31 августа 2018 Gerchik & CO
Тренды
Для начала объясним, что такое тренд. Также необходимо рассмотреть его виды – локальный и глобальный, так как торговля ведется в основном в направлении локальной тенденции при внутридневной торговле и глобальной – при среднесрочной торговле. Можно сказать, что у каждого трейдера свое понятие тенденции. Принято считать, что тренд представляет собой совокупность последовательно повышающихся минимумов и максимумов в случае восходящей тенденции и, соответственно, понижающихся максимумов и минимумов при нисходящей тенденции. Выделяют восходящий тренд (бычий), нисходящий (медвежий), горизонтальный (боковик или Range). Восходящий (бычий) тренд образуется, когда игроки больше настроены покупать. Нисходящий тренд образуется, когда игроки больше настроены продавать. Рэндж (боковик) образуется, когда игроки и покупают и продают, то есть идет борьба. Схематически это выглядит следующим образом: ГЛОБАЛЬНАЯ ТЕНДЕНЦИЯ Долгосрочное общее направление движения инструмента без учета краткосрочных коррекционных движений ГЛОБАЛЬНАЯ ВОСХОДЯЩАЯ ТЕНДЕНЦИЯ RANGE На схеме представлен пример горизонтального тренда в нисходящей глобальной тенденции. Рэндж – это передышка, набор сил перед следующим движением. Также Range – это борьба покупателей и продавцов. Он показывает вовлеченность в противостояние двух игроков, которые покупают и продают в этом диапазоне. Куда пойдет рынок после такой проторговки? Это покажет выход за уровень Range, когда кто-то из игроков «купит» второго. Пришли в канал сверху – поэтому считаем глобальную тенденцию нисходящей, а тренд скорее продолжится, чем прекратится. Специалисты компании Gerchik&Co отмечают, что приоритетно продают от верхней границы канала или при выходе из него вниз. ЛОКАЛЬНЫЕ ТРЕНДЫ В составе глобальной тенденции есть краткосрочные движения, коррекции. Некоторые коррекции выглядят как небольшие тренды с повышающимися максимумами в случае тенденции лонг или понижающимися минимумами в случае локальной тенденции шорт. Это и есть локальные тренды. ЛОКАЛЬНЫЙ ТРЕНД ШОРТ В СОСТАВЕ ГЛОБАЛЬНОЙ ВОСХОДЯЩЕЙ ТЕНДЕНЦИИ ГЛОБАЛЬНАЯ ВОСХОДЯЩАЯ ТЕНДЕНЦИЯ Схематически смена глобальной тенденции выглядит так. Это преодоление какого-то глобального экстремума в тенденции: СИЛЬНОЕ ДВИЖЕНИЕ ВНИЗ ГЛОБАЛЬНЫЙ ЭКСТРЕМУМ Соответственно, смена локальной тенденции в составе глобальной выглядит так. Преодоление ценой локального экстремума и закрепление за ее уровнем является сигналом того, что инструмент закончил откатываться и продолжит движение в сторону основной глобальной тенденции: ЛОКАЛЬНЫЙ ЭКСТРЕМУМ Рассмотрим подробнее смену глобальной тенденции на примере графика цены ПЕРВЫЙ ПРИЗНАК возможной смены тенденции – возврат цены обратно в канал и ее закрепление в его области. ВТОРОЙ ПРИЗНАК – коррекция к восходящему движению образует последовательно повышающиеся экстремумы. Ретест уровня поддержки, отбой. ТРЕТИЙ ПРИЗНАК – пробой и закрепление за уровнем верхней границы канала и по совместительству глобального максимума. Как выглядит торговля по тренду? Все просто. Находим инструмент, который строит тенденцию, и входим в ее сторону. То есть дожидаемся завершения коррекции и ищем точку входа. ЗНАЧЕНИЕ ВСПОМОГАТЕЛЬНЫХ ИНСТРУМЕНТОВ ПРИ ТОРГОВЛЕ ПО ТРЕНДУ При торговле по тренду на российском и американском рынках важно следить за рыночной ситуацией (индекс, с которым коррелирует инструмент RTS или S&P500 касаемо Форекс – это может быть нефть, металлы, индекс доллара). Направление инструмента при торговле по тренду должно совпадать на обоих инструментах – основном и вспомогательном. Есть один противоречивый момент. Он, скорее, касается рынка акций: Если инструмент идет против рынка, то там свой игрок, который точно знает, что он делает, и рынок Вам уже не так важен. Просто при откатах на индексе финансовый инструмент, скорее всего, будет ускоряться. Например, Вы сидите в лонгах, акция слабая и медленно растет с момента открытия. В это время рынок сильно падает, без откатов. И как только он начнет откатываться, слабый инструмент ускорит движение.
Покупатели и продавцы
На рынке есть только два вида игроков – покупатели и продавцы. Они бывают двух видов: динамичные и статичные. Между ними существует огромная разница: динамичные участники рынка входят по рыночной цене в то время, как статичные строят уровни и покупают или продают по одной цене. Цель динамичных игроков – сломать уровни, построенные статичными. Классификация ПРОДАВЦОВ: ПРОДАВЦЫ ДИНАМИЧНЫЕ (РЫНОЧНЫЕ) СТАТИЧНЫЕ (ЛИМИТНЫЕ) ПРОБИВАЮТ УРОВНИ ПОДДЕРЖКИ СТРОЯТ УРОВНИ СОПРОТИВЛЕНИЯ В свою очередь, динамичными покупателями являются одновременно и те, кто закрывает короткую позицию (Sell), и те, кто открывает длинную (Buy). А продавцы – те, кто закрывает длинную позицию, и те, кто открывает короткую. Стоит помнить, что самые агрессивные покупатели – это те, которые закрывают короткие позиции. Соответственно, самые агрессивные продавцы – те, которые закрывают длинные позиции. ПРОДАВЦЫ ШОРТОВЫЕ ЛОНГОВЫЕ ТЕ ИГРОКИ, КОТОРЫЕ ВЫХОДЯТ ИЗ СВОИХ ПОЗИЦИЙ ТЕ ИГРОКИ, КОТОРЫЕ ВХОДЯТ В КОРОТКИЕ ПОЗИЦИИ Классификация ПОКУПАТЕЛЕЙ: ПОКУПАТЕЛИ ДИНАМИЧНЫЕ (РЫНОЧНЫЕ) СТАТИЧНЫЕ (ЛИМИТНЫЕ) ПРОБИВАЮТ УРОВНИ СОПРОТИВЛЕНИЯ СТРОЯТ УРОВНИ ПОДДЕРЖКИ ПОКУПАТЕЛИ ШОРТОВЫЕ ЛОНГОВЫЕ ТЕ ИГРОКИ, КОТОРЫЕ ВХОДЯТ В ДЛИННЫЕ ПОЗИЦИИ ТЕ ИГРОКИ, КОТОРЫЕ ВЫХОДЯТ ИЗ КОРОТКИХ ПОЗИЦИЙ ЛИМИТНЫЕ (статичные) игроки – торгуют инструмент по фиксированной цене, то есть выставляют лимитные ордера на покупку или продажу. Уровень цены такого игрока не пробивается Примечание: Движение цены эмитента вниз (шорты) происходит гораздо быстрее, чем вверх. Игроки в основном работают от важных ключевых точек, где им понятен риск. Уровень поддержки – важная ключевая точка для лонговых игроков, так как при пробое им не будет понятен риск, будет видно направление движения. Эта точка также важна для шортистов, так как пробой этого уровня акселирирует продажу лонгов. Для шортовых игроков важен уровень сопротивления, так как при его пробое продавцы начнут нервничать, что приведет к выходу из позиций, в то время как покупатели будут входить в позиции и видеть запас хода. Генерирование лонговых и шортовых сигналов на графике по отношению к уровням происходит следующим образом: Для всех участников рынка самое основное значение бара – это Цена Закрытия (Close). Оно ключевое, потому что показывает, кто в данный момент одержал верх – быки или медведи. Для тех, кто ждет подтверждения, чтобы зайти в позицию, закрытие за уровнем – именно тот момент. Закрытие бара выше уровня сопротивления может говорить о восходящем тренде и являться сигналом для набора длинных позиций и закрытия коротких. Соответственно, закрепление цены ниже уровня поддержки (бар закрылся ниже) может говорить о нисходящем тренде и быть сигналом к открытию продаж и закрытию покупок. ПРИМЕР ПОБЕДЫ ПОКУПАТЕЛЕЙ НАД ПРОДАВЦАМИ СИТУАЦИЯ №1 Описание ситуации: Уровень создан лимитным (статичным) игроком. Цена бара, создавшего уровень, равна 1.2567. Соответственно, это и есть цена уровня. Он сильный, от него можно становиться в шорт. В какой-то момент цена пробивает уровень, закрывается за ним. Покупатели победили. СИТУАЦИЯ №2 Описание ситуации: Уровень создан лимитным игроком. Цена High бара, создавшего уровень, 1.2487, так как далее именно этот бар был подтвержден. Соответственно, это и есть цена уровня. Он сильный, от него можно становиться в лонг. Сопротивление стало поддержкой. Победа покупателей. ПРИМЕР ПОБЕДЫ ПРОДАВЦОВ НАД ПОКУПАТЕЛЯМИ СИТУАЦИЯ №1 Описание ситуации: Уровень создан баром, не пустившим цену вниз. Сильнее были покупатели. Цена бара, создавшего уровень, 1.3090. СИТУАЦИЯ №2 Описание ситуации: Уровень создан баром, который не пустил выше технический откат, самый высокий бар технического отката. Цена High бара, создавшего уровень, 1.3084. Соответственно, это и цена уровня. Следующий бар не добивает до предыдущего, что подтверждает наличие локальной экстремальной точки. Бар роста не может преодолеть цену уровня, о чем говорит хвост свечи, и закрывается по цене 1.3081, что генерирует шортовый сигнал.
Импульсы
Что такое импульсы? Это сильное и часто резкое движение, генерируемое игроками при пробое сильных точек, а, точнее, точек, где какой-либо из сторон будет непонятен риск, и они начнут выходить из позиций, а другая сторона начнет входить в позиции. Иными словами, когда цена находится за сильной точкой, в игре несколько групп игроков: те, кто входят стоп-ордерами в позицию; те, кто входят по рынку; те, кто выходят из позиций. Что для нас важно? Для нас имеет значение поведение игроков возле определенных ключевых точек, запас хода и понятный риск. Нужно понимать, что после каждого действия должно быть следующее. В случае если уровень определен верно, и он действительно значим для игроков, то будет импульс или сильное движение. Чем дольше мы торговались в шорт или чем больше стопов шортистов зацепили ложным пробоем, тем сильнее может быть капитуляция или движение после пробоя ключевой точки. В случае если импульс отсутствует, можно предположить, что игроков нет, на уровне цены никому не «болит», и никто не хочет покупать или продавать по той стоимости. Возможно, будет разворот. Либо можно предположить наличие ложного пробоя, где игрок собирает себе позицию. Механизм ложного пробоя будет рассматриваться далее. Однако следует отметить, что при отсутствии импульса не стоит сразу выбегать из позиции, анужно хорошо продумать последовательность дальнейших действий, например, подтянуть стоп. Продавцы и покупатели взаимосвязаны: продавец не может без покупателей, а покупатели должны у кого-то покупать. Поэтому на графике можем видеть предположительное наличие того или иного игрока или его отсутствие. Безоткатное сильное движение часто означает отсутствие крупного игрока противоположной стороны. Трейдер должен ждать остановки движения, чтобы привязать свою точку входа к чему-то. Это может быть выход объема, консолидация. Не стоит лезть в сильное движение. При остановке движения можно попытаться предположить, какой игрок зашел в рынок. В ситуации, которая показана на рисунке далее, никто не отрицает наличие массы мелких игроков, которые просто не в силах замедлить или приостановить рынок. Нам важно наличие потенциально сильного игрока, который виден именно в такой ситуации. ПРИМЕР ОТСУТСТВИЯ БОЛЬШОГО ИГРОКА ПРОТИВОПОЛОЖНОЙ СТОРОНЫ И ОСТАНОВКА ДВИЖЕНИЯ Пример отсутствия большого покупателя. Ситуация, когда большой продавец или большое количество продавцов на рынке готовы продавать всем, кто хочет приобрести, по любой цене до тех пор, пока у них не купят весь объем: Пример отсутствия продавца. Ситуация, когда большой покупатель или большое количество покупателей на рынке очень хотят обладать финансовым инструментом и готовы покупать его по любой цене, пока не приобретут нужный объем: Безоткатное движение вверх – признак отсутствия продавца. Остановка движения. Покупатель большой, так как, чтобы остановить такое движение, нужно очень много «сил» Остановка движения совсем не означает будущую смену тенденции. Многие трейдеры считают, что при сильном снижении цены пора бы уже разворачиваться и сильно расти. Отчасти это может быть правдой, но никто никогда не может сказать, какой именно игрок сидит в инструменте либо какой игрок в моменте окажется сильнее. Возьмем ситуацию, когда у сильного игрока закончились акции, а он все еще хочет их продавать. Для этого ему, естественно, нужно опять набирать позицию в шорт, то есть необходимо взять акции в диапазоне цен, которые его устраивают. Чтобы набрать достаточную позицию не спеша, акцию нужно остановить и держать цену (уровень), создать видимость лонгового игрока, чтобы другие игроки в надежде на повышение цены после быстрого падения начали покупать. Вот тогда, когда достаточное количество игроков вдоволь «запаслись» акцией, наш игрок собирает их стопы (провоцирует выход из позиций зашедших в рынок игроков) и продолжает движение. В случае выхода из позиции цена также останавливается, чтобы игрок мог продать свои шорты желающим войти в длинные позиции. В случае набора игроком позиции в сторону тенденции он держит диапазон с двух сторон. Почему? Потому что в случае выхода из диапазона поломается модель, и в рынок захотят зайти множество игроков. Цена эмитента развернется, выбросив из рынка нашего большого игрока, то есть игроку проще удержать уровень, чем потом бороться с большим количеством других игроков. МОДЕЛЬ ПРОДОЛЖЕНИЯ ВОСХОДЯЩЕГО ДВИЖЕНИЯ МОДЕЛЬ ПРОДОЛЖЕНИЯ НИСХОДЯЩЕГО ДВИЖЕНИЯ Обращаем ваше внимание! Тенденция скорее продолжится, чем прекратится! На рынке всегда что-то происходит. Постоянно кто-то покупает и продает. Крупные игроки набирают позиции в диапазонах за счет других. Пока игрок не наберет позицию, он не будет отпускать цену. В случае, если никто не хочет покупать или продавать, а игроку нужна позиция, то он будет рисовать на графике картинки, чтобы «заманить» других в позиции либо заставить сбрасывать уже открытые позиции. На графике это может отображаться в виде ложных пробоев, каждый из которых имеет разный механизм работы, что будетподробнее описано позже. В данном разделе ложный пробой будет рассматриваться исключительно как подтверждение и усиление уровня, по отношению к которому он был совершен. Ложный пробой – это своего рода обманное движение, используемое крупным игроком для набора позиции. НА ГРАФИКЕ ЛОЖНЫЕ ПРОБОИ ВЫГЛЯДЯТ ТАК: ПРОСТОЙ ЛОЖНЫЙ ПРОБОЙ В моменте цена пробила уровень из истории, который в данном случае подтвержден паранормальным баром (близко к текущей цене) и вернулась в диапазон бара. Игрок собрал стопы шортистов. Цена не закрепилась за уровнем, вернулась в диапазон, собрав стопы лонгистов, которые зашли в позиции, что сгенерировало сильное движение вниз при продаже лонгов и входах в шорт. Быстрый набор позиции крупным игроком. Обычно, что чем меньше хвостик ложного пробоя, тем меньше людей его заметили и успели отреагировать. Поэтому такие пробои самые сильные. Цена пробила уровень и закрепилась за ним. Тем самым игрок показал большинству, что вниз она не пойдет, и можно покупать. Когда покупатели начинают входить в позиции, большой игрок выставляет крупную заявку на продажу и затаскивает других в диапазон, заставляя скидывать ему позиции, за счет которых он собирает свою. Набор крупной позиции игроком, так как в игру вступают еще больше игроков, которые ждали подтверждение, чем является закрепление за уровнем. СИЛЬНЫЙ ЛОЖНЫЙ ПРОБОЙ (ПРОБОЙ ДВУМЯ БАРАМИ) СИЛЬНЫЙ ЛОЖНЫЙ ПРОБОЙ ИЛИ ПРОБОЙ N-ЫМ КОЛИЧЕСТВОМ БАРОВ Цена пробила уровень и закрепилась. Следующие бары открываются и закрываются за уровнем, не пробивая его и показывая, что цена вниз не идет. Создается видимость большого покупателя. Набирается много желающих покупать инструмент. Огромный объем ордеров. Игрок продает всем желающим, далее выставляет большую заявку на продажу и затягивает всех за уровень, заставляя работать по стопам, что генерирует часто очень сильное движение за счет большого проторгованного объема над уровнем. Подробнее о манипуляциях ценой вы можете посмотреть в видео. Итак, продолжим тему набора позиции. АККУМУЛЯЦИЯ – набор позиции крупным игроком. Единственный способ для него набрать позицию – накопить ее за счет продавцов. В данном примере это игроки, закрывающие длинные позиции вследствие открытия цены следующего дня с гэпом вниз. Аккумуляция будет продолжаться, пока покупатель не наберет позицию нужного объема. Это сильная модель, свидетельствующая о продолжении движения по тренду. Если к уровню подходим маленькими барами, значит, велика вероятность его пробоя. Особое внимание нужно обращать на последний бар, подошедший к уровню – насколько он поджат к нему. Желательно, чтобы бар был прижат к уровню и являлся небольшим. ДИСТРИБУЦИЯ. После того как крупный игрок набрал позицию необходимого размера, он отпускает эмитент. При этом цена может обрушиваться или взлетать с гэпом, как это продемонстрировано на графике. В стакане появляется очень большая заявка на покупку, что делается с целью разогнать эмитент за счет дей-трейдеров. Дистрибуция является непродолжительной моделью и говорит о скорой смене тенденции. Если к уровню подходим большими барами, импульсным движением и останавливаемся, то велика вероятность разворота, отбоя от уровня. Мы с Вами поняли, что крупный игрок всегда должен набрать позицию, и чем дольше он ее набирает, тем сильнее будет движение в ту или иную сторону. В зависимости от его вида (статичный или динамичный), это происходит несколькими способами. Что является топливом для движения статичного игрока? ПРОТОРГОВКА ИЛИ КОНСОЛИДАЦИЯ Крупный игрок набирает позицию в определенном ценовом диапазоне либо по фиксированной цене для того, чтобы пойти в нужном ему направлении. Самые сильные позиции набираются именно в консолидации. Для динамичных игроков актуален аккумулятивный способ набора позиции. КРУПНЫЙ ИГРОК ВСЕГДА ЗНАЕТ, ЧТО ОН БУДЕТ ДЕЛАТЬ! СПОСОБЫ НАБОРА ПОЗИЦИИ ИГРОКОМ ЛИМИТНЫЙ ОРДЕР НА ПОКУПКУ ИЛИ ПРОДАЖУ ИНСТРУМЕНТА СБОР СТОПОВ ЛОЖНЫМ ПРОБОЕМ НАБОР ПОЗИЦИИ ПО СРЕДНЕЙ ЦЕНЕ В КАНАЛЕ (ПРОТОРГОВКА) ПОПРОБУЕМ ОПИСАТЬ ПРОЦЕСС НАБОРА ПОЗИЦИИ В РЭНДЖЕ: В этом диапазоне может быть один большой игрок. Но он может набирать позицию всеми возможными способами, поэтому не стоит думать, сколько и кто там сидит, и тем более зачем это делается. Нам нужно искать следы. Итак, приступим. Мы пришли в диапазон сверху, значит, велика вероятность того, что игрок собирает позицию, чтобы продолжить продавать, потому что, по его мнению, цена эмитента продолжит снижение. С целью удержать цену для того, чтобы появились желающие покупать инструмент (никто ведь не хочет покупать то, что быстро падает), наш большой игрок выставляет лимитный ордер на покупку по цене нижней границы заранее определенного им диапазона цен. Ему уже ничего не нужно делать, и эта остановка движения провоцирует продажу шортов и вход в длинные позиции, что дает нужное нашему игроку движение вверх, так как он хочет купить максимальное количество инструмента по лучшей для него цене, опять же заранее определенной. Там также выставляется ордер на продажу. Когда игроки упираются в него и понимают, что там сидит кто-то большой, они снова начинают сбрасывать позы. Так происходят движения внутри канала. В канале всегда присутствуют 2 группы игроков – покупающие и продающие. Большой игрок гоняет более мелких в диапазоне и собирает позицию за счет них. В моменте он уходит, якобы показывая, что его уже нет и возможно движение вверх. Игроки видят пробой диапазона и начинают с еще большим энтузиазмом заходить в длинные позиции. Чаще всего это происходит пробойными ордерами (простой ЛП). Далее появляются наши «умные деньги» и затаскивают зашедших в позы игроков обратно в канал, где они в панике сбрасывают ему позиции. В случае сильного ложного пробоя, когда он показывает, что проиграл, то остальные, которые только этого и ждут – начинают закупаться, а шортисты – работать по стопам (сбрасывать шортовые позиции). Ведь мы закрепились над уровнем! В этот момент игрок выставляет большой ордер на продажу и снова загоняет еще большее количество игроков в диапазон, опять собирает стопы лонговых участников рынка. Эмоционально опоздавшие и те, кто не успел сбросить позы, начинают выходить по любой цене и провоцируют нужное движение вниз. Когда позиция набрана, игрок убирает лимитный ордер на покупку у нижней границы канала и отпускает цену эмитента. Происходит пробой и импульс вниз.
Уровни и экстремумы
Важна только цена и ее поведение в определенных областях. Что работает по сегодняшний день? Это уровни. Все игроки видят на графике одно и то же при условии, если он не загроможден Вашими чудо-индикаторами, хотя и индикаторы могут помочь в определении уровней на начальном этапе и этапе автоматизации стратегии. Они видят места, где была борьба, следы больших игроков, поведение цены, а точнее, поведение игроков, которые торгуют инструмент рядом с теми областями, в которых ранее возникал какой-то интерес или происходило что-либо значительное. «Если Вы играете в покер 20 минут и не знаете, кто проигрывает – значит, Вы и проигрываете». Уоррен Баффет Вы должны выбирать именно те уровни, которые понятны ВСЕМ. Где ясны проигравшая и победившая стороны. Те, которые для себя по шкале от 1 до 10, Вы бы оценили не ниже 7. Если этот уровень не виден всем игрокам на рынке, то Вы не можете объяснить себе дальнейшего алгоритма действий рыночных игроков при его достижении, а значит, оставьте этот трейд кому-то другому. Он не для Вас. Каждый нарисованный Вами уровень должен иметь смысловую нагрузку. Вы должны уметь объяснить все, что там происходило, и что должно произойти. Каждый бар смотрится по отношению к предыдущему. Бар «Ложный пробой» бывает только по отношению к уровню, и сам становится уровнем лишь при его подтверждении Уровни дают нам понимание запаса хода и направление движения. Чтобы понять, где актуальное сопротивление или важная на данный момент поддержка, нужно получить подтверждение. Цена движется с коррекциями, тестирует ранее пройденные ею уровни, пробивает их или отбивается. Необходимо разобраться в том, что же для нас выступит критической точкой, от которой будем отталкиваться. Точки, которых будем ждать, следить за поведением цены, искать подтверждение нашим предположениям. Потому что торгуем мы то, что видим на графике. Этой критической точкой для нас будет экстремум. ЭКСТРЕМУМ – это максимальное или минимальное значение цены на графике за какой-то период. Точка, в которой достигается экстремум, называется точкой экстремума. Если достигается минимум – точка экстремума называется минимумом, а если максимум – точкой максимума. Выделим понятие «абсолютный экстремум» (глобальный и самый значительный минимум или максимум), который дает нам хороший запас хода и понимание долгосрочного направления цены. Очень явным и заметным является и локальный экстремум (менее важный, второстепенный). Экстремумы хорошо показывает линейный вид графика. Сильное восходящее движение остановлено, начинается технический откат. Образован абсолютный экстремум – самая высокая точка, где была цена закрытия (максимум). Точка усилена ложным пробоем, дала сильное движение вниз, далее развернулась и образовала второй абсолютный экстремум – глобальный минимум. Мы имеем диапазон торговли. Два значимых экстремума, которые будут нести большую смысловую нагрузку для игроков и «влиять» на дальнейший ход цены эмитента. Далее цена начинает двигаться в диапазоне двух экстремумов, образовавших канал. Внутри него возникают локальные экстремумы, которые будут важны для более мелких игроков или дей-трейдеров. Они носят второстепенное значение и являются менее сильными, часто торгуются в сторону основной тенденции. Происходит касание уровня абсолютного экстремума (минимума), отбой и сильное движение, которое пробило верхнюю границу диапазона или верхний абсолютный максимум, что дает подтверждение лонговым игрокам на вход в позиции. ЗНАЧИМОСТЬ ЭКСТРЕМУМА ОПРЕДЕЛЯЕТСЯ СЛЕДУЮЩИМ ОБРАЗОМ: 1. Вы должны понимать смысловую нагрузку, которую будет нести эта точка для игроков рынка, то есть пробой какого экстремума покажет дальнейшее направление тенденции. 2. После какого экстремума цена вошла в рэндж (в диапазоне какого экстремума торгуемся). 3. Появится ли после пробоя экстремума значительный запас хода. ЭКСТРЕМУМ 1 ЭКСТРЕМУМ 2 ЭКСТРЕМУМ 3 Окончание значительного технического отката совпадает с откатным баром, то есть подтверждает наличие уровня по той цене. Сильный исторический уровень. Есть нижняя граница диапазона. После пробоя уровня глобального экстремума (точка 2) была остановка движения. Начался технический откат, окончание которого образовало точку 3. Точка дала сильное движение, пробой ближайшего локального минимума. Теперь должно стать понятным, ГДЕ искать уровень. Осталось разобрать, какие бывают уровни, как правильно наносить их на график, чтобы с точностью до пункта можно было определять его положение. Это очень важно, потому что выиграть борьбу за уровень крайне сложно, и порой цена перебивает его всего лишь на пункт. А ее положение на пункт ниже или выше уровня является важным моментом, так как указывает направление будущего движения. Перейдем к основным понятиям, которые будут использоваться при анализе графика и построении уровней. Для начала классифицируем ДНЕВНЫЕ уровни по силе. Они схожи с классификацией локальных уровней, но гораздо сильнее. Логично будет предположить, что удерживать уровень в период от нескольких дней гораздо сложнее, чем удерживать локальный уровень несколько часов. Уровни дневного графика по силе делятся на воздушные, лимитные и исторические (по сути так же, как и локальные). Прежде чем рассмотреть примеры уровней, следует отметить, что уровень – это та цена, выше или ниже которой не получилось «закрепиться» у какой-либо из сторон. Уровень не является нерушимой стеной, иногда в борьбе за цену он пробивается (например, хвостами баров). Индикатором для нас будет закрытие баров. Уровни образовывают самые высокие по уровню High (низкие по уровню Low) бары, выше (ниже) которых не могла закрепиться цена. ПРИМЕР ОТРИСОВКИ УРОВНЯ И МЕХАНИЗМ ЕГО СОЗДАНИЯ: Попробуем описать появление свежего уровня: почему он образовался, и что там могло происходить. Начнем: Мы имеем восходящее движение – это покупатели приобретают все, что предлагают продавцы (платя цену, по которой продавцы готовы продавать). Покупателям не хватает объема, который есть в предложении, и образовывается восходящее движение на графике финансового инструмента. Далее видим бар, закрывающийся ниже предыдущего. Он обновил High предшествующего бара, но цена не смогла закрепиться выше. Бар – ложный пробой по отношению к предыдущему, может являться формацией, образующей уровень. Это должно обратить наше внимание на данную цену. Теперь будем смотреть все последующие бары в сравнении с тем, по отношению к которому был ложный пробой. Следующий бар касается уровня и также закрывается ниже ПЕРВОГО бара восходящего движения, являющегося самым высоким баром движения. Это подтверждение наличия уровня. Еще раз убеждаемся в том, что, скорее всего, там стоит продавец, который хочет сбросить покупателям свой объем, а спрос на инструмент падает. Все кто хотел, уже купили, но объем у продавца был больше, чем требовалось покупателям. И покупатели видят, что у них не хватает сил для того, чтобы разобрать продавца, и они начинают продавать перед ним (по худшей цене), чтобы выйти из позиций. Большому продавцу также нужно сбросить позу, и он давит на цену и продает туда, где есть спрос, то есть бьет в биды (заявки покупателей). Начинается нисходящее движение до тех пор, пока этот продавец не найдет покупателя, который приобретет весь его объем. Подведем итоги: Место остановки движения, самый высокий бар движения, после которого стал крупный игрок, станет местом повышенного внимания и индикатором дальнейшего перемещения цены – это, собственно, и есть наш уровень. ПРИМЕР ЛИМИТНОГО (ВОЗДУШНОГО) ДНЕВНОГО УРОВНЯ. СВЕЖИЙ УРОВЕНЬ. ПРИМЕР ИСТОРИЧЕСКОГО ЛИМИТНОГО УРОВНЯ, который является вторым по силе после воздушного. ПОЧЕМУ ТАК ВАЖНЫ УДАРЫ В ОДНУ ТОЧКУ? Все просто. Это лимитный уровень, то есть выставлен лимитный ордер на продажу (в нашем случае) инструмента по какой-либо определенной цене. БСУ и БПУ бьют в одну точку на дневном графике, что может говорить о наличии лимитного игрока по данной цене. Между БСУ и БПУ расстояние в N-ое количество баров, то есть уровень с истории подтвержден текущей ценой. ЗЕРКАЛЬНЫЙ УРОВЕНЬ – самый сильный по информативности! Означает, что один игрок победил второго, и сопротивление стало поддержкой или наоборот. Почему у баров на рисунке такая погрешность в ценах? В случае поиска локального уровня на мелких таймфреймах погрешность в ударах в одну точку не дается, то есть бары бьют «копейка в копейку». В случае поиска таких формаций на дневном графике и выше можно дать небольшую погрешность. Для рынка Форекс не более 15-ти пунктов. Условием остается то, что бар, который подтвердил уровень, не перебивает бар, создавший его. ПЛАВАЮЩИЕ УРОВНИ Плавающий уровень – это борьба за цену. Бары «гуляют» возле конкретной цены. Это может быть борьба за исторический уровень. Далее какая-то из сторон одерживает победу, и мы получаем подтверждение в виде касания баром уровня с победившей стороны – это след лимитного игрока, который пробует удержать цену. В БАРАХ В СВЕЧАХ ЦЕНА ПРОШИВАЕТ УРОВЕНЬ ПЛАВАЮЩИЙ УРОВЕНЬ ПЕРЕШЕЛ В ЛИМИТНЫЙ УРОВЕНЬ ИЗЛОМА ТРЕНДА Как отмечают специалисты Gerchik&Co – это точка, из которой было сильное движение с несколькими коррекциями. С нее был совершен пробой и обновление предыдущих экстремумов. Схематически на линейном графике это выглядит следующим образом: Точки излома тренда самые сильные, и они более глобальны. Считается, что излом тренда – точка, из которой было движение с одной или более коррекциями. Уровни излома тренда могут быть простые и с проторговками (зависит от величины позиции, которую набирает игрок), но сути это не меняет. Схематически это выглядит так: Если позиция большая, то игрок не уйдет так быстро, и получается проторговка. Он собирает позу и провоцирует других сбрасывать свои позиции, что приводит к акселерации сильного движения при выходе из проторговки. На графике излом тренда и проторговка выглядит следующим образом: Отрабатываются и уровни технического отката, то есть окончание движения против тенденции. Самые сильные уровни технического отката – это уровни, с которых был обновлен уровень предыдущего минимума или максимума. Уровни технического отката выглядят так: Следующим значимым для нас уровнем является уровень экстремума, к которому привязывается большинство игроков рынка. Уровень остановки сильного движения, при пробое которого, вероятнее всего, продолжится движение в направлении тенденции. Важными ключевыми точками являются уровни ПЕРВОГО технического отката, то есть первый повышающийся экстремум при восходящем тренде и понижающийся на нисходящем. Так как именно там игрок, который переломил тренд, удерживал цену, чтобы не продолжилось трендовое движение. Также уровнями являются High и Low дневных и недельных баров. Если брать тренд, то при восходящем тренде, не учитывая откатное движение, уровни High баров повышаются, в то время как Low также повышаются и не преодолеваются ценой закрытия. Уровни баров учитываются в непроторгованной области, точнее там, где не было торгов более 3-х месяцев. Также, когдацена находится там, где не было торгов, учитывается любое коррекционное движение, любая остановка движения. На что нужно обращать внимание или что нельзя игнорировать при анализе графика относительно уровней? ВОПРОСЫ ОТНОСИТЕЛЬНО ДАННОЙ КАРТИНКИ МОГУТ БЫТЬ ТАКИЕ: При чем тут бар, закрытый под хай? Бар, закрытый под хай, сигнализирует о том, что игрок, скорее всего, не успел выйти из позиции или набрать ее. Это не значит, что цена эмитента пролетит еще невероятное количество пунктов, потому что мы не знаем, сколько было нужно игроку, но обращать внимание на такие бары необходимо. Если следующий бар откроется над уровнем такого бара, то очень велика вероятность, что цена продолжит свое движение в данном направлении. Почему паранормальный бар? Очень большие бары могут говорить о реализации предварительно набранной позиции, о том, что на рынке нет сильного продавца (покупателя). После такого бара нужно смотреть поведение цены эмитента. И он сам по себе является уровнем. В случае если такой бар закрывается у исторического уровня, это может быть признаком возможного окончания движения. Почему бары с хвостами? Бары с хвостами говорят о выкупе инструмента либо о сборе стопов. Если такие бары есть около уровня, то велика вероятность разворота. Мы все смотрим по отношению к уровням, потому что оцениваем поведение игроков в понятном для нас диапазоне риска. ДАЛЕЕ ПРИМЕР ПОДТВЕРЖДЕНИЯ ДНЕВНЫХ КЛЮЧЕВЫХ ТОЧЕК: В правой части графика ждем подтверждения ключевых точек с левой части. Только подтвержденные точки можно отрабатывать. Желательно, чтобы подтверждение было получено близко к текущей цене, то есть не более 5-ти дней назад. Бар, сформировавший уровень, определяем только после того, как он был подтвержден. Выясняем актуальную цену, которая интересует игроков. Сначала попробуем понять, как это происходит в моменте. Есть сильный экстремум, с которого было обновление предыдущего минимума. Бар подтвердил разворотный бар экстремума. Можем провести уровень. Слева направо. По цене Хай подтвержденного текущей ценой бара. На этом баре уже можно входить более безопасно, так как у нас есть и подтверждение и усиление ложным пробоем. Так как предыдущие бары закрывались ниже его Хай и они с хвостами – они будут Ложными пробоями по отношению к уровню. ПРИМЕР УРОВНЕЙ И ИХ ПОДТВЕРЖДЕНИЕ: Уровень, образованный хвостом разворотного бара: Основа для уровня – бар, не являющийся ложным пробоем по отношению к предыдущему, развернувший движение. С него началось значительное движение. При возврате к уровню был совершен пробой, но он не дал импульс. Цена не смогла удержаться за уровнем и вернулась за него, что само по себе является усилением и подтверждением уровня. Это ситуация для поиска потенциальной точки входа в шорт (в данном случае). Далее было касание и простой ложный пробой. Вывод – сильная ключевая точка. Уровень излома тренда: Основа для уровня – бар, остановивший сильное движение и подтвержденный ложными пробоями. С точки было сильное движение. При возврате цены к уровню совершено касание, что может указывать на наличие лимитного игрока на данном уровне цены и служит подтверждением ключевой точки. Лимитный уровень и плавающий в моменте: Основа для уровня – бар, остановивший сильное движение, подтвержденный касанием «копейка в копейку». Лимитный игрок на дневном графике. При возврате цены к нему был совершен пробой, но бары начали «плавать» возле цены, так как происходила борьба за уровень. На стороне быков стал лимитный игрок, что четко видно на графике. Теперь эту ситуацию можно торговать. Вопрос: Где проводить уровень, если цена плавает, а левого уровня близко нет? Уровень проводится там, где больше всего касаний. УРОВЕНЬ, ОБРАЗОВАННЫЙ БАРОМ ВЫШЕ СРЕДНЕГО, ЗАКРЫТЫМ ПОД ХАЙ: Основа для уровня – паранормальный бар, закрытый под хай. Это может являться признаком того, что игрок не успел набрать позу или выйти из нее. УРОВЕНЬ ПАРАНОРМАЛЬНОГО БАРА: Основа для уровня –паранормальный бар, после него началась сильная проторговка, и он подтвержден касаниями и усилен ложными пробоями. При возврате к нему цены было совершено касание, что подтвердило уровень. Далее он был пробит, такое бывает. Уровень лоу паранормального бара также является уровнем. При подтверждении ценой, что далее и произошло. Касание подтвердило уровень, ложный пробой усилил его. Далее цена закрепляется за уровнем. Уровень прошивается ложными пробоями, но цена закрытия не может его преодолеть. Проторговка. При возврате к уровню происходит пробой. Точка зазеркалена и подтверждена. Каждый бар смотрится по отношению к предыдущему. УРОВЕНЬ ПРОТОРГОВКИ: Основа для уровня – бар с хвостом, до которого не добивает следующий бар, указывая на наличие экстремума и подтверждая замедление или остановку движения. После него началась проторговка. Бар подтвердился касаниями, усилен ложными пробоями. При возврате цены к нему совершены касания, ложные пробои, произошел отбой. Нижняя граница проторговки образована самым низким баром, подтвержденным касанием, усиленным ложным пробоем. УРОВЕНЬ ОТКАТНОГО БАРА. ОТСУТСТВИЕ ЗНАЧИМОГО ОТКАТА: Основа для уровня – откатный бар после сильного движения, подтвердженный касаниями и ложными пробоями, не преодоленный ценой закрытия. Отсутствие значимого отката. Цену кто-то держал. С точки был преодален минимум. При возврате цены к уровню совершено касание, сильный ложный пробой. УРОВЕНЬ ТЕХНИЧЕСКОГО ОТКАТА: Основа для уровня – бар, остановивший коррекционное движение. С него был обновлен предыдущий минимум, был гэп. При возврате цены к нему совершен простой ложный пробой и возврат цены за уровень, что является его подтверждением и усилением. В следующий раз при возврате цена пробивает и закрепляется за уровнем, генерируя лонговый сигнал. УРОВЕНЬ ИЗЛОМА ТРЕНДА И ПРОТОРГОВКА: Основа для уровня – бар, остановивший движение, подтвержденный многочисленными касаниями и ложными пробоями. Ключевая точка дала значительное движение. Привозврате цены к ней был совершен простой ложный пробой и отбой от уровня. Уровень отрисовывается по бару, который не пустил цену выше своего хай или лоу. То есть это самый высокий или низкий бар, по отношению к которому остальные бары есть ложные пробои и касания или не добивают до его уровня. Правая сторона всегда смотрится по отношению к левой. В торговле рекомендуется использовать уровни последнего бара движения, внешние бары и уровни внутренних баров. Выглядит это так: УРОВЕНЬ ВНУТРЕННЕГО НЕЭФФЕКТИВНОГО БАРА. Если бар находится внутри, то победившей стороны нет, и нужно ждать развития событий. Соответственно, преодоление уровня бара, в котором находится неэффективный бар, будет нести смысловую нагрузку для игроков, ждущих подтверждение направления цены эмитента. РАССМОТРИМ ПОЯВЛЕНИЕ УРОВНЯ В МОМЕНТЕ (СВЕЖИЙ УРОВЕНЬ): На следующей картинке баром, создавшим уровень, будет крайний левый большой бычий бар, так как все бары по отношению к нему – ложные пробои либо не добивают до уровня его хай. Уровень подтвержден, и от него можно работать уже после закрытия не добивающего бара, который говорит о возможной остановке движения или его замедлении при условии наличия запаса хода, то есть отсутствия рядом значимых уровней. Далее ложный пробой усиливает уровень, так как ложные пробои бывают только по отношению к уровням и собирают стопы. ПРИМЕР ОТРИСОВКИ УРОВНЯ: УРОВЕНЬ №1 создан самым низким баром сильного нисходящего движения. Остановка движения. Следующий бар не добивает. Из точки идет сильное движение, от нее можно лонговать. При пробое и закреплении смотрим в шорт. Это понятный всем уровень абсолютного экстремума. УРОВЕНЬ №2 создан самым высоким баром, все остальные бары смотрятся по отношению к нему. Бар паранормальный. Уровень далее подтвержден касаниями и усилен ложными пробоями. От точки можно было работать в шорт и при закреплении входить в лонг. Абсолютный экстремум. Уровень понятен всем. УРОВЕНЬ №3 создан самым высоким баром, все остальные бары смотрятся по отношению к нему. Бар паранормальный. Уровень далее подтвержден касаниями и усилен ложными пробоями. От точки можно было работать в шорт и при закреплении входить в лонг. Абсолютный экстремум. Уровень понятен всем. УРОВЕНЬ №4 получил подтверждение бар первой остановки движения, по отношению к нему был простой ложный пробой. В данном случае бар, образовавший первый уровень, может трактоваться как сильный ложный пробой по отношению к бару № 4. УРОВЕНЬ №5 образован разворотным баром. Самый высокий бар движения, после которого началась коррекция. СЛЕДУЮЩИЙ ПРИМЕР: УРОВЕНЬ №1 образован самым высоким баром проторговки. Остальные по отношению к нему – касания и ложные пробои. Далее подтвержден и усилен ложными пробоями. Один из подтвердивших баров – паранормальный. Остановка сильного движения. УРОВЕНЬ №2 образован самым низким баром диапазона, подтвержден касаниями. Лимитный уровень. Очень глубокий ложный пробой усилил уровень. Но далее не смогли взять импульс, и цена вернулась и пробила уровень. УРОВЕНЬ №3 образован длинным хвостом паранормального бара, там кто-то выкупил инструмент. УРОВЕНЬ №4 внутренний уровень близко к основному. Образован самым низким баром, усилен ложными пробоями и подтвержден касанием. Видно, как кто-то выкупает финансовый инструмент. Это показывают хвосты и невозможность обновить лоу последнего бара. Далее следует пробой уровня № 2. Закрепились за этим уровнем, протестировали его, усилили ложными пробоями. Движение вверх и пробой уровня № 1, являющегося абсолютным экстремумом для данной ситуации. Поиск точки входа в длинные позиции. Это как раз та ситуация, когда сильный уровень образуется у исторического. Цена не может преодолеть хай самого высокого бара, который для нас будет уровневым баром. Примечание: Уровни также усиливает наличие круглых цифр вроде 0.00, 0.50, 0.25. Крупные игроки выставляют свои заявки у круглых чисел. Это своего рода психологические уровни. Они проще воспринимаются игроками. Подробнее об уровнях вы увидите в видео. Инструмент для увеличения результативности торговли, который используют специалисты Gerchik&Co, вы можете получить здесь. ШОРТОВЫЕ И ЛОНГОВЫЕ УРОВНИ ОТНОСИТЕЛЬНО ЗАПАСА ХОДА Зачастую уровни подразделяются на шортовые и лонговые. На графике цены показаны каналы глобальный и локальный (внутренний). Между границами каналов нет запаса хода, и пробой границы внутреннего канала не несет никакой смысловой нагрузки. Соответственно, покупать от уровня нельзя. От него можно только продавать, причем делать это можно и от границы глобального канала, то есть эти два уровня – шортовые. Входить в лонг можно только при пробое уровня глобального экстремума. Между нижними границами уровней также нет запаса хода. При пробое нижнего уровня внутреннего канала нет запаса хода, и он не несет смысловой нагрузки для игроков на понижение. От этого уровня и от нижней границы глобального канала можно становиться только в длинные позиции при наличии локального сигнала в случае торговли отбоев от уровня. При пробое нижней границы глобального канала можно только продавать. Наличие внутреннего уровня еще может показывать давление на цену с какой-то стороны. Вообще, формация на графике указывает на слабость рынка. Внутренние уровни могут быть сильными. При наличии запаса хода от них можно спокойно работать внутри при условии, что они несут смысловую нагрузку и действительно являются сильными. Все уровни должны быть информативны. Думайте, как большой игрок. ВОПРОС ПО УРОВНЮ: Возможно ли торговать уровень в шорт по алгоритму отбоя, если цена закрылась выше него, а на данный момент торгуемся ниже? ОТВЕТ: Да, Вы можете. Преодоление какого-то уровня может сгенерировать движение в любой момент, так как там могут быть заявки других игроков на входы и выходы из позиций. Если уровень сильный, и Вы заметили лимитного игрока на локальном тайме – торгуйте его. Если цена вышла в сторону тенденции и дала точку входа – торгуйте ее. Просмотреть наше видео с А.М. Герчиком по пошаговому составлению алгоритма вы сможете здесь. ПРИМЕР: Цена в моменте пробила уровень в сторону тенденции. Уровень понятный, и за ним должны быть стопы лонгистов, которым будет «болеть», и ордера на вход в позиции шортистов. Смотрим локальный тайм. Рисовать точку мы не будем. Там ее не было, и все выглядит так: Но гипотетически, если Вы понимаете уровни и их значимость – это могла бы быть точка входа по параболе, описанной далее, с коротким стопом. А точка входа с коротким стопом – хорошая точка входа.
Торговля разворотных формаций
Есть паттерны типа повышающихся или понижающихся экстремумов, которые характерны для смены локальной и глобальной тенденции. Так называемые разворотные формации. Их торговля – это своего вида искусство, так как развороты происходят постепенно. Сначала может быть выход объема, который можно увидеть с помощью индикатора профиля, повышающий вероятность отработки уровней в разы. Потом начинают появляться признаки разворота, например, вершины понижаются или повышаются минимумы – так называемые базы, закругления, консолидации. Нужно обязательно ждать явного подтверждения разворота. Большинство игроков любит «прыгать на ножи» в надежде на скорый разворот, потому что цена сильно упала или выросла. Так делать ни в коем случае нельзя, и об этом говорят модели продолжения тенденции. Ниже приведен пример того, как разворотная формация должна выглядеть на графике. При появлении большого игрока картинка может выглядеть так: Лонговая разворотная модель, игрок давит на цену эмитента Шортовая разворотная модель. Игрок давит на цену эмитента сверху. У нас есть «два стопа», которые сложно разбить: В случае если мы торгуемся и не можем обновить предыдущие минимумы (при нисходящей тенденции), это может означать, что появился большой покупатель. В случае если цена эмитента не обновляет предыдущие максимумы (при восходящей тенденции), мы можем предположить, что появился продавец. В таких точках Вы имеете понятный стоп (риск), что является очень важным обстоятельством при торговле. Такой же механизм работы и у знакомой всем модели «Голова и плечи», когда мы имеем тренд, далее понижающуюся вершину и последующую возможную смену тенденции. Запомните: никто и никогда на 100 % не может предсказать, куда пойдет рынок. Мы можем лишь предполагать по некоторым признакам, характеру движения цены, картинкам на графике. Далее рассмотрим признаки выкупа финансового инструмента с последующим его разворотом. ВНЕШНИЙ БАР – это след излома тенденции. Разворотная формация, где бар поглощает предыдущий либо несколько, показывает, что какая-либо из сторон одержала победу. По механизму торговли он схож с последним баром движения (как трендового, так и коррекционного), но более сильный. ПРИМЕР НЕСКОЛЬКИХ РАЗВОРОТНЫХ ФОРМАЦИЙ: ПЕРВАЯ СИТУАЦИЯ 1 2 3 поглощение, внешний бар. Он собрал стопы шортистов и лонгистов, закрепился за уровнем последнего бара движения, показал победу медведей. ВТОРАЯ СИТУАЦИЯ закрепление за последним баром трендового движения. Также показывает, что медведи победили (произошел ложный пробой). ТРЕТЬЯ СИТУАЦИЯ окончание коррекции в восходящем тренде. Преодолен самый низкий коррекционный бар. Эмитент снова в тренде.
Пробойные формации
Мы знаем, что игроки набирают позиции за счет друг друга. На рынке всегда кто-то побеждает, а кто-то проигрывает. Крупные игроки постоянно будут бороться за лучшую для них цену. А лучшая цена (с понятным риском) – это уровень. При торговле пробоев необходимо очень хорошо понимать силу и значимость уровня: он должен давать импульсное движение при преодолении его ценой в моменте. Если уровень дает импульсное движение, то он очень интересен одним игрокам или очень «болезненный» для других. И, естественно, за него будут весьма сильно бороться. Есть несколько примеров подобной борьбы. Модель поджатия представляет собой борьбу динамичного покупателя (продавца) и статичного продавца (покупателя) за цену. ПРОБОЙНЫЕ ФОРМАЦИИ ПРОБОЙНАЯ МОДЕЛЬ. ПОДЖАТИЕ: Хвосты и тела повышаются. Уровни Хай не обновлены ценой закрытия. Покупатель скупает инструмент. Большой продавец продает у уровня. Это пробойная модель. В случае если побеждает покупатель, будет пробой и импульс. СМЕНА МОДЕЛИ С ПРОБОЙНОЙ НА ОТБОЙНУЮ: Пробойной моделью является и аккумуляционная модель, которая описана ранее, так как когда маленькими барами подходят к уровню. Динамические покупатели (или продавцы) скупают инструмент, и все, что им нужно сделать, это приложить усилие и «пересечь» какую-то определенную ценовую отметку, чтобы активировать стоп-приказы шортистов и пробойники лонгистов. Чтобы сгенерировать движение. На следующей картинке видно, что цена касается уровня предыдущим баром, подтверждая его. Но как только в моменте цена попадает за уровень, то начинается импульс. Именно так и работают сильные уровни, несущие смысловую нагрузку. Следует отметить, что если Вы торгуете отбой, то после импульса просто ждите развитие событий, отката к уровню или коррекцию. Пробои уровней торгуются ордерами Sell stop и Buy stop. На пару пунктов выше или ниже уровня на размер люфта. В случае если тела выравниваются либо преодолена цена закрытия предыдущего бара – можем сделать вывод о том, что продавец победил, либо покупателю больше не нужна акция по этой цене и он ушел. Также признаком возможного пробоя уровня может считаться быстрый по времени подход к уровню после его тестирования, то есть повторно.
Гэпы
На некруглосуточных рынках вроде американского и российского, в отличие от рынка Форекс, часто случается такое явление, как гэп. Что это, мы уже поняли из определения в начале статьи, а вот что с этим «счастьем» делать, разберемся дальше. Уровни гэпа, по сути, торгуются, как и все остальные. Гэповые бары становятся уровнями, и мы смотрим поведение цены по отношению к ним. Многие строят свои торговые стратегии на торговле гэпов. Чаще всего на их закрытии. Но утверждение, что гэп обязательно должен быть «закрыт», неверно. События могут развиваться по следующим сценариям: В данной ситуации уровень гэпового бара становится уровнем сопротивления. Уровень подтвержден касанием дважды (напоминаем, что на дневном графике в касаниях могут быть люфты или погрешности; относительно Форекс эта погрешность может составлять до 15 пунктов). От него можно спокойно заходить в короткие позиции. На этом рисунке показано развитие событий, когда подтвержденный уровень гэпа пробит и становится поддержкой, в то время как уровень верхнего бара, с которого произошел ценовой разрыв, становится сопротивлением для цены эмитента. При получении сигнала, соответствующего Вашему торговому алгоритму, который мы составим позднее, можно покупать от нижней границы гэпа и продавать от верхней при наличии достаточного запаса хода. Третья ситуация – пробой верхней границы гэпа, который становится поддержкой для цены эмитента, и от нее можно пробовать искать сигнал для входа в длинную позицию. Есть несколько видов гэпа. Признаком низкого интереса к финансовому инструменту является гэп на низком объеме при боковом движении. Гэп пробоя уровня на высоком объеме либо просто разрыв на большом объеме может указывать на возможную смену тенденции, повышенный интерес к инструменту и установление на него более высокой цены, на дистрибуцию. ТЕПЕРЬ ПЕРЕЙДЕМ К ПРИНЦИПАМ РАБОТЫ ВНУТРИ ДИАПАЗОНА: Что мы имеем: 1. Заранее определенные уровни на дневном графике инструмента, канал либо расстояние между локальными (при внутридневной торговле) или глобальными (при среднесрочной торговле) экстремумами. 2. Дневной АТР инструмента. 3. Расстояние от появившейся точки входа до границы канала (технический АТР). Теперь замеряем запас хода от границы канала до следующей. В случае если ширина диапазона более, чем соотношение риск/прибыль 1 к 4, и позволяет АТР (АТР 100, и он не пройден, до границы канала 120 пунктов), мы можем входить в позицию и ставить соотношение риск/прибыль 1 к 3 (чуть позднее рассмотрим параметры подробнее). В канале работа простая: сверху при закрытии бара на допустимом расстоянии (берем удаленность цены от границы канала не более 10% от дневного АРТ инструмента) продаем, снизу – покупаем.
Корректировка уровня
Хотелось бы сразу отметить, что корректировать уровни нужно по мере их подтверждения. То есть таким образом, у нас есть гипотетический уровень предыдущего экстремума, далее цена уходит и возвращается, подтверждая один из баров экстремума ложным пробоем или касанием. Если это не тот бар, по которому проводили уровень, можем его скорректировать. В данном случае мы смотрим самые высокие или самые низкие бары диапазона и изучаем остальные бары по отношению к ним. Если цена закрытия преодолевает хай этого экстремума, то берем их за экстремумы и по ним корректируем уровни при пробитии предыдущего. Что для нас важно? Цена закрытия. Все остальное – хвосты, которые вполне могут быть ложными пробоями по отношению к уровню. Необходимо понять наиболее точно, по какой цене стоит продавец. Смотрим, какая цена подтверждена точнее всего. Когда корректировать уровень с ложным пробоем? Все зависит от положения текущей цены к бару ложного пробоя и наличия подтверждения данного уровня цены. Там явно кто-то был, цена быстро отскочила, и нам нужно обращать на это внимание, а подтверждение даст понимание того, интересна ли эта цена на данный момент. Ведь там может уже и не быть никого! Принципы корректировки уровня сводятся к тому, чтобы выбрать ближайший сильный уровень, подтвержденный касанием или ложным пробоем. Какой уровень или бар уровня подтвердился – с той точкой и работаем. ВЫГЛЯДИТ ЭТО ПРИМЕРНО ТАК: КАК НУЖНО АНАЛИЗИРОВАТЬ ГРАФИК
Точка входа
ТОЧКА ВХОДА – это локальная формация, которая торгуется при отбоях от уровня. Она показывает нам появление лимитного игрока и дисциплинирует, так как дождаться ее порой очень сложно. Нетерпеливым трейдерам поначалу будет достаточно трудно ждать жесткую модель, но она действительно работает. Определив дневные ключевые точки и дождавшись закрытия бара рядом с уровнем (с той или иной стороны), мы будем искать сильный локальный уровень, совпадающий с глобальным по направлению и смысловой нагрузке, с моделью точки входа. Она дает возможность зайти по лучшей цене и с наименьшим риском. Локальные уровни также бывают зеркальными, воздушными и историческими. Просто на локальных таймфреймах эти уровни слабее, но они дают возможность более детально увидеть картину внутридневного движения цены. Нам важно увидеть на графике удержание цены, которое и показывают модели точки входа. На рабочем таймфрейме будем искать удары баров в одну точку – следы лимитного игрока. В некоторых случаях это удержание цены происходит до полутора часов. Наши специалисты рекомендуют не ориентироваться на короткие таймфреймы, так как там много шума, слабые игроки. Удерживать цену в рамках рассмотренной далее модели будет намного проще несколько минут либо пару десятков минут, нежели несколько часов. Каждый выбирает для себя временной отрезок, максимально комфортный для торговли, но учтите: чем он выше, тем сильнее локальная модель точки входа. Уверяем Вас, что эти модели есть и от Н4 и далее. Чтобы говорить о модели точки входа, применим аббривиатуры, введенные ранее: БСУ, БПУ и ТВХ. На графике 30-минутного таймфрейма это выглядит следующим образом: ПРАВИЛЬНАЯ МОДЕЛЬ ТОЧКИ ВХОДА С БАРАМИ «КОПЕЙКА В КОПЕЙКУ». ИСТОРИЧЕСКИЙ УРОВЕНЬ Между БСУ и БПУ может быть любое количество баров в случае наличия исторического уровня. Лимитный ордер по правилам модели ТВХ выставляется за 30 секунд до закрытия бара БПУ2. Это делается, чтобы минимизировать риск слома модели в последние секунды до закрытия бара. К слову, никогда не спешите, так как это бывает достаточно часто. Примечание: Все погрешности, которые Вы себе определили (вроде спреда и люфта), по отношению к уровням БСУ и БПУ1 должны учитываться в риске, а точнее, при выставлении стоп- лосс. Иногда бывает, что позицию не дают. Это нормально. Не догоняйте цену. Вход по худшей цене увеличивает риск (размер стоп-лосса). Очень важно, что модель ТВХ дает нам возможность зайти по лучшей цене и с коротким стопом. ПРИМЕР ПРАВИЛЬНОЙ МОДЕЛИ С НЕДОБИВАЮЩИМ БАРОМ. ВОЗДУШНЫЙ УРОВЕНЬ: В случае воздушного уровня все бары в модели идут «пучком», то есть один за другим. Между БСУ и БПУ в данной модели не может быть других баров. Самая сильная локальная модель точки входа – зеркальная. Случается так, что модель образовывается прямо в области дневного уровня. Это является очень сильным сигналом. Как говорилось ранее, зеркальный уровень – самый информативный и сильный. ПРИМЕР ЗЕРКАЛЬНОЙ МОДЕЛИ ТОЧКИ ВХОДА: Далее, на картинке будут показаны примеры сломанных моделей, после которых снова нужно будет ожидать 2-х баров и точку входа. Наша задача: зацепиться за лимитного игрока. А если цена пробила уровень, то игрок либо ушел, либо хочет показать, что ушел. А нам думать не надо, мы торгуем картинку. Нет 3-х лимитных баров – нет входа. ПРИМЕР СЛОМАННОЙ МОДЕЛИ № 1: ПРИМЕР СЛОМАННОЙ МОДЕЛИ № 2 + ПОВТОРНОЕ ПОЯВЛЕНИЕ МОДЕЛИ
Ложный пробой
ЛОЖНЫЙ ПРОБОЙ и его виды уже были упомянуты в статье. Сейчас мы подробнее разберем способы его торговли и посмотрим примеры ложных пробоев на графике цены. Ложный пробой – это то, что работает и будет работать. Очень часто крупные игроки становятся против тенденции. Даже большие и умные деньги, набирая позицию за счет других игроков, не могут не оставить след на графике. Вид ложного пробоя зависит от величины позиции, необходимой игроку. Повторим теорию: Ложные пробои бывают трех видов: простой, сильный (ложный пробой 2-мя барами) и сложный. У них разные механизмы работы. ПРОСТОЙ ЛОЖНЫЙ ПРОБОЙ – быстрый сбор позиции. СИЛЬНЫЙ ЛОЖНЫЙ ПРОБОЙ – сбор большой позиции, игрок «обманывает» других, что цена эмитента не пойдет в ту или иную сторону и дает подтверждение игрокам противоположной стороны. СЛОЖНЫЙ ЛОЖНЫЙ ПРОБОЙ – пробой N-ным количеством баров с закреплением за уровнем. Также игрок обманывает других, сбор очень большой позиции. Каждый из баров, проторгованных за уровнем, – это средний дневной объем, поэтому выходить из позиции при возврате в диапазон будут много игроков, что генерирует сильное движение. ЛОЖНЫЙ ПРОБОЙ может быть и не сбором стопов, а признаком слабости рынка и нежеланием покупать или продавать эмитент. То есть игроки просто устали покупать или продавать и начинают выходить из позиций, так как цена эмитента уже их не устраивает. Почти все сильные движения заканчиваются ложными пробоями! Ложные пробои можно использовать как усиление значимости уровня, как сигналы о продолжении тенденции и сигналы разворота. Сразу возникают вопросы. Вот некоторые из них: Можно ли как-то определить ложный пробой по объему? Нет. Ложные пробои бывают как с объемом, так и без него. По причине того, что уровень может быть не актуальным для игроков и стопов за уровнем нет. Можно ли торговать ложные пробои локальных таймфреймов? Да, можно. Ложные пробои торгуются как локально, так и на дневном графике. Локально они торгуются в сторону основной тенденции, определенной на дневном графике. ВЫГЛЯДИТ ЭТО СЛЕДУЮЩИМ ОБРАЗОМ: На графике дневного таймфрейма сильный и выраженный ярко уровень, от которого мы хотим покупать инструмент. Тенденция лонг еще сохраняется. Подошли к уровню большими барами. И остановились, совершив ложный пробой дневного уровня. Если бы мы торговали дневку, то были бы уже в позиции по цене уровня и стопом ниже бара, который и явился ложным пробоем по отношению к уровню. ПЕРЕХОДИМ НА ЛОКАЛЬНЫЙ РАБОЧИЙ ТАЙМФРЕЙМ: Ищем локальные уровни. Ждем ложный пробой по отношению к уровню и входим в лонг. Стоп-приказ прячем за ложный пробой, а еще лучше – за предыдущий экстремум, который по совместительству является лоу предыдущего дневного бара. Если пробьет 2 локальных уровня, то будем вынуждены признать ошибку входа. Зависит ли сила будущего движения от глубины ложного пробоя? Чем более глубокий ложный пробой, тем больше стопов хотел собрать игрок. В случае если ложный пробой «цепляет» и предыдущие экстремумы – это тоже усиление сигнала. Как выглядит ложный пробой продолжения движения и в чем его смысл? Возможно ли, что после ложного пробоя не будет движения? Да, возможно. Мы не знаем, какой игрок сидит в инструменте, и конкретно кого он хочет обмануть. А возможно, что просто у игрока не хватило сил, чтобы сгенерировать движение. Как учитывается ложный пробой при закреплении цены за уровнем? Является ли он сопротивлением или поддержкой? Да, является, так как там выкупали эмитент, и стоял очень сильный игрок, который смог загнать всех в свой торговый диапазон. Иногда игроку нужна «помощь» в усилении снижения или роста цены эмитента. Для этого по ходу плавного движения цены он бросает большую заявку на покупку (в случае нисходящего движения) и вышибает стопы тех, кто прицепился к нему и продает. В позиции начинают включаться лонгисты. Игрок бросает заявку на продажу и загоняет их обратно, заставляя скидывать позиции. В игру опять входят шортовые игроки, и все это в совокупности генерирует сильное движение в нужную сторону. ПРИМЕР СХЕМАТИЧЕСКИ УЧЕТ ЛОЖНОГО ПРОБОЯ ВЫГЛЯДИТ СЛЕДУЮЩИМ ОБРАЗОМ: То есть ничем не отличается от обычной привязки к High экстремума. При получении подтверждения ложный пробой может стать уровнем. Это касается любого его вида – простого, сильного, сложного. В этой области не рекомендуется торговать, так как можно нарваться на продавца. Именно в той области он был и загонял людей в канал, либо именно там инструмент не представлял большого интереса для покупки, и все начали скидывать позы. Когда стоп-ордер при торговле ложных пробоев отменяется? Cуществуют несколько случаев, когда ордер отменяется. Если Вы торгуете простой ложный пробой, то он отменяется при закрытии цены за уровнем. Также в случае если цена проходит 1 АТР против ордера, он отменяется. По сути, цена может уйти потому, что на самом деле это был пробой уровня или это очень глубокий сильный ложный пробой. Но для нас это не важно. Так как велика вероятность, что при ходе цены назад у нас закончится потенциал хода, наш ордер зацепит и уйдет в другом направлении. В такой ситуации стоит следить за развитием событий. Бывает ли, что ложный пробой случается еще до появления уровня? Да, это бывает. Несмотря на то, что ложный пробой – событие постфактумное, случается так, что бар с длинным хвостом идет до бара, создавшего уровень. Показателем наличия уровня в данном случае выступает цена закрытия бара с хвостом, если она выше, чем лоу бара, предположительно создавшего уровень. Если первый бар с хвостом закрылся ниже, чем лоу следующего бара, тогда бар называется разворотным и считается создавшим уровень. НА ГРАФИКЕ ЭТО ОТОБРАЖАЕТСЯ ТАК: В ДАННОМ СЛУЧАЕ СВЕЧА С ДЛИННЫМ ХВОСТОМ – ЭТО РАЗВОРОТНЫЙ БАР, ОБРАЗУЮЩИЙ УРОВЕНЬ: Когда повышается шанс возникновения ложного пробоя? С точки зрения набора позиции, вероятность наличия будущего ложного пробоя повышается при первой попытке преодолеть значимый экстремум после очень сильного движения до коррекции. Когда игроки скинули все, что у них было, на продажу, и расчитывают на дальнейшее снижение цены (на примере нисходящей тенденции), то им нужно набрать эту позицию. Конечно, никто не знает, сколько нужно игрокам. Тем не менее это может быть большая позиция, и ее нужно забрать у игроков. Чтобы набрать позу в шорт, нужно набрать как можно больше лонгистов, которые хотят купить, пока дешево. Для этого игрок создает видимость поддержки. Далее пробьет ее и покажет, что идем вниз, набирая шортистов, потом выбросит и их, заставляя откупать инструмент, работая по стопам. При первом преодолении экстремума игроки менее осторожны, и крупный игрок сможет легко собрать их позиции. Когда игроков гоняют в канале, и по отношению к каналу уже были ложные пробои, то игроки привыкают к торговле диапазона. И большой игрок, скорее всего, отпустит цену и выйдет из канала. КРУПНЫЙ ИГРОК ВСЕГДА БУДЕТ ПРОДАВАТЬ, КОГДА ИНСТРУМЕНТ ХОТЯТ, И ПОКУПАТЬ, КОГДА ОН НИКОМУ НЕ НУЖЕН. ТОЛПА ВСЕГДА БУДЕТ НЕ ПРАВА. ВЫГЛЯДИТ ЭТО СЛЕДУЮЩИМ ОБРАЗОМ: Первая попытка преодолеть экстремум и ложный пробой, возврат в диапазон СИТУАЦИЯ, КОГДА ВЕРОЯТНОСТЬ ПРОБОЯ УРОВНЯ ПОВЫШАЕТСЯ. Пришли снизу. Рассматриваем продолжение движения в лонг. Набирая позицию, игрок ложно пробивает границу экстремума, но постоянно возвращает цену в канал. При пробое канала вверх в очередной раз многие игроки продолжают шортить от его границы, так как думают, что продолжат торговаться в диапазоне. И именно в этот момент игрок отпускает цену, выбрасывая из рынка тех, кто шортил. КАК ТОРГОВАТЬ ЛОЖНЫЙ ПРОБОЙ? Ложные пробои торгуются: В отбое от уровней, как усиление сигнала о том, что цена эмитента дальше не пойдет и вернулась в диапазон. Пробойными ордерами на возврат. Каждый ложный пробой торгуется по-разному. ПРИМЕР СДЕЛКИ ПО ЛОЖНОМУ ПРОБОЮ: ЛОГИКА: После сильного снижения цены на инструмент игрок должен набрать позицию для продолжения движения, для этого ему нужно обмануть толпу и отобрать их деньги ОПИСАНИЕ: Тренд Шорт. Ключевой дневной уровень, подтвержденный близко к текущей цене ложными пробоями. Закрытие за уровнем. Вход уровнем Buy Stop. Запас хода 1 к 25. Стоп 15 пунктов. Выход частями: 1 к 8 и 1 к 12. 1 Stop Loss ТОРГОВЛЯ ПРОСТОГО ЛОЖНОГО ПРОБОЯ, ВАРИАНТ ОТБОЯ ОТ УРОВНЯ: Бар пробивает уровень, но не может его преодолеть и возвращается в диапазон, цена закрытия под уровнем. Поиск сигнала на локальном таймфрейме с жесткой моделью ТВХ. Торговля ведется ордерами типа Limit. ТОРГОВЛЯ ПРОСТОГО ЛОЖНОГО ПРОБОЯ, ВАРИАНТ ТОРГОВЛИ СТОП-ОРДЕРОМ: Для торговли ложного пробоя классическим способом, то есть на расчет импульсного (резкого) движения на возврат за уровень, нужен только дневной таймфрейм. Как только цена в моменте заходит за уровень, то выставляется стоп-ордер на продажу на несколько пунктов ниже уровня, чтобы ордер не зацепило спредом при касании и возможном отбое от уровня, если это реальный пробой уровня. Рекомендуется в будущем алгоритме отметить расстояние, на которое цена должна отдалиться от уровня для выставления ордера, так как при слишком быстром выставлении ордер может многократно цеплять и выбивать стоп-лосс. Не бойтесь,что Вам не дадут позицию. Позвольте цене подышать. ТОРГОВЛЯ СИЛЬНОГО ЛОЖНОГО ПРОБОЯ ИЛИ ПРОБОЯ 2-МЯ БАРАМИ ПО АЛГОРИТМУ ОТБОЯ: Бар пробивает уровень и закрепляется за ним. Следующий бар открывается за уровнем. Далее следует возврат цены за уровень. Поиск сигнала на локальном таймфрейме с жесткой моделью ТВХ. Торговля ведется ордерами типа Limit. ТОРГОВЛЯ СИЛЬНОГО ЛОЖНОГО ПРОБОЯ ИЛИ ПРОБОЯ 2-МЯ БАРАМИ СТОП-ОРДЕРОМ: Бар закрылся за уровнем. Следующий открылся там же. Выставляется стоп-ордер. Можно торговать сильный ложный пробой стоп-ордером, когда по алгоритму нет возможности торговать отбой с закреплением. По сути, по правилам торговой системы мы получили сигнал для начала поиска входа в длинные позиции. Поэтому следует для себя оценить отдаленность цены от уровня. Если цена уходит более чем на 20% АТР от уровня, то рекомендуется торговать по алгоритму ложный пробой, так как для отбоя цена слишком отдалена. Эта отдаленность имеет большое значение, так как при закрытии цены четко за уровнем, при «дыхании», и даже при маленькой амплитуде движения может цеплять ордера и, соответственно, есть вероятность получить большее количество стопов, даже если мы не ошиблись с направлением. Торговля сложного ложного пробоя не отличается от сильного. Просто разворот цены занимает немного больше времени. По сути, при пробое уровня никто не может предположить, ложный ли он. И если да, то какой? Сильный или сложный? Ложные пробои – явления постфактумные. Отличительная черта сложного ложного пробоя в том, что он происходит большим количеством баров и не пробивает уровень. Стоп-ордер выставляется после 3-х проторгованных баров. Что нам важно определить при торговле ложных пробоев? Смысловую нагрузку уровня, его силу. Очень важно правильно определить уровень, так как торговля стоп-ордерами осуществляется без подтверждения, в отличие от торговли лимитными ордерами с моделью точки входа.
Стоп-лосс
Очень важно не просто выставить защитный стоп-приказ, но еще и правильно его рассчитать. Рискуйте обоснованно! Уважайте свои риски! Перед каждым входом в позицию у Вас должна быть готова стратегия выхода из нее, если что-то пойдет не так. Стоп-приказ – это первое, о чем нужно думать до входа в позицию. Иногда бывает, что нужно отказаться от входа, если нет возможности поставить хороший стоп-лосс, какой бы красивой не была модель точки входа. Или при четком понимании важности уровня необходимо принять решение о входе без модели точки входа, если риск нам понятен, и есть невероятно крутое место, куда мы можем установить стоп-приказ, выбрав для входа цену, от которой стоп можно поместить в нужное нам место. Запомните! Графики нарочно кажутся заманчивыми в некоторых ситуациях, а на самом деле не могут дать хорошего соотношения риска и прибыли. Поэтому отметьте себе! Первое, о чем Вы должны думать, – это Ваш риск! От этого зависит лотность и материальное ожидание. Логика, которой нужно руководствоваться: крупный игрок никогда не пустит цену туда, где она поломает модель, и ему придется бороться с большим количеством других игроков. Значимые локальные и глобальные уровни являются именно тем местом, куда стоит ставить стоп-лосс. Естественно, нужно учитывать и спред, чтобы ордер не зацепило именно им. Стоп-лосс бывает рыночный и технический. Рыночный рассчитывается от цены уровня, технический ставится за значимые экстремумы. Стоп-лосс всегда должен быть к чему-то привязан. Технический стоп не может превышать рыночный на 20% при внутридневной торговле; не должен быть больше 20% от величины торгуемого канала при среднесрочной торговле. ОБЩИЕ ПРАВИЛА ОТНОСИТЕЛЬНО ВЫСТАВЛЕНИЯ СТОП- ПРИКАЗОВ Стоп-приказ ВСЕГДА должен быть спрятан: ? За ярко выраженные уровни, желательно дневные. ? За ярко выраженные локальные экстремумы, С КОТОРЫХ БЫЛ ОБНОВЛЕН ЛОУ ИЛИ ХАЙ. ? За уровни хай или лоу дневных баров. ? За хвосты ложных пробоев. ? За сильные проторговки. ? За объем (удержание цены игроком) или круглые числа. Стоп-лосс должен быть адекватный и при внутридневной торговле составлять не более 15% от АТР. При среднесрочной торговле – не более 10-20% от ширины канала (технический АТР). ПРИМЕР ПРАВИЛЬНОГО ВЫСТАВЛЕНИЯ СТОП-ПРИКАЗА: Описание дневного графика: Сильная ключевая точка дневного графика, тренд шорт. Остановка движения, подтверждение уровня. Ложный пробой по отношению к свече, подтвердившей ключевую точку. Свеча не добивает до предыдущей. Продавец давит на цену сверху. Поиск входа в короткую позицию. Описание локального графика: Локальный уровень образован недалеко от глобального (дневного). Торгуемся вбоковике. Модель ТВХ у уровня. Есть ближайший экстремум, куда можно поставить стоп-лосс, и он вмещается в допустимый риск. Стоп-лосс привязан к хай предыдущего дневного бара, который на локальном таймфрейме и явился экстремумом. ПРИМЕР НЕВЕРНОГО ВЫСТАВЛЕНИЯ СТОП-ПРИКАЗА: Описание дневного графика: Сильная ключевая точка. Тренд шорт. Возврат за уровень после пробоя. Возможное окончание коррекции. Бар закрепился за уровнем лоу экстремального бара. Поиск входа в шорт.Описание локального таймфрейма: Локальный уровень недалеко от уровня дневного таймфрейма. Локальный тренд шорт. Модель ТВХ у уровня. Есть ближайший экстремум, куда можно поставить стоп-приказ, но риск не вмещается в размер стопа. ОШИБКА: Оставив размер позиции неизменным, мы поставили стандартный стоп-лосс. Так сказать, на удачу. Не привязанный к экстремуму, который, естественно, был сбит хвостом и уходит в заранее прогнозируемом направлении. Результат: Мы не только понесли убыток по своей вине, но еще и потеряли отличную позицию. Правила выставления безубытков: При прохождении ценой расстояния размером минимум в 2 стопа. При обновлении предыдущего экстремума (этот способ более подходящий). Примечание: не выставляйте безубыточные стопы лишь бы где. Безубыток – это тот же стоп, и он должен стоять правильно, иначе Вы просто потеряете позу. УДЕРЖАНИЕ ПОЗИЦИИ Если выбираете для себя трейды на удержание, а не стандартную фиксацию прибыли 1 к 3 минимум, то этот раздел для Вас. Причинами выхода из позиции могут быть: ? Смена локальной тенденции. ? Инструмент достиг своего ценового потенциала. ? Рынок у уровня сопротивления. ? Появился большой продавец (покупатель). ? Цена делает очень большой скачок. Методы передвижения стопа: ? За локальные минимумы или максимумы, с которых обновлен лоу или хай. ? Передвижение за консолидациями. ? Передвижение за дневными барами. Будем искать экстремум, где будет сохраняться соотношение 1 к 3. Фиксируем стопом, далее можно двигать. До момента фиксации 1 к 3 позицию лучше держать в безубытке либо со стопом в прежнем месте. Пример передвижения стопов по экстремумам, после которых тенденция может быть сломана: Каждый экстремум имеет свою значимость, поэтому будем брать очень значимые экстремумы и границы каналов. Стоп обычно передвигается после того как обновлен предыдущий хай или лоу. Наши действия: 1. Точка входа ниже уровня дневки. Вход лимитом. Стоп за сильный локальный уровень 20 пунктов. 2. Обновлен лоу, можем подтянуть стоп за консолидацию + 5 пунктов на спред и т. п. 3. Резкое движение и коррекция. Обновлен лоу, переносим за коррекцию + 5 пунктов. 4. Движение и коррекция. Ждем обновления лоу. Переносим. 5. Опять консолидация. Есть экстремум, с которого обновлен лоу. Переносим. 6. Далее у нас выбивает стоп. 7. Итого имеем 1 к 12 (240 пунктов). Минусы: Локальные экстремумы намного слабее. Из рынка может выбросить из-за незначительного колебания цены внутри дня. Плюсы: Если движение окажется плавным, то в случае выброса из рынка при смене локальной тенденции зачастую теряется намного меньше процентов взятого движения, нежели при передвижении за дневными барами. РАССМОТРИМ ЭТОТ ЖЕ ПРИМЕР И ПЕРЕДВИЖЕНИЕ ПО ДНЕВНЫМ БАРАМ. Наши действия: 1. Точка входа ниже уровня дневки. Вход лимитом. Стоп за сильный локальный уровень 20 пунктов. 2. Закрылся торговый день – тащим стоп за его High. Логика такова: при пробое любого High дневного бара может смениться тенденция и появиться разворотная формация. 3. Итого имеем 1 к 13 (260 пунктов). Этот способ передвижения стоп-лосса имеет и плюсы иминусы. Плюсы: Мы более застрахованы от того, что рыночный шум внутри дня выкинет нас из рынка. Можем высидеть намного больше движения. Минусы: Если нас выбивает из рынка, то теряем как минимум 1 АТР. Это достоточно много, учитывая размер риска в пунктах.
Добавление в позиции
Это не усреднение, когда Вы увеличиваете свой риск при попытке спасения убыточной позиции, это работа с локальными трендами в случае, если цена идет в Вашу сторону. Для этого нужно трезво оценить потенциал ее хода. Каждое добавление в позицию, которую Вы оставляете на удержание, – это новая открытая позиция и новый риск. Прелесть добавления в позиции, с точки зрения психологии, состоит в том, что Вы контролируете ситуацию, так как у Вас уже есть плюсовая позиция. Выполняется также при появлении понятного места входа с понятным риском. Каждая предыдущая позиция должна быть переведена в безубыток или в соотношение 1 к 3. Каждый последующий риск должен быть не больше предыдущего. Лучше работать с уменьшенным риском, так как каждый последующий вход более рискован, с точки зрения его надежности. Каждая точка должна быть обоснована и настолько красива, что могла бы быть первым входом. Мани менеджмент Общие правила: Каждый сам для себя в дальнейшем будет определять риски на день, неделю и месяц. В день 2-3% риска – это нормальный уровень. Соблюдение принципов мани менеджмента – очень важная часть торговли. Помогать в соблюдении этих условий могут риск- менеджмент сервисы, которые предоставляют некоторые компании. Рекомендую пользоваться ими, так как никто и никогда не может быть полностью уверен в том, что в какой-то момент под влиянием эмоций справится с собой и не утратит самоконтроль. Риск на день делится на количество сделок, которое Вы хотите совершить в день. Не вкладывайте весь риск в одну позу! Разделите на 3-5 позиций. Если торгуете идеальные формации и четко понимаете, что делаете, то вряд ли достигнете дневного лимита потерь. А вот если все 5 трейдов убыточные, то остановитесь, хорошо подумайте и найдите свою ошибку. Значит, Вы делаете что-то не так, и необходимо выяснить, в чем заключается Ваш просчет. Стоп-лосс всегда выставляется от риска, определенного на позицию. В случае внутридневной торговли стоп ставится не более чем 15- 20% от дневного ATP по количеству пунктов, чтобы сохранялось соотношение риск/прибыль минимум 1 к 3. Давайте сразу и для всех рынков оговорим увеличение объема. Это все равно придется делать, если у Вас будет хорошая статистика. Расти нужно плавно и постепенно. Не удваивайте свои риски при положительном месяце. Пусть они растут понемногу, но уверенно. РЫНОК ФОРЕКС: Лучше, чтобы стоп-лосс не превышал 20 пунктов для основных пар. Для пары GBP/USD возможен стоп в 25 пунктов, так как она более волатильная. Расчет стопа: АТР * 20%. Расчет тейка: Стоп-лосс * на соотношение риск/прибыль (минимум 3). Люфт: Стоп-лосс * 20%. Люфт включается в стоп-лосс при выставлении. Рыночный стоп – 20 пунктов. Технический стоп, который ставится за хвосты, уровни, экстремумы = (20 пунктов * 20%) + 20 пунктов. Для среднесрочной торговли может выставляться технический стоп, не превышающий 20% от величины торгуемого канала. Также стоит обратить внимание на трейды на удержание и перенести стопы за локальными минимумами или дневными барами. Тогда внутридневную сделку со стопом в 20 пунктов можно удерживать среднесрочно, если рынок позволит. Размер позиции также считается от риска. К файлу будет приложен калькулятор Эксель. РОССИЙСКИЙ РЫНОК: На российском рынке не такой большой выбор инструментов. Для начинающих трейдеров рекомендуется торговать фьючерсными контрактами. Для тех, кто уже имеет опыт и может себе позволить торговать более дорогие инструменты, предоставляем пример отбора акций. Расчеты для коротких позиций: Примечание: Для среднесрочной торговли в основном выставляется технический стоп, который ставится за экстремумы, не превышающий 20% от величины торгуемого канала. Расчеты для длинных позиций: При дисбалансе рисков на торгуемых инструментах можно варьировать размер позиции и размер тейк-профит: ПРИМЕР РАСЧЕТА РИСКОВ. К ФАЙЛУ ТАКЖЕ БУДЕТ ПРИЛОЖЕН КАЛЬКУЛЯТОР ДЛЯ РАСЧЕТА РИСКОВ НА РОССИЙСКОМ РЫНКЕ. Подробнее о правилах риск-менеджмента вы сможете прочесть в статье. Смотрите видео по риск-менеджменту. Подключайте сервис «Риск-менеджмент» Статистика и важность ее ведения СТАТИСТИКА – поистине важная вещь в торговле. Вы – этот процесс и цифры. И все Ваши привычки и незаметные «косяки» – все это покажет Ваша статистика. Она даст возможность видеть подводные камни и становиться лучше, следить за своими улучшениями в цифровой интерпретации. Каждый трейдер, рассчитывающий на успешную карьеру, обязан вести дневник своих сделок. Нужно уметь правильно их анализировать. Все это сделает статистика, она покажет, какой инструмент наиболее подходит для Вашего стиля торговли, в какие дни Вам лучше не торговать, а когда стоит полностью сконцентрироваться на работе. Иногда трейдер ошибочно считает, что он успешно торгует всеми инструментами, в то время как некоторые из них дают ему большой процент убыточных позиций. Статистика покажет реальное соотношение Ваших убыточных и прибыльных сделок. Это очень важный показатель, по которому мы будем выбирать наиболее подходящие способы управления капиталом и соотношение риск/прибыль. Статистика покажет, насколько эффективно Вы выполняете свою работу, и какие инструменты дают Вам самые качественные входы. Если это РТС – торгуйте его! Значит, Вы его понимаете! У кого-то лучше получается торговать длинные позиции, у кого-то – короткие. Все это будет видно по Вашим показателям, и Вы сможете выбрать для себя лучшую стратегию торговли. Например, если у Вас лучше получается покупать, то есть Вы хорошо понимаете покупателей, то торгуйте только длинные позиции! Если наоборот, то выберите стратегию торговли в шорт. СООТНОШЕНИЕ ПОЛОЖИТЕЛЬНЫХ СДЕЛОК ДЛЯ КАЖДОГО В СОСТАВЕ КАЖДОГО ИНСТРУМЕНТА КОЛИЧЕСТВО СДЕЛОК С КОЛИЧЕСТВО СДЕЛОК В КОЛИЧЕСТВО СДЕЛОК А ОБЩЕЕ СООТНОШЕНИЕ КАЧЕСТВА СДЕЛОК КОЛИЧЕСТВО СДЕЛОК А — 26 КОЛИЧЕСТВО СДЕЛОК А — 20 КОЛИЧЕСТВО СДЕЛОК А — 19 Количество сделок СООТНОШЕНИЕ ПОЛОЖИТЕЛЬНЫХ И ОТРИЦАТЕЛЬНЫХ СДЕЛОК В НАПРАВЛЕНИЯХ SHORT И LONG 0 5 10 15 УБЫТОЧНЫЕ ПРИБЫЛЬНЫЕ УБЫТОЧНЫЕ ПРИБЫЛЬНЫЕ SHORT LONG НЕДЕЛЯ 1 НЕДЕЛЯ 2 СРАВНЕНИЕ ЭФФЕКТИВНОСТИ ТОРГОВЛИ В НАПРАВЛЕНИЯХ SHORT И LONG ЧИСТОЕ КОЛИЧЕСТВО ПРИБЫЛЬНЫХ СДЕЛОК SHORT ЧИСТОЕ КОЛИЧЕСТВО ПРИБЫЛЬНЫХ СДЕЛОК LONG Вы увидите реальное положение вещей! Нарушаете ли Вы риски или переторговываете – все можно увидеть в статистике. Когда к счету подключен сервис «Риск-менеджер» при работе на рынке Форекс – статистика будет ровной, и Вы будете стабильно зарабатывать. Вам не нужно сидеть и гадать, молодец Вы или нет, ведь в этом можно ошибиться, если нет точных данных. Поэтому пробуйте, экспериментируйте с разными способами ведения статистики. Универсального варианта быть не может, всё нужно делать под себя. И только одно можно сказать точно: исчерпывающие знания о своей торговой статистике (и о себе) существенно помогают сконцентрироваться на тех местах, которые требуют доработки. Статистика нужна для поиска слабых мест. Она поможет ускорить Ваш профессиональный рост, позволит наглядно видеть закономерности, влияющие на результаты, и делать выводы для улучшения торговых стратегий, включать и исключать закономерности для их глубокой и точной проработки. ГИСТОГРАММА СООТНОШЕНИЯ СРЕДНЕГО РАЗМЕРА ПРИБЫЛИ К УБЫТКАМ 1 НЕДЕЛЯ 2 НЕДЕЛЯ 3 НЕДЕЛЯ СРЕДНИЙ УБЫТОК НА ПОЗИЦИЮ СРЕДНЯЯ ПРИБЫЛЬ НА ПОЗИЦИЮ Профессиональные трейдеры предпочитают ведение статистики в специализированных сервисах. Домашнее задание и анализ сделок Домашка – это то, что придется делать ежедневно. Это подготовка к будущим торговым сессиям и отбор финансовых инструментов с Вашими рабочими формациями. Как Вы должны думать на домашнем задании? Нужно построить алгоритм с утверждениями «ЕСЛИ… –ТОГДА…» и объяснить себе Ваше понимание ситуации на рынке. Необходимо внимательно и не торопясь проанализировать ситуацию, найти и описать паттерны, которые понимаете и любите торговать. Требуется сделать необходимые расчеты, чтобы в момент торгов быть быстрее. Помните: хороший трейдер – быстрый трейдер. Он первый в очереди, чтобы продать, когда цена пойдет вниз, и первый в очереди, чтобы купить, когда просматривается наличие большого покупателя. Что делается на домашнем задании? ? Определяются уровни на дневном графике по принципу, описанному ранее. ? Оценивается важность уровня: все ли игроки его видят, и возможен ли импульс при его пробое. ? Выясняется наличие консолидаций, рабочих формаций. ? Определяется направление тенденции по закрытию бара. ? Внимательно анализируются ложные пробои: относительно какого уровня они были совершены? ? Есть ли импульсы? ? Ликвидный ли Ваш инструмент? ? Определяется запас хода инструмента до следующего уровня. ? Какое место будет идеальным для постановки стопа? Где конкретно наиболее понятен Ваш риск? Вписывайте нужную информацию в Ваш Watch list: В течение рабочей недели следите за поведением цены около ключевых точек и принимайте решения соответственно алгоритму. При наблюдении за ценой внутри дня расписываются варианты развития событий и действия, которые Вы будете совершать при определенных условиях. ПРИМЕР ДОМАШНЕЙ РАБОТЫ ПО РЫНКУ: Возьмем график инструмента на дневном таймфрейме. Как видите, здесь отмечено 4 уровня, от которых можно работать по-разному. Что делать при текущем положении цены? Ловить момент и шортить инструмент от уровня 2, и это было бы правильно при появлении точки входа. Цена находится под уровнем, тенденция нисходящая. СЛЕДУЮЩИЙ ДЕНЬ ВЫГЛЯДИТ ТАК: НА ЛОКАЛЬНОМ ТАЙМФРЕЙМЕ БЫЛА ТОЧКА ВХОДА РЯДОМ С УРОВНЕМ: Где ждать появления покупателя? Приоритетными будут уровни 2 и 3, так как нам они понятней и, соответственно, более значимые, чем 4. С уровня 3 было очень сильное движение, цена его тестировала, потом пробила, но не смогла удержаться, и получился ложный пробой. Здесь необходимо прописать себе в листе, что будем там покупать при появлении формации на вход. Также нам известно, что в случае, если цена не сможет обновить предыдущий минимум, который и является нашим локальным пробоем, то имеется вероятность смены тенденции (по крайней мере, локальной) на бычью – от него и следует делать попытку покупки. Шортить инструмент будем при пробое уровня 4 и закреплении за ним. При пробое уровня 2 вероятен импульс вверх. Это значимый уровень для двух сторон. Он образован баром выше среднего, который стал остановкой сильного движения. При повторном тестировании уровня было очень сильное движение вверх. На уровне была борьба недалеко от текущей цены, что показывает его актуальность. Этот приоритетный уровень торговли даст информацию о направлении движения на ближайшее время. РЕЗУЛЬТАТ АНАЛИЗА: Записываем в лист цены уровней, выставляем алерты, следим за ценой на локальном таймфрейме вблизи этих ключевых точек и принимаем решение по заранее прописанному в домашке алгоритму. Записываем торговый объем, размер стопа и тейка. Прописываем, есть ли зависимость инструмента от поведения металлов или сырья. Если инструмент ходит за нефтью (канадский доллар), и возникают какие-то сомнения, то дополнительно анализируем график нефти. Если инструмент идет за рынком, понимаем, что это придаст ему ускорение. Если идет раскорреляция (несовпадение направления инструментов), воздерживаемся от сделок и ждем совпадения направлений. В общем, все детали, которые значительно сократят время принятия решения в нужный момент и уберут лишние эмоции, Вам нужно записать и класть перед собой, когда торгуете. Крупные игроки всегда знают, что они будут делать, и Вы тоже должны это знать. На российском рынке, когда некоторые инструменты ходят за индексами, нужно анализировать и их: например, индекс РТС и Сбербанк. Если кто-то начнет перебирать графики, то да, там был «косяк», и внутренний уровень не отработал. И такое бывает, так как такие уровни намного слабее основных. Но направление было определено верно, и уровни были очень хорошими. Нижний уровень отработал на все 100%, так как он был определяющим для дальнейшего движения и понятен всем игрокам. Тенденция лонг сохранялась, узкая консолидация явилась моделью продолжения движения. Внутренний уровень, актуальный для тенденции Long. Подтвержден касаниями и усилен ложными пробоями. С него было значительное движение. Уровень не актуален для шортистов, так как не несет для них смысловой нагрузки. 1. Индекс RTS у уровня поддержки. 2. Тренды инструментов Long. 3. Понятный стоп. 4. Торгуемый инструмент закрылся у нижней границы канала. 5. Модель ТВХ на локальном таймфрейме. 6. Вход в длинную позицию. И ВОТ РЕЗУЛЬТАТ АНАЛИЗА: Именно так должен выглядеть процесс принятия решения. Что сейчас происходит – непонятно. Обновились low, так что покупатели сейчас не в самом лучшем положении. Шортить слишком далеко, и тенденция лонг все еще сохраняется. Необходимо ждать разворотную модель, которая укажет на окончание отката либо повторного тестирования и отбоя от нижнего уровня. Условием для контртрендового шорта будет появление множества хвостов либо проторговки на уровне № 3. Это уровень последнего бара тенденции в разворотной модели, которые мы уже отметили. То есть мы опять определили для себя, что и где будем делать, и остается только ждать, что часто и является самым сложным. Посмотрим постфактум на примере текущего графика цены: Дождавшись рабочей формации и сигнала об окончании отката, можно переходить к открытию длинных позиций в сторону тенденции. В результате получаем импульс вверх. После сильного отката, где, казалось бы, может смениться тенденция, цена остановилась у уровня сопротивления и начала «отстаиваться». И тем самым подтвердила наличие актуального уровня поддержки. Там можно было открывать длинные позиции в направлении глобальной тенденции, в то время как при закреплении ниже уровня можно было открывать короткие позиции. Относительно текущей цены уровнем сопротивления является уровень бара, который остановил сильное движение. На данный момент происходит борьба за этот уровень цены. Алгоритм наших действий будет таков: при закреплении цены за уровнем будем открывать позицию в лонг или докупаться. Так как предыдущий минимум был обновлен, я будем рассматривать возможную смену тенденции. В случае если цена не сможет преодолеть уровень сопротивления, откроем короткую позицию, т.к. ситуация будет расценена как тестирование уровня сопротивления, слабость рынка в области этой цены и наличие продавца. Смысл домашнего задания заключается в том, чтобы с холодной головой тщательно проанализировать различные варианты развития событий и объяснить себе все происходящее, не спеша свериться с рабочими формациями, со своими картинками и теорией. Тогда Вы не будете паниковать и бояться. Точнее, такие эмоции намного уменьшаться, потому что вы будете хорошо подготовлены и будете конкретно знать, что и когда делать! Если Вы совершаете какие-то сделки, то по окончании торговой сессии (рабочего дня) рекомендуем делать скриншот каждой сделки (убыточной и положительной). Очень поучительно делать скрины отрицательных сделок и анализировать ошибки. Все скриншоты должны быть с указанием точки входа и выхода, постановкой стопа. Также необходимо указывать причину входа и выхода, описываем идею данной сделки и присваиваем ей оценку по 3-бальной системе: КАТЕГОРИЯ А – отличная сделка. Торговый план исполнен полностью. Точки входа и выхода безупречны. Нужно всегда стремиться к совершению именно таких сделок. Каждый бар смотрится по отношению к предыдущему. КАТЕГОРИЯ В – сделка не идеальна. Были погрешности на входе. Торговый план не отработан или отработан не полностью. Были совершены ошибки. В дальнейшем такие сделки следует прорабатывать тщательнее, чтобы не допускать ошибок. Либо же вообще стоит отказаться от таких сделок. КАТЕГОРИЯ С – очень плохая сделка, совершенная с грубейшими нарушениями либо под влиянием эмоций. Такие сделки нужно стремиться полностью искоренять из своей торговли. Также указываем на допущенные мною ошибки, записываем, что можно было сделать лучше в данной ситуации, оцениваем свое эмоциональное состояние во время торгов. Документируем сетапы, которые работали, и те, которые непонятны и требуют дальнейшего наблюдения. Записываем мысли, которые возникают по поводу торговли, и утром на свежую голову снова анализируем сделки. ПРИМЕР ОПИСАНИЯ СОВЕРШЕННОЙ СДЕЛКИ: ЕЩЕ ПРИМЕР СДЕЛКИ, ЕЕ АНАЛИЗ: ЗАПОЛНЕНИЕ ДНЕВНИКА ПОСЛЕ СДЕЛКИ Следует отметить, что мысли, возникающие в процессе сделки, рекомендуется писать в тетради, в том числе и ведение позиции. Это помогает выявить слабые стороны. В конце недели повторно анализируем убыточные сделки и пишем по ним отчет: Записывайте свои мысли в процессе удержания позиции, и Вы увидите, что нужно делать лучше. Анализируйте эмоциональное состояние. Оценивайте правильность мышления при принятии решения, просматривая свой дневник после торгового дня. Направление сделки Причина входа в сделку Время удержания позиции Причина выхода из сделки Ошибка входа Long Понятный уровень, подход к уровню большими барами, консолидация. Принято решение о входе в 2 риска. Длинная консолидация дала 2 точки входа Сутки первая позиция. Вторая среднесрок Вход по тейк профит. Вторая в безубыток Не имеется Время удержания позиции Сделка с нарушением риска Идеальная сделка Оценка качества сделки (А,В,С) Комментарии по ошибкам и входам под влиянием эмоций Риски рассчитаны, уменьшен размер позиции в связи с увеличением стопа Да А Правильные сделки. Долгое ожидание входа было вознаграждено. В закрытой сделке ошибок нет. Улучшений не требует. Цель – совершать преимущественно такие сделки. Очень правильные стопы. Ошибка ведения второй позиции. Требует переноса стопа. Причина принятия решения об оставлении стопа прежним – психологическая необходимость в наличии открытой позиции в дальнейшем. Эмоции: полный контроль. ПРИМЕР МЫСЛЕЙ В ПРОЦЕССЕ: Глобальная тенденция вверх, но хай и лоу понижаются. Обновлен предыдущий лоу. Локально шорт, но шортить сейчас мы не можем. Очень далеко от уровня для шорта и слишком близко свежий уровень поддержки, образованный хвостом бара остановки сильного нисходящего движения. Подтвержденный касаниями. С него началась проторговка. Усилен ложными пробоями. С него было начало первой коррекции в локальной тенденции, и сделан излом локальной тенденции пару недель назад. Сейчас бар коснулся цены, и произошел отскок и локальная консолидация у уровня. На истории уровень также ранее работал. Принимаем решение: Ниже 1.4350 SHORT Выше 1.4350 Long Так как цена торгуется выше, то выставляем лимитный ордер. Мы не можем поставить стоп-лосс при входе от модели точки входа. Принимаем решение: выставляем лимитник на цене, при которой стоп будет правильным, иначе входить не будем. ЗАПОЛНЕНИЕ ДНЕВНИКА: ПРИМЕР ЗАПОЛНЕНИЯ ДНЕВНИКА ПО СДЕЛКЕ ПО СЫРЬЕВОЙ ПАРЕ: Ошибок не вижу Риски рассчитаны Да А Эмоциональное состояние – полный контроль. Четкое понимание риска. Пара коррелирует с нефтью марки WTI. График сырья проанализирован. Тенденция лонг, сильный уровень и закрепление за ним, соответственно, ожидаю повышения стоимости канадского доллара, что совпадает с мнимым направлением тенденции графика валютной пары. Также проанализирован график индекса доллара, который пробил уровень сопротивления, что может ускорить движение пары в направлении сделки. Возникли сомнения по поводу паранормального бара на индексе доллара, который, пробив поддержку, уперся в другую паранормальным баром. Локально наблюдалось параболическое закругление, вход после ложного пробоя и закрепления в диапазоне консолидации. Есть куда поставить хороший стоп. Что я мог сделать лучше: дождаться определенности в направлении индекса GBP USD Long на удержание Понятный уровень. Подход к уровню большими барами После пробоя этого уровня сменится тенденция. Вход не по модели твх, а исходя из места возможного расположения стоп. Я мог себе полностью позволить войти только там, чтобы поставить устраивающую меня лотность и хорошее месторасположение стоп приказа. Сделка с нарушениями Идеальная сделка Оценка качествасделки Комментарии по ошибкам и входам под влиянием эмоций Все риски соблюдены С точки зрения риска – да, с точки зрения выполнения алгоритма отбой от уровня – нет. Сделка мне нравится. Оценка -В Эмоциональное состояние: волновался. Меня выкинуло по безубытку из очень хорошей сделки из-за ошибки ведения позиции. И очень хотелось по хорошей цене получить сделку снова. Не смог выждать свою идеальную цену. Что касается оценки сделки – уровень был оценен мной в 8 баллов. Точка входа была не по модели, а по приемлемому риску. Что я мог бысделать лучше? Возможно, стоило ждать консолидации, но риск был мне понятен. Что меня путает: я слишком уверен в направлении будущего движения. С этим нужно быть аккуратней и трезво оценивать положение вещей. АНАЛИЗ УБЫТОЧНОЙ СДЕЛКИ С НАРУШЕНИЕМ ПРАВИЛ: EUR JPY Long Закрытие за очень Важным уровнем, там должен был быть импульс Сутки Stop loss Сделка была совершена с нарушениями правил Мм рассчитан Нет С Сделка была совершена под воздействием эмоций. Положение цены было очень хорошее, и мне очень хотелось получить эту сделку. Хотя по системам все было определено верно, я открыл позицию в движении и выше, чем хотел, по причине того, что мне очень хотелось позу. Результат: стоп лосс. Причина даже не в стопе, а в том, как я себя вел во время открытия позиции. Стоп в целом стоял достаточно правильно. Но если бы я выжидал цену, которую хотел, и сработал приказ, то сделка была бы хорошая, несмотря на отрицательный результат. Никогда так не делай. Борись с собой. Ваша задача заключается в том, чтобы описать свои действия как можно подробнее с целью в дальнейшем искоренить ошибки и совершать только качественные сделки. Желательно, чтобы сделки были похожи одна на другую. Проведите один идеальный трейд и в дальнейшем повторяйте алгоритм действий для совершения таких же качественных сделок. Описание процесса написания алгоритма ВАШ ТОРГОВЫЙ АЛГОРИТМ ДОЛЖЕН СОДЕРЖАТЬ: Подготовку к торговому процессу выполнение настройки рабочего стола; определение того, какие графики должны стоять вместе с основными графиками торговых инструментов в случае использования их корреляции с индексами или сырьем; определение того, какие горячие клавиши должны быть активированы; возможно, даже введение примерных цен покупки и продажи инструментов). 1. Ваши психологические настройки, если это необходимо для продуктивной работы. 2. Ваши торговые инструменты и процесс их отбора. 3. Ордера, которые используете. Правила и места, где Вы их размещаете. 4. Ваша стратегия торговли (отбой от уровня, пробой, ложный пробой), временные процедуры, на которых Вы торгуете. Время удержания позиций (внутри дня, среднесрочно). 5. Время работы. 6. Ваше понимание дневных уровней, правила их нанесения на график. Что их подтверждает, что усиливает. Описание действий по отношению к дневным уровням (по принципу «если… – то…»). 7. Понятие тенденции. Описание Вашей работы в соответствии с тенденцией. 8. Ваши рабочие формации, их описание и трактовка. Если торгуете ложные пробои, то трактовка торгуемой модели. 9. Механизм работы. 10. Алгоритм принятия решений. 11. Мани менеджмент. 12. Точка и стратегия входа. 13. Стратегия удержания позиции, в случае если это необходимо. 14. Стратегия выхода (очень важный пункт алгоритма). Так как мы торгуем материальное ожидание и от риска, то каждый торговый план обязательно должен содержать стратегию по выходу, в случае если инструмент идет в Вашу пользу или против Вас. Определите, что заставит Вас продать инструмент (выйти из позиции). План должен выглядеть так: «Если… – то…». Например, если инструмент торгуется по 30.01 долл., и я зашла в лонг, то буду работать на удержание позиции до следующего сопротивления по 30.50. Если возникает экстремум, то двигаю стоп-лосс под него. Если цена ниже 29.90 долл., то выхожу из позиции. 15. Формат домашнего задания. Начать торговлю вы можете, пройдя регистрацию в компании Gerchik & Co. Вспомогательный инструмент для профессиональной торговли – индикатор Real Market Volume. Для строгого исполнения правил мани менеджмента необходимо использовать двухсторонний контроль рисков с установкой сервиса «Риск-Ренеджер» от компании Gerchik & Co. Психология трейдера – одна из проблем, с которой сталкивается каждый трейдер, изучить основные ошибки поможет видео на канале ютуб компании Gerchik & Co.
https://portal.gerchikco.com/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Для начала объясним, что такое тренд. Также необходимо рассмотреть его виды – локальный и глобальный, так как торговля ведется в основном в направлении локальной тенденции при внутридневной торговле и глобальной – при среднесрочной торговле. Можно сказать, что у каждого трейдера свое понятие тенденции. Принято считать, что тренд представляет собой совокупность последовательно повышающихся минимумов и максимумов в случае восходящей тенденции и, соответственно, понижающихся максимумов и минимумов при нисходящей тенденции. Выделяют восходящий тренд (бычий), нисходящий (медвежий), горизонтальный (боковик или Range). Восходящий (бычий) тренд образуется, когда игроки больше настроены покупать. Нисходящий тренд образуется, когда игроки больше настроены продавать. Рэндж (боковик) образуется, когда игроки и покупают и продают, то есть идет борьба. Схематически это выглядит следующим образом: ГЛОБАЛЬНАЯ ТЕНДЕНЦИЯ Долгосрочное общее направление движения инструмента без учета краткосрочных коррекционных движений ГЛОБАЛЬНАЯ ВОСХОДЯЩАЯ ТЕНДЕНЦИЯ RANGE На схеме представлен пример горизонтального тренда в нисходящей глобальной тенденции. Рэндж – это передышка, набор сил перед следующим движением. Также Range – это борьба покупателей и продавцов. Он показывает вовлеченность в противостояние двух игроков, которые покупают и продают в этом диапазоне. Куда пойдет рынок после такой проторговки? Это покажет выход за уровень Range, когда кто-то из игроков «купит» второго. Пришли в канал сверху – поэтому считаем глобальную тенденцию нисходящей, а тренд скорее продолжится, чем прекратится. Специалисты компании Gerchik&Co отмечают, что приоритетно продают от верхней границы канала или при выходе из него вниз. ЛОКАЛЬНЫЕ ТРЕНДЫ В составе глобальной тенденции есть краткосрочные движения, коррекции. Некоторые коррекции выглядят как небольшие тренды с повышающимися максимумами в случае тенденции лонг или понижающимися минимумами в случае локальной тенденции шорт. Это и есть локальные тренды. ЛОКАЛЬНЫЙ ТРЕНД ШОРТ В СОСТАВЕ ГЛОБАЛЬНОЙ ВОСХОДЯЩЕЙ ТЕНДЕНЦИИ ГЛОБАЛЬНАЯ ВОСХОДЯЩАЯ ТЕНДЕНЦИЯ Схематически смена глобальной тенденции выглядит так. Это преодоление какого-то глобального экстремума в тенденции: СИЛЬНОЕ ДВИЖЕНИЕ ВНИЗ ГЛОБАЛЬНЫЙ ЭКСТРЕМУМ Соответственно, смена локальной тенденции в составе глобальной выглядит так. Преодоление ценой локального экстремума и закрепление за ее уровнем является сигналом того, что инструмент закончил откатываться и продолжит движение в сторону основной глобальной тенденции: ЛОКАЛЬНЫЙ ЭКСТРЕМУМ Рассмотрим подробнее смену глобальной тенденции на примере графика цены ПЕРВЫЙ ПРИЗНАК возможной смены тенденции – возврат цены обратно в канал и ее закрепление в его области. ВТОРОЙ ПРИЗНАК – коррекция к восходящему движению образует последовательно повышающиеся экстремумы. Ретест уровня поддержки, отбой. ТРЕТИЙ ПРИЗНАК – пробой и закрепление за уровнем верхней границы канала и по совместительству глобального максимума. Как выглядит торговля по тренду? Все просто. Находим инструмент, который строит тенденцию, и входим в ее сторону. То есть дожидаемся завершения коррекции и ищем точку входа. ЗНАЧЕНИЕ ВСПОМОГАТЕЛЬНЫХ ИНСТРУМЕНТОВ ПРИ ТОРГОВЛЕ ПО ТРЕНДУ При торговле по тренду на российском и американском рынках важно следить за рыночной ситуацией (индекс, с которым коррелирует инструмент RTS или S&P500 касаемо Форекс – это может быть нефть, металлы, индекс доллара). Направление инструмента при торговле по тренду должно совпадать на обоих инструментах – основном и вспомогательном. Есть один противоречивый момент. Он, скорее, касается рынка акций: Если инструмент идет против рынка, то там свой игрок, который точно знает, что он делает, и рынок Вам уже не так важен. Просто при откатах на индексе финансовый инструмент, скорее всего, будет ускоряться. Например, Вы сидите в лонгах, акция слабая и медленно растет с момента открытия. В это время рынок сильно падает, без откатов. И как только он начнет откатываться, слабый инструмент ускорит движение.
Покупатели и продавцы
На рынке есть только два вида игроков – покупатели и продавцы. Они бывают двух видов: динамичные и статичные. Между ними существует огромная разница: динамичные участники рынка входят по рыночной цене в то время, как статичные строят уровни и покупают или продают по одной цене. Цель динамичных игроков – сломать уровни, построенные статичными. Классификация ПРОДАВЦОВ: ПРОДАВЦЫ ДИНАМИЧНЫЕ (РЫНОЧНЫЕ) СТАТИЧНЫЕ (ЛИМИТНЫЕ) ПРОБИВАЮТ УРОВНИ ПОДДЕРЖКИ СТРОЯТ УРОВНИ СОПРОТИВЛЕНИЯ В свою очередь, динамичными покупателями являются одновременно и те, кто закрывает короткую позицию (Sell), и те, кто открывает длинную (Buy). А продавцы – те, кто закрывает длинную позицию, и те, кто открывает короткую. Стоит помнить, что самые агрессивные покупатели – это те, которые закрывают короткие позиции. Соответственно, самые агрессивные продавцы – те, которые закрывают длинные позиции. ПРОДАВЦЫ ШОРТОВЫЕ ЛОНГОВЫЕ ТЕ ИГРОКИ, КОТОРЫЕ ВЫХОДЯТ ИЗ СВОИХ ПОЗИЦИЙ ТЕ ИГРОКИ, КОТОРЫЕ ВХОДЯТ В КОРОТКИЕ ПОЗИЦИИ Классификация ПОКУПАТЕЛЕЙ: ПОКУПАТЕЛИ ДИНАМИЧНЫЕ (РЫНОЧНЫЕ) СТАТИЧНЫЕ (ЛИМИТНЫЕ) ПРОБИВАЮТ УРОВНИ СОПРОТИВЛЕНИЯ СТРОЯТ УРОВНИ ПОДДЕРЖКИ ПОКУПАТЕЛИ ШОРТОВЫЕ ЛОНГОВЫЕ ТЕ ИГРОКИ, КОТОРЫЕ ВХОДЯТ В ДЛИННЫЕ ПОЗИЦИИ ТЕ ИГРОКИ, КОТОРЫЕ ВЫХОДЯТ ИЗ КОРОТКИХ ПОЗИЦИЙ ЛИМИТНЫЕ (статичные) игроки – торгуют инструмент по фиксированной цене, то есть выставляют лимитные ордера на покупку или продажу. Уровень цены такого игрока не пробивается Примечание: Движение цены эмитента вниз (шорты) происходит гораздо быстрее, чем вверх. Игроки в основном работают от важных ключевых точек, где им понятен риск. Уровень поддержки – важная ключевая точка для лонговых игроков, так как при пробое им не будет понятен риск, будет видно направление движения. Эта точка также важна для шортистов, так как пробой этого уровня акселирирует продажу лонгов. Для шортовых игроков важен уровень сопротивления, так как при его пробое продавцы начнут нервничать, что приведет к выходу из позиций, в то время как покупатели будут входить в позиции и видеть запас хода. Генерирование лонговых и шортовых сигналов на графике по отношению к уровням происходит следующим образом: Для всех участников рынка самое основное значение бара – это Цена Закрытия (Close). Оно ключевое, потому что показывает, кто в данный момент одержал верх – быки или медведи. Для тех, кто ждет подтверждения, чтобы зайти в позицию, закрытие за уровнем – именно тот момент. Закрытие бара выше уровня сопротивления может говорить о восходящем тренде и являться сигналом для набора длинных позиций и закрытия коротких. Соответственно, закрепление цены ниже уровня поддержки (бар закрылся ниже) может говорить о нисходящем тренде и быть сигналом к открытию продаж и закрытию покупок. ПРИМЕР ПОБЕДЫ ПОКУПАТЕЛЕЙ НАД ПРОДАВЦАМИ СИТУАЦИЯ №1 Описание ситуации: Уровень создан лимитным (статичным) игроком. Цена бара, создавшего уровень, равна 1.2567. Соответственно, это и есть цена уровня. Он сильный, от него можно становиться в шорт. В какой-то момент цена пробивает уровень, закрывается за ним. Покупатели победили. СИТУАЦИЯ №2 Описание ситуации: Уровень создан лимитным игроком. Цена High бара, создавшего уровень, 1.2487, так как далее именно этот бар был подтвержден. Соответственно, это и есть цена уровня. Он сильный, от него можно становиться в лонг. Сопротивление стало поддержкой. Победа покупателей. ПРИМЕР ПОБЕДЫ ПРОДАВЦОВ НАД ПОКУПАТЕЛЯМИ СИТУАЦИЯ №1 Описание ситуации: Уровень создан баром, не пустившим цену вниз. Сильнее были покупатели. Цена бара, создавшего уровень, 1.3090. СИТУАЦИЯ №2 Описание ситуации: Уровень создан баром, который не пустил выше технический откат, самый высокий бар технического отката. Цена High бара, создавшего уровень, 1.3084. Соответственно, это и цена уровня. Следующий бар не добивает до предыдущего, что подтверждает наличие локальной экстремальной точки. Бар роста не может преодолеть цену уровня, о чем говорит хвост свечи, и закрывается по цене 1.3081, что генерирует шортовый сигнал.
Импульсы
Что такое импульсы? Это сильное и часто резкое движение, генерируемое игроками при пробое сильных точек, а, точнее, точек, где какой-либо из сторон будет непонятен риск, и они начнут выходить из позиций, а другая сторона начнет входить в позиции. Иными словами, когда цена находится за сильной точкой, в игре несколько групп игроков: те, кто входят стоп-ордерами в позицию; те, кто входят по рынку; те, кто выходят из позиций. Что для нас важно? Для нас имеет значение поведение игроков возле определенных ключевых точек, запас хода и понятный риск. Нужно понимать, что после каждого действия должно быть следующее. В случае если уровень определен верно, и он действительно значим для игроков, то будет импульс или сильное движение. Чем дольше мы торговались в шорт или чем больше стопов шортистов зацепили ложным пробоем, тем сильнее может быть капитуляция или движение после пробоя ключевой точки. В случае если импульс отсутствует, можно предположить, что игроков нет, на уровне цены никому не «болит», и никто не хочет покупать или продавать по той стоимости. Возможно, будет разворот. Либо можно предположить наличие ложного пробоя, где игрок собирает себе позицию. Механизм ложного пробоя будет рассматриваться далее. Однако следует отметить, что при отсутствии импульса не стоит сразу выбегать из позиции, анужно хорошо продумать последовательность дальнейших действий, например, подтянуть стоп. Продавцы и покупатели взаимосвязаны: продавец не может без покупателей, а покупатели должны у кого-то покупать. Поэтому на графике можем видеть предположительное наличие того или иного игрока или его отсутствие. Безоткатное сильное движение часто означает отсутствие крупного игрока противоположной стороны. Трейдер должен ждать остановки движения, чтобы привязать свою точку входа к чему-то. Это может быть выход объема, консолидация. Не стоит лезть в сильное движение. При остановке движения можно попытаться предположить, какой игрок зашел в рынок. В ситуации, которая показана на рисунке далее, никто не отрицает наличие массы мелких игроков, которые просто не в силах замедлить или приостановить рынок. Нам важно наличие потенциально сильного игрока, который виден именно в такой ситуации. ПРИМЕР ОТСУТСТВИЯ БОЛЬШОГО ИГРОКА ПРОТИВОПОЛОЖНОЙ СТОРОНЫ И ОСТАНОВКА ДВИЖЕНИЯ Пример отсутствия большого покупателя. Ситуация, когда большой продавец или большое количество продавцов на рынке готовы продавать всем, кто хочет приобрести, по любой цене до тех пор, пока у них не купят весь объем: Пример отсутствия продавца. Ситуация, когда большой покупатель или большое количество покупателей на рынке очень хотят обладать финансовым инструментом и готовы покупать его по любой цене, пока не приобретут нужный объем: Безоткатное движение вверх – признак отсутствия продавца. Остановка движения. Покупатель большой, так как, чтобы остановить такое движение, нужно очень много «сил» Остановка движения совсем не означает будущую смену тенденции. Многие трейдеры считают, что при сильном снижении цены пора бы уже разворачиваться и сильно расти. Отчасти это может быть правдой, но никто никогда не может сказать, какой именно игрок сидит в инструменте либо какой игрок в моменте окажется сильнее. Возьмем ситуацию, когда у сильного игрока закончились акции, а он все еще хочет их продавать. Для этого ему, естественно, нужно опять набирать позицию в шорт, то есть необходимо взять акции в диапазоне цен, которые его устраивают. Чтобы набрать достаточную позицию не спеша, акцию нужно остановить и держать цену (уровень), создать видимость лонгового игрока, чтобы другие игроки в надежде на повышение цены после быстрого падения начали покупать. Вот тогда, когда достаточное количество игроков вдоволь «запаслись» акцией, наш игрок собирает их стопы (провоцирует выход из позиций зашедших в рынок игроков) и продолжает движение. В случае выхода из позиции цена также останавливается, чтобы игрок мог продать свои шорты желающим войти в длинные позиции. В случае набора игроком позиции в сторону тенденции он держит диапазон с двух сторон. Почему? Потому что в случае выхода из диапазона поломается модель, и в рынок захотят зайти множество игроков. Цена эмитента развернется, выбросив из рынка нашего большого игрока, то есть игроку проще удержать уровень, чем потом бороться с большим количеством других игроков. МОДЕЛЬ ПРОДОЛЖЕНИЯ ВОСХОДЯЩЕГО ДВИЖЕНИЯ МОДЕЛЬ ПРОДОЛЖЕНИЯ НИСХОДЯЩЕГО ДВИЖЕНИЯ Обращаем ваше внимание! Тенденция скорее продолжится, чем прекратится! На рынке всегда что-то происходит. Постоянно кто-то покупает и продает. Крупные игроки набирают позиции в диапазонах за счет других. Пока игрок не наберет позицию, он не будет отпускать цену. В случае, если никто не хочет покупать или продавать, а игроку нужна позиция, то он будет рисовать на графике картинки, чтобы «заманить» других в позиции либо заставить сбрасывать уже открытые позиции. На графике это может отображаться в виде ложных пробоев, каждый из которых имеет разный механизм работы, что будетподробнее описано позже. В данном разделе ложный пробой будет рассматриваться исключительно как подтверждение и усиление уровня, по отношению к которому он был совершен. Ложный пробой – это своего рода обманное движение, используемое крупным игроком для набора позиции. НА ГРАФИКЕ ЛОЖНЫЕ ПРОБОИ ВЫГЛЯДЯТ ТАК: ПРОСТОЙ ЛОЖНЫЙ ПРОБОЙ В моменте цена пробила уровень из истории, который в данном случае подтвержден паранормальным баром (близко к текущей цене) и вернулась в диапазон бара. Игрок собрал стопы шортистов. Цена не закрепилась за уровнем, вернулась в диапазон, собрав стопы лонгистов, которые зашли в позиции, что сгенерировало сильное движение вниз при продаже лонгов и входах в шорт. Быстрый набор позиции крупным игроком. Обычно, что чем меньше хвостик ложного пробоя, тем меньше людей его заметили и успели отреагировать. Поэтому такие пробои самые сильные. Цена пробила уровень и закрепилась за ним. Тем самым игрок показал большинству, что вниз она не пойдет, и можно покупать. Когда покупатели начинают входить в позиции, большой игрок выставляет крупную заявку на продажу и затаскивает других в диапазон, заставляя скидывать ему позиции, за счет которых он собирает свою. Набор крупной позиции игроком, так как в игру вступают еще больше игроков, которые ждали подтверждение, чем является закрепление за уровнем. СИЛЬНЫЙ ЛОЖНЫЙ ПРОБОЙ (ПРОБОЙ ДВУМЯ БАРАМИ) СИЛЬНЫЙ ЛОЖНЫЙ ПРОБОЙ ИЛИ ПРОБОЙ N-ЫМ КОЛИЧЕСТВОМ БАРОВ Цена пробила уровень и закрепилась. Следующие бары открываются и закрываются за уровнем, не пробивая его и показывая, что цена вниз не идет. Создается видимость большого покупателя. Набирается много желающих покупать инструмент. Огромный объем ордеров. Игрок продает всем желающим, далее выставляет большую заявку на продажу и затягивает всех за уровень, заставляя работать по стопам, что генерирует часто очень сильное движение за счет большого проторгованного объема над уровнем. Подробнее о манипуляциях ценой вы можете посмотреть в видео. Итак, продолжим тему набора позиции. АККУМУЛЯЦИЯ – набор позиции крупным игроком. Единственный способ для него набрать позицию – накопить ее за счет продавцов. В данном примере это игроки, закрывающие длинные позиции вследствие открытия цены следующего дня с гэпом вниз. Аккумуляция будет продолжаться, пока покупатель не наберет позицию нужного объема. Это сильная модель, свидетельствующая о продолжении движения по тренду. Если к уровню подходим маленькими барами, значит, велика вероятность его пробоя. Особое внимание нужно обращать на последний бар, подошедший к уровню – насколько он поджат к нему. Желательно, чтобы бар был прижат к уровню и являлся небольшим. ДИСТРИБУЦИЯ. После того как крупный игрок набрал позицию необходимого размера, он отпускает эмитент. При этом цена может обрушиваться или взлетать с гэпом, как это продемонстрировано на графике. В стакане появляется очень большая заявка на покупку, что делается с целью разогнать эмитент за счет дей-трейдеров. Дистрибуция является непродолжительной моделью и говорит о скорой смене тенденции. Если к уровню подходим большими барами, импульсным движением и останавливаемся, то велика вероятность разворота, отбоя от уровня. Мы с Вами поняли, что крупный игрок всегда должен набрать позицию, и чем дольше он ее набирает, тем сильнее будет движение в ту или иную сторону. В зависимости от его вида (статичный или динамичный), это происходит несколькими способами. Что является топливом для движения статичного игрока? ПРОТОРГОВКА ИЛИ КОНСОЛИДАЦИЯ Крупный игрок набирает позицию в определенном ценовом диапазоне либо по фиксированной цене для того, чтобы пойти в нужном ему направлении. Самые сильные позиции набираются именно в консолидации. Для динамичных игроков актуален аккумулятивный способ набора позиции. КРУПНЫЙ ИГРОК ВСЕГДА ЗНАЕТ, ЧТО ОН БУДЕТ ДЕЛАТЬ! СПОСОБЫ НАБОРА ПОЗИЦИИ ИГРОКОМ ЛИМИТНЫЙ ОРДЕР НА ПОКУПКУ ИЛИ ПРОДАЖУ ИНСТРУМЕНТА СБОР СТОПОВ ЛОЖНЫМ ПРОБОЕМ НАБОР ПОЗИЦИИ ПО СРЕДНЕЙ ЦЕНЕ В КАНАЛЕ (ПРОТОРГОВКА) ПОПРОБУЕМ ОПИСАТЬ ПРОЦЕСС НАБОРА ПОЗИЦИИ В РЭНДЖЕ: В этом диапазоне может быть один большой игрок. Но он может набирать позицию всеми возможными способами, поэтому не стоит думать, сколько и кто там сидит, и тем более зачем это делается. Нам нужно искать следы. Итак, приступим. Мы пришли в диапазон сверху, значит, велика вероятность того, что игрок собирает позицию, чтобы продолжить продавать, потому что, по его мнению, цена эмитента продолжит снижение. С целью удержать цену для того, чтобы появились желающие покупать инструмент (никто ведь не хочет покупать то, что быстро падает), наш большой игрок выставляет лимитный ордер на покупку по цене нижней границы заранее определенного им диапазона цен. Ему уже ничего не нужно делать, и эта остановка движения провоцирует продажу шортов и вход в длинные позиции, что дает нужное нашему игроку движение вверх, так как он хочет купить максимальное количество инструмента по лучшей для него цене, опять же заранее определенной. Там также выставляется ордер на продажу. Когда игроки упираются в него и понимают, что там сидит кто-то большой, они снова начинают сбрасывать позы. Так происходят движения внутри канала. В канале всегда присутствуют 2 группы игроков – покупающие и продающие. Большой игрок гоняет более мелких в диапазоне и собирает позицию за счет них. В моменте он уходит, якобы показывая, что его уже нет и возможно движение вверх. Игроки видят пробой диапазона и начинают с еще большим энтузиазмом заходить в длинные позиции. Чаще всего это происходит пробойными ордерами (простой ЛП). Далее появляются наши «умные деньги» и затаскивают зашедших в позы игроков обратно в канал, где они в панике сбрасывают ему позиции. В случае сильного ложного пробоя, когда он показывает, что проиграл, то остальные, которые только этого и ждут – начинают закупаться, а шортисты – работать по стопам (сбрасывать шортовые позиции). Ведь мы закрепились над уровнем! В этот момент игрок выставляет большой ордер на продажу и снова загоняет еще большее количество игроков в диапазон, опять собирает стопы лонговых участников рынка. Эмоционально опоздавшие и те, кто не успел сбросить позы, начинают выходить по любой цене и провоцируют нужное движение вниз. Когда позиция набрана, игрок убирает лимитный ордер на покупку у нижней границы канала и отпускает цену эмитента. Происходит пробой и импульс вниз.
Уровни и экстремумы
Важна только цена и ее поведение в определенных областях. Что работает по сегодняшний день? Это уровни. Все игроки видят на графике одно и то же при условии, если он не загроможден Вашими чудо-индикаторами, хотя и индикаторы могут помочь в определении уровней на начальном этапе и этапе автоматизации стратегии. Они видят места, где была борьба, следы больших игроков, поведение цены, а точнее, поведение игроков, которые торгуют инструмент рядом с теми областями, в которых ранее возникал какой-то интерес или происходило что-либо значительное. «Если Вы играете в покер 20 минут и не знаете, кто проигрывает – значит, Вы и проигрываете». Уоррен Баффет Вы должны выбирать именно те уровни, которые понятны ВСЕМ. Где ясны проигравшая и победившая стороны. Те, которые для себя по шкале от 1 до 10, Вы бы оценили не ниже 7. Если этот уровень не виден всем игрокам на рынке, то Вы не можете объяснить себе дальнейшего алгоритма действий рыночных игроков при его достижении, а значит, оставьте этот трейд кому-то другому. Он не для Вас. Каждый нарисованный Вами уровень должен иметь смысловую нагрузку. Вы должны уметь объяснить все, что там происходило, и что должно произойти. Каждый бар смотрится по отношению к предыдущему. Бар «Ложный пробой» бывает только по отношению к уровню, и сам становится уровнем лишь при его подтверждении Уровни дают нам понимание запаса хода и направление движения. Чтобы понять, где актуальное сопротивление или важная на данный момент поддержка, нужно получить подтверждение. Цена движется с коррекциями, тестирует ранее пройденные ею уровни, пробивает их или отбивается. Необходимо разобраться в том, что же для нас выступит критической точкой, от которой будем отталкиваться. Точки, которых будем ждать, следить за поведением цены, искать подтверждение нашим предположениям. Потому что торгуем мы то, что видим на графике. Этой критической точкой для нас будет экстремум. ЭКСТРЕМУМ – это максимальное или минимальное значение цены на графике за какой-то период. Точка, в которой достигается экстремум, называется точкой экстремума. Если достигается минимум – точка экстремума называется минимумом, а если максимум – точкой максимума. Выделим понятие «абсолютный экстремум» (глобальный и самый значительный минимум или максимум), который дает нам хороший запас хода и понимание долгосрочного направления цены. Очень явным и заметным является и локальный экстремум (менее важный, второстепенный). Экстремумы хорошо показывает линейный вид графика. Сильное восходящее движение остановлено, начинается технический откат. Образован абсолютный экстремум – самая высокая точка, где была цена закрытия (максимум). Точка усилена ложным пробоем, дала сильное движение вниз, далее развернулась и образовала второй абсолютный экстремум – глобальный минимум. Мы имеем диапазон торговли. Два значимых экстремума, которые будут нести большую смысловую нагрузку для игроков и «влиять» на дальнейший ход цены эмитента. Далее цена начинает двигаться в диапазоне двух экстремумов, образовавших канал. Внутри него возникают локальные экстремумы, которые будут важны для более мелких игроков или дей-трейдеров. Они носят второстепенное значение и являются менее сильными, часто торгуются в сторону основной тенденции. Происходит касание уровня абсолютного экстремума (минимума), отбой и сильное движение, которое пробило верхнюю границу диапазона или верхний абсолютный максимум, что дает подтверждение лонговым игрокам на вход в позиции. ЗНАЧИМОСТЬ ЭКСТРЕМУМА ОПРЕДЕЛЯЕТСЯ СЛЕДУЮЩИМ ОБРАЗОМ: 1. Вы должны понимать смысловую нагрузку, которую будет нести эта точка для игроков рынка, то есть пробой какого экстремума покажет дальнейшее направление тенденции. 2. После какого экстремума цена вошла в рэндж (в диапазоне какого экстремума торгуемся). 3. Появится ли после пробоя экстремума значительный запас хода. ЭКСТРЕМУМ 1 ЭКСТРЕМУМ 2 ЭКСТРЕМУМ 3 Окончание значительного технического отката совпадает с откатным баром, то есть подтверждает наличие уровня по той цене. Сильный исторический уровень. Есть нижняя граница диапазона. После пробоя уровня глобального экстремума (точка 2) была остановка движения. Начался технический откат, окончание которого образовало точку 3. Точка дала сильное движение, пробой ближайшего локального минимума. Теперь должно стать понятным, ГДЕ искать уровень. Осталось разобрать, какие бывают уровни, как правильно наносить их на график, чтобы с точностью до пункта можно было определять его положение. Это очень важно, потому что выиграть борьбу за уровень крайне сложно, и порой цена перебивает его всего лишь на пункт. А ее положение на пункт ниже или выше уровня является важным моментом, так как указывает направление будущего движения. Перейдем к основным понятиям, которые будут использоваться при анализе графика и построении уровней. Для начала классифицируем ДНЕВНЫЕ уровни по силе. Они схожи с классификацией локальных уровней, но гораздо сильнее. Логично будет предположить, что удерживать уровень в период от нескольких дней гораздо сложнее, чем удерживать локальный уровень несколько часов. Уровни дневного графика по силе делятся на воздушные, лимитные и исторические (по сути так же, как и локальные). Прежде чем рассмотреть примеры уровней, следует отметить, что уровень – это та цена, выше или ниже которой не получилось «закрепиться» у какой-либо из сторон. Уровень не является нерушимой стеной, иногда в борьбе за цену он пробивается (например, хвостами баров). Индикатором для нас будет закрытие баров. Уровни образовывают самые высокие по уровню High (низкие по уровню Low) бары, выше (ниже) которых не могла закрепиться цена. ПРИМЕР ОТРИСОВКИ УРОВНЯ И МЕХАНИЗМ ЕГО СОЗДАНИЯ: Попробуем описать появление свежего уровня: почему он образовался, и что там могло происходить. Начнем: Мы имеем восходящее движение – это покупатели приобретают все, что предлагают продавцы (платя цену, по которой продавцы готовы продавать). Покупателям не хватает объема, который есть в предложении, и образовывается восходящее движение на графике финансового инструмента. Далее видим бар, закрывающийся ниже предыдущего. Он обновил High предшествующего бара, но цена не смогла закрепиться выше. Бар – ложный пробой по отношению к предыдущему, может являться формацией, образующей уровень. Это должно обратить наше внимание на данную цену. Теперь будем смотреть все последующие бары в сравнении с тем, по отношению к которому был ложный пробой. Следующий бар касается уровня и также закрывается ниже ПЕРВОГО бара восходящего движения, являющегося самым высоким баром движения. Это подтверждение наличия уровня. Еще раз убеждаемся в том, что, скорее всего, там стоит продавец, который хочет сбросить покупателям свой объем, а спрос на инструмент падает. Все кто хотел, уже купили, но объем у продавца был больше, чем требовалось покупателям. И покупатели видят, что у них не хватает сил для того, чтобы разобрать продавца, и они начинают продавать перед ним (по худшей цене), чтобы выйти из позиций. Большому продавцу также нужно сбросить позу, и он давит на цену и продает туда, где есть спрос, то есть бьет в биды (заявки покупателей). Начинается нисходящее движение до тех пор, пока этот продавец не найдет покупателя, который приобретет весь его объем. Подведем итоги: Место остановки движения, самый высокий бар движения, после которого стал крупный игрок, станет местом повышенного внимания и индикатором дальнейшего перемещения цены – это, собственно, и есть наш уровень. ПРИМЕР ЛИМИТНОГО (ВОЗДУШНОГО) ДНЕВНОГО УРОВНЯ. СВЕЖИЙ УРОВЕНЬ. ПРИМЕР ИСТОРИЧЕСКОГО ЛИМИТНОГО УРОВНЯ, который является вторым по силе после воздушного. ПОЧЕМУ ТАК ВАЖНЫ УДАРЫ В ОДНУ ТОЧКУ? Все просто. Это лимитный уровень, то есть выставлен лимитный ордер на продажу (в нашем случае) инструмента по какой-либо определенной цене. БСУ и БПУ бьют в одну точку на дневном графике, что может говорить о наличии лимитного игрока по данной цене. Между БСУ и БПУ расстояние в N-ое количество баров, то есть уровень с истории подтвержден текущей ценой. ЗЕРКАЛЬНЫЙ УРОВЕНЬ – самый сильный по информативности! Означает, что один игрок победил второго, и сопротивление стало поддержкой или наоборот. Почему у баров на рисунке такая погрешность в ценах? В случае поиска локального уровня на мелких таймфреймах погрешность в ударах в одну точку не дается, то есть бары бьют «копейка в копейку». В случае поиска таких формаций на дневном графике и выше можно дать небольшую погрешность. Для рынка Форекс не более 15-ти пунктов. Условием остается то, что бар, который подтвердил уровень, не перебивает бар, создавший его. ПЛАВАЮЩИЕ УРОВНИ Плавающий уровень – это борьба за цену. Бары «гуляют» возле конкретной цены. Это может быть борьба за исторический уровень. Далее какая-то из сторон одерживает победу, и мы получаем подтверждение в виде касания баром уровня с победившей стороны – это след лимитного игрока, который пробует удержать цену. В БАРАХ В СВЕЧАХ ЦЕНА ПРОШИВАЕТ УРОВЕНЬ ПЛАВАЮЩИЙ УРОВЕНЬ ПЕРЕШЕЛ В ЛИМИТНЫЙ УРОВЕНЬ ИЗЛОМА ТРЕНДА Как отмечают специалисты Gerchik&Co – это точка, из которой было сильное движение с несколькими коррекциями. С нее был совершен пробой и обновление предыдущих экстремумов. Схематически на линейном графике это выглядит следующим образом: Точки излома тренда самые сильные, и они более глобальны. Считается, что излом тренда – точка, из которой было движение с одной или более коррекциями. Уровни излома тренда могут быть простые и с проторговками (зависит от величины позиции, которую набирает игрок), но сути это не меняет. Схематически это выглядит так: Если позиция большая, то игрок не уйдет так быстро, и получается проторговка. Он собирает позу и провоцирует других сбрасывать свои позиции, что приводит к акселерации сильного движения при выходе из проторговки. На графике излом тренда и проторговка выглядит следующим образом: Отрабатываются и уровни технического отката, то есть окончание движения против тенденции. Самые сильные уровни технического отката – это уровни, с которых был обновлен уровень предыдущего минимума или максимума. Уровни технического отката выглядят так: Следующим значимым для нас уровнем является уровень экстремума, к которому привязывается большинство игроков рынка. Уровень остановки сильного движения, при пробое которого, вероятнее всего, продолжится движение в направлении тенденции. Важными ключевыми точками являются уровни ПЕРВОГО технического отката, то есть первый повышающийся экстремум при восходящем тренде и понижающийся на нисходящем. Так как именно там игрок, который переломил тренд, удерживал цену, чтобы не продолжилось трендовое движение. Также уровнями являются High и Low дневных и недельных баров. Если брать тренд, то при восходящем тренде, не учитывая откатное движение, уровни High баров повышаются, в то время как Low также повышаются и не преодолеваются ценой закрытия. Уровни баров учитываются в непроторгованной области, точнее там, где не было торгов более 3-х месяцев. Также, когдацена находится там, где не было торгов, учитывается любое коррекционное движение, любая остановка движения. На что нужно обращать внимание или что нельзя игнорировать при анализе графика относительно уровней? ВОПРОСЫ ОТНОСИТЕЛЬНО ДАННОЙ КАРТИНКИ МОГУТ БЫТЬ ТАКИЕ: При чем тут бар, закрытый под хай? Бар, закрытый под хай, сигнализирует о том, что игрок, скорее всего, не успел выйти из позиции или набрать ее. Это не значит, что цена эмитента пролетит еще невероятное количество пунктов, потому что мы не знаем, сколько было нужно игроку, но обращать внимание на такие бары необходимо. Если следующий бар откроется над уровнем такого бара, то очень велика вероятность, что цена продолжит свое движение в данном направлении. Почему паранормальный бар? Очень большие бары могут говорить о реализации предварительно набранной позиции, о том, что на рынке нет сильного продавца (покупателя). После такого бара нужно смотреть поведение цены эмитента. И он сам по себе является уровнем. В случае если такой бар закрывается у исторического уровня, это может быть признаком возможного окончания движения. Почему бары с хвостами? Бары с хвостами говорят о выкупе инструмента либо о сборе стопов. Если такие бары есть около уровня, то велика вероятность разворота. Мы все смотрим по отношению к уровням, потому что оцениваем поведение игроков в понятном для нас диапазоне риска. ДАЛЕЕ ПРИМЕР ПОДТВЕРЖДЕНИЯ ДНЕВНЫХ КЛЮЧЕВЫХ ТОЧЕК: В правой части графика ждем подтверждения ключевых точек с левой части. Только подтвержденные точки можно отрабатывать. Желательно, чтобы подтверждение было получено близко к текущей цене, то есть не более 5-ти дней назад. Бар, сформировавший уровень, определяем только после того, как он был подтвержден. Выясняем актуальную цену, которая интересует игроков. Сначала попробуем понять, как это происходит в моменте. Есть сильный экстремум, с которого было обновление предыдущего минимума. Бар подтвердил разворотный бар экстремума. Можем провести уровень. Слева направо. По цене Хай подтвержденного текущей ценой бара. На этом баре уже можно входить более безопасно, так как у нас есть и подтверждение и усиление ложным пробоем. Так как предыдущие бары закрывались ниже его Хай и они с хвостами – они будут Ложными пробоями по отношению к уровню. ПРИМЕР УРОВНЕЙ И ИХ ПОДТВЕРЖДЕНИЕ: Уровень, образованный хвостом разворотного бара: Основа для уровня – бар, не являющийся ложным пробоем по отношению к предыдущему, развернувший движение. С него началось значительное движение. При возврате к уровню был совершен пробой, но он не дал импульс. Цена не смогла удержаться за уровнем и вернулась за него, что само по себе является усилением и подтверждением уровня. Это ситуация для поиска потенциальной точки входа в шорт (в данном случае). Далее было касание и простой ложный пробой. Вывод – сильная ключевая точка. Уровень излома тренда: Основа для уровня – бар, остановивший сильное движение и подтвержденный ложными пробоями. С точки было сильное движение. При возврате цены к уровню совершено касание, что может указывать на наличие лимитного игрока на данном уровне цены и служит подтверждением ключевой точки. Лимитный уровень и плавающий в моменте: Основа для уровня – бар, остановивший сильное движение, подтвержденный касанием «копейка в копейку». Лимитный игрок на дневном графике. При возврате цены к нему был совершен пробой, но бары начали «плавать» возле цены, так как происходила борьба за уровень. На стороне быков стал лимитный игрок, что четко видно на графике. Теперь эту ситуацию можно торговать. Вопрос: Где проводить уровень, если цена плавает, а левого уровня близко нет? Уровень проводится там, где больше всего касаний. УРОВЕНЬ, ОБРАЗОВАННЫЙ БАРОМ ВЫШЕ СРЕДНЕГО, ЗАКРЫТЫМ ПОД ХАЙ: Основа для уровня – паранормальный бар, закрытый под хай. Это может являться признаком того, что игрок не успел набрать позу или выйти из нее. УРОВЕНЬ ПАРАНОРМАЛЬНОГО БАРА: Основа для уровня –паранормальный бар, после него началась сильная проторговка, и он подтвержден касаниями и усилен ложными пробоями. При возврате к нему цены было совершено касание, что подтвердило уровень. Далее он был пробит, такое бывает. Уровень лоу паранормального бара также является уровнем. При подтверждении ценой, что далее и произошло. Касание подтвердило уровень, ложный пробой усилил его. Далее цена закрепляется за уровнем. Уровень прошивается ложными пробоями, но цена закрытия не может его преодолеть. Проторговка. При возврате к уровню происходит пробой. Точка зазеркалена и подтверждена. Каждый бар смотрится по отношению к предыдущему. УРОВЕНЬ ПРОТОРГОВКИ: Основа для уровня – бар с хвостом, до которого не добивает следующий бар, указывая на наличие экстремума и подтверждая замедление или остановку движения. После него началась проторговка. Бар подтвердился касаниями, усилен ложными пробоями. При возврате цены к нему совершены касания, ложные пробои, произошел отбой. Нижняя граница проторговки образована самым низким баром, подтвержденным касанием, усиленным ложным пробоем. УРОВЕНЬ ОТКАТНОГО БАРА. ОТСУТСТВИЕ ЗНАЧИМОГО ОТКАТА: Основа для уровня – откатный бар после сильного движения, подтвердженный касаниями и ложными пробоями, не преодоленный ценой закрытия. Отсутствие значимого отката. Цену кто-то держал. С точки был преодален минимум. При возврате цены к уровню совершено касание, сильный ложный пробой. УРОВЕНЬ ТЕХНИЧЕСКОГО ОТКАТА: Основа для уровня – бар, остановивший коррекционное движение. С него был обновлен предыдущий минимум, был гэп. При возврате цены к нему совершен простой ложный пробой и возврат цены за уровень, что является его подтверждением и усилением. В следующий раз при возврате цена пробивает и закрепляется за уровнем, генерируя лонговый сигнал. УРОВЕНЬ ИЗЛОМА ТРЕНДА И ПРОТОРГОВКА: Основа для уровня – бар, остановивший движение, подтвержденный многочисленными касаниями и ложными пробоями. Ключевая точка дала значительное движение. Привозврате цены к ней был совершен простой ложный пробой и отбой от уровня. Уровень отрисовывается по бару, который не пустил цену выше своего хай или лоу. То есть это самый высокий или низкий бар, по отношению к которому остальные бары есть ложные пробои и касания или не добивают до его уровня. Правая сторона всегда смотрится по отношению к левой. В торговле рекомендуется использовать уровни последнего бара движения, внешние бары и уровни внутренних баров. Выглядит это так: УРОВЕНЬ ВНУТРЕННЕГО НЕЭФФЕКТИВНОГО БАРА. Если бар находится внутри, то победившей стороны нет, и нужно ждать развития событий. Соответственно, преодоление уровня бара, в котором находится неэффективный бар, будет нести смысловую нагрузку для игроков, ждущих подтверждение направления цены эмитента. РАССМОТРИМ ПОЯВЛЕНИЕ УРОВНЯ В МОМЕНТЕ (СВЕЖИЙ УРОВЕНЬ): На следующей картинке баром, создавшим уровень, будет крайний левый большой бычий бар, так как все бары по отношению к нему – ложные пробои либо не добивают до уровня его хай. Уровень подтвержден, и от него можно работать уже после закрытия не добивающего бара, который говорит о возможной остановке движения или его замедлении при условии наличия запаса хода, то есть отсутствия рядом значимых уровней. Далее ложный пробой усиливает уровень, так как ложные пробои бывают только по отношению к уровням и собирают стопы. ПРИМЕР ОТРИСОВКИ УРОВНЯ: УРОВЕНЬ №1 создан самым низким баром сильного нисходящего движения. Остановка движения. Следующий бар не добивает. Из точки идет сильное движение, от нее можно лонговать. При пробое и закреплении смотрим в шорт. Это понятный всем уровень абсолютного экстремума. УРОВЕНЬ №2 создан самым высоким баром, все остальные бары смотрятся по отношению к нему. Бар паранормальный. Уровень далее подтвержден касаниями и усилен ложными пробоями. От точки можно было работать в шорт и при закреплении входить в лонг. Абсолютный экстремум. Уровень понятен всем. УРОВЕНЬ №3 создан самым высоким баром, все остальные бары смотрятся по отношению к нему. Бар паранормальный. Уровень далее подтвержден касаниями и усилен ложными пробоями. От точки можно было работать в шорт и при закреплении входить в лонг. Абсолютный экстремум. Уровень понятен всем. УРОВЕНЬ №4 получил подтверждение бар первой остановки движения, по отношению к нему был простой ложный пробой. В данном случае бар, образовавший первый уровень, может трактоваться как сильный ложный пробой по отношению к бару № 4. УРОВЕНЬ №5 образован разворотным баром. Самый высокий бар движения, после которого началась коррекция. СЛЕДУЮЩИЙ ПРИМЕР: УРОВЕНЬ №1 образован самым высоким баром проторговки. Остальные по отношению к нему – касания и ложные пробои. Далее подтвержден и усилен ложными пробоями. Один из подтвердивших баров – паранормальный. Остановка сильного движения. УРОВЕНЬ №2 образован самым низким баром диапазона, подтвержден касаниями. Лимитный уровень. Очень глубокий ложный пробой усилил уровень. Но далее не смогли взять импульс, и цена вернулась и пробила уровень. УРОВЕНЬ №3 образован длинным хвостом паранормального бара, там кто-то выкупил инструмент. УРОВЕНЬ №4 внутренний уровень близко к основному. Образован самым низким баром, усилен ложными пробоями и подтвержден касанием. Видно, как кто-то выкупает финансовый инструмент. Это показывают хвосты и невозможность обновить лоу последнего бара. Далее следует пробой уровня № 2. Закрепились за этим уровнем, протестировали его, усилили ложными пробоями. Движение вверх и пробой уровня № 1, являющегося абсолютным экстремумом для данной ситуации. Поиск точки входа в длинные позиции. Это как раз та ситуация, когда сильный уровень образуется у исторического. Цена не может преодолеть хай самого высокого бара, который для нас будет уровневым баром. Примечание: Уровни также усиливает наличие круглых цифр вроде 0.00, 0.50, 0.25. Крупные игроки выставляют свои заявки у круглых чисел. Это своего рода психологические уровни. Они проще воспринимаются игроками. Подробнее об уровнях вы увидите в видео. Инструмент для увеличения результативности торговли, который используют специалисты Gerchik&Co, вы можете получить здесь. ШОРТОВЫЕ И ЛОНГОВЫЕ УРОВНИ ОТНОСИТЕЛЬНО ЗАПАСА ХОДА Зачастую уровни подразделяются на шортовые и лонговые. На графике цены показаны каналы глобальный и локальный (внутренний). Между границами каналов нет запаса хода, и пробой границы внутреннего канала не несет никакой смысловой нагрузки. Соответственно, покупать от уровня нельзя. От него можно только продавать, причем делать это можно и от границы глобального канала, то есть эти два уровня – шортовые. Входить в лонг можно только при пробое уровня глобального экстремума. Между нижними границами уровней также нет запаса хода. При пробое нижнего уровня внутреннего канала нет запаса хода, и он не несет смысловой нагрузки для игроков на понижение. От этого уровня и от нижней границы глобального канала можно становиться только в длинные позиции при наличии локального сигнала в случае торговли отбоев от уровня. При пробое нижней границы глобального канала можно только продавать. Наличие внутреннего уровня еще может показывать давление на цену с какой-то стороны. Вообще, формация на графике указывает на слабость рынка. Внутренние уровни могут быть сильными. При наличии запаса хода от них можно спокойно работать внутри при условии, что они несут смысловую нагрузку и действительно являются сильными. Все уровни должны быть информативны. Думайте, как большой игрок. ВОПРОС ПО УРОВНЮ: Возможно ли торговать уровень в шорт по алгоритму отбоя, если цена закрылась выше него, а на данный момент торгуемся ниже? ОТВЕТ: Да, Вы можете. Преодоление какого-то уровня может сгенерировать движение в любой момент, так как там могут быть заявки других игроков на входы и выходы из позиций. Если уровень сильный, и Вы заметили лимитного игрока на локальном тайме – торгуйте его. Если цена вышла в сторону тенденции и дала точку входа – торгуйте ее. Просмотреть наше видео с А.М. Герчиком по пошаговому составлению алгоритма вы сможете здесь. ПРИМЕР: Цена в моменте пробила уровень в сторону тенденции. Уровень понятный, и за ним должны быть стопы лонгистов, которым будет «болеть», и ордера на вход в позиции шортистов. Смотрим локальный тайм. Рисовать точку мы не будем. Там ее не было, и все выглядит так: Но гипотетически, если Вы понимаете уровни и их значимость – это могла бы быть точка входа по параболе, описанной далее, с коротким стопом. А точка входа с коротким стопом – хорошая точка входа.
Торговля разворотных формаций
Есть паттерны типа повышающихся или понижающихся экстремумов, которые характерны для смены локальной и глобальной тенденции. Так называемые разворотные формации. Их торговля – это своего вида искусство, так как развороты происходят постепенно. Сначала может быть выход объема, который можно увидеть с помощью индикатора профиля, повышающий вероятность отработки уровней в разы. Потом начинают появляться признаки разворота, например, вершины понижаются или повышаются минимумы – так называемые базы, закругления, консолидации. Нужно обязательно ждать явного подтверждения разворота. Большинство игроков любит «прыгать на ножи» в надежде на скорый разворот, потому что цена сильно упала или выросла. Так делать ни в коем случае нельзя, и об этом говорят модели продолжения тенденции. Ниже приведен пример того, как разворотная формация должна выглядеть на графике. При появлении большого игрока картинка может выглядеть так: Лонговая разворотная модель, игрок давит на цену эмитента Шортовая разворотная модель. Игрок давит на цену эмитента сверху. У нас есть «два стопа», которые сложно разбить: В случае если мы торгуемся и не можем обновить предыдущие минимумы (при нисходящей тенденции), это может означать, что появился большой покупатель. В случае если цена эмитента не обновляет предыдущие максимумы (при восходящей тенденции), мы можем предположить, что появился продавец. В таких точках Вы имеете понятный стоп (риск), что является очень важным обстоятельством при торговле. Такой же механизм работы и у знакомой всем модели «Голова и плечи», когда мы имеем тренд, далее понижающуюся вершину и последующую возможную смену тенденции. Запомните: никто и никогда на 100 % не может предсказать, куда пойдет рынок. Мы можем лишь предполагать по некоторым признакам, характеру движения цены, картинкам на графике. Далее рассмотрим признаки выкупа финансового инструмента с последующим его разворотом. ВНЕШНИЙ БАР – это след излома тенденции. Разворотная формация, где бар поглощает предыдущий либо несколько, показывает, что какая-либо из сторон одержала победу. По механизму торговли он схож с последним баром движения (как трендового, так и коррекционного), но более сильный. ПРИМЕР НЕСКОЛЬКИХ РАЗВОРОТНЫХ ФОРМАЦИЙ: ПЕРВАЯ СИТУАЦИЯ 1 2 3 поглощение, внешний бар. Он собрал стопы шортистов и лонгистов, закрепился за уровнем последнего бара движения, показал победу медведей. ВТОРАЯ СИТУАЦИЯ закрепление за последним баром трендового движения. Также показывает, что медведи победили (произошел ложный пробой). ТРЕТЬЯ СИТУАЦИЯ окончание коррекции в восходящем тренде. Преодолен самый низкий коррекционный бар. Эмитент снова в тренде.
Пробойные формации
Мы знаем, что игроки набирают позиции за счет друг друга. На рынке всегда кто-то побеждает, а кто-то проигрывает. Крупные игроки постоянно будут бороться за лучшую для них цену. А лучшая цена (с понятным риском) – это уровень. При торговле пробоев необходимо очень хорошо понимать силу и значимость уровня: он должен давать импульсное движение при преодолении его ценой в моменте. Если уровень дает импульсное движение, то он очень интересен одним игрокам или очень «болезненный» для других. И, естественно, за него будут весьма сильно бороться. Есть несколько примеров подобной борьбы. Модель поджатия представляет собой борьбу динамичного покупателя (продавца) и статичного продавца (покупателя) за цену. ПРОБОЙНЫЕ ФОРМАЦИИ ПРОБОЙНАЯ МОДЕЛЬ. ПОДЖАТИЕ: Хвосты и тела повышаются. Уровни Хай не обновлены ценой закрытия. Покупатель скупает инструмент. Большой продавец продает у уровня. Это пробойная модель. В случае если побеждает покупатель, будет пробой и импульс. СМЕНА МОДЕЛИ С ПРОБОЙНОЙ НА ОТБОЙНУЮ: Пробойной моделью является и аккумуляционная модель, которая описана ранее, так как когда маленькими барами подходят к уровню. Динамические покупатели (или продавцы) скупают инструмент, и все, что им нужно сделать, это приложить усилие и «пересечь» какую-то определенную ценовую отметку, чтобы активировать стоп-приказы шортистов и пробойники лонгистов. Чтобы сгенерировать движение. На следующей картинке видно, что цена касается уровня предыдущим баром, подтверждая его. Но как только в моменте цена попадает за уровень, то начинается импульс. Именно так и работают сильные уровни, несущие смысловую нагрузку. Следует отметить, что если Вы торгуете отбой, то после импульса просто ждите развитие событий, отката к уровню или коррекцию. Пробои уровней торгуются ордерами Sell stop и Buy stop. На пару пунктов выше или ниже уровня на размер люфта. В случае если тела выравниваются либо преодолена цена закрытия предыдущего бара – можем сделать вывод о том, что продавец победил, либо покупателю больше не нужна акция по этой цене и он ушел. Также признаком возможного пробоя уровня может считаться быстрый по времени подход к уровню после его тестирования, то есть повторно.
Гэпы
На некруглосуточных рынках вроде американского и российского, в отличие от рынка Форекс, часто случается такое явление, как гэп. Что это, мы уже поняли из определения в начале статьи, а вот что с этим «счастьем» делать, разберемся дальше. Уровни гэпа, по сути, торгуются, как и все остальные. Гэповые бары становятся уровнями, и мы смотрим поведение цены по отношению к ним. Многие строят свои торговые стратегии на торговле гэпов. Чаще всего на их закрытии. Но утверждение, что гэп обязательно должен быть «закрыт», неверно. События могут развиваться по следующим сценариям: В данной ситуации уровень гэпового бара становится уровнем сопротивления. Уровень подтвержден касанием дважды (напоминаем, что на дневном графике в касаниях могут быть люфты или погрешности; относительно Форекс эта погрешность может составлять до 15 пунктов). От него можно спокойно заходить в короткие позиции. На этом рисунке показано развитие событий, когда подтвержденный уровень гэпа пробит и становится поддержкой, в то время как уровень верхнего бара, с которого произошел ценовой разрыв, становится сопротивлением для цены эмитента. При получении сигнала, соответствующего Вашему торговому алгоритму, который мы составим позднее, можно покупать от нижней границы гэпа и продавать от верхней при наличии достаточного запаса хода. Третья ситуация – пробой верхней границы гэпа, который становится поддержкой для цены эмитента, и от нее можно пробовать искать сигнал для входа в длинную позицию. Есть несколько видов гэпа. Признаком низкого интереса к финансовому инструменту является гэп на низком объеме при боковом движении. Гэп пробоя уровня на высоком объеме либо просто разрыв на большом объеме может указывать на возможную смену тенденции, повышенный интерес к инструменту и установление на него более высокой цены, на дистрибуцию. ТЕПЕРЬ ПЕРЕЙДЕМ К ПРИНЦИПАМ РАБОТЫ ВНУТРИ ДИАПАЗОНА: Что мы имеем: 1. Заранее определенные уровни на дневном графике инструмента, канал либо расстояние между локальными (при внутридневной торговле) или глобальными (при среднесрочной торговле) экстремумами. 2. Дневной АТР инструмента. 3. Расстояние от появившейся точки входа до границы канала (технический АТР). Теперь замеряем запас хода от границы канала до следующей. В случае если ширина диапазона более, чем соотношение риск/прибыль 1 к 4, и позволяет АТР (АТР 100, и он не пройден, до границы канала 120 пунктов), мы можем входить в позицию и ставить соотношение риск/прибыль 1 к 3 (чуть позднее рассмотрим параметры подробнее). В канале работа простая: сверху при закрытии бара на допустимом расстоянии (берем удаленность цены от границы канала не более 10% от дневного АРТ инструмента) продаем, снизу – покупаем.
Корректировка уровня
Хотелось бы сразу отметить, что корректировать уровни нужно по мере их подтверждения. То есть таким образом, у нас есть гипотетический уровень предыдущего экстремума, далее цена уходит и возвращается, подтверждая один из баров экстремума ложным пробоем или касанием. Если это не тот бар, по которому проводили уровень, можем его скорректировать. В данном случае мы смотрим самые высокие или самые низкие бары диапазона и изучаем остальные бары по отношению к ним. Если цена закрытия преодолевает хай этого экстремума, то берем их за экстремумы и по ним корректируем уровни при пробитии предыдущего. Что для нас важно? Цена закрытия. Все остальное – хвосты, которые вполне могут быть ложными пробоями по отношению к уровню. Необходимо понять наиболее точно, по какой цене стоит продавец. Смотрим, какая цена подтверждена точнее всего. Когда корректировать уровень с ложным пробоем? Все зависит от положения текущей цены к бару ложного пробоя и наличия подтверждения данного уровня цены. Там явно кто-то был, цена быстро отскочила, и нам нужно обращать на это внимание, а подтверждение даст понимание того, интересна ли эта цена на данный момент. Ведь там может уже и не быть никого! Принципы корректировки уровня сводятся к тому, чтобы выбрать ближайший сильный уровень, подтвержденный касанием или ложным пробоем. Какой уровень или бар уровня подтвердился – с той точкой и работаем. ВЫГЛЯДИТ ЭТО ПРИМЕРНО ТАК: КАК НУЖНО АНАЛИЗИРОВАТЬ ГРАФИК
Точка входа
ТОЧКА ВХОДА – это локальная формация, которая торгуется при отбоях от уровня. Она показывает нам появление лимитного игрока и дисциплинирует, так как дождаться ее порой очень сложно. Нетерпеливым трейдерам поначалу будет достаточно трудно ждать жесткую модель, но она действительно работает. Определив дневные ключевые точки и дождавшись закрытия бара рядом с уровнем (с той или иной стороны), мы будем искать сильный локальный уровень, совпадающий с глобальным по направлению и смысловой нагрузке, с моделью точки входа. Она дает возможность зайти по лучшей цене и с наименьшим риском. Локальные уровни также бывают зеркальными, воздушными и историческими. Просто на локальных таймфреймах эти уровни слабее, но они дают возможность более детально увидеть картину внутридневного движения цены. Нам важно увидеть на графике удержание цены, которое и показывают модели точки входа. На рабочем таймфрейме будем искать удары баров в одну точку – следы лимитного игрока. В некоторых случаях это удержание цены происходит до полутора часов. Наши специалисты рекомендуют не ориентироваться на короткие таймфреймы, так как там много шума, слабые игроки. Удерживать цену в рамках рассмотренной далее модели будет намного проще несколько минут либо пару десятков минут, нежели несколько часов. Каждый выбирает для себя временной отрезок, максимально комфортный для торговли, но учтите: чем он выше, тем сильнее локальная модель точки входа. Уверяем Вас, что эти модели есть и от Н4 и далее. Чтобы говорить о модели точки входа, применим аббривиатуры, введенные ранее: БСУ, БПУ и ТВХ. На графике 30-минутного таймфрейма это выглядит следующим образом: ПРАВИЛЬНАЯ МОДЕЛЬ ТОЧКИ ВХОДА С БАРАМИ «КОПЕЙКА В КОПЕЙКУ». ИСТОРИЧЕСКИЙ УРОВЕНЬ Между БСУ и БПУ может быть любое количество баров в случае наличия исторического уровня. Лимитный ордер по правилам модели ТВХ выставляется за 30 секунд до закрытия бара БПУ2. Это делается, чтобы минимизировать риск слома модели в последние секунды до закрытия бара. К слову, никогда не спешите, так как это бывает достаточно часто. Примечание: Все погрешности, которые Вы себе определили (вроде спреда и люфта), по отношению к уровням БСУ и БПУ1 должны учитываться в риске, а точнее, при выставлении стоп- лосс. Иногда бывает, что позицию не дают. Это нормально. Не догоняйте цену. Вход по худшей цене увеличивает риск (размер стоп-лосса). Очень важно, что модель ТВХ дает нам возможность зайти по лучшей цене и с коротким стопом. ПРИМЕР ПРАВИЛЬНОЙ МОДЕЛИ С НЕДОБИВАЮЩИМ БАРОМ. ВОЗДУШНЫЙ УРОВЕНЬ: В случае воздушного уровня все бары в модели идут «пучком», то есть один за другим. Между БСУ и БПУ в данной модели не может быть других баров. Самая сильная локальная модель точки входа – зеркальная. Случается так, что модель образовывается прямо в области дневного уровня. Это является очень сильным сигналом. Как говорилось ранее, зеркальный уровень – самый информативный и сильный. ПРИМЕР ЗЕРКАЛЬНОЙ МОДЕЛИ ТОЧКИ ВХОДА: Далее, на картинке будут показаны примеры сломанных моделей, после которых снова нужно будет ожидать 2-х баров и точку входа. Наша задача: зацепиться за лимитного игрока. А если цена пробила уровень, то игрок либо ушел, либо хочет показать, что ушел. А нам думать не надо, мы торгуем картинку. Нет 3-х лимитных баров – нет входа. ПРИМЕР СЛОМАННОЙ МОДЕЛИ № 1: ПРИМЕР СЛОМАННОЙ МОДЕЛИ № 2 + ПОВТОРНОЕ ПОЯВЛЕНИЕ МОДЕЛИ
Ложный пробой
ЛОЖНЫЙ ПРОБОЙ и его виды уже были упомянуты в статье. Сейчас мы подробнее разберем способы его торговли и посмотрим примеры ложных пробоев на графике цены. Ложный пробой – это то, что работает и будет работать. Очень часто крупные игроки становятся против тенденции. Даже большие и умные деньги, набирая позицию за счет других игроков, не могут не оставить след на графике. Вид ложного пробоя зависит от величины позиции, необходимой игроку. Повторим теорию: Ложные пробои бывают трех видов: простой, сильный (ложный пробой 2-мя барами) и сложный. У них разные механизмы работы. ПРОСТОЙ ЛОЖНЫЙ ПРОБОЙ – быстрый сбор позиции. СИЛЬНЫЙ ЛОЖНЫЙ ПРОБОЙ – сбор большой позиции, игрок «обманывает» других, что цена эмитента не пойдет в ту или иную сторону и дает подтверждение игрокам противоположной стороны. СЛОЖНЫЙ ЛОЖНЫЙ ПРОБОЙ – пробой N-ным количеством баров с закреплением за уровнем. Также игрок обманывает других, сбор очень большой позиции. Каждый из баров, проторгованных за уровнем, – это средний дневной объем, поэтому выходить из позиции при возврате в диапазон будут много игроков, что генерирует сильное движение. ЛОЖНЫЙ ПРОБОЙ может быть и не сбором стопов, а признаком слабости рынка и нежеланием покупать или продавать эмитент. То есть игроки просто устали покупать или продавать и начинают выходить из позиций, так как цена эмитента уже их не устраивает. Почти все сильные движения заканчиваются ложными пробоями! Ложные пробои можно использовать как усиление значимости уровня, как сигналы о продолжении тенденции и сигналы разворота. Сразу возникают вопросы. Вот некоторые из них: Можно ли как-то определить ложный пробой по объему? Нет. Ложные пробои бывают как с объемом, так и без него. По причине того, что уровень может быть не актуальным для игроков и стопов за уровнем нет. Можно ли торговать ложные пробои локальных таймфреймов? Да, можно. Ложные пробои торгуются как локально, так и на дневном графике. Локально они торгуются в сторону основной тенденции, определенной на дневном графике. ВЫГЛЯДИТ ЭТО СЛЕДУЮЩИМ ОБРАЗОМ: На графике дневного таймфрейма сильный и выраженный ярко уровень, от которого мы хотим покупать инструмент. Тенденция лонг еще сохраняется. Подошли к уровню большими барами. И остановились, совершив ложный пробой дневного уровня. Если бы мы торговали дневку, то были бы уже в позиции по цене уровня и стопом ниже бара, который и явился ложным пробоем по отношению к уровню. ПЕРЕХОДИМ НА ЛОКАЛЬНЫЙ РАБОЧИЙ ТАЙМФРЕЙМ: Ищем локальные уровни. Ждем ложный пробой по отношению к уровню и входим в лонг. Стоп-приказ прячем за ложный пробой, а еще лучше – за предыдущий экстремум, который по совместительству является лоу предыдущего дневного бара. Если пробьет 2 локальных уровня, то будем вынуждены признать ошибку входа. Зависит ли сила будущего движения от глубины ложного пробоя? Чем более глубокий ложный пробой, тем больше стопов хотел собрать игрок. В случае если ложный пробой «цепляет» и предыдущие экстремумы – это тоже усиление сигнала. Как выглядит ложный пробой продолжения движения и в чем его смысл? Возможно ли, что после ложного пробоя не будет движения? Да, возможно. Мы не знаем, какой игрок сидит в инструменте, и конкретно кого он хочет обмануть. А возможно, что просто у игрока не хватило сил, чтобы сгенерировать движение. Как учитывается ложный пробой при закреплении цены за уровнем? Является ли он сопротивлением или поддержкой? Да, является, так как там выкупали эмитент, и стоял очень сильный игрок, который смог загнать всех в свой торговый диапазон. Иногда игроку нужна «помощь» в усилении снижения или роста цены эмитента. Для этого по ходу плавного движения цены он бросает большую заявку на покупку (в случае нисходящего движения) и вышибает стопы тех, кто прицепился к нему и продает. В позиции начинают включаться лонгисты. Игрок бросает заявку на продажу и загоняет их обратно, заставляя скидывать позиции. В игру опять входят шортовые игроки, и все это в совокупности генерирует сильное движение в нужную сторону. ПРИМЕР СХЕМАТИЧЕСКИ УЧЕТ ЛОЖНОГО ПРОБОЯ ВЫГЛЯДИТ СЛЕДУЮЩИМ ОБРАЗОМ: То есть ничем не отличается от обычной привязки к High экстремума. При получении подтверждения ложный пробой может стать уровнем. Это касается любого его вида – простого, сильного, сложного. В этой области не рекомендуется торговать, так как можно нарваться на продавца. Именно в той области он был и загонял людей в канал, либо именно там инструмент не представлял большого интереса для покупки, и все начали скидывать позы. Когда стоп-ордер при торговле ложных пробоев отменяется? Cуществуют несколько случаев, когда ордер отменяется. Если Вы торгуете простой ложный пробой, то он отменяется при закрытии цены за уровнем. Также в случае если цена проходит 1 АТР против ордера, он отменяется. По сути, цена может уйти потому, что на самом деле это был пробой уровня или это очень глубокий сильный ложный пробой. Но для нас это не важно. Так как велика вероятность, что при ходе цены назад у нас закончится потенциал хода, наш ордер зацепит и уйдет в другом направлении. В такой ситуации стоит следить за развитием событий. Бывает ли, что ложный пробой случается еще до появления уровня? Да, это бывает. Несмотря на то, что ложный пробой – событие постфактумное, случается так, что бар с длинным хвостом идет до бара, создавшего уровень. Показателем наличия уровня в данном случае выступает цена закрытия бара с хвостом, если она выше, чем лоу бара, предположительно создавшего уровень. Если первый бар с хвостом закрылся ниже, чем лоу следующего бара, тогда бар называется разворотным и считается создавшим уровень. НА ГРАФИКЕ ЭТО ОТОБРАЖАЕТСЯ ТАК: В ДАННОМ СЛУЧАЕ СВЕЧА С ДЛИННЫМ ХВОСТОМ – ЭТО РАЗВОРОТНЫЙ БАР, ОБРАЗУЮЩИЙ УРОВЕНЬ: Когда повышается шанс возникновения ложного пробоя? С точки зрения набора позиции, вероятность наличия будущего ложного пробоя повышается при первой попытке преодолеть значимый экстремум после очень сильного движения до коррекции. Когда игроки скинули все, что у них было, на продажу, и расчитывают на дальнейшее снижение цены (на примере нисходящей тенденции), то им нужно набрать эту позицию. Конечно, никто не знает, сколько нужно игрокам. Тем не менее это может быть большая позиция, и ее нужно забрать у игроков. Чтобы набрать позу в шорт, нужно набрать как можно больше лонгистов, которые хотят купить, пока дешево. Для этого игрок создает видимость поддержки. Далее пробьет ее и покажет, что идем вниз, набирая шортистов, потом выбросит и их, заставляя откупать инструмент, работая по стопам. При первом преодолении экстремума игроки менее осторожны, и крупный игрок сможет легко собрать их позиции. Когда игроков гоняют в канале, и по отношению к каналу уже были ложные пробои, то игроки привыкают к торговле диапазона. И большой игрок, скорее всего, отпустит цену и выйдет из канала. КРУПНЫЙ ИГРОК ВСЕГДА БУДЕТ ПРОДАВАТЬ, КОГДА ИНСТРУМЕНТ ХОТЯТ, И ПОКУПАТЬ, КОГДА ОН НИКОМУ НЕ НУЖЕН. ТОЛПА ВСЕГДА БУДЕТ НЕ ПРАВА. ВЫГЛЯДИТ ЭТО СЛЕДУЮЩИМ ОБРАЗОМ: Первая попытка преодолеть экстремум и ложный пробой, возврат в диапазон СИТУАЦИЯ, КОГДА ВЕРОЯТНОСТЬ ПРОБОЯ УРОВНЯ ПОВЫШАЕТСЯ. Пришли снизу. Рассматриваем продолжение движения в лонг. Набирая позицию, игрок ложно пробивает границу экстремума, но постоянно возвращает цену в канал. При пробое канала вверх в очередной раз многие игроки продолжают шортить от его границы, так как думают, что продолжат торговаться в диапазоне. И именно в этот момент игрок отпускает цену, выбрасывая из рынка тех, кто шортил. КАК ТОРГОВАТЬ ЛОЖНЫЙ ПРОБОЙ? Ложные пробои торгуются: В отбое от уровней, как усиление сигнала о том, что цена эмитента дальше не пойдет и вернулась в диапазон. Пробойными ордерами на возврат. Каждый ложный пробой торгуется по-разному. ПРИМЕР СДЕЛКИ ПО ЛОЖНОМУ ПРОБОЮ: ЛОГИКА: После сильного снижения цены на инструмент игрок должен набрать позицию для продолжения движения, для этого ему нужно обмануть толпу и отобрать их деньги ОПИСАНИЕ: Тренд Шорт. Ключевой дневной уровень, подтвержденный близко к текущей цене ложными пробоями. Закрытие за уровнем. Вход уровнем Buy Stop. Запас хода 1 к 25. Стоп 15 пунктов. Выход частями: 1 к 8 и 1 к 12. 1 Stop Loss ТОРГОВЛЯ ПРОСТОГО ЛОЖНОГО ПРОБОЯ, ВАРИАНТ ОТБОЯ ОТ УРОВНЯ: Бар пробивает уровень, но не может его преодолеть и возвращается в диапазон, цена закрытия под уровнем. Поиск сигнала на локальном таймфрейме с жесткой моделью ТВХ. Торговля ведется ордерами типа Limit. ТОРГОВЛЯ ПРОСТОГО ЛОЖНОГО ПРОБОЯ, ВАРИАНТ ТОРГОВЛИ СТОП-ОРДЕРОМ: Для торговли ложного пробоя классическим способом, то есть на расчет импульсного (резкого) движения на возврат за уровень, нужен только дневной таймфрейм. Как только цена в моменте заходит за уровень, то выставляется стоп-ордер на продажу на несколько пунктов ниже уровня, чтобы ордер не зацепило спредом при касании и возможном отбое от уровня, если это реальный пробой уровня. Рекомендуется в будущем алгоритме отметить расстояние, на которое цена должна отдалиться от уровня для выставления ордера, так как при слишком быстром выставлении ордер может многократно цеплять и выбивать стоп-лосс. Не бойтесь,что Вам не дадут позицию. Позвольте цене подышать. ТОРГОВЛЯ СИЛЬНОГО ЛОЖНОГО ПРОБОЯ ИЛИ ПРОБОЯ 2-МЯ БАРАМИ ПО АЛГОРИТМУ ОТБОЯ: Бар пробивает уровень и закрепляется за ним. Следующий бар открывается за уровнем. Далее следует возврат цены за уровень. Поиск сигнала на локальном таймфрейме с жесткой моделью ТВХ. Торговля ведется ордерами типа Limit. ТОРГОВЛЯ СИЛЬНОГО ЛОЖНОГО ПРОБОЯ ИЛИ ПРОБОЯ 2-МЯ БАРАМИ СТОП-ОРДЕРОМ: Бар закрылся за уровнем. Следующий открылся там же. Выставляется стоп-ордер. Можно торговать сильный ложный пробой стоп-ордером, когда по алгоритму нет возможности торговать отбой с закреплением. По сути, по правилам торговой системы мы получили сигнал для начала поиска входа в длинные позиции. Поэтому следует для себя оценить отдаленность цены от уровня. Если цена уходит более чем на 20% АТР от уровня, то рекомендуется торговать по алгоритму ложный пробой, так как для отбоя цена слишком отдалена. Эта отдаленность имеет большое значение, так как при закрытии цены четко за уровнем, при «дыхании», и даже при маленькой амплитуде движения может цеплять ордера и, соответственно, есть вероятность получить большее количество стопов, даже если мы не ошиблись с направлением. Торговля сложного ложного пробоя не отличается от сильного. Просто разворот цены занимает немного больше времени. По сути, при пробое уровня никто не может предположить, ложный ли он. И если да, то какой? Сильный или сложный? Ложные пробои – явления постфактумные. Отличительная черта сложного ложного пробоя в том, что он происходит большим количеством баров и не пробивает уровень. Стоп-ордер выставляется после 3-х проторгованных баров. Что нам важно определить при торговле ложных пробоев? Смысловую нагрузку уровня, его силу. Очень важно правильно определить уровень, так как торговля стоп-ордерами осуществляется без подтверждения, в отличие от торговли лимитными ордерами с моделью точки входа.
Стоп-лосс
Очень важно не просто выставить защитный стоп-приказ, но еще и правильно его рассчитать. Рискуйте обоснованно! Уважайте свои риски! Перед каждым входом в позицию у Вас должна быть готова стратегия выхода из нее, если что-то пойдет не так. Стоп-приказ – это первое, о чем нужно думать до входа в позицию. Иногда бывает, что нужно отказаться от входа, если нет возможности поставить хороший стоп-лосс, какой бы красивой не была модель точки входа. Или при четком понимании важности уровня необходимо принять решение о входе без модели точки входа, если риск нам понятен, и есть невероятно крутое место, куда мы можем установить стоп-приказ, выбрав для входа цену, от которой стоп можно поместить в нужное нам место. Запомните! Графики нарочно кажутся заманчивыми в некоторых ситуациях, а на самом деле не могут дать хорошего соотношения риска и прибыли. Поэтому отметьте себе! Первое, о чем Вы должны думать, – это Ваш риск! От этого зависит лотность и материальное ожидание. Логика, которой нужно руководствоваться: крупный игрок никогда не пустит цену туда, где она поломает модель, и ему придется бороться с большим количеством других игроков. Значимые локальные и глобальные уровни являются именно тем местом, куда стоит ставить стоп-лосс. Естественно, нужно учитывать и спред, чтобы ордер не зацепило именно им. Стоп-лосс бывает рыночный и технический. Рыночный рассчитывается от цены уровня, технический ставится за значимые экстремумы. Стоп-лосс всегда должен быть к чему-то привязан. Технический стоп не может превышать рыночный на 20% при внутридневной торговле; не должен быть больше 20% от величины торгуемого канала при среднесрочной торговле. ОБЩИЕ ПРАВИЛА ОТНОСИТЕЛЬНО ВЫСТАВЛЕНИЯ СТОП- ПРИКАЗОВ Стоп-приказ ВСЕГДА должен быть спрятан: ? За ярко выраженные уровни, желательно дневные. ? За ярко выраженные локальные экстремумы, С КОТОРЫХ БЫЛ ОБНОВЛЕН ЛОУ ИЛИ ХАЙ. ? За уровни хай или лоу дневных баров. ? За хвосты ложных пробоев. ? За сильные проторговки. ? За объем (удержание цены игроком) или круглые числа. Стоп-лосс должен быть адекватный и при внутридневной торговле составлять не более 15% от АТР. При среднесрочной торговле – не более 10-20% от ширины канала (технический АТР). ПРИМЕР ПРАВИЛЬНОГО ВЫСТАВЛЕНИЯ СТОП-ПРИКАЗА: Описание дневного графика: Сильная ключевая точка дневного графика, тренд шорт. Остановка движения, подтверждение уровня. Ложный пробой по отношению к свече, подтвердившей ключевую точку. Свеча не добивает до предыдущей. Продавец давит на цену сверху. Поиск входа в короткую позицию. Описание локального графика: Локальный уровень образован недалеко от глобального (дневного). Торгуемся вбоковике. Модель ТВХ у уровня. Есть ближайший экстремум, куда можно поставить стоп-лосс, и он вмещается в допустимый риск. Стоп-лосс привязан к хай предыдущего дневного бара, который на локальном таймфрейме и явился экстремумом. ПРИМЕР НЕВЕРНОГО ВЫСТАВЛЕНИЯ СТОП-ПРИКАЗА: Описание дневного графика: Сильная ключевая точка. Тренд шорт. Возврат за уровень после пробоя. Возможное окончание коррекции. Бар закрепился за уровнем лоу экстремального бара. Поиск входа в шорт.Описание локального таймфрейма: Локальный уровень недалеко от уровня дневного таймфрейма. Локальный тренд шорт. Модель ТВХ у уровня. Есть ближайший экстремум, куда можно поставить стоп-приказ, но риск не вмещается в размер стопа. ОШИБКА: Оставив размер позиции неизменным, мы поставили стандартный стоп-лосс. Так сказать, на удачу. Не привязанный к экстремуму, который, естественно, был сбит хвостом и уходит в заранее прогнозируемом направлении. Результат: Мы не только понесли убыток по своей вине, но еще и потеряли отличную позицию. Правила выставления безубытков: При прохождении ценой расстояния размером минимум в 2 стопа. При обновлении предыдущего экстремума (этот способ более подходящий). Примечание: не выставляйте безубыточные стопы лишь бы где. Безубыток – это тот же стоп, и он должен стоять правильно, иначе Вы просто потеряете позу. УДЕРЖАНИЕ ПОЗИЦИИ Если выбираете для себя трейды на удержание, а не стандартную фиксацию прибыли 1 к 3 минимум, то этот раздел для Вас. Причинами выхода из позиции могут быть: ? Смена локальной тенденции. ? Инструмент достиг своего ценового потенциала. ? Рынок у уровня сопротивления. ? Появился большой продавец (покупатель). ? Цена делает очень большой скачок. Методы передвижения стопа: ? За локальные минимумы или максимумы, с которых обновлен лоу или хай. ? Передвижение за консолидациями. ? Передвижение за дневными барами. Будем искать экстремум, где будет сохраняться соотношение 1 к 3. Фиксируем стопом, далее можно двигать. До момента фиксации 1 к 3 позицию лучше держать в безубытке либо со стопом в прежнем месте. Пример передвижения стопов по экстремумам, после которых тенденция может быть сломана: Каждый экстремум имеет свою значимость, поэтому будем брать очень значимые экстремумы и границы каналов. Стоп обычно передвигается после того как обновлен предыдущий хай или лоу. Наши действия: 1. Точка входа ниже уровня дневки. Вход лимитом. Стоп за сильный локальный уровень 20 пунктов. 2. Обновлен лоу, можем подтянуть стоп за консолидацию + 5 пунктов на спред и т. п. 3. Резкое движение и коррекция. Обновлен лоу, переносим за коррекцию + 5 пунктов. 4. Движение и коррекция. Ждем обновления лоу. Переносим. 5. Опять консолидация. Есть экстремум, с которого обновлен лоу. Переносим. 6. Далее у нас выбивает стоп. 7. Итого имеем 1 к 12 (240 пунктов). Минусы: Локальные экстремумы намного слабее. Из рынка может выбросить из-за незначительного колебания цены внутри дня. Плюсы: Если движение окажется плавным, то в случае выброса из рынка при смене локальной тенденции зачастую теряется намного меньше процентов взятого движения, нежели при передвижении за дневными барами. РАССМОТРИМ ЭТОТ ЖЕ ПРИМЕР И ПЕРЕДВИЖЕНИЕ ПО ДНЕВНЫМ БАРАМ. Наши действия: 1. Точка входа ниже уровня дневки. Вход лимитом. Стоп за сильный локальный уровень 20 пунктов. 2. Закрылся торговый день – тащим стоп за его High. Логика такова: при пробое любого High дневного бара может смениться тенденция и появиться разворотная формация. 3. Итого имеем 1 к 13 (260 пунктов). Этот способ передвижения стоп-лосса имеет и плюсы иминусы. Плюсы: Мы более застрахованы от того, что рыночный шум внутри дня выкинет нас из рынка. Можем высидеть намного больше движения. Минусы: Если нас выбивает из рынка, то теряем как минимум 1 АТР. Это достоточно много, учитывая размер риска в пунктах.
Добавление в позиции
Это не усреднение, когда Вы увеличиваете свой риск при попытке спасения убыточной позиции, это работа с локальными трендами в случае, если цена идет в Вашу сторону. Для этого нужно трезво оценить потенциал ее хода. Каждое добавление в позицию, которую Вы оставляете на удержание, – это новая открытая позиция и новый риск. Прелесть добавления в позиции, с точки зрения психологии, состоит в том, что Вы контролируете ситуацию, так как у Вас уже есть плюсовая позиция. Выполняется также при появлении понятного места входа с понятным риском. Каждая предыдущая позиция должна быть переведена в безубыток или в соотношение 1 к 3. Каждый последующий риск должен быть не больше предыдущего. Лучше работать с уменьшенным риском, так как каждый последующий вход более рискован, с точки зрения его надежности. Каждая точка должна быть обоснована и настолько красива, что могла бы быть первым входом. Мани менеджмент Общие правила: Каждый сам для себя в дальнейшем будет определять риски на день, неделю и месяц. В день 2-3% риска – это нормальный уровень. Соблюдение принципов мани менеджмента – очень важная часть торговли. Помогать в соблюдении этих условий могут риск- менеджмент сервисы, которые предоставляют некоторые компании. Рекомендую пользоваться ими, так как никто и никогда не может быть полностью уверен в том, что в какой-то момент под влиянием эмоций справится с собой и не утратит самоконтроль. Риск на день делится на количество сделок, которое Вы хотите совершить в день. Не вкладывайте весь риск в одну позу! Разделите на 3-5 позиций. Если торгуете идеальные формации и четко понимаете, что делаете, то вряд ли достигнете дневного лимита потерь. А вот если все 5 трейдов убыточные, то остановитесь, хорошо подумайте и найдите свою ошибку. Значит, Вы делаете что-то не так, и необходимо выяснить, в чем заключается Ваш просчет. Стоп-лосс всегда выставляется от риска, определенного на позицию. В случае внутридневной торговли стоп ставится не более чем 15- 20% от дневного ATP по количеству пунктов, чтобы сохранялось соотношение риск/прибыль минимум 1 к 3. Давайте сразу и для всех рынков оговорим увеличение объема. Это все равно придется делать, если у Вас будет хорошая статистика. Расти нужно плавно и постепенно. Не удваивайте свои риски при положительном месяце. Пусть они растут понемногу, но уверенно. РЫНОК ФОРЕКС: Лучше, чтобы стоп-лосс не превышал 20 пунктов для основных пар. Для пары GBP/USD возможен стоп в 25 пунктов, так как она более волатильная. Расчет стопа: АТР * 20%. Расчет тейка: Стоп-лосс * на соотношение риск/прибыль (минимум 3). Люфт: Стоп-лосс * 20%. Люфт включается в стоп-лосс при выставлении. Рыночный стоп – 20 пунктов. Технический стоп, который ставится за хвосты, уровни, экстремумы = (20 пунктов * 20%) + 20 пунктов. Для среднесрочной торговли может выставляться технический стоп, не превышающий 20% от величины торгуемого канала. Также стоит обратить внимание на трейды на удержание и перенести стопы за локальными минимумами или дневными барами. Тогда внутридневную сделку со стопом в 20 пунктов можно удерживать среднесрочно, если рынок позволит. Размер позиции также считается от риска. К файлу будет приложен калькулятор Эксель. РОССИЙСКИЙ РЫНОК: На российском рынке не такой большой выбор инструментов. Для начинающих трейдеров рекомендуется торговать фьючерсными контрактами. Для тех, кто уже имеет опыт и может себе позволить торговать более дорогие инструменты, предоставляем пример отбора акций. Расчеты для коротких позиций: Примечание: Для среднесрочной торговли в основном выставляется технический стоп, который ставится за экстремумы, не превышающий 20% от величины торгуемого канала. Расчеты для длинных позиций: При дисбалансе рисков на торгуемых инструментах можно варьировать размер позиции и размер тейк-профит: ПРИМЕР РАСЧЕТА РИСКОВ. К ФАЙЛУ ТАКЖЕ БУДЕТ ПРИЛОЖЕН КАЛЬКУЛЯТОР ДЛЯ РАСЧЕТА РИСКОВ НА РОССИЙСКОМ РЫНКЕ. Подробнее о правилах риск-менеджмента вы сможете прочесть в статье. Смотрите видео по риск-менеджменту. Подключайте сервис «Риск-менеджмент» Статистика и важность ее ведения СТАТИСТИКА – поистине важная вещь в торговле. Вы – этот процесс и цифры. И все Ваши привычки и незаметные «косяки» – все это покажет Ваша статистика. Она даст возможность видеть подводные камни и становиться лучше, следить за своими улучшениями в цифровой интерпретации. Каждый трейдер, рассчитывающий на успешную карьеру, обязан вести дневник своих сделок. Нужно уметь правильно их анализировать. Все это сделает статистика, она покажет, какой инструмент наиболее подходит для Вашего стиля торговли, в какие дни Вам лучше не торговать, а когда стоит полностью сконцентрироваться на работе. Иногда трейдер ошибочно считает, что он успешно торгует всеми инструментами, в то время как некоторые из них дают ему большой процент убыточных позиций. Статистика покажет реальное соотношение Ваших убыточных и прибыльных сделок. Это очень важный показатель, по которому мы будем выбирать наиболее подходящие способы управления капиталом и соотношение риск/прибыль. Статистика покажет, насколько эффективно Вы выполняете свою работу, и какие инструменты дают Вам самые качественные входы. Если это РТС – торгуйте его! Значит, Вы его понимаете! У кого-то лучше получается торговать длинные позиции, у кого-то – короткие. Все это будет видно по Вашим показателям, и Вы сможете выбрать для себя лучшую стратегию торговли. Например, если у Вас лучше получается покупать, то есть Вы хорошо понимаете покупателей, то торгуйте только длинные позиции! Если наоборот, то выберите стратегию торговли в шорт. СООТНОШЕНИЕ ПОЛОЖИТЕЛЬНЫХ СДЕЛОК ДЛЯ КАЖДОГО В СОСТАВЕ КАЖДОГО ИНСТРУМЕНТА КОЛИЧЕСТВО СДЕЛОК С КОЛИЧЕСТВО СДЕЛОК В КОЛИЧЕСТВО СДЕЛОК А ОБЩЕЕ СООТНОШЕНИЕ КАЧЕСТВА СДЕЛОК КОЛИЧЕСТВО СДЕЛОК А — 26 КОЛИЧЕСТВО СДЕЛОК А — 20 КОЛИЧЕСТВО СДЕЛОК А — 19 Количество сделок СООТНОШЕНИЕ ПОЛОЖИТЕЛЬНЫХ И ОТРИЦАТЕЛЬНЫХ СДЕЛОК В НАПРАВЛЕНИЯХ SHORT И LONG 0 5 10 15 УБЫТОЧНЫЕ ПРИБЫЛЬНЫЕ УБЫТОЧНЫЕ ПРИБЫЛЬНЫЕ SHORT LONG НЕДЕЛЯ 1 НЕДЕЛЯ 2 СРАВНЕНИЕ ЭФФЕКТИВНОСТИ ТОРГОВЛИ В НАПРАВЛЕНИЯХ SHORT И LONG ЧИСТОЕ КОЛИЧЕСТВО ПРИБЫЛЬНЫХ СДЕЛОК SHORT ЧИСТОЕ КОЛИЧЕСТВО ПРИБЫЛЬНЫХ СДЕЛОК LONG Вы увидите реальное положение вещей! Нарушаете ли Вы риски или переторговываете – все можно увидеть в статистике. Когда к счету подключен сервис «Риск-менеджер» при работе на рынке Форекс – статистика будет ровной, и Вы будете стабильно зарабатывать. Вам не нужно сидеть и гадать, молодец Вы или нет, ведь в этом можно ошибиться, если нет точных данных. Поэтому пробуйте, экспериментируйте с разными способами ведения статистики. Универсального варианта быть не может, всё нужно делать под себя. И только одно можно сказать точно: исчерпывающие знания о своей торговой статистике (и о себе) существенно помогают сконцентрироваться на тех местах, которые требуют доработки. Статистика нужна для поиска слабых мест. Она поможет ускорить Ваш профессиональный рост, позволит наглядно видеть закономерности, влияющие на результаты, и делать выводы для улучшения торговых стратегий, включать и исключать закономерности для их глубокой и точной проработки. ГИСТОГРАММА СООТНОШЕНИЯ СРЕДНЕГО РАЗМЕРА ПРИБЫЛИ К УБЫТКАМ 1 НЕДЕЛЯ 2 НЕДЕЛЯ 3 НЕДЕЛЯ СРЕДНИЙ УБЫТОК НА ПОЗИЦИЮ СРЕДНЯЯ ПРИБЫЛЬ НА ПОЗИЦИЮ Профессиональные трейдеры предпочитают ведение статистики в специализированных сервисах. Домашнее задание и анализ сделок Домашка – это то, что придется делать ежедневно. Это подготовка к будущим торговым сессиям и отбор финансовых инструментов с Вашими рабочими формациями. Как Вы должны думать на домашнем задании? Нужно построить алгоритм с утверждениями «ЕСЛИ… –ТОГДА…» и объяснить себе Ваше понимание ситуации на рынке. Необходимо внимательно и не торопясь проанализировать ситуацию, найти и описать паттерны, которые понимаете и любите торговать. Требуется сделать необходимые расчеты, чтобы в момент торгов быть быстрее. Помните: хороший трейдер – быстрый трейдер. Он первый в очереди, чтобы продать, когда цена пойдет вниз, и первый в очереди, чтобы купить, когда просматривается наличие большого покупателя. Что делается на домашнем задании? ? Определяются уровни на дневном графике по принципу, описанному ранее. ? Оценивается важность уровня: все ли игроки его видят, и возможен ли импульс при его пробое. ? Выясняется наличие консолидаций, рабочих формаций. ? Определяется направление тенденции по закрытию бара. ? Внимательно анализируются ложные пробои: относительно какого уровня они были совершены? ? Есть ли импульсы? ? Ликвидный ли Ваш инструмент? ? Определяется запас хода инструмента до следующего уровня. ? Какое место будет идеальным для постановки стопа? Где конкретно наиболее понятен Ваш риск? Вписывайте нужную информацию в Ваш Watch list: В течение рабочей недели следите за поведением цены около ключевых точек и принимайте решения соответственно алгоритму. При наблюдении за ценой внутри дня расписываются варианты развития событий и действия, которые Вы будете совершать при определенных условиях. ПРИМЕР ДОМАШНЕЙ РАБОТЫ ПО РЫНКУ: Возьмем график инструмента на дневном таймфрейме. Как видите, здесь отмечено 4 уровня, от которых можно работать по-разному. Что делать при текущем положении цены? Ловить момент и шортить инструмент от уровня 2, и это было бы правильно при появлении точки входа. Цена находится под уровнем, тенденция нисходящая. СЛЕДУЮЩИЙ ДЕНЬ ВЫГЛЯДИТ ТАК: НА ЛОКАЛЬНОМ ТАЙМФРЕЙМЕ БЫЛА ТОЧКА ВХОДА РЯДОМ С УРОВНЕМ: Где ждать появления покупателя? Приоритетными будут уровни 2 и 3, так как нам они понятней и, соответственно, более значимые, чем 4. С уровня 3 было очень сильное движение, цена его тестировала, потом пробила, но не смогла удержаться, и получился ложный пробой. Здесь необходимо прописать себе в листе, что будем там покупать при появлении формации на вход. Также нам известно, что в случае, если цена не сможет обновить предыдущий минимум, который и является нашим локальным пробоем, то имеется вероятность смены тенденции (по крайней мере, локальной) на бычью – от него и следует делать попытку покупки. Шортить инструмент будем при пробое уровня 4 и закреплении за ним. При пробое уровня 2 вероятен импульс вверх. Это значимый уровень для двух сторон. Он образован баром выше среднего, который стал остановкой сильного движения. При повторном тестировании уровня было очень сильное движение вверх. На уровне была борьба недалеко от текущей цены, что показывает его актуальность. Этот приоритетный уровень торговли даст информацию о направлении движения на ближайшее время. РЕЗУЛЬТАТ АНАЛИЗА: Записываем в лист цены уровней, выставляем алерты, следим за ценой на локальном таймфрейме вблизи этих ключевых точек и принимаем решение по заранее прописанному в домашке алгоритму. Записываем торговый объем, размер стопа и тейка. Прописываем, есть ли зависимость инструмента от поведения металлов или сырья. Если инструмент ходит за нефтью (канадский доллар), и возникают какие-то сомнения, то дополнительно анализируем график нефти. Если инструмент идет за рынком, понимаем, что это придаст ему ускорение. Если идет раскорреляция (несовпадение направления инструментов), воздерживаемся от сделок и ждем совпадения направлений. В общем, все детали, которые значительно сократят время принятия решения в нужный момент и уберут лишние эмоции, Вам нужно записать и класть перед собой, когда торгуете. Крупные игроки всегда знают, что они будут делать, и Вы тоже должны это знать. На российском рынке, когда некоторые инструменты ходят за индексами, нужно анализировать и их: например, индекс РТС и Сбербанк. Если кто-то начнет перебирать графики, то да, там был «косяк», и внутренний уровень не отработал. И такое бывает, так как такие уровни намного слабее основных. Но направление было определено верно, и уровни были очень хорошими. Нижний уровень отработал на все 100%, так как он был определяющим для дальнейшего движения и понятен всем игрокам. Тенденция лонг сохранялась, узкая консолидация явилась моделью продолжения движения. Внутренний уровень, актуальный для тенденции Long. Подтвержден касаниями и усилен ложными пробоями. С него было значительное движение. Уровень не актуален для шортистов, так как не несет для них смысловой нагрузки. 1. Индекс RTS у уровня поддержки. 2. Тренды инструментов Long. 3. Понятный стоп. 4. Торгуемый инструмент закрылся у нижней границы канала. 5. Модель ТВХ на локальном таймфрейме. 6. Вход в длинную позицию. И ВОТ РЕЗУЛЬТАТ АНАЛИЗА: Именно так должен выглядеть процесс принятия решения. Что сейчас происходит – непонятно. Обновились low, так что покупатели сейчас не в самом лучшем положении. Шортить слишком далеко, и тенденция лонг все еще сохраняется. Необходимо ждать разворотную модель, которая укажет на окончание отката либо повторного тестирования и отбоя от нижнего уровня. Условием для контртрендового шорта будет появление множества хвостов либо проторговки на уровне № 3. Это уровень последнего бара тенденции в разворотной модели, которые мы уже отметили. То есть мы опять определили для себя, что и где будем делать, и остается только ждать, что часто и является самым сложным. Посмотрим постфактум на примере текущего графика цены: Дождавшись рабочей формации и сигнала об окончании отката, можно переходить к открытию длинных позиций в сторону тенденции. В результате получаем импульс вверх. После сильного отката, где, казалось бы, может смениться тенденция, цена остановилась у уровня сопротивления и начала «отстаиваться». И тем самым подтвердила наличие актуального уровня поддержки. Там можно было открывать длинные позиции в направлении глобальной тенденции, в то время как при закреплении ниже уровня можно было открывать короткие позиции. Относительно текущей цены уровнем сопротивления является уровень бара, который остановил сильное движение. На данный момент происходит борьба за этот уровень цены. Алгоритм наших действий будет таков: при закреплении цены за уровнем будем открывать позицию в лонг или докупаться. Так как предыдущий минимум был обновлен, я будем рассматривать возможную смену тенденции. В случае если цена не сможет преодолеть уровень сопротивления, откроем короткую позицию, т.к. ситуация будет расценена как тестирование уровня сопротивления, слабость рынка в области этой цены и наличие продавца. Смысл домашнего задания заключается в том, чтобы с холодной головой тщательно проанализировать различные варианты развития событий и объяснить себе все происходящее, не спеша свериться с рабочими формациями, со своими картинками и теорией. Тогда Вы не будете паниковать и бояться. Точнее, такие эмоции намного уменьшаться, потому что вы будете хорошо подготовлены и будете конкретно знать, что и когда делать! Если Вы совершаете какие-то сделки, то по окончании торговой сессии (рабочего дня) рекомендуем делать скриншот каждой сделки (убыточной и положительной). Очень поучительно делать скрины отрицательных сделок и анализировать ошибки. Все скриншоты должны быть с указанием точки входа и выхода, постановкой стопа. Также необходимо указывать причину входа и выхода, описываем идею данной сделки и присваиваем ей оценку по 3-бальной системе: КАТЕГОРИЯ А – отличная сделка. Торговый план исполнен полностью. Точки входа и выхода безупречны. Нужно всегда стремиться к совершению именно таких сделок. Каждый бар смотрится по отношению к предыдущему. КАТЕГОРИЯ В – сделка не идеальна. Были погрешности на входе. Торговый план не отработан или отработан не полностью. Были совершены ошибки. В дальнейшем такие сделки следует прорабатывать тщательнее, чтобы не допускать ошибок. Либо же вообще стоит отказаться от таких сделок. КАТЕГОРИЯ С – очень плохая сделка, совершенная с грубейшими нарушениями либо под влиянием эмоций. Такие сделки нужно стремиться полностью искоренять из своей торговли. Также указываем на допущенные мною ошибки, записываем, что можно было сделать лучше в данной ситуации, оцениваем свое эмоциональное состояние во время торгов. Документируем сетапы, которые работали, и те, которые непонятны и требуют дальнейшего наблюдения. Записываем мысли, которые возникают по поводу торговли, и утром на свежую голову снова анализируем сделки. ПРИМЕР ОПИСАНИЯ СОВЕРШЕННОЙ СДЕЛКИ: ЕЩЕ ПРИМЕР СДЕЛКИ, ЕЕ АНАЛИЗ: ЗАПОЛНЕНИЕ ДНЕВНИКА ПОСЛЕ СДЕЛКИ Следует отметить, что мысли, возникающие в процессе сделки, рекомендуется писать в тетради, в том числе и ведение позиции. Это помогает выявить слабые стороны. В конце недели повторно анализируем убыточные сделки и пишем по ним отчет: Записывайте свои мысли в процессе удержания позиции, и Вы увидите, что нужно делать лучше. Анализируйте эмоциональное состояние. Оценивайте правильность мышления при принятии решения, просматривая свой дневник после торгового дня. Направление сделки Причина входа в сделку Время удержания позиции Причина выхода из сделки Ошибка входа Long Понятный уровень, подход к уровню большими барами, консолидация. Принято решение о входе в 2 риска. Длинная консолидация дала 2 точки входа Сутки первая позиция. Вторая среднесрок Вход по тейк профит. Вторая в безубыток Не имеется Время удержания позиции Сделка с нарушением риска Идеальная сделка Оценка качества сделки (А,В,С) Комментарии по ошибкам и входам под влиянием эмоций Риски рассчитаны, уменьшен размер позиции в связи с увеличением стопа Да А Правильные сделки. Долгое ожидание входа было вознаграждено. В закрытой сделке ошибок нет. Улучшений не требует. Цель – совершать преимущественно такие сделки. Очень правильные стопы. Ошибка ведения второй позиции. Требует переноса стопа. Причина принятия решения об оставлении стопа прежним – психологическая необходимость в наличии открытой позиции в дальнейшем. Эмоции: полный контроль. ПРИМЕР МЫСЛЕЙ В ПРОЦЕССЕ: Глобальная тенденция вверх, но хай и лоу понижаются. Обновлен предыдущий лоу. Локально шорт, но шортить сейчас мы не можем. Очень далеко от уровня для шорта и слишком близко свежий уровень поддержки, образованный хвостом бара остановки сильного нисходящего движения. Подтвержденный касаниями. С него началась проторговка. Усилен ложными пробоями. С него было начало первой коррекции в локальной тенденции, и сделан излом локальной тенденции пару недель назад. Сейчас бар коснулся цены, и произошел отскок и локальная консолидация у уровня. На истории уровень также ранее работал. Принимаем решение: Ниже 1.4350 SHORT Выше 1.4350 Long Так как цена торгуется выше, то выставляем лимитный ордер. Мы не можем поставить стоп-лосс при входе от модели точки входа. Принимаем решение: выставляем лимитник на цене, при которой стоп будет правильным, иначе входить не будем. ЗАПОЛНЕНИЕ ДНЕВНИКА: ПРИМЕР ЗАПОЛНЕНИЯ ДНЕВНИКА ПО СДЕЛКЕ ПО СЫРЬЕВОЙ ПАРЕ: Ошибок не вижу Риски рассчитаны Да А Эмоциональное состояние – полный контроль. Четкое понимание риска. Пара коррелирует с нефтью марки WTI. График сырья проанализирован. Тенденция лонг, сильный уровень и закрепление за ним, соответственно, ожидаю повышения стоимости канадского доллара, что совпадает с мнимым направлением тенденции графика валютной пары. Также проанализирован график индекса доллара, который пробил уровень сопротивления, что может ускорить движение пары в направлении сделки. Возникли сомнения по поводу паранормального бара на индексе доллара, который, пробив поддержку, уперся в другую паранормальным баром. Локально наблюдалось параболическое закругление, вход после ложного пробоя и закрепления в диапазоне консолидации. Есть куда поставить хороший стоп. Что я мог сделать лучше: дождаться определенности в направлении индекса GBP USD Long на удержание Понятный уровень. Подход к уровню большими барами После пробоя этого уровня сменится тенденция. Вход не по модели твх, а исходя из места возможного расположения стоп. Я мог себе полностью позволить войти только там, чтобы поставить устраивающую меня лотность и хорошее месторасположение стоп приказа. Сделка с нарушениями Идеальная сделка Оценка качествасделки Комментарии по ошибкам и входам под влиянием эмоций Все риски соблюдены С точки зрения риска – да, с точки зрения выполнения алгоритма отбой от уровня – нет. Сделка мне нравится. Оценка -В Эмоциональное состояние: волновался. Меня выкинуло по безубытку из очень хорошей сделки из-за ошибки ведения позиции. И очень хотелось по хорошей цене получить сделку снова. Не смог выждать свою идеальную цену. Что касается оценки сделки – уровень был оценен мной в 8 баллов. Точка входа была не по модели, а по приемлемому риску. Что я мог бысделать лучше? Возможно, стоило ждать консолидации, но риск был мне понятен. Что меня путает: я слишком уверен в направлении будущего движения. С этим нужно быть аккуратней и трезво оценивать положение вещей. АНАЛИЗ УБЫТОЧНОЙ СДЕЛКИ С НАРУШЕНИЕМ ПРАВИЛ: EUR JPY Long Закрытие за очень Важным уровнем, там должен был быть импульс Сутки Stop loss Сделка была совершена с нарушениями правил Мм рассчитан Нет С Сделка была совершена под воздействием эмоций. Положение цены было очень хорошее, и мне очень хотелось получить эту сделку. Хотя по системам все было определено верно, я открыл позицию в движении и выше, чем хотел, по причине того, что мне очень хотелось позу. Результат: стоп лосс. Причина даже не в стопе, а в том, как я себя вел во время открытия позиции. Стоп в целом стоял достаточно правильно. Но если бы я выжидал цену, которую хотел, и сработал приказ, то сделка была бы хорошая, несмотря на отрицательный результат. Никогда так не делай. Борись с собой. Ваша задача заключается в том, чтобы описать свои действия как можно подробнее с целью в дальнейшем искоренить ошибки и совершать только качественные сделки. Желательно, чтобы сделки были похожи одна на другую. Проведите один идеальный трейд и в дальнейшем повторяйте алгоритм действий для совершения таких же качественных сделок. Описание процесса написания алгоритма ВАШ ТОРГОВЫЙ АЛГОРИТМ ДОЛЖЕН СОДЕРЖАТЬ: Подготовку к торговому процессу выполнение настройки рабочего стола; определение того, какие графики должны стоять вместе с основными графиками торговых инструментов в случае использования их корреляции с индексами или сырьем; определение того, какие горячие клавиши должны быть активированы; возможно, даже введение примерных цен покупки и продажи инструментов). 1. Ваши психологические настройки, если это необходимо для продуктивной работы. 2. Ваши торговые инструменты и процесс их отбора. 3. Ордера, которые используете. Правила и места, где Вы их размещаете. 4. Ваша стратегия торговли (отбой от уровня, пробой, ложный пробой), временные процедуры, на которых Вы торгуете. Время удержания позиций (внутри дня, среднесрочно). 5. Время работы. 6. Ваше понимание дневных уровней, правила их нанесения на график. Что их подтверждает, что усиливает. Описание действий по отношению к дневным уровням (по принципу «если… – то…»). 7. Понятие тенденции. Описание Вашей работы в соответствии с тенденцией. 8. Ваши рабочие формации, их описание и трактовка. Если торгуете ложные пробои, то трактовка торгуемой модели. 9. Механизм работы. 10. Алгоритм принятия решений. 11. Мани менеджмент. 12. Точка и стратегия входа. 13. Стратегия удержания позиции, в случае если это необходимо. 14. Стратегия выхода (очень важный пункт алгоритма). Так как мы торгуем материальное ожидание и от риска, то каждый торговый план обязательно должен содержать стратегию по выходу, в случае если инструмент идет в Вашу пользу или против Вас. Определите, что заставит Вас продать инструмент (выйти из позиции). План должен выглядеть так: «Если… – то…». Например, если инструмент торгуется по 30.01 долл., и я зашла в лонг, то буду работать на удержание позиции до следующего сопротивления по 30.50. Если возникает экстремум, то двигаю стоп-лосс под него. Если цена ниже 29.90 долл., то выхожу из позиции. 15. Формат домашнего задания. Начать торговлю вы можете, пройдя регистрацию в компании Gerchik & Co. Вспомогательный инструмент для профессиональной торговли – индикатор Real Market Volume. Для строгого исполнения правил мани менеджмента необходимо использовать двухсторонний контроль рисков с установкой сервиса «Риск-Ренеджер» от компании Gerchik & Co. Психология трейдера – одна из проблем, с которой сталкивается каждый трейдер, изучить основные ошибки поможет видео на канале ютуб компании Gerchik & Co.
https://portal.gerchikco.com/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter