6 октября 2016 Промсвязьбанк
Координаты рынка
Мировые фондовые рынки
Европейские фондовые рынки в среду продемонстрировали умеренное снижение (EuroTOP100: -0.4%; CAC40: -0.3%; FTSE100: -0.6%) на фоне не оправдавших ожиданий индексов деловой активности и слухов о снижении объемов евро-QE. В аутсайдерах торгов акции французских EDF (-6.2%) и L’Oreal (-2.4%). При этом финсектор (Deutsche Bank: +2.8%; BNP Paribas: +3.4%) и нефтегазовые компании (Royal Dutch: +1.1%) в целом выглядели получше рынка.
Американские индексы завершили день в плюсе (S&P500: +0.4%; DJIA: +0.6%; Nasdaq Comp: +0.8%) после публикации сильных данных по ISM в сфере услуг. Рост цен на нефть вывел в лидеры роста акции нефтедобывающих и нефтесервисных компаний (Schlumberger: +2.0%; Baker Hughes: +2.5%; Chevron: +0.9%), позитивную динамику продемонстрировал финсектор (JPMorgan: +1.6%; BofA: +2.0%).
Российский фондовый рынок
Российский рынок акций вчера находился большую часть дня под выраженным давлением геополитических опасений вопреки росту нефтяных котировок и в целом стабильной ситуации на западных рынках; лишь к концу торговой сессии индекс ММВБ (-0,5%) сумел вернуться выше 1975 пунктов.
Наиболее слабо себя показали бумаги, хорошо прибавившие в этом году. Так, "фишки" электроэнергетики, за исключением Интер РАО (+0,5%), потеряли 2,9%- 4,6%. Среди акций металлургических и горнодобывающих компаний в аутсайдеры вышел Полиметалл (-6,0%), отыгрывающий резкое ухудшение ценовой конъюнктуры рынков драгметаллов, НорНикель подешевел на 1,1%, заметно скорректировались угольщики (Распадская: -4,0%; Мечел: -2,2%). В этом сегменте лишь акции РусАла (+1,0%) и Северстали (+1,2%) продолжили пользоваться спросом, да ММК (+1,7%) попытался оттолкнуться от минимумов сентября в ожидании дивидендной отсечки (11 октября). Разнонаправлено завершили торговую сессию акций финсектора, где МосБиржа (+2,0%) и АФК Система (+1,4%) скорректировались "вверх", а ВТБ (-1,9%) - упал. Даже акции Сбербанка (ао: -0,1%; па: +0,8%) не показали единой динамики. В нефтегазовом секторе снижение преобладало: наиболее серьезно потеряла Роснефть (-1,4%), Транснефть (-1,3%) и Газпром (-1,1%) при нейтральной динамике котировок Лукойла (0%) и умеренном росте Татнефти (+0,5%) после встречи с инвесторами. Крайне слабо завершили день Разгуляй (-6,7%) и Т плюс (-6,0%). Мегафон (-1,7%) впервые в своей истории опустился ниже 600 руб. Евгений Локтюхов
Товарные рынки
Нефть накануне вплотную приблизилась к июньским максимумам, но к 53 долл./барр. так и не смогла подойти, тем не менее, с начала октября цены выросли практически на 6%, а с момента Международного энергетического форума, где ОПЕК «договорились» о заморозке добычи, - на 13%. Вчера росту способствовали сильные данные по запасам: статистика от Минэнерго подтвердила цифры API, правда показав более слабое, но все равно снижение запасов сырой нефти на 2,9 млн барр., запасов дистиллятов – на 2,3 млн барр. Запасы бензинов выросли на 0,2 млн барр., загрузка НПЗ в связи с техрегламентом снизилась на 1,8%. После неплохого роста в предыдущие дни и попыток обновить максимумы июня, сегодня ждем небольшого отката в нефти в пределах 1-1,5 долл./барр.
Екатерина Крылова
Наши прогнозы и рекомендации
На мировых рынках продолжает наблюдаться консолидационный настрой, обширный блок макроэкономической статистики, представленный в среду, не способствовал усилению волатильности. Стоит отметить, что в целом динамика индексов PMI в сфере услуг стран еврозоны оказалась несколько слабее прогнозов, что, впрочем, с лихвой компенсировалось заметным ростом американского индекса ISM non-manufacturing до 57.1 пунктов – максимума за год. Тем не менее, рисковые активы пока не демонстрируют направленного движения вверх из-за рисков по монетарной политике – уверенность в том, что ФРС повысит ставку до конца года, высока, к тому же появились слухи, что ЕЦБ может снизить объемы выкупа активов в ближайшие месяцы. Тем не менее, идеи для роста пока сохраняются на рынке нефти, после вчерашних данных по динамике запасов нефти и нефтепродуктов в США Brent преодолел отметку 52 долл./барр., что близко к годовым максимумам. Относительно неплохие кондиции на рынках сырья поддерживают спрос на активы развивающихся рынков, которые в большинстве своем устойчиво опережают в динамике рынки Европы и США.
Российский фондовый рынок, несмотря на рост цен на нефть и стабильную конъюнктуру на внешних рынках, не демонстрирует попыток роста в направлении недавних годовых максимумов. Определенный негативных отпечаток на ход торгов российскими активами нанесло некоторое обострение геополитической обстановки, к тому же, курс рубля выглядит слишком крепким при текущих ценах на нефть для того, чтобы появились идеи в российской нефтянке.
Сегодня к открытию торгов сформировался практически нейтральный внешний фон. Открытие торгов пройдет вблизи уровней вчерашнего закрытия, в течение дня наиболее вероятна консолидация в диапазоне 1970-1985 пунктов.
Илья Фролов
Корпоративные новости
Татнефть планирует удвоить показатель EBITDA к 2025 г. до 333 млрд руб.
Группа Татнефть планирует увеличить показатель EBITDA в соответствии со стратегией до 2025 года в два раза, говорится в презентации для инвесторов. Так, EBITDA в 2025 году, по расчетам, должна составить 333 млрд рублей против 156 млрд рублей в 2015 году. Также Татнефть закладывает три сценария роста капитализации до 2025 года в зависимости от динамики роста цен на нефть. Базовый макро-сценарий предполагает увеличение капитализации к 2025 году в 2 раза - до $21,5 млрд. В нем учитывается рост цены на нефть с $30 до $55 за баррель в 2016-2025 гг. При нефти $70/баррель -$ 27,9 млрд. Если цена на нефть к 2025 году не превысит $45/баррель, Татнефть планирует увеличить капитализацию в 1,5 раза, до $16,2 млрд.
Evraz в январе-сентябре увеличил добычу угля на 9-10% - до 16 млн тонн
Распадская угольная компания в январе-сентябре 2016 года увеличила добычу угля на 9-10% по сравнению с аналогичным периодом годом ранее - до 16 млн тонн, сообщил глава РУК Сергей Степанов в ходе межведомственного совещания по проблемам вывоза угля из Кузбасса. По итогам девяти месяцев прошлого года добыча угля Evraz составила 14,5 млн тонн, снизившись на 3,6% к аналогичному показателю годом ранее.
Роснефть закрыла сделку по продаже индийскому консорциуму 23,9% Ванкорнефти за $2 млрд и 29,9% в Таас-Юряхе за $1,12 млрд
НК Роснефть и консорциум индийских компаний, состоящий из Oil India Limited (возглавляет консорциум), Indian Oil Corporation Limited и Bharat PetroResources Limited, закрыли сделку по продаже 23,9% акций АО Ванкорнефть индийским компаниям. Как говорится в сообщении Роснефти, базовая цена сделки составляет около $2,021 млрд (около 126 млрд руб.). Также этому же консорциуму были проданы 29,9% в Таас-Юряхе за $1,12 млрд.
Если текущая динамика цен на драгметаллы сохранится, шансов на спецдивиденды будет немного - CEO Polymetal
Если негативная динамика цен на драгметаллы, которая наблюдается в начале октября, сохранится, шансов на спецдивиденды Polymetal будет немного, считает глава компании Виталий Несис. "Многое будет зависеть от динамики цен на золото и серебро в IV квартале. Потому что фактически cash-flow IV квартала определит наличие свободных денег под спецдивиденды. Квартал начался не очень удачно для цен на драгметаллы. Будем смотреть, что будет дальше. Конечно, если эта динамика сохранится, то шансов будет немного", - заявил В.Несис журналистам в кулуарах Minex 2016.
https://www.psbank.ru/Informer (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
Мировые фондовые рынки
Европейские фондовые рынки в среду продемонстрировали умеренное снижение (EuroTOP100: -0.4%; CAC40: -0.3%; FTSE100: -0.6%) на фоне не оправдавших ожиданий индексов деловой активности и слухов о снижении объемов евро-QE. В аутсайдерах торгов акции французских EDF (-6.2%) и L’Oreal (-2.4%). При этом финсектор (Deutsche Bank: +2.8%; BNP Paribas: +3.4%) и нефтегазовые компании (Royal Dutch: +1.1%) в целом выглядели получше рынка.
Американские индексы завершили день в плюсе (S&P500: +0.4%; DJIA: +0.6%; Nasdaq Comp: +0.8%) после публикации сильных данных по ISM в сфере услуг. Рост цен на нефть вывел в лидеры роста акции нефтедобывающих и нефтесервисных компаний (Schlumberger: +2.0%; Baker Hughes: +2.5%; Chevron: +0.9%), позитивную динамику продемонстрировал финсектор (JPMorgan: +1.6%; BofA: +2.0%).
Российский фондовый рынок
Российский рынок акций вчера находился большую часть дня под выраженным давлением геополитических опасений вопреки росту нефтяных котировок и в целом стабильной ситуации на западных рынках; лишь к концу торговой сессии индекс ММВБ (-0,5%) сумел вернуться выше 1975 пунктов.
Наиболее слабо себя показали бумаги, хорошо прибавившие в этом году. Так, "фишки" электроэнергетики, за исключением Интер РАО (+0,5%), потеряли 2,9%- 4,6%. Среди акций металлургических и горнодобывающих компаний в аутсайдеры вышел Полиметалл (-6,0%), отыгрывающий резкое ухудшение ценовой конъюнктуры рынков драгметаллов, НорНикель подешевел на 1,1%, заметно скорректировались угольщики (Распадская: -4,0%; Мечел: -2,2%). В этом сегменте лишь акции РусАла (+1,0%) и Северстали (+1,2%) продолжили пользоваться спросом, да ММК (+1,7%) попытался оттолкнуться от минимумов сентября в ожидании дивидендной отсечки (11 октября). Разнонаправлено завершили торговую сессию акций финсектора, где МосБиржа (+2,0%) и АФК Система (+1,4%) скорректировались "вверх", а ВТБ (-1,9%) - упал. Даже акции Сбербанка (ао: -0,1%; па: +0,8%) не показали единой динамики. В нефтегазовом секторе снижение преобладало: наиболее серьезно потеряла Роснефть (-1,4%), Транснефть (-1,3%) и Газпром (-1,1%) при нейтральной динамике котировок Лукойла (0%) и умеренном росте Татнефти (+0,5%) после встречи с инвесторами. Крайне слабо завершили день Разгуляй (-6,7%) и Т плюс (-6,0%). Мегафон (-1,7%) впервые в своей истории опустился ниже 600 руб. Евгений Локтюхов
Товарные рынки
Нефть накануне вплотную приблизилась к июньским максимумам, но к 53 долл./барр. так и не смогла подойти, тем не менее, с начала октября цены выросли практически на 6%, а с момента Международного энергетического форума, где ОПЕК «договорились» о заморозке добычи, - на 13%. Вчера росту способствовали сильные данные по запасам: статистика от Минэнерго подтвердила цифры API, правда показав более слабое, но все равно снижение запасов сырой нефти на 2,9 млн барр., запасов дистиллятов – на 2,3 млн барр. Запасы бензинов выросли на 0,2 млн барр., загрузка НПЗ в связи с техрегламентом снизилась на 1,8%. После неплохого роста в предыдущие дни и попыток обновить максимумы июня, сегодня ждем небольшого отката в нефти в пределах 1-1,5 долл./барр.
Екатерина Крылова
Наши прогнозы и рекомендации
На мировых рынках продолжает наблюдаться консолидационный настрой, обширный блок макроэкономической статистики, представленный в среду, не способствовал усилению волатильности. Стоит отметить, что в целом динамика индексов PMI в сфере услуг стран еврозоны оказалась несколько слабее прогнозов, что, впрочем, с лихвой компенсировалось заметным ростом американского индекса ISM non-manufacturing до 57.1 пунктов – максимума за год. Тем не менее, рисковые активы пока не демонстрируют направленного движения вверх из-за рисков по монетарной политике – уверенность в том, что ФРС повысит ставку до конца года, высока, к тому же появились слухи, что ЕЦБ может снизить объемы выкупа активов в ближайшие месяцы. Тем не менее, идеи для роста пока сохраняются на рынке нефти, после вчерашних данных по динамике запасов нефти и нефтепродуктов в США Brent преодолел отметку 52 долл./барр., что близко к годовым максимумам. Относительно неплохие кондиции на рынках сырья поддерживают спрос на активы развивающихся рынков, которые в большинстве своем устойчиво опережают в динамике рынки Европы и США.
Российский фондовый рынок, несмотря на рост цен на нефть и стабильную конъюнктуру на внешних рынках, не демонстрирует попыток роста в направлении недавних годовых максимумов. Определенный негативных отпечаток на ход торгов российскими активами нанесло некоторое обострение геополитической обстановки, к тому же, курс рубля выглядит слишком крепким при текущих ценах на нефть для того, чтобы появились идеи в российской нефтянке.
Сегодня к открытию торгов сформировался практически нейтральный внешний фон. Открытие торгов пройдет вблизи уровней вчерашнего закрытия, в течение дня наиболее вероятна консолидация в диапазоне 1970-1985 пунктов.
Илья Фролов
Корпоративные новости
Татнефть планирует удвоить показатель EBITDA к 2025 г. до 333 млрд руб.
Группа Татнефть планирует увеличить показатель EBITDA в соответствии со стратегией до 2025 года в два раза, говорится в презентации для инвесторов. Так, EBITDA в 2025 году, по расчетам, должна составить 333 млрд рублей против 156 млрд рублей в 2015 году. Также Татнефть закладывает три сценария роста капитализации до 2025 года в зависимости от динамики роста цен на нефть. Базовый макро-сценарий предполагает увеличение капитализации к 2025 году в 2 раза - до $21,5 млрд. В нем учитывается рост цены на нефть с $30 до $55 за баррель в 2016-2025 гг. При нефти $70/баррель -$ 27,9 млрд. Если цена на нефть к 2025 году не превысит $45/баррель, Татнефть планирует увеличить капитализацию в 1,5 раза, до $16,2 млрд.
Evraz в январе-сентябре увеличил добычу угля на 9-10% - до 16 млн тонн
Распадская угольная компания в январе-сентябре 2016 года увеличила добычу угля на 9-10% по сравнению с аналогичным периодом годом ранее - до 16 млн тонн, сообщил глава РУК Сергей Степанов в ходе межведомственного совещания по проблемам вывоза угля из Кузбасса. По итогам девяти месяцев прошлого года добыча угля Evraz составила 14,5 млн тонн, снизившись на 3,6% к аналогичному показателю годом ранее.
Роснефть закрыла сделку по продаже индийскому консорциуму 23,9% Ванкорнефти за $2 млрд и 29,9% в Таас-Юряхе за $1,12 млрд
НК Роснефть и консорциум индийских компаний, состоящий из Oil India Limited (возглавляет консорциум), Indian Oil Corporation Limited и Bharat PetroResources Limited, закрыли сделку по продаже 23,9% акций АО Ванкорнефть индийским компаниям. Как говорится в сообщении Роснефти, базовая цена сделки составляет около $2,021 млрд (около 126 млрд руб.). Также этому же консорциуму были проданы 29,9% в Таас-Юряхе за $1,12 млрд.
Если текущая динамика цен на драгметаллы сохранится, шансов на спецдивиденды будет немного - CEO Polymetal
Если негативная динамика цен на драгметаллы, которая наблюдается в начале октября, сохранится, шансов на спецдивиденды Polymetal будет немного, считает глава компании Виталий Несис. "Многое будет зависеть от динамики цен на золото и серебро в IV квартале. Потому что фактически cash-flow IV квартала определит наличие свободных денег под спецдивиденды. Квартал начался не очень удачно для цен на драгметаллы. Будем смотреть, что будет дальше. Конечно, если эта динамика сохранится, то шансов будет немного", - заявил В.Несис журналистам в кулуарах Minex 2016.
https://www.psbank.ru/Informer (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу