛУКОЙЛ" (Анг) - 58.4, "Норильский никель" (Анг) - 154.2, "Роснефть" (Анг) - 6.11, "Ростелеком" (Анг) - 3.915, "Сургутнефтегаз" (Анг) - 0.878, "Сбербанк" (Анг) - 2.948. Тем временем, цены АДР в США (в долларах за одну АДР) составляют: МТС (США) - 18,25, "ВымпелКом" (США) - 10,47, "Мечел Сталь" (США) - 5,70.
Рынок акций США открылся в "зеленой зоне" на фоне роста ВВП США, который согласно пересмотренным данным, изменился во 2-ом квартале до 1,7% (первоначальная оценка – 1,5%). С одной стороны, статистика свидетельствует об улучшении ситуации в стране, а с другой - темпы роста остаются невысокими, что сохраняет надежду на скорый запуск QE3. Интрига относительно перспектив кредитно-денежной политики может разрешиться уже в пятницу, когда глава ФРС США Бен Бернанке выступит на конференции в Джексон Хоуле. Вместе с тем, неопределенность относительно монетарного стимулирования тормозит рост рынков. На 19:45 мск индекс Dow Jones в плюсе на 0,02%, Nasdaq в минусе на 0,12%, индекс S&P 500 растет на 0,09%. Фьючерс на индекс S&P в плюсе на 0,07% - до 1 408,75 пунктов.
Нефть торгуется в "красной зоне", отыгрывая заявления G7. Накануне министры финансов стран "Большой семерки" призвали увеличить добычу нефти для стабилизации цен на энергоносители. Кроме того, коррекции цен на "черное золото" способствуют данные API о росте запасов нефти на 5,5 млн баррелей. К 19:45 мск за октябрьский контракт нефти марки Brent дают $112.519, Light - $95.257.
В вечернюю сессию на FORTS фьючерс на индекс РТС растет на 0,03% и составляет 140 620 пунктов. Фьючерс на акции "Сбербанка" в плюсе на 0,18%, фьючерс на акции "Газпрома" поднялся на 0,04%, на акции "ЛУКОЙЛа" - на 0,05%.
На валютных торгах Московской биржи рубль ослабил позиции к доллару США и евро, лишившись внутренних факторов поддержки в виде завершения налогового периода, а также на фоне негативной динамики нефти и пессимизма мировых рынков капитала. Доллар подорожал на 15 коп., его стоимость теперь составляет 32,175 рубля, евро вырос на 7 коп. - до 40,315 руб. "Рубль остался один на один со своими внешними драйверами, которые пока не наделены особым оптимизмом: вновь проседают "черное золото" и рынки капитала. В таких условиях слабеет и российский рубль, на рост ему пока надеяться не приходится", - отмечает Сергей Алин, старший аналитик ИГ "Норд-Капитал". Бивалютная корзина по итогам торгов на ММВБ потяжелела на 11 коп., до уровня 35,838 рубля. На Forex пара евро-доллар торгуется у отметки 1.2542.
В четверг, по мнению аналитиков, торги на российском фондовом рынке откроются умеренным ростом. "Завтра в начале торгов на российском фондовом рынке возможно формирование значительных "гэпов". Более консервативным инвесторам переносить позиции на следующий день не стоит, менее консервативным стоит ориентироваться на 1440-1460 пунктов по индексу ММВБ", - считает Наталья Лесина, начальник аналитического отдела ГК "АЛОР".
Завтра статистический календарь практически пуст, лишь во второй половине дня внимание инвесторов привлекут данные по количеству первичных обращений за пособиями по безработице в США и серия данных по потребительскому рынку США.
Азиатские рынки в среду восстанавливались, японский индекс Nikkei 225 подрос на 0,4%. На сырьевых рынках с утра возобновился спад и лишь к вечеру котировки пошли наверх - баррель нефти марки Brent поднялся до 112,6 доллара за баррель, золото откатилось до 1656 долларов за тройскую унцию. Доллар на международном валютном рынке смог несколько укрепиться - пара евро/доллар сползла в район 1,252 доллара за евро. Рубль продолжил слабеть. Доллар по курсу ЦБ на среду подорожал на 8 коп. до 32,09 руб., евро 31 коп, до 40,28 руб.
Российские площадки открылись разнонаправлено, но после полудня негативный настрой начал брать верх и индексы ушли в минус. Из важной статистики в США публиковалось только окончательное значение ВВП за второй квартал, который, как и ожидалось, вырос на 1,7% против предварительного значения +1,5%. Американские площадки открылись слабопозитивно, но снижение российских индексов в последние часы сессии возобновилось. На ММВБ почти все высоколиквидные бумаги закрылись в "красной зоне", существенно сильнее рынка смотрелись акции "Ростелекома" и "Сбербанка", закончившие сессию в небольшом плюсе. По итогам основной сессии индекс РТС снизился на 1,32% до 1410 пунктов, индекс ММВБ потерял 0,94%, откатившись до 1437 пунктов. Индексы основных отечественных площадок вновь приблизились к нижней границе среднесрочного восходящего тренда, что дает основания рассчитывать на новый мощный отскок наверх в ближайшие сессии.
Торги в РФ закрылись снижением, игроки предпочли не рисковать ввиду неопределенности относительно монетарной политики мировых ЦБ
Сегодня торги на российском рынке акций начались с продаж. Направление движения предопределили американские индикаторы, которые накануне завершили сессию в "красной зоне". Во второй половине дня продажи усилились, что было вызвано снижением цен на нефть. Индекс ММВБ опустился до уровня 1437 пунктов – нижней границе своей трехнедельной консолидации, после чего рынок вновь залег в привычный "боковик". Возможно, до прояснения ситуации с денежно-кредитной политикой в еврозоне и США игроки так и не рискнут предпринять активные действия. В итоге к закрытию индекс ММВБ снизился на 0,94% и составил 1437.14 пункта, а индекс РТС опустился на 1,31% - до отметки 1410.16 пункта. "Отечественные фондовые индексы пока не могут отказаться от пилообразного движения, которое наблюдается на площадках несколько дней подряд. Виной тому невнятный внешний фон, не дающий нашим игрокам никакой уверенности в завтрашнем дне, и почти полное отсутствие новостей, которые можно было бы использовать в роли драйвера", - отмечают аналитики АКБ "Хованский".
По итогам дня аутсайдерами торгов стали отдельные бумаги сектора электроэнергетики: "Холдинга МРСК" (-5,55%), ОГК-2 (-3,64%), ОГК-5 (-5,53%), "ФСК ЕЭС" (-3,34%), "Э.ОН Россия" (-4,14%), "РусГидро" (-2,91%). Распродажам в ОГК-2 способствовало снижение чистой прибыли эмитента по МСФО по итогам первого полугодия в 9,7 раз год-к-году до 429 млн рублей. "Результаты выглядят хуже ожиданий, как наших, так и рыночных. Мы сомневаемся в достижимости годового консенсус-прогноза по выручке ОГК-2 в 100 млрд рублей (и тем более нашего в 118 млрд рублей), даже принимая в учет фактор сезонности. Текущий тренд по EBITDA и чистой прибыли также дает повод говорить о вероятном чрезмерном оптимизме годовых прогнозов", - отмечает Дмитрий Доронин, аналитик Rye, Man & Gor Securities.
Кроме того, продажам подверглись бумаги металлургов - ММК (-3,43%), НЛМК (-3,33%), ГМК "Норникель" (-1,55%), а также нефтяного сектора - "Роснефть" (-0,97%), "Татнефть" (-0,82%), "Сургутнефтегаз" (обыкновенные -0,68%, "префы" -0,66%), "префы" "Транснефти" (-0,91%). Акции "Транснефти" оказались под давлением финансовых результатов компании: читая прибыль эмитента по МСФО во 2 квартале 2012 года снизилась на 21% - до 35,5 млрд рублей.
Лидерами повышения стали акции "Ростелекома" (обыкновенные +0,18%, "префы" +1,82%), "Сбербанка" (+0,06%), "префы" "Татнефти" (+0,61%). Капитализация оператора связи росла в преддверии завтрашней публикации финансового отчета за 2 квартал 2012 по МСФО.
Начавшийся в России период финансовых отчетностей пока дает не самую радостную картину. Чистая прибыль "Северстали" (-2,24%) по МСФО в 1 полугодии 2012 года снизилась на 49% - до $582 млн, а во 2 квартале 2012 года - на 64% - до $155 млн. "Фармстандарт" в 1 полугодии 2012 года сократил чистую прибыль по МСФО на 27% - до 3,075 млрд рублей. Чистая прибыль "Сбербанка" по МСФО в 1 полугодии 2012 года снизилась на 0,5% до 175,3 млрд рублей. "ФосАгро" в 1 полугодии 2012 года по МСФО сократил чистую прибыль на 12% - до 10,8 млрд рублей. Как отмечает начальник аналитического отдела ИК "Церих Кэпитал Менеджмент" Николай Подлевских, поступавшие корпоративные новости не смогли столкнуть рынок с безыдейного "боковика" - суммарные результаты изменения индексов лишь немного отошли от уровней предыдущего дня. Завтра свои финансовые отчеты представят EVRAZ, "Ростелеком", "Интегра", Polymetal, группа "О’Кей".
Объемы торгов по бумагам из базы расчета индекса ММВБ возросли относительно вчерашнего дня – до 30,424 млрд рублей. В целом на российском фондовом рынке продолжается "боковик" начавшийся с начала августа. "Значения индексов проходят в районе границ сопротивлений, что больше склоняет рынок к коррекции", - отмечает Дмитрий Миренский, главный специалист отдела брокерских операций АКБ "РосЕвроБанк".
На торгах в Европе наблюдалась негативная динамика. В первой половине торговой сессии преобладали продажи, однако с открытием американских площадок "зеленые ростки" появились и на европейских биржах. Кроме того, покупкам способствовали неплохие результаты размещения итальянских долговых бумаг . К закрытию индекс Лондонской фондовой биржи FTSE 100 снизился на 0,56%, индекс Парижской фондовой биржи CAC 40 опустился 0,51%, индекс Франкфуртской фондовой биржи DAX потерял на 0,09%.
К настоящему моменту цены АДР на российские акции в Лондоне составляют (в долларах США за одну акцию): ВТБ (Анг) - 0.00169, "Газпром" (Анг) - 4.835, "ЛУКОЙЛ" (Анг) - 58.4, "Норильский никель" (Анг) - 154.2, "Роснефть" (Анг) - 6.11, "Ростелеком" (Анг) - 3.915, "Сургутнефтегаз" (Анг) - 0.878, "Сбербанк" (Анг) - 2.948. Тем временем, цены АДР в США (в долларах за одну АДР) составляют: МТС (США) - 18,25, "ВымпелКом" (США) - 10,47, "Мечел Сталь" (США) - 5,70.
Рынок акций США открылся в "зеленой зоне" на фоне роста ВВП США, который согласно пересмотренным данным, изменился во 2-ом квартале до 1,7% (первоначальная оценка – 1,5%). С одной стороны, статистика свидетельствует об улучшении ситуации в стране, а с другой - темпы роста остаются невысокими, что сохраняет надежду на скорый запуск QE3. Интрига относительно перспектив кредитно-денежной политики может разрешиться уже в пятницу, когда глава ФРС США Бен Бернанке выступит на конференции в Джексон Хоуле. Вместе с тем, неопределенность относительно монетарного стимулирования тормозит рост рынков. На 19:45 мск индекс Dow Jones в плюсе на 0,02%, Nasdaq в минусе на 0,12%, индекс S&P 500 растет на 0,09%. Фьючерс на индекс S&P в плюсе на 0,07% - до 1 408,75 пунктов.
Нефть торгуется в "красной зоне", отыгрывая заявления G7. Накануне министры финансов стран "Большой семерки" призвали увеличить добычу нефти для стабилизации цен на энергоносители. Кроме того, коррекции цен на "черное золото" способствуют данные API о росте запасов нефти на 5,5 млн баррелей. К 19:45 мск за октябрьский контракт нефти марки Brent дают $112.519, Light - $95.257.
В вечернюю сессию на FORTS фьючерс на индекс РТС растет на 0,03% и составляет 140 620 пунктов. Фьючерс на акции "Сбербанка" в плюсе на 0,18%, фьючерс на акции "Газпрома" поднялся на 0,04%, на акции "ЛУКОЙЛа" - на 0,05%.
На валютных торгах Московской биржи рубль ослабил позиции к доллару США и евро, лишившись внутренних факторов поддержки в виде завершения налогового периода, а также на фоне негативной динамики нефти и пессимизма мировых рынков капитала. Доллар подорожал на 15 коп., его стоимость теперь составляет 32,175 рубля, евро вырос на 7 коп. - до 40,315 руб. "Рубль остался один на один со своими внешними драйверами, которые пока не наделены особым оптимизмом: вновь проседают "черное золото" и рынки капитала. В таких условиях слабеет и российский рубль, на рост ему пока надеяться не приходится", - отмечает Сергей Алин, старший аналитик ИГ "Норд-Капитал". Бивалютная корзина по итогам торгов на ММВБ потяжелела на 11 коп., до уровня 35,838 рубля. На Forex пара евро-доллар торгуется у отметки 1.2542.
В четверг, по мнению аналитиков, торги на российском фондовом рынке откроются умеренным ростом. "Завтра в начале торгов на российском фондовом рынке возможно формирование значительных "гэпов". Более консервативным инвесторам переносить позиции на следующий день не стоит, менее консервативным стоит ориентироваться на 1440-1460 пунктов по индексу ММВБ", - считает Наталья Лесина, начальник аналитического отдела ГК "АЛОР".
Завтра статистический календарь практически пуст, лишь во второй половине дня внимание инвесторов привлекут данные по количеству первичных обращений за пособиями по безработице в США и серия данных по потребительскому рынку США.
/Компиляция. 29 августа. Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
Предыдущая страница
Следующая страница
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба